Análisis de ratios de actividad a corto plazo
Los ratios de actividad miden la eficiencia con la que una empresa realiza las tareas diarias, como el cobro de cuentas por cobrar y la gestión del inventario.
- Ratios de actividad a corto plazo (resumen)
- Ratio de rotación de inventario
- Índice de rotación de cuentas por cobrar
- Ratio de rotación de cuentas por pagar
- Ratio de rotación del capital circulante
- Días de rotación de inventario
- Días de rotación de cuentas por cobrar
- Ciclo de funcionamiento
- Días de rotación de cuentas por pagar
- Ciclo de conversión de efectivo
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Ratios de actividad a corto plazo (resumen)
Johnson & Johnson, ratios de actividad a corto plazo
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-29), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
- Ratio de rotación de inventario
- Se observa una tendencia decreciente en el ratio, que pasa de 3.04 en diciembre de 2020 a 2.21 en diciembre de 2024. Esto indica que la eficiencia en la gestión de inventarios ha disminuido, con un incremento en el tiempo que los inventarios permanecen en stock, reflejado en el aumento de días de rotación de inventario de 120 a 165 días. El incremento en los días indica una mayor retención de inventario.
- Índice de rotación de cuentas por cobrar
- El índice muestra una ligera tendencia al alza, pasando de 6.08 en 2020 a 5.98 en 2024, con fluctuaciones menores. En términos de días, los días de rotación de cuentas por cobrar se mantienen relativamente estables, en torno a 60 días, lo que sugiere una política de cobros consistente y predecible en el tiempo.
- Ratio de rotación de cuentas por pagar
- Este ratio presenta una tendencia ligeramente decreciente, disminuyendo de 2.99 en 2020 a 2.66 en 2024. Los días de rotación de cuentas por pagar fluctúan ligeramente, pero en general permanecen cerca de 133-137 días, indicando una gestión estable en los pagos a proveedores, con una ligera tendencia a extender el período de pago.
- Ratio de rotación del capital circulante
- El ratio muestra un comportamiento irregular, con un valor muy bajo en 2021 (5.95), sin datos en 2022, y una gran aumento en 2023 y 2024, alcanzando 11.81 y 15.94 respectivamente. El incremento en este ratio indica una mejora en la eficiencia del uso del capital circulante en los períodos recientes, reflejándose en el incremento de días en el ciclo de funcionamiento y en el ciclo de conversión de efectivo.
- Días de rotación de inventario
- Se observa un incremento sostenido en los días de inventario, que pasan de 120 en 2020 a 165 en 2024. Esto refleja una acumulación mayor de inventarios y una disminución en la eficiencia de la gestión de inventarios.
- Días de rotación de cuentas por cobrar
- Los días de rotación en cuentas por cobrar permanecen relativamente estables, manteniéndose cerca de 60 días, indicando una política de cobro constante y controlada a lo largo del período analizado.
- Ciclo de funcionamiento
- El ciclo de funcionamiento ha aumentado progresivamente, de 180 días en 2020 a 226 días en 2024. Esto sugiere una mayor duración del ciclo operacional, implicando que la empresa tarda más en convertir insumos y recursos en ingresos.
- Días de rotación de cuentas por pagar
- Este indicador muestra fluctuaciones, pero en general se mantiene en torno a 132-137 días, con ligeras variaciones, reflejando una gestión de pagos relativamente estable y ligeramente extendida hacia el final del período.
- Ciclo de conversión de efectivo
- El ciclo de conversión de efectivo ha aumentado de 58 días en 2020 a 89 días en 2024. La tendencia señala que la empresa tarda más en convertir sus inversiones en inventarios y cuentas por cobrar en efectivo, lo cual puede indicar una mayor exposición a riesgos de liquidez o cambios en la política de gestión del flujo de efectivo.
Ratios de rotación
Ratios de número medio de días
Ratio de rotación de inventario
Johnson & Johnson, índice de rotación de inventariocálculo, comparación con los índices de referencia
| 29 dic 2024 | 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | ||||||
| Costo de los productos vendidos | ||||||
| Inventarios | ||||||
| Ratio de actividad a corto plazo | ||||||
| Ratio de rotación de inventario1 | ||||||
| Referencia | ||||||
| Ratio de rotación de inventarioCompetidores2 | ||||||
| AbbVie Inc. | ||||||
| Amgen Inc. | ||||||
| Bristol-Myers Squibb Co. | ||||||
| Danaher Corp. | ||||||
| Eli Lilly & Co. | ||||||
| Gilead Sciences Inc. | ||||||
| Merck & Co. Inc. | ||||||
| Pfizer Inc. | ||||||
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Thermo Fisher Scientific Inc. | ||||||
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Ratio de rotación de inventariosector | ||||||
| Productos farmacéuticos, biotecnología y ciencias de la vida | ||||||
| Ratio de rotación de inventarioindustria | ||||||
| Atención médica | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-29), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
1 2024 cálculo
Ratio de rotación de inventario = Costo de los productos vendidos ÷ Inventarios
= ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Costos de los productos vendidos
- Se observa un incremento en los costos de los productos vendidos desde 2020 hasta 2022, alcanzando su punto más alto en 2022. Sin embargo, en 2023 se presenta una disminución significativa, para luego experimentar un aumento en 2024. Este patrón sugiere cierta volatilidad en los costos de producción o adquisición durante este período, que podría estar relacionada con cambios en los precios de materias primas, fluctuaciones en la demanda o ajustes en la estrategia de producción.
- Inventarios
- El valor de los inventarios incrementa progresivamente a lo largo de los años analizados, alcanzando su pico en 2022. A partir de ese año, se evidencia una disminución en 2023, seguida de un ligero incremento en 2024. Esta tendencia podría reflejar la gestión de inventarios ante las fluctuaciones en la demanda o cambios en la política de inventario, buscando optimizar los niveles para reducir costos relacionados.
- Ratio de rotación de inventario
- El ratio de rotación de inventario muestra una tendencia decreciente continua desde 2020 hasta 2024, pasando de 3.04 en 2020 a 2.21 en 2024. La reducción en este ratio indica que la eficiencia en la gestión de inventarios ha disminuido, ya que la empresa tarda más tiempo en vender o utilizar sus inventarios. Esto puede señalar una acumulación de inventarios no vendidos o una estrategia de almacenamiento que requiere revisión para mejorar la eficiencia operativa.
Índice de rotación de cuentas por cobrar
Johnson & Johnson, ratio de rotación de cuentas por cobrarcálculo, comparación con los índices de referencia
| 29 dic 2024 | 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | ||||||
| Ventas a clientes | ||||||
| Operaciones de cuentas por cobrar, menos provisiones | ||||||
| Ratio de actividad a corto plazo | ||||||
| Índice de rotación de cuentas por cobrar1 | ||||||
| Referencia | ||||||
| Índice de rotación de cuentas por cobrarCompetidores2 | ||||||
| AbbVie Inc. | ||||||
| Amgen Inc. | ||||||
| Bristol-Myers Squibb Co. | ||||||
| Danaher Corp. | ||||||
| Eli Lilly & Co. | ||||||
| Gilead Sciences Inc. | ||||||
| Merck & Co. Inc. | ||||||
| Pfizer Inc. | ||||||
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Thermo Fisher Scientific Inc. | ||||||
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Índice de rotación de cuentas por cobrarsector | ||||||
| Productos farmacéuticos, biotecnología y ciencias de la vida | ||||||
| Índice de rotación de cuentas por cobrarindustria | ||||||
| Atención médica | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-29), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
1 2024 cálculo
Índice de rotación de cuentas por cobrar = Ventas a clientes ÷ Operaciones de cuentas por cobrar, menos provisiones
= ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Ventas a clientes
- Durante el período analizado, las ventas a clientes mostraron una tendencia de crecimiento hasta alcanzar un pico en 2022, con un valor de 94,943 millones de dólares, respecto a 82,584 millones en 2020. Sin embargo, en 2023 se observó una disminución significativa a 85,159 millones, antes de recuperarse en 2024 para alcanzar 88,821 millones. Esta fluctuación puede indicar cambios en la demanda o en la estrategia comercial, pero en general, la tendencia a largo plazo mantiene un crecimiento moderado.
- Operaciones de cuentas por cobrar, menos provisiones
- Los saldos en operaciones de cuentas por cobrar presentan una tendencia al alza a lo largo de los años, pasando de 13,576 millones en 2020 a 16,160 millones en 2022. Posteriormente, en 2023, los valores decrecieron a 14,873 millones, manteniéndose relativamente estables en 2024 con 14,842 millones. Esto refleja una expansión en las ventas a crédito que posteriormente se estabilizó, posiblemente por la gestión de cuentas por cobrar o ajustes en la política crediticia.
- Índice de rotación de cuentas por cobrar
- El índice de rotación de cuentas por cobrar muestra una ligera tendencia a la disminución en 2022, pasando de 6.08 en 2020 a 5.88, lo que indica una reducción en la eficiencia con la que la empresa cobra sus créditos. En 2023, el índice disminuye aún más a 5.73, pero en 2024 alcanza un valor cercano a 5.98, que sugiere una recuperación en la eficiencia de cobro, acercándose a los niveles previos a 2022. Estos cambios reflejan posibles variaciones en los plazos de cobro o en la política de crédito con los clientes.
Ratio de rotación de cuentas por pagar
Johnson & Johnson, ratio de rotación de cuentas por pagarcálculo, comparación con los índices de referencia
| 29 dic 2024 | 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | ||||||
| Costo de los productos vendidos | ||||||
| Cuentas a pagar | ||||||
| Ratio de actividad a corto plazo | ||||||
| Ratio de rotación de cuentas por pagar1 | ||||||
| Referencia | ||||||
| Ratio de rotación de cuentas por pagarCompetidores2 | ||||||
| AbbVie Inc. | ||||||
| Amgen Inc. | ||||||
| Bristol-Myers Squibb Co. | ||||||
| Danaher Corp. | ||||||
| Eli Lilly & Co. | ||||||
| Gilead Sciences Inc. | ||||||
| Merck & Co. Inc. | ||||||
| Pfizer Inc. | ||||||
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Thermo Fisher Scientific Inc. | ||||||
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Ratio de rotación de cuentas por pagarsector | ||||||
| Productos farmacéuticos, biotecnología y ciencias de la vida | ||||||
| Ratio de rotación de cuentas por pagarindustria | ||||||
| Atención médica | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-29), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
1 2024 cálculo
Ratio de rotación de cuentas por pagar = Costo de los productos vendidos ÷ Cuentas a pagar
= ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Patrón en el costo de los productos vendidos
- El costo de los productos vendidos muestra una tendencia general de incremento entre 2020 y 2022, elevándose de aproximadamente 28,427 millones de dólares en 2020 a 31,089 millones en 2022. Sin embargo, en 2023 se evidencia una disminución significativa a 26,553 millones, seguida por una recuperación parcial en 2024 alcanzando los 27,471 millones. Esta fluctuación puede reflejar cambios en los volúmenes de producción, en los costos de insumos o en la estrategia de gestión de inventarios.
- Patrón en las cuentas a pagar
- Las cuentas a pagar aumentaron de 9,505 millones de dólares en 2020 a un máximo de 11,703 millones en 2022, indicando una expansión en las obligaciones comerciales. En 2023, se observa una reducción a 9,632 millones, pero en 2024 las cuentas a pagar vuelven a incrementarse hasta 10,311 millones, acercándose a niveles anteriores. La variación en las cuentas a pagar puede estar vinculada a cambios en el ciclo de pago a proveedores y en las condiciones de crédito comercial.
- Patrón en el ratio de rotación de cuentas por pagar
- El ratio de rotación de cuentas por pagar muestra una ligera tendencia a disminuir desde 2.99 en 2020 hasta 2.66 en 2022, lo que indica una mayor duración en el pago de las obligaciones. En 2023, este ratio aumenta a 2.76, sugiriendo una reducción en los días de pago, antes de volver a disminuir a 2.66 en 2024. Estas variaciones reflejan posibles cambios en las políticas de pago o en la gestión de relaciones con proveedores, con un comportamiento más conservador en 2023 que se mantiene en el año siguiente.
Ratio de rotación del capital circulante
Johnson & Johnson, ratio de rotación del capital circulantecálculo, comparación con los índices de referencia
| 29 dic 2024 | 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | ||||||
| Activo circulante | ||||||
| Menos: Pasivo corriente | ||||||
| Capital de explotación | ||||||
| Ventas a clientes | ||||||
| Ratio de actividad a corto plazo | ||||||
| Ratio de rotación del capital circulante1 | ||||||
| Referencia | ||||||
| Ratio de rotación del capital circulanteCompetidores2 | ||||||
| AbbVie Inc. | ||||||
| Amgen Inc. | ||||||
| Bristol-Myers Squibb Co. | ||||||
| Danaher Corp. | ||||||
| Eli Lilly & Co. | ||||||
| Gilead Sciences Inc. | ||||||
| Merck & Co. Inc. | ||||||
| Pfizer Inc. | ||||||
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Thermo Fisher Scientific Inc. | ||||||
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Ratio de rotación del capital circulantesector | ||||||
| Productos farmacéuticos, biotecnología y ciencias de la vida | ||||||
| Ratio de rotación del capital circulanteindustria | ||||||
| Atención médica | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-29), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
1 2024 cálculo
Ratio de rotación del capital circulante = Ventas a clientes ÷ Capital de explotación
= ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Capital de explotación
- El capital de explotación muestra una tendencia inicialmente positiva, incrementándose de 8,744 millones de dólares a 15,753 millones en 2021. Sin embargo, en 2022 se registra un valor negativo, situándose en -508 millones, lo que indica un posible deterioro en la estructura de capital, quizás debido a pérdidas o a una revaloración de los activos. En 2023, el capital vuelve a ser positivo, alcanzando 7,213 millones, pero en 2024 decrece a 5,572 millones, evidenciando cierta volatilidad y posible reducción en la capacidad de financiamiento mediante el capital de explotación.
- Ventas a clientes
- Las ventas muestran una tendencia de crecimiento sostenido en los primeros años, pasando de 82,584 millones en 2020 a 94,943 millones en 2022. Posteriormente, en 2023, las ventas disminuyen a 85,159 millones, aunque en 2024 recuperan y alcanzan 88,821 millones, en línea con la tendencia de crecimiento. Esto refleja una recuperación después de una ligera caída y una estabilidad relativa en el período más reciente.
- Ratio de rotación del capital circulante
- Este ratio, que indica la eficiencia en el uso del capital circulante para generar ventas, presenta una disminución significativa en 2021, bajando de 9.44 en 2020 a 5.95. Esto puede reflejar una menor eficiencia en el manejo del capital en ese período. Sin embargo, en los años siguientes no disponen datos, pero en 2023 y 2024, el ratio aumenta considerablemente a 11.81 y 15.94 respectivamente, sugiriendo una mejora en la utilización del capital circulante para generar ventas, lo que podría señalar una mejor gestión y mayor eficiencia operativa.
Días de rotación de inventario
Johnson & Johnson, días de rotación de inventariocálculo, comparación con los índices de referencia
| 29 dic 2024 | 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados | ||||||
| Ratio de rotación de inventario | ||||||
| Ratio de actividad a corto plazo (Número de días) | ||||||
| Días de rotación de inventario1 | ||||||
| Referencia (Número de días) | ||||||
| Días de rotación de inventarioCompetidores2 | ||||||
| AbbVie Inc. | ||||||
| Amgen Inc. | ||||||
| Bristol-Myers Squibb Co. | ||||||
| Danaher Corp. | ||||||
| Eli Lilly & Co. | ||||||
| Gilead Sciences Inc. | ||||||
| Merck & Co. Inc. | ||||||
| Pfizer Inc. | ||||||
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Thermo Fisher Scientific Inc. | ||||||
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Días de rotación de inventariosector | ||||||
| Productos farmacéuticos, biotecnología y ciencias de la vida | ||||||
| Días de rotación de inventarioindustria | ||||||
| Atención médica | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-29), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
1 2024 cálculo
Días de rotación de inventario = 365 ÷ Ratio de rotación de inventario
= 365 ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Ratio de rotación de inventario
- El ratio de rotación de inventario muestra una tendencia de disminución a lo largo del período analizado. En 2020, el ratio fue de 3.04, decreciendo a 2.87 en 2021, 2.49 en 2022, 2.37 en 2023 y 2.21 en 2024. Este patrón indica que la empresa ha reducido la eficiencia con la que vende y reemplaza su inventario, evidenciado por una menor frecuencia de rotación en los inventarios durante estos años.
- Días de rotación de inventario
- El número de días que tarda en rotar el inventario presenta una tendencia claramente ascendente. En 2020, los días de rotación fueron de 120 días, aumentando a 127 en 2021, 147 en 2022, 154 en 2023 y finalmente alcanzando 165 en 2024. Este incremento refleja que los inventarios permanecen en promedio durante un período más largo antes de ser vendidos, lo cual puede estar asociado a un aumento en el ciclo de inventario o a una menor rotación efectiva.
Días de rotación de cuentas por cobrar
Johnson & Johnson, días de rotación de cuentas por cobrarcálculo, comparación con los índices de referencia
| 29 dic 2024 | 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados | ||||||
| Índice de rotación de cuentas por cobrar | ||||||
| Ratio de actividad a corto plazo (Número de días) | ||||||
| Días de rotación de cuentas por cobrar1 | ||||||
| Referencia (Número de días) | ||||||
| Días de rotación de cuentas por cobrarCompetidores2 | ||||||
| AbbVie Inc. | ||||||
| Amgen Inc. | ||||||
| Bristol-Myers Squibb Co. | ||||||
| Danaher Corp. | ||||||
| Eli Lilly & Co. | ||||||
| Gilead Sciences Inc. | ||||||
| Merck & Co. Inc. | ||||||
| Pfizer Inc. | ||||||
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Thermo Fisher Scientific Inc. | ||||||
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Días de rotación de cuentas por cobrarsector | ||||||
| Productos farmacéuticos, biotecnología y ciencias de la vida | ||||||
| Días de rotación de cuentas por cobrarindustria | ||||||
| Atención médica | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-29), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
1 2024 cálculo
Días de rotación de cuentas por cobrar = 365 ÷ Índice de rotación de cuentas por cobrar
= 365 ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Índice de rotación de cuentas por cobrar
- El índice de rotación de cuentas por cobrar muestra una tendencia relativamente estable con ligeras fluctuaciones anuales. En 2020, el ratio fue de 6.08, aumentando marginalmente en 2021 a 6.14. Posteriormente, se observa una disminución en 2022 a 5.88, seguido por una ligera disminución en 2023 a 5.73, y un repunte en 2024 a 5.98. Esta fluctuación sugiere una gestión ligeramente variable en la cobranza, con un patrón de estabilidad a largo plazo, aunque con desniveles pequeños que podrían indicar ajustes en las políticas de crédito o cambios en la estrategia de cobro.
- Días de rotación de cuentas por cobrar
- El número de días en que se cobran las cuentas por cobrar refleja una tendencia ascendente desde 2020 hasta 2023, pasando de 60 días en 2020 a 64 días en 2023. En 2024, hay una ligera disminución a 61 días. Este aumento en los días de cobro puede indicar una extensión en los plazos para recuperaciones, una posible ralentización en el cobro o un cambio en las condiciones crediticias otorgadas a los clientes. La tendencia general sugiere una gestión que, si bien mantiene un nivel de días en un rango relativamente estable, ha experimentado una cierta relajación en la duración del ciclo de cobranza, lo cual podría tener implicaciones en la liquidez a corto plazo.
Ciclo de funcionamiento
Johnson & Johnson, ciclo de funcionamientocálculo, comparación con los índices de referencia
Número de días
| 29 dic 2024 | 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados | ||||||
| Días de rotación de inventario | ||||||
| Días de rotación de cuentas por cobrar | ||||||
| Ratio de actividad a corto plazo | ||||||
| Ciclo de funcionamiento1 | ||||||
| Referencia | ||||||
| Ciclo de funcionamientoCompetidores2 | ||||||
| AbbVie Inc. | ||||||
| Amgen Inc. | ||||||
| Bristol-Myers Squibb Co. | ||||||
| Danaher Corp. | ||||||
| Eli Lilly & Co. | ||||||
| Gilead Sciences Inc. | ||||||
| Merck & Co. Inc. | ||||||
| Pfizer Inc. | ||||||
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Thermo Fisher Scientific Inc. | ||||||
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Ciclo de funcionamientosector | ||||||
| Productos farmacéuticos, biotecnología y ciencias de la vida | ||||||
| Ciclo de funcionamientoindustria | ||||||
| Atención médica | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-29), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
1 2024 cálculo
Ciclo de funcionamiento = Días de rotación de inventario + Días de rotación de cuentas por cobrar
= + =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Patrón en días de rotación de inventario
- Se observa una tendencia al alza en los días de rotación de inventario, que pasa de 120 días en 2020 a 165 días en 2024. Este incremento indica que la empresa toma más tiempo en vender su inventario, lo cual puede reflejar cambios en la gestión del inventario, en la demanda del mercado o en la estrategia de inventario. La tendencia sugiere una menor eficiencia en la rotación, lo que podría impactar en el costo de inventario y en la liquidez).
- Patrón en días de rotación de cuentas por cobrar
- Los días de rotación de cuentas por cobrar permanecen relativamente estables, fluctuando entre 59 y 64 días durante el período analizado. Se aprecia una ligera tendencia a incrementar hasta 64 días en 2023, y posteriormente volver a 61 en 2024. Esto indica una gestión relativamente constante de la cobranza, con un nivel de eficiencia en la recuperación de créditos que se mantiene en un rango estrecho, aunque con ligeras variaciones.
- Patrón en ciclo de funcionamiento
- El ciclo de funcionamiento, que combina la rotación de inventarios y cuentas por cobrar, muestra un incremento sostenido, pasando de 180 días en 2020 a 226 días en 2024. Esto refleja una extensión en el ciclo operativo total, en consonancia con el aumento en los días de rotación de inventario y la estabilidad en la rotación de cuentas por cobrar. La prolongación del ciclo puede indicar una mayor duración en el ciclo comercial, con efectos posibles en la liquidez y la gestión del capital de trabajo.
Días de rotación de cuentas por pagar
Johnson & Johnson, días de rotación de las cuentas por pagarcálculo, comparación con los índices de referencia
| 29 dic 2024 | 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados | ||||||
| Ratio de rotación de cuentas por pagar | ||||||
| Ratio de actividad a corto plazo (Número de días) | ||||||
| Días de rotación de cuentas por pagar1 | ||||||
| Referencia (Número de días) | ||||||
| Días de rotación de cuentas por pagarCompetidores2 | ||||||
| AbbVie Inc. | ||||||
| Amgen Inc. | ||||||
| Bristol-Myers Squibb Co. | ||||||
| Danaher Corp. | ||||||
| Eli Lilly & Co. | ||||||
| Gilead Sciences Inc. | ||||||
| Merck & Co. Inc. | ||||||
| Pfizer Inc. | ||||||
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Thermo Fisher Scientific Inc. | ||||||
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Días de rotación de cuentas por pagarsector | ||||||
| Productos farmacéuticos, biotecnología y ciencias de la vida | ||||||
| Días de rotación de cuentas por pagarindustria | ||||||
| Atención médica | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-29), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
1 2024 cálculo
Días de rotación de cuentas por pagar = 365 ÷ Ratio de rotación de cuentas por pagar
= 365 ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Ratio de rotación de cuentas por pagar
- Se observa una disminución en el ratio de rotación de cuentas por pagar desde 2.99 en 2020 hasta 2.66 en 2022, seguido de una recuperación hasta 2.76 en 2023 y una ligera caída a 2.66 en 2024. Esto indica que la empresa ha incrementado ligeramente el tiempo que tarda en pagar sus cuentas durante 2021 y 2022, alcanzando un máximo en 2022, y posteriormente ha reducido ese período en 2023, aunque sin recuperar totalmente los niveles iniciales.
- Días de rotación de cuentas por pagar
- El número de días que tarda en pagar sus cuentas ha aumentado progresivamente desde 122 días en 2020 hasta 137 días en 2022, manteniéndose estable en 132 días en 2023 y retrocediendo nuevamente a 137 días en 2024. Esto refleja un aumento en el período de crédito o financiación con los proveedores durante 2021 y 2022, con una recuperación en la tendencia en 2023 y 2024. La relación entre estas métricas sugiere que, aunque la empresa ha flexibilizado su política de pago en ciertos períodos, la duración total de crédito a proveedores se mantiene en niveles similares en 2022 y 2024.
Ciclo de conversión de efectivo
Johnson & Johnson, ciclo de conversión de efectivocálculo, comparación con los índices de referencia
Número de días
| 29 dic 2024 | 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados | ||||||
| Días de rotación de inventario | ||||||
| Días de rotación de cuentas por cobrar | ||||||
| Días de rotación de cuentas por pagar | ||||||
| Ratio de actividad a corto plazo | ||||||
| Ciclo de conversión de efectivo1 | ||||||
| Referencia | ||||||
| Ciclo de conversión de efectivoCompetidores2 | ||||||
| AbbVie Inc. | ||||||
| Amgen Inc. | ||||||
| Bristol-Myers Squibb Co. | ||||||
| Danaher Corp. | ||||||
| Eli Lilly & Co. | ||||||
| Gilead Sciences Inc. | ||||||
| Merck & Co. Inc. | ||||||
| Pfizer Inc. | ||||||
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Thermo Fisher Scientific Inc. | ||||||
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Ciclo de conversión de efectivosector | ||||||
| Productos farmacéuticos, biotecnología y ciencias de la vida | ||||||
| Ciclo de conversión de efectivoindustria | ||||||
| Atención médica | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-29), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
1 2024 cálculo
Ciclo de conversión de efectivo = Días de rotación de inventario + Días de rotación de cuentas por cobrar – Días de rotación de cuentas por pagar
= + – =
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- Análisis de los días de rotación de inventario
- Se observa una tendencia de incremento en los días de rotación de inventario a lo largo del período analizado. En 2020, el ciclo era de 120 días, aumentando a 127 en 2021, y posteriormente a 147 en 2022. La tendencia continúa en 2023 y 2024, alcanzando 154 y 165 días, respectivamente. Este incremento sugiere una menor eficiencia en la gestión de inventarios, ya que la empresa tarda más tiempo en vender su inventario promedio con el paso del tiempo.
- Análisis de los días de rotación de cuentas por cobrar
- Los días de rotación de cuentas por cobrar se mantienen relativamente estables, con pequeñas fluctuaciones; empezando en 60 días en 2020, bajando ligeramente a 59 en 2021, y aumentando a 62 en 2022. En 2023, ascienden nuevamente a 64 días, antes de reducirse a 61 en 2024. La estabilidad relativa en estos días indica un control bastante constante en la gestión del cobro de cuentas pendientes, aunque con ligeras variaciones que no parecen seguir un patrón de mejora o deterioro significativo.
- Análisis de los días de rotación de cuentas por pagar
- Los días de rotación de cuentas por pagar muestran una tendencia de incremento, pasando de 122 días en 2020 a 135 en 2021, y incrementándose aún más a 137 en 2022. En 2023, esto disminuye ligeramente a 132 días, pero en 2024 vuelve a subir a 137 días. La tendencia indica una tendencia general a retrasar los pagos a proveedores, lo que puede reflejar una estrategia de gestión de liquidez o cambios en las condiciones de pago con los proveedores.
- Análisis del ciclo de conversión de efectivo
- El ciclo de conversión de efectivo presenta una tendencia de aumento significativa, comenzando en 58 días en 2020 y disminuyendo a 51 en 2021. Sin embargo, a partir de ese punto, se evidencia un aumento sustancial en 2022, alcanzando 72 días, seguido por incrementos en 2023 y 2024, con valores de 86 y 89 días respectivamente. La tendencia general indica que la empresa tarda más en convertir sus recursos en efectivo, posiblemente reflejando una gestión más prolongada de inventarios y cuentas por cobrar, o cambios en los plazos de pago y cobro que afectan el ciclo total.