Análisis de áreas geográficas
Johnson & Johnson opera en 4 regiones: Estados Unidos; Europa; Hemisferio Occidental, excluyendo EE. UU.; y Asia-Pacífico, África.
Índice de rotación de activos del área geográfica
Johnson & Johnson, ratio de rotación de activos por área geográfica
| 29 dic 2024 | 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | |
|---|---|---|---|---|---|
| Estados Unidos | 0.71 | 0.85 | 0.73 | 0.97 | 0.86 |
| Europa | 0.74 | 0.65 | 0.60 | 0.55 | 0.38 |
| Hemisferio Occidental, excluyendo EE. UU. | 2.73 | 3.05 | 2.24 | 2.12 | 1.95 |
| Asia-Pacífico, África | 9.35 | 9.17 | 3.79 | 3.43 | 2.76 |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-29), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
- Variaciones en los índices de rotación de activos por región
-
Se observa una tendencia heterogénea en los índices de rotación de activos en las distintas regiones analizadas a lo largo de los cinco períodos de tiempo considerados.
En Estados Unidos, el índice de rotación de activos presenta una fluctuación a lo largo del período, iniciando en 0.86 en 2020, aumentando a 0.97 en 2021, pero disminuyendo significativamente a 0.73 en 2022, para luego recuperarse ligeramente a 0.85 en 2023 y disminuir nuevamente a 0.71 en 2024. Esto puede indicar cambios en la eficiencia en el uso de activos en el mercado estadounidense, con un posible deterioro en la eficiencia en los últimos años.
Por su parte, Europa muestra una tendencia constante de crecimiento en su índice de rotación de activos, comenzando en 0.38 en 2020 y alcanzando 0.74 en 2024. La progresión sugiere una mejora permanente en la utilización de activos en la región europea durante el período analizado.
La Hemisferio Occidental excluyendo EE. UU. también presenta una tendencia favorable, con incrementos de 1.95 en 2020 a 2.12 en 2021 y a 2.24 en 2022, seguido de un aumento notable a 3.05 en 2023, aunque experimenta una ligera caída a 2.73 en 2024. Estos movimientos reflejan posiblemente una optimización en la gestión de activos en esta área, con un incremento importante en 2023 que podría estar asociado a mejoras en los procesos o inversiones eficientes.
Por último, la región de Asia-Pacífico y África registra un aumento acelerado en su índice de rotación de activos, comenzando en 2.76 en 2020 y llegando a 3.43 en 2021, 3.79 en 2022, y experimentando un incremento sustancial en 2023 a 9.17, manteniéndose en niveles similares en 2024 en 9.35. Este patrón sugiere una mejora significativa en la eficiencia operacional, posiblemente atribuible a avances en estrategias de gestión, expansión o a una mayor rotación de activos en la región.
Índice de rotación de activos del área geográfica:Estados Unidos
Johnson & Johnson; Estados Unidos; Cálculo del índice de rotación de activos de área
| 29 dic 2024 | 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | |
|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | |||||
| Ventas a clientes | 50,302) | 46,444) | 48,580) | 47,156) | 43,133) |
| Activos de larga duración | 70,670) | 54,832) | 66,283) | 48,586) | 49,951) |
| Ratio de actividad de la zona geográfica | |||||
| Índice de rotación de activos del área geográfica1 | 0.71 | 0.85 | 0.73 | 0.97 | 0.86 |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-29), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
1 2024 cálculo
Índice de rotación de activos del área geográfica = Ventas a clientes ÷ Activos de larga duración
= 50,302 ÷ 70,670 = 0.71
- Ventas a clientes
- Se observa un crecimiento sostenido en las ventas a lo largo del período, con un aumento progresivo en 2021 y 2022. Sin embargo, en 2023, se presenta una disminución en respecto al año anterior, aunque en 2024 se recupera y alcanza un nivel superior al inicial, indicando una recuperación en la demanda o en la estrategia comercial de la empresa.
- Activos de larga duración
- Los activos de larga duración muestran una tendencia de fluctuación con picos en 2022, donde alcanzan su valor máximo en el período considerado, seguido por una disminución en 2023. En 2024, los activos vuelven a incrementarse, superando incluso los niveles de 2022, lo que puede reflejar inversiones en activos fijos o adquisiciones en ese año adicional.
- Índice de rotación de activos del área geográfica
- Este ratio presenta variaciones a lo largo del período, comenzando en 0.86 en 2020, aumentando a 0.97 en 2021, y luego disminuyendo notablemente en 2022 a 0.73. En 2023 sube ligeramente a 0.85 y en 2024 reduce nuevamente a 0.71, lo que sugiere una menor eficiencia en el uso de los activos para generar ventas en los últimos años. La caída en el ratio en 2022 y 2024 puede indicar que los activos no se están utilizando tan eficientemente como en 2021 o que hay un incremento en activos no productivos.
Índice de rotación de activos del área geográfica:Europa
Johnson & Johnson; Europa; Cálculo del índice de rotación de activos de área
| 29 dic 2024 | 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | |
|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | |||||
| Ventas a clientes | 20,212) | 20,410) | 23,449) | 23,594) | 18,980) |
| Activos de larga duración | 27,267) | 31,616) | 38,774) | 43,257) | 49,363) |
| Ratio de actividad de la zona geográfica | |||||
| Índice de rotación de activos del área geográfica1 | 0.74 | 0.65 | 0.60 | 0.55 | 0.38 |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-29), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
1 2024 cálculo
Índice de rotación de activos del área geográfica = Ventas a clientes ÷ Activos de larga duración
= 20,212 ÷ 27,267 = 0.74
- Ventas a clientes
- Se observa un incremento en las ventas desde 2020 hasta 2022, alcanzando un pico en 2021 con 23,594 millones de dólares. Sin embargo, a partir de ese año, se presenta una tendencia a la baja, con una disminución en 2023 y un ligero descenso en 2024, para situarse en 20,212 millones de dólares. Este patrón puede indicar una recuperación tras un período de mayor crecimiento, seguida de una estabilización o ligera contracción en los ingresos por ventas.
- Activos de larga duración
- La tendencia en los activos de larga duración muestra una constante disminución a lo largo de los años analizados, comenzando en 49,363 millones en 2020 y reduciéndose progresivamente en cada período, llegando a 27,267 millones en 2024. La reducción de estos activos puede reflejar un proceso de desinversiones, amortizaciones o un enfoque en la optimización del uso de activos a largo plazo para mejorar la eficiencia operacional.
- Índice de rotación de activos del área geográfica
- El índice de rotación de activos ha mostrado una tendencia ascendente a lo largo de los años, pasando de 0.38 en 2020 a 0.74 en 2024. Este incremento indica una mayor eficiencia en el uso de los activos para generar ventas, sugiriendo una gestión más efectiva en la utilización de los recursos disponibles. La mejora en el ratio también puede reflejar ajustes en la estructura de activos o en las estrategias comerciales que están logrando una mayor productividad con los activos existentes.
Índice de rotación de activos del área geográfica: Hemisferio Occidental excluyendo EE.UU.
Johnson & Johnson; Hemisferio Occidental, excluyendo EE. UU.; Cálculo del índice de rotación de activos de área
| 29 dic 2024 | 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | |
|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | |||||
| Ventas a clientes | 4,714) | 4,549) | 6,125) | 5,750) | 5,335) |
| Activos de larga duración | 1,728) | 1,491) | 2,737) | 2,708) | 2,734) |
| Ratio de actividad de la zona geográfica | |||||
| Índice de rotación de activos del área geográfica1 | 2.73 | 3.05 | 2.24 | 2.12 | 1.95 |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-29), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
1 2024 cálculo
Índice de rotación de activos del área geográfica = Ventas a clientes ÷ Activos de larga duración
= 4,714 ÷ 1,728 = 2.73
- Ventas a clientes
- Las ventas a clientes muestran un crecimiento constante desde 2020 hasta 2022, pasando de 5,335 millones de dólares en 2020 a 6,125 millones en 2022. Sin embargo, en 2023 se observa una disminución significativa, bajando a 4,549 millones de dólares, y en 2024 se presenta una ligera recuperación a 4,714 millones. Este patrón puede indicar un período de aumento en la demanda o expansión comercial en los primeros años seguidos de una reducción en la actividad, que quizás podría estar relacionada con factores de mercado o cambios en la estrategia comercial.
- Activos de larga duración
- Los activos de larga duración permanecieron relativamente estables entre 2020 y 2022, con valores cercanos a 2,7 mil millones de dólares (de 2,734 a 2,737 millones). En 2023, se observa una disminución pronunciada a 1,491 millones, lo que podría reflejar una desinversión, depreciación acelerada o ajustes en la estructura de activos, seguida de un incremento en 2024 a 1,728 millones, sugiriendo una incorporación de activos o recuperación en la inversión en activos a largo plazo.
- Índice de rotación de activos del área geográfica
- El índice de rotación de activos presenta una tendencia ascendente de 1.95 en 2020 a 2.24 en 2022, indicando una mejora en la eficiencia con la cual la empresa utiliza sus activos para generar ventas en este período. Sin embargo, en 2023 se produce un aumento significativo hasta 3.05, alcanzando un pico que sugiere una notable optimización en la utilización de los activos. En 2024, el índice disminuye ligeramente a 2.73, pero aún mantiene niveles elevados respecto a los años anteriores, manteniendo una mayor eficiencia relativa en comparación con 2020. Esto puede reflejar cambios en la gestión de activos o en la estrategia comercial en el área geográfica, con un enfoque en maximizar la rotación y la eficiencia operativa.
Índice de rotación de activos del área geográfica: Asia-Pacífico, África
Johnson & Johnson; Asia-Pacífico, África; Cálculo del índice de rotación de activos de área
| 29 dic 2024 | 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | |
|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | |||||
| Ventas a clientes | 13,593) | 13,756) | 16,789) | 17,275) | 15,136) |
| Activos de larga duración | 1,454) | 1,500) | 4,431) | 5,035) | 5,484) |
| Ratio de actividad de la zona geográfica | |||||
| Índice de rotación de activos del área geográfica1 | 9.35 | 9.17 | 3.79 | 3.43 | 2.76 |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-29), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
1 2024 cálculo
Índice de rotación de activos del área geográfica = Ventas a clientes ÷ Activos de larga duración
= 13,593 ÷ 1,454 = 9.35
El análisis de los datos financieros revela una serie de patrones relevantes en diferentes periodos de tiempo.
En cuanto a las ventas a clientes, se observa un crecimiento sostenido hasta 2021, alcanzando un pico en ese año, seguido por una disminución en 2022 y una caída adicional en 2023 y 2024. La tendencia indica una desaceleración o posible deterioro en los ingresos provenientes de ventas en los últimos años.
Respecto a los activos de larga duración, se experimenta una tendencia decreciente a lo largo del período analizado. Desde 2020 hasta 2024, estos activos muestran una reducción significativa, particularmente en 2023 y 2024, donde los valores se acercan a los 1,5 mil millones de dólares. Esta disminución podría reflejar desinversiones, depreciaciones aceleradas, o una reorganización de los activos de la empresa.
El índice de rotación de activos del área geográfica presenta una evolución positiva, comenzando en 2.76 en 2020 y mostrando un incremento progresivo hasta 9.17 en 2023 y 9.35 en 2024. Este aumento indica una mayor eficiencia en el uso de los activos para generar ventas en los últimos años, a pesar de la reducción en los activos de larga duración y las ventas totales.
En resumen, mientras las ventas y los activos de larga duración muestran tendencias decrecientes, la eficiencia en el uso de los activos ha mejorado significativamente en los últimos años, como lo refleja el aumento en el índice de rotación. Esto podría sugerir una optimización en la gestión de los activos existentes, aunque la tendencia en ventas y activos de largo plazo requiere una atención particular para evaluar su impacto en la rentabilidad y la sostenibilidad del negocio a futuro.
Ventas a clientes
Johnson & Johnson, ventas a clientes por área geográfica
US$ en millones
| 29 dic 2024 | 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | |
|---|---|---|---|---|---|
| Estados Unidos | 50,302) | 46,444) | 48,580) | 47,156) | 43,133) |
| Europa | 20,212) | 20,410) | 23,449) | 23,594) | 18,980) |
| Hemisferio Occidental, excluyendo EE. UU. | 4,714) | 4,549) | 6,125) | 5,750) | 5,335) |
| Asia-Pacífico, África | 13,593) | 13,756) | 16,789) | 17,275) | 15,136) |
| Total de segmentos | 88,821) | 85,159) | 94,943) | 93,775) | 82,584) |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-29), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
- Contexto general del negocio
- El análisis de las ventas totales muestra un crecimiento desde 2020 hasta 2022, seguido de una disminución en 2023 y una recuperación en 2024. En términos absolutos, las ventas totales crecieron de 82,584 millones de dólares en 2020 a un pico de 94,943 millones en 2022, antes de reducirse a 85,159 millones en 2023 y volver a subir a 88,821 millones en 2024.
- Desarrollo de las ventas por regiones
- Las ventas en Estados Unidos exhiben una tendencia alcista sostenida, con incrementos año tras año en 2020, 2021 y 2022, alcanzando un máximo de 48,580 millones en 2022. Aunque en 2023 las ventas disminuyen a 46,444 millones, en 2024 recuperan y alcanzan los 50,302 millones, superando incluso los niveles anteriores.
- Por otro lado, las ventas en Europa muestran un crecimiento notable en 2021 en comparación con 2020, llegando a 23,594 millones, pero en 2022 se mantienen casi constantes (23,449 millones), antes de experimentar caídas en 2023 y 2024, con valores de 20,410 y 20,212 millones, respectivamente. Esto indica un posible estancamiento o desafío en el desempeño de esta región en los últimos dos años.
- En términos del Hemisferio Occidental excluyendo EE. UU., las ventas también mostraron una tendencia de crecimiento hasta 2022 con 6,125 millones, pero en 2023 y 2024 se observan reducciones, situándose en 4,549 y 4,714 millones, señalando una posible desaceleración o problemas específicos en estas áreas.
- En la región Asia-Pacífico y África, las ventas muestran un crecimiento en 2021 respecto a 2020, con un aumento de aproximadamente 2,139 millones. Sin embargo, en 2022, las ventas disminuyen ligeramente, y en 2023 y 2024 se observa una tendencia decreciente, siendo 13,756 millones en 2023 y 13,593 millones en 2024. Esto puede reflejar una desaceleración o dificultades de mercado en estas regiones en años recientes.
- Patrón de crecimiento y recuperación
- En conjunto, se puede identificar un patrón de crecimiento sostenido en el período 2020-2022, seguido de una caída en las ventas en 2023, que puede estar vinculada a factores económicos o al entorno de mercado. La recuperación en 2024 indica una posible estabilización o mejora en las operaciones globales, especialmente en la región de Estados Unidos.
- Implicaciones del comportamiento regional
- Mientras que Norteamérica mantiene una tendencia de crecimiento estable y creciente en términos absolutos, otras regiones enfrentan desafíos de mantenimiento del crecimiento y muestran signos de contracción en los años más recientes, posiblemente reflejando diferentes dinámicas de mercado, competitividad o factores económicos locales.
Activos de larga duración
Johnson & Johnson, activos de larga duración por área geográfica
US$ en millones
| 29 dic 2024 | 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | |
|---|---|---|---|---|---|
| Estados Unidos | 70,670) | 54,832) | 66,283) | 48,586) | 49,951) |
| Europa | 27,267) | 31,616) | 38,774) | 43,257) | 49,363) |
| Hemisferio Occidental, excluyendo EE. UU. | 1,728) | 1,491) | 2,737) | 2,708) | 2,734) |
| Asia-Pacífico, África | 1,454) | 1,500) | 4,431) | 5,035) | 5,484) |
| Total de segmentos | 101,119) | 89,439) | 112,225) | 99,586) | 107,532) |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-29), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
- Trend analysis of long-term assets
-
En el período comprendido entre diciembre de 2020 y diciembre de 2023, se observa una tendencia con fluctuaciones en los activos de larga duración a nivel global, que en conjunto muestran un valor máximo en 2022. Específicamente, el total de activos de larga duración refleja un aumento hacia 2022, alcanzando los US$112,2 mil millones, desde US$99,6 mil millones en 2021. Posteriormente, en 2023, se presenta una reducción significativa, situándose en US$89,4 mil millones, pero en 2024, vuelve a recuperarse ligeramente a US$101,1 mil millones, acercándose casi a los niveles del año 2021.
Analizando las regiones, Estados Unidos presenta una tendencia de incremento en los activos de larga duración desde US$48,6 mil millones en 2021 hasta US$66,3 mil millones en 2022, seguido de una disminución en 2023 a US$54,8 mil millones, con una posterior recuperación en 2024 a US$70,7 mil millones. Esto indica una variabilidad considerable en la inversión o la gestión de activos a nivel estadounidense, pero con una recuperación en la última medición.
En contraste, la región de Europa experimenta una tendencia decreciente sostenida desde US$43,3 mil millones en 2021 a US$27,3 mil millones en 2024, sugiriendo una posible desinversión o menor enfoque en activos de larga duración en esa región. Al mismo tiempo, otras regiones como Hemisferio Occidental y Asia-Pacífico/África presentan niveles relativamente bajos y estables, con ligeras fluctuaciones o disminuciones a lo largo del tiempo. En particular, estas últimas regiones muestran valores que disminuyen notablemente en 2023 y permanecen en niveles menores en 2024, indicando quizás consolidación o desinversiones en dichos mercados.
- Resumen de patrones significativos
- El análisis revela una tendencia general de incremento en los activos de larga duración en Estados Unidos y en la suma total hasta 2022, seguida de una significativa reducción en 2023, posiblemente reflejando cambios en la estrategia de inversión, desinversiones, o alteraciones en la valorización de activos. La recuperación parcial en 2024 en algunos segmentos sugiere esfuerzos por estabilizar o revalorizar estos activos. La reducción sostenida en Europa indica una estrategia diferente, quizás orientada a reducir la exposición en esa región. La estabilidad relativa en otras regiones apunta a menor impacto de estas variaciones en el conjunto global, pero todavía reflejan cambios en la asignación regional de recursos.