Relación precio/ FCFE (P/FCFE)
Flujo de caja libre a capital (FCFE)
Mastercard Inc., FCFEcálculo
US$ en millones
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31).
- Resumen de los flujos de efectivo operativos y de caja libre
-
Los datos reflejan una tendencia general de crecimiento en el efectivo neto proporcionado por las actividades operativas, alcanzando los 11,195 millones de dólares en 2022 desde los 6,223 millones en 2018. Esto indica una mejora sostenida en la generación de efectivo operacional, aunque con cierta fluctuación en 2020, cuando el valor fue de 7,224 millones, posiblemente influenciada por condiciones externas o cambios en la dinámica del negocio durante ese período.
El flujo de caja libre a capital (FCFE) muestra una tendencia positiva en línea con la generación de efectivo operacional, incrementándose de 6,710 millones en 2018 a 10,497 millones en 2022. Este patrón sugiere que la compañía no solo mejora en la generación de efectivo sino también en la capacidad de disponer de este para inversiones y otras actividades de financiamiento, manteniendo tendencias de crecimiento sostenido, con leves fluctuaciones en 2021, aunque en términos absolutos siguió en aumento.
- Patrones y consideraciones generales
-
La evolución de ambos indicadores revela una salud financiera sólida, reflejada en la consistente expansión del efectivo generado por las operaciones y la disponibilidad de efectivo después de gastos de inversión. La disminución en 2020 en el efectivo operativo podría relacionarse con impactos económicos globales, pero la recuperación en los años siguientes indica una recuperación y mejora en las operaciones financieras.
El incremento en el flujo de caja libre a capital también refuerza la capacidad de la empresa para autofinanciarse y potencialmente distribuir dividendos o realizar adquisiciones. La coherencia en el crecimiento de estos dos indicadores es un signo de gestión eficiente y de una posición financiera favorable, que permite a la empresa mantener una política de inversión y financiamiento adaptable y sostenible a lo largo del período analizado.
Relación precio-FCFEactual
Mastercard Inc., P/FCFE cálculo, comparación con los índices de referencia
| Número de acciones ordinarias en circulación | 947,852,601 |
| Datos financieros seleccionados (US$) | |
| Flujo de caja libre a capital (FCFE) (en millones) | 10,497) |
| FCFE por acción | 11.07 |
| Precio actual de la acción (P) | 373.67 |
| Ratio de valoración | |
| P/FCFE | 33.74 |
| Referencia | |
| P/FCFECompetidores1 | |
| Accenture PLC | 16.44 |
| Adobe Inc. | 15.35 |
| Cadence Design Systems Inc. | 33.01 |
| CrowdStrike Holdings Inc. | 99.51 |
| Datadog Inc. | 29.79 |
| Fair Isaac Corp. | 34.10 |
| International Business Machines Corp. | 19.50 |
| Intuit Inc. | 44.02 |
| Microsoft Corp. | 61.35 |
| Oracle Corp. | 134.49 |
| Palantir Technologies Inc. | 361.77 |
| Palo Alto Networks Inc. | 56.83 |
| Salesforce Inc. | 21.53 |
| ServiceNow Inc. | 54.98 |
| Synopsys Inc. | 80.25 |
| Workday Inc. | 28.28 |
| P/FCFEsector | |
| Software y servicios | 60.87 |
| P/FCFEindustria | |
| Tecnología de la información | 60.71 |
Basado en el informe: 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31).
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Si el P/FCFE de la empresa es inferior al P/FCFE del índice de referencia, entonces la empresa está relativamente infravalorada.
De lo contrario, si el P/FCFE de la empresa es más alto que el P/FCFE del índice de referencia, entonces la empresa está relativamente sobrevalorada.
Relación precio-FCFEhistórico
Mastercard Inc., P/FCFEcálculo, comparación con los índices de referencia
| 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | 31 dic 2019 | 31 dic 2018 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Número de acciones ordinarias en circulación1 | 953,242,534 | 977,476,439 | 993,362,338 | 1,005,108,964 | 1,025,909,048 | |
| Datos financieros seleccionados (US$) | ||||||
| Flujo de caja libre a capital (FCFE) (en millones)2 | 10,497) | 10,023) | 10,475) | 9,679) | 6,710) | |
| FCFE por acción4 | 11.01 | 10.25 | 10.54 | 9.63 | 6.54 | |
| Precio de la acción1, 3 | 369.96 | 369.77 | 341.00 | 340.95 | 220.54 | |
| Ratio de valoración | ||||||
| P/FCFE5 | 33.60 | 36.06 | 32.34 | 35.41 | 33.72 | |
| Referencia | ||||||
| P/FCFECompetidores6 | ||||||
| Accenture PLC | 17.87 | 25.76 | 19.01 | 19.50 | — | |
| Adobe Inc. | 21.32 | 34.26 | 41.36 | 41.90 | — | |
| Cadence Design Systems Inc. | 33.41 | 36.31 | 45.86 | — | — | |
| CrowdStrike Holdings Inc. | 99.63 | 41.38 | 880.68 | — | — | |
| Datadog Inc. | 69.38 | 202.25 | 41.33 | — | — | |
| Fair Isaac Corp. | 10.12 | 12.69 | 38.46 | 32.51 | — | |
| International Business Machines Corp. | 11.97 | 48.45 | 9.43 | — | — | |
| Intuit Inc. | 13.86 | 86.74 | 17.36 | 34.61 | — | |
| Microsoft Corp. | 36.73 | 42.54 | 42.74 | — | — | |
| Oracle Corp. | — | 8.36 | 6.27 | — | — | |
| Palantir Technologies Inc. | 96.89 | 198.12 | — | — | — | |
| Palo Alto Networks Inc. | 29.54 | 32.91 | 8.11 | 46.21 | — | |
| Salesforce Inc. | 16.56 | 49.52 | 50.40 | — | — | |
| ServiceNow Inc. | 44.44 | 64.54 | 49.83 | — | — | |
| Synopsys Inc. | 33.41 | 40.55 | 45.07 | 77.64 | — | |
| Workday Inc. | 49.17 | 40.57 | 74.21 | — | — | |
| P/FCFEsector | ||||||
| Software y servicios | 30.98 | 34.09 | 26.85 | — | — | |
| P/FCFEindustria | ||||||
| Tecnología de la información | 26.89 | 27.39 | 23.42 | — | — | |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31).
1 Datos ajustados por divisiones y dividendos de acciones.
3 Precio de cierre a la fecha de presentación del informe anual de Mastercard Inc.
4 2022 cálculo
FCFE por acción = FCFE ÷ Número de acciones ordinarias en circulación
= 10,497,000,000 ÷ 953,242,534 = 11.01
5 2022 cálculo
P/FCFE = Precio de la acción ÷ FCFE por acción
= 369.96 ÷ 11.01 = 33.60
6 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Precio de la acción
- Se observa una tendencia general de crecimiento en el precio de la acción desde 2018 hasta 2022. Aunque en 2020 se mantiene prácticamente estable respecto a 2019, en 2021 y 2022 se evidencia un incremento significativo, alcanzando casi el mismo valor en ambos años. Esto indica una apreciación del mercado en los últimos dos años, con una ligera estabilización en 2022.
- FCFE por acción (Flujo de Caja Libre para el Accionista)
- El FCFE por acción muestra una tendencia de aumento desde 2018 hasta 2020, pasando de 6.54 a 10.54 dólares. En 2021, se presenta una ligera disminución a 10.25, pero en 2022 vuelve a incrementar a 11.01, alcanzando su nivel más alto en el periodo analizado. Esto sugiere una mejora sostenida en la generación de flujo de caja libre para los accionistas a lo largo de los años, con una pequeña corrección en 2021.
- P/FCFE (Ratio Precio sobre FCFE)
- El ratio P/FCFE fluctúa en un rango cercano a 33-36, evidenciando cierta estabilidad en la percepción del mercado respecto al flujo de caja generado en relación con el precio de la acción. Se observa un aumento en 2019 respecto a 2018, y luego una disminución en 2020, posiblemente reflejando una percepción más optimista en la valorización respecto al flujo de caja en ese año. Posteriormente, en 2021 y 2022, el ratio vuelve a subir, alcanzando los 36 y 33.6, respectivamente, lo que puede indicar cambios en las expectativas del mercado en cuanto a la capacidad de generación de caja futura o en la valoración de la acción en relación con el flujo de caja.