Stock Analysis on Net

Microsoft Corp. (NASDAQ:MSFT)

Relación precio-FCFE (P/FCFE) 

Microsoft Excel

Flujo de caja libre a capital (FCFE)

Microsoft Corp., FCFEcálculo

US$ en millones

Microsoft Excel
12 meses terminados 30 jun. 2023 30 jun. 2022 30 jun. 2021 30 jun. 2020 30 jun. 2019 30 jun. 2018
Utilidad neta 72,361 72,738 61,271 44,281 39,240 16,571
Cargos netos no monetarios 17,609 15,851 16,405 17,877 9,079 6,846
Cambios en los activos y pasivos operativos (2,388) 446 (936) (1,483) 3,866 20,467
Efectivo neto de las operaciones 87,582 89,035 76,740 60,675 52,185 43,884
Reembolsos de deuda a corto plazo, vencimientos de 90 días o menos, netos (7,324)
Ingresos procedentes de la emisión de deuda 7,183
Prima de efectivo en el intercambio de deuda (1,754) (3,417)
Amortización de deudas (2,750) (9,023) (3,750) (5,518) (4,000) (10,060)
Adiciones a la propiedad y al equipo (28,107) (23,886) (20,622) (15,441) (13,925) (11,632)
Flujo de caja libre a capital (FCFE) 56,725 56,126 50,614 36,299 34,260 22,051

Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2023-06-30), 10-K (Fecha del informe: 2022-06-30), 10-K (Fecha del informe: 2021-06-30), 10-K (Fecha del informe: 2020-06-30), 10-K (Fecha del informe: 2019-06-30), 10-K (Fecha del informe: 2018-06-30).

Componente Descripción La empresa
FCFE El flujo de caja libre a capital es el flujo de caja disponible para los accionistas de Microsoft Corp. después de que se hayan pagado todos los gastos operativos, los intereses y los pagos de capital y se hayan realizado las inversiones necesarias en capital de trabajo y fijo. FCFE de Microsoft Corp. aumentó de 2021 a 2022 y de 2022 a 2023.

Relación precio-FCFEactual

Microsoft Corp., P/FCFE cálculo, comparación con los índices de referencia

Microsoft Excel
Número de acciones ordinarias en circulación 7,430,436,229
Datos financieros seleccionados (US$)
Flujo de caja libre a capital (FCFE) (en millones) 56,725
FCFE por acción 7.63
Precio actual de las acciones (P) 416.42
Ratio de valoración
P/FCFE 54.55
Referencia
P/FCFECompetidores1
Accenture PLC 25.85
Adobe Inc. 34.55
International Business Machines Corp. 10.34
Intuit Inc. 44.05
Oracle Corp. 16.11
Palo Alto Networks Inc. 97.07
Salesforce Inc. 37.14
ServiceNow Inc. 56.40
Synopsys Inc. 55.53
P/FCFEsector
Software y servicios 38.69
P/FCFEindustria
Tecnología de la información 42.57

Basado en el informe: 10-K (Fecha del informe: 2023-06-30).

1 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.

Si el P/FCFE de la empresa es inferior al P/FCFE del índice de referencia, entonces la empresa está relativamente infravalorada.
De lo contrario, si el P/FCFE de la empresa es más alto que el P/FCFE del índice de referencia, entonces la empresa está relativamente sobrevalorada.


Relación precio-FCFEhistórico

Microsoft Corp., P/FCFEcálculo, comparación con los índices de referencia

Microsoft Excel
30 jun. 2023 30 jun. 2022 30 jun. 2021 30 jun. 2020 30 jun. 2019 30 jun. 2018
Número de acciones ordinarias en circulación1 7,429,763,722 7,457,891,872 7,514,891,248 7,567,652,935 7,635,409,400 7,668,217,316
Datos financieros seleccionados (US$)
Flujo de caja libre a capital (FCFE) (en millones)2 56,725 56,126 50,614 36,299 34,260 22,051
FCFE por acción4 7.63 7.53 6.74 4.80 4.49 2.88
Precio de la acción1, 3 330.72 276.41 286.50 205.01 138.06 108.04
Ratio de valoración
P/FCFE5 43.32 36.73 42.54 42.74 30.77 37.57
Referencia
P/FCFECompetidores6
Accenture PLC 21.03 17.91 25.76 19.01 19.50 18.11
Adobe Inc. 41.83 21.32 34.26 41.36 41.90 19.87
International Business Machines Corp. 9.97 11.97 48.45 9.43 4.39
Intuit Inc. 38.74 13.86 86.74 17.36 34.61 29.29
Oracle Corp. 15.47 8.36 6.27 22.31 10.78
Palo Alto Networks Inc. 79.75 29.54 32.91 8.11 46.20 8.50
Salesforce Inc. 31.06 16.56 49.52 50.40 29.09
ServiceNow Inc. 58.13 44.44 64.54 49.83 68.98
Synopsys Inc. 57.04 33.41 40.55 45.07 77.64 19.63
P/FCFEsector
Software y servicios 32.42 30.43 33.49 25.65 21.90
P/FCFEindustria
Tecnología de la información 33.33 26.59 27.28 23.35 18.93

Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2023-06-30), 10-K (Fecha del informe: 2022-06-30), 10-K (Fecha del informe: 2021-06-30), 10-K (Fecha del informe: 2020-06-30), 10-K (Fecha del informe: 2019-06-30), 10-K (Fecha del informe: 2018-06-30).

1 Datos ajustados por divisiones y dividendos de acciones.

2 Ver detalles »

3 Precio de cierre a la fecha de presentación del informe anual de Microsoft Corp.

4 2023 cálculo
FCFE por acción = FCFE ÷ Número de acciones ordinarias en circulación
= 56,725,000,000 ÷ 7,429,763,722 = 7.63

5 2023 cálculo
P/FCFE = Precio de la acción ÷ FCFE por acción
= 330.72 ÷ 7.63 = 43.32

6 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.

Ratio de valoración Descripción La empresa
P/FCFE El precio sobre el flujo de caja libre sobre el capital es el indicador de valoración en efectivo del capital contable. P/FCFE de Microsoft Corp. disminuyó de 2021 a 2022, pero luego aumentó de 2022 a 2023 superando el nivel de 2021.