Relación precio/ FCFE (P/FCFE)

Flujo de caja libre a capital (FCFE)
Relación precio/ FCFE , corriente
Relación precio/ FCFE , histórica

Flujo de caja libre a capital (FCFE)

Cadence Design Systems Inc., FCFEcálculo

US$ en miles

12 meses terminados	31 dic 2024	31 dic 2023	31 dic 2022	31 dic 2021	31 dic 2020
Utilidad neta	1,055,484)	1,041,144)	848,952)	695,955)	590,644)
Cargos netos no monetarios	414,042)	406,810)	305,397)	299,205)	329,695)
Cambios en los activos y pasivos operativos, netos de efecto de los negocios adquiridos	(208,975)	(98,778)	87,545)	105,798)	(15,417)
Efectivo neto proporcionado por las actividades operativas	1,260,551)	1,349,176)	1,241,894)	1,100,958)	904,922)
Compras de inmovilizado material	(142,542)	(102,337)	(123,215)	(65,298)	(94,813)
Compras de activos intangibles	—)	(166)	(1,000)	(1,583)	—)
Ingresos procedentes de una línea de crédito renovable	—)	50,000)	585,000)	—)	350,000)
Pagos de la línea de crédito renovable	—)	(150,000)	(485,000)	—)	(350,000)
Ingresos procedentes de la emisión de deuda	3,196,595)	—)	300,000)	—)	—)
Pagos de deudas	(1,350,000)	—)	—)	—)	—)
Pagos de costos de emisión de deuda	(23,828)	—)	(425)	(1,285)	—)
Flujo de caja libre a capital (FCFE)	2,940,776)	1,146,673)	1,517,254)	1,032,792)	810,109)

Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).

Tendencias en el efectivo neto proporcionado por las actividades operativas

Desde 2020 hasta 2024, se observa una tendencia general de incremento en el efectivo neto generado por las actividades operativas, pasando de aproximadamente 905 millones de dólares en 2020 a más de 1.270 millones en 2024. Este crecimiento revela una mejora sostenida en la capacidad de la empresa para generar efectivo mediante sus operaciones principales, aunque en 2024 se presenta una ligera disminución respecto a 2023, pasando de 1.349 millones a 1.260 millones de dólares. Esto puede indicar una estabilización o una ligera contracción en la rentabilidad operativa en el último año considerado.

Tendencias en el flujo de caja libre a capital (FCFE)

El FCFE muestra una tendencia claramente ascendente a lo largo del período analizado, pasando de aproximadamente 810 millones en 2020 a más de 2.946 millones en 2024. Este aumento significativo en el flujo de caja libre indica una mejoría sustancial en la disponibilidad de fondos que la empresa puede destinar a financiamiento, dividendos o reinversión, reflejando posiblemente una gestión eficiente de sus recursos y una mayor generación de efectivo neto tras las inversiones y pagos de capital.

La variación más notable ocurre entre 2023 y 2024, con un incremento exponencial desde aproximadamente 1.147 millones a casi 2.944 millones, sugiriendo un cambio importante en las operaciones o en la estrategia financiera en ese último año, que resultó en una mayor generación de efectivo libre después de capital.

Relación precio-FCFEactual

Cadence Design Systems Inc., P/FCFE cálculo, comparación con los índices de referencia

Número de acciones ordinarias en circulación	272,201,000
Datos financieros seleccionados (US$)
Flujo de caja libre a capital (FCFE) (en miles)	2,940,776)
FCFE por acción	10.80
Precio actual de la acción (P)	318.89
Ratio de valoración
P/FCFE	29.52
Referencia
P/FCFECompetidores¹
Accenture PLC	11.12
Adobe Inc.	15.01
AppLovin Corp.	99.44
CrowdStrike Holdings Inc.	113.59
Datadog Inc.	32.10
International Business Machines Corp.	24.93
Intuit Inc.	31.33
Microsoft Corp.	57.86
Oracle Corp.	109.35
Palantir Technologies Inc.	394.12
Palo Alto Networks Inc.	52.45
Salesforce Inc.	23.02
ServiceNow Inc.	47.42
Synopsys Inc.	6.16
Workday Inc.	26.52
P/FCFEsector
Software y servicios	46.21
P/FCFEindustria
Tecnología de la información	53.15

Basado en el informe: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31).

¹ Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.

Si el P/FCFE de la empresa es inferior al P/FCFE del índice de referencia, entonces la empresa está relativamente infravalorada.
De lo contrario, si el P/FCFE de la empresa es más alto que el P/FCFE del índice de referencia, entonces la empresa está relativamente sobrevalorada.

Relación precio-FCFEhistórico

Cadence Design Systems Inc., P/FCFEcálculo, comparación con los índices de referencia

	31 dic 2024	31 dic 2023	31 dic 2022	31 dic 2021	31 dic 2020
Número de acciones ordinarias en circulación¹	274,108,000	272,239,000	272,940,000	277,336,000	278,974,000
Datos financieros seleccionados (US$)
Flujo de caja libre a capital (FCFE) (en miles)²	2,940,776)	1,146,673)	1,517,254)	1,032,792)	810,109)
FCFE por acción⁴	10.73	4.21	5.56	3.72	2.90
Precio de la acción^1, 3	258.34	300.74	185.70	135.21	133.16
Ratio de valoración
P/FCFE⁵	24.08	71.40	33.41	36.31	45.86
Referencia
P/FCFECompetidores⁶
Accenture PLC	23.91	21.01	17.87	25.76	19.01
Adobe Inc.	18.02	41.83	21.32	34.26	41.36
AppLovin Corp.	44.88	21.70	14.03	8.57	—
CrowdStrike Holdings Inc.	85.82	42.65	99.63	41.38	880.68
Datadog Inc.	28.64	71.93	69.38	202.25	41.33
International Business Machines Corp.	20.90	9.97	11.97	48.45	9.43
Intuit Inc.	38.43	38.74	13.86	86.74	17.36
Microsoft Corp.	42.11	43.32	36.73	42.54	42.74
Oracle Corp.	48.38	15.47	—	8.36	6.27
Palantir Technologies Inc.	256.11	74.28	96.89	198.12	—
Palo Alto Networks Inc.	52.90	79.75	29.54	32.91	8.11
Salesforce Inc.	38.33	31.06	16.56	49.52	50.40
ServiceNow Inc.	61.82	58.19	44.44	64.54	49.83
Synopsys Inc.	63.94	57.04	33.41	40.55	45.07
Workday Inc.	36.59	19.79	49.17	40.57	74.21
P/FCFEsector
Software y servicios	39.85	32.90	31.13	33.80	26.81
P/FCFEindustria
Tecnología de la información	36.63	33.18	26.93	27.31	23.40

¹ Datos ajustados por divisiones y dividendos de acciones.

² Ver detalles »

³ Precio de cierre a la fecha de presentación del informe anual de Cadence Design Systems Inc.

⁴ 2024 cálculo
FCFE por acción = FCFE ÷ Número de acciones ordinarias en circulación
= 2,940,776,000 ÷ 274,108,000 = 10.73

⁵ 2024 cálculo
P/FCFE = Precio de la acción ÷ FCFE por acción
= 258.34 ÷ 10.73 = 24.08

⁶ Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.

Precio de la acción: El precio de la acción muestra una tendencia general de crecimiento significativo durante el período analizado, alcanzando su punto máximo en 2023 con 300.74 dólares. Sin embargo, en 2024 se observa una disminución, situándose en 258.34 dólares, lo que podría indicar una corrección o ajuste en el mercado tras la expansión previa.
FCFE por acción: El flujo de caja libre para los accionistas por acción presenta una tendencia al alza, pasando de 2.9 dólares en 2020 a un pico de 5.56 dólares en 2022. Aunque en 2023 se registra una disminución a 4.21 dólares, en 2024 se observa un aumento considerable a 10.73 dólares, sugiriendo mejoras en la generación de efectivo tras una fase de recuperación o inversión.
P/FCFE: El ratio precio sobre FCFE muestra una reducción progresiva desde 45.86 en 2020 hasta 33.41 en 2022, indicando una valoración relativamente más favorable o un incremento en la generación de flujo de efectivo en relación con el precio de la acción. En 2023, el ratio se dispara a 71.4, posiblemente reflejando una sobrevaloración del mercado o expectativas de crecimiento elevadas. Finalmente, en 2024, el ratio disminuye significativamente a 24.08, apuntando a una reevaluación del mercado respecto a la capacidad de generación de efectivo en relación con el precio de la acción.

Cadence Design Systems Inc. (NASDAQ:CDNS)

Relación precio/ FCFE (P/FCFE)

Flujo de caja libre a capital (FCFE)

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Relación precio-FCFEhistórico