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International Business Machines Corp. (NYSE:IBM)

Estado de flujo de caja

El estado de flujo de efectivo proporciona información sobre los recibos de efectivo y los pagos en efectivo de una empresa durante un período contable, mostrando cómo estos flujos de efectivo vinculan el saldo de efectivo final con el saldo inicial que se muestra en el balance general de la empresa.

El estado de flujo de efectivo consta de tres partes: flujos de efectivo proporcionados por (utilizados en) actividades operativas, flujos de efectivo proporcionados por (utilizados en) actividades de inversión y flujos de efectivo proporcionados por (utilizados en) actividades de financiación.

International Business Machines Corp., estado de flujo de efectivo consolidado

US $ en millones

Microsoft Excel LibreOffice Calc
12 meses terminados 31 dic. 2020 31 dic. 2019 31 dic. 2018 31 dic. 2017 31 dic. 2016
Lngresos netos 5,590  9,431  8,728  5,753  11,872 
Depreciación 4,227  4,209  3,127  3,021  2,837 
Amortización de intangibles 2,468  1,850  1,353  1,520  1,544 
Compensación basada en acciones 937  679  510  534  544 
Impuestos diferidos (3,203) (1,527) 853  (931) (1,132)
Pérdida (ganancia) neta en ventas de activos y otros (71) (1,097) 123  14  62 
Cuentas por cobrar, incluidas cuentas por cobrar de financiación 5,297  502  1,006  1,297  712 
Relacionado con la jubilación 936  301  1,368  1,014  54 
Inventario (209) 67  (127) 18  (14)
Otros activos / otros pasivos 2,087  858  (1,820) 4,437  282 
Cuentas por pagar 138  (503) 126  47  197 
Cambios en activos y pasivos operativos, neto de adquisiciones / desinversiones 8,249  1,225  553  6,813  1,231 
Ajustes para conciliar la utilidad neta con el efectivo proporcionado por las actividades operativas 12,607  5,339  6,519  10,971  5,086 
Efectivo neto provisto por las actividades de explotación 18,197  14,770  15,247  16,724  16,958 
Pagos por propiedades, planta y equipo (2,618) (2,286) (3,395) (3,229) (3,567)
Ingresos por enajenación de propiedades, planta y equipo 188  537  248  460  424 
Inversión en software (612) (621) (569) (544) (583)
Compras de valores negociables y otras inversiones (6,246) (3,693) (7,041) (4,964) (5,917)
Producto de la enajenación de valores negociables y otras inversiones 5,618  3,961  6,487  3,910  5,692 
Cuentas por cobrar financieras no operativas, neto 475  6,720  (503) (2,028) (892)
Adquisición de negocios, neto de efectivo adquirido (336) (32,630) (140) (496) (5,679)
Desinversión de negocios, neto de efectivo transferido 503  1,076  —  (205) (454)
El efectivo neto utilizado en actividades de inversión (3,028) (26,936) (4,913) (7,096) (10,976)
Producto de nueva deuda 10,504  31,825  6,891  9,643  9,132 
Pagos para liquidar deudas (13,365) (12,944) (8,533) (6,816) (6,395)
Préstamos (reembolsos) a corto plazo inferiores a 90 días, neto (853) (2,597) 1,341  620  26 
Recompra de acciones ordinarias —  (1,361) (4,443) (4,340) (3,502)
Recompra de acciones ordinarias por retención de impuestos (302) (272) (171) (193) — 
Financiamiento, otro 92  98  112  174  204 
Dividendos en efectivo pagados (5,797) (5,707) (5,666) (5,506) (5,256)
Efectivo neto proporcionado por (utilizado en) actividades de financiación (9,721) 9,042  (10,469) (6,418) (5,791)
Efecto de las variaciones del tipo de cambio en el efectivo, equivalentes de efectivo y efectivo restringido (87) (166) (495) 936  (51)
Cambio neto en efectivo, equivalentes de efectivo y efectivo restringido 5,361  (3,290) (630) 4,146  140 
Efectivo, equivalentes de efectivo y efectivo restringido al 1 de enero 8,314  11,604  12,234  7,826  7,686 
Efectivo, equivalentes de efectivo y efectivo restringido al 31 de diciembre 13,675  8,314  11,604  11,972  7,826 

Basado en informes: 10-K (fecha de presentación: 2021-02-23), 10-K (fecha de presentación: 2020-02-25), 10-K (fecha de presentación: 2019-02-26), 10-K (fecha de presentación: 2018-02-27), 10-K (fecha de presentación: 2017-02-28).

Componente del estado de flujo de efectivo Descripción La empresa
Efectivo neto provisto por las actividades de explotación Cantidad de entrada (salida) de efectivo de las actividades operativas, excluidas las operaciones discontinuadas. Los flujos de efectivo de la actividad operativa incluyen transacciones, ajustes y cambios en el valor que no se definen como actividades de inversión o financiación. El efectivo neto proporcionado por las actividades operativas de International Business Machines Corp.disminuyó de 2018 a 2019, pero luego aumentó de 2019 a 2020 superando el nivel de 2018.
El efectivo neto utilizado en actividades de inversión Cantidad de entrada (salida) de efectivo de actividades de inversión, excluidas las operaciones discontinuadas. Los flujos de efectivo de la actividad de inversión incluyen la concesión y el cobro de préstamos y la adquisición y disposición de instrumentos de deuda o de capital y propiedades, planta y equipo y otros activos productivos. El efectivo neto utilizado en las actividades de inversión de International Business Machines Corp.disminuyó de 2018 a 2019, pero luego aumentó de 2019 a 2020 superando el nivel de 2018.
Efectivo neto proporcionado por (utilizado en) actividades de financiación Importe de la entrada (salida) de efectivo de las actividades de financiación, excluidas las operaciones interrumpidas. Los flujos de efectivo de la actividad de financiación incluyen la obtención de recursos de los propietarios y proporcionarles un rendimiento y un rendimiento de su inversión; pedir dinero prestado y reembolsar los montos prestados o liquidar la obligación; y obtener y pagar otros recursos obtenidos de los acreedores en créditos a largo plazo. El efectivo neto proporcionado por (utilizado en) las actividades financieras de International Business Machines Corp. aumentó de 2018 a 2019, pero luego disminuyó ligeramente de 2019 a 2020 sin alcanzar el nivel de 2018.