Análisis de ratios de actividad a largo plazo
Los ratios de actividad miden la eficiencia con la que una empresa realiza las tareas diarias, como el cobro de cuentas por cobrar y la gestión del inventario.
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Ratios de actividad a largo plazo (resumen)
International Business Machines Corp., ratios de actividad a largo plazo
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
- Ratio de rotación neta de activos fijos
- Se observa una tendencia al alza en este ratio a lo largo del período analizado, incrementándose de 7.33 en 2020 a un pico de 11.35 en 2022, seguido de una ligera disminución en 2023 y una estabilización cercana a 10.95 en 2024. Este patrón indica una mejora en la eficiencia de utilización de los activos fijos en la generación de ingresos hasta 2022, aunque en los años posteriores la eficiencia se estabiliza marginalmente.
- Ratio de rotación neta de activos fijos (incluido el arrendamiento operativo, el activo por derecho de uso)
- Este ratio también muestra un incremento sostenido desde 5 en 2020 hasta 7.37 en 2022, sugiriendo una mayor eficiencia en el uso de los activos relacionados con arrendamientos y derechos de uso en ese período. En 2023 y 2024, el ratio decrece ligeramente, manteniéndose en niveles cercanos a 7.0, indicando una tendencia estable pero con menor ritmo de mejora en la eficiencia en comparación con el período anterior.
- Ratio de rotación total de activos
- Este ratio fluctúa en un rango relativamente estrecho entre 0.43 y 0.48, con un pico en 2022 en 0.48. La estabilidad del ratio sugiere que, en general, la eficiencia en la utilización total de los activos de la empresa no ha experimentado cambios significativos en los últimos años, manteniéndose en niveles similares y cercanos a aproximadamente 0.45.
- Ratio de rotación de fondos propios
- Se evidencia una tendencia decreciente en este ratio desde 3.57 en 2020 hasta 2.3 en 2024. La caída sostenida indica que la eficiencia en el uso de los fondos propios para generar ventas o ingresos se ha erosionado con el tiempo. Esta disminución puede reflejar cambios en la estructura de capital, menor rentabilidad sobre los fondos propios o mayores inversiones en activos que no generan un aumento proporcional en las ventas.
Ratio de rotación neta de activos fijos
International Business Machines Corp., ratio de rotación neta de activos fijoscálculo, comparación con los índices de referencia
| 31 dic 2024 | 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | ||||||
| Ingresos | ||||||
| Inmovilizado material, neto | ||||||
| Ratio de actividad a largo plazo | ||||||
| Ratio de rotación neta de activos fijos1 | ||||||
| Referencia | ||||||
| Ratio de rotación neta de activos fijosCompetidores2 | ||||||
| Accenture PLC | ||||||
| Adobe Inc. | ||||||
| Cadence Design Systems Inc. | ||||||
| CrowdStrike Holdings Inc. | ||||||
| Datadog Inc. | ||||||
| Fair Isaac Corp. | ||||||
| Intuit Inc. | ||||||
| Microsoft Corp. | ||||||
| Oracle Corp. | ||||||
| Palantir Technologies Inc. | ||||||
| Palo Alto Networks Inc. | ||||||
| Salesforce Inc. | ||||||
| ServiceNow Inc. | ||||||
| Synopsys Inc. | ||||||
| Workday Inc. | ||||||
| Ratio de rotación neta de activos fijossector | ||||||
| Software & Services | ||||||
| Ratio de rotación neta de activos fijosindustria | ||||||
| Information Technology | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
1 2024 cálculo
Ratio de rotación neta de activos fijos = Ingresos ÷ Inmovilizado material, neto
= ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Ingresos
- La tendencia general en los ingresos muestra una disminución significativa entre 2020 y 2021, pasando de 73,620 millones de dólares a 57,350 millones, lo que refleja un posible impacto negativo en la facturación durante ese período. Sin embargo, a partir de 2021, los ingresos presentan una recuperación gradual, alcanzando 60,530 millones en 2022 y continuando un incremento moderado hasta 62,753 millones en 2024. Este patrón indica una posible estabilización o recuperación de la actividad comercial post-2021.
- Inmovilizado material, neto
- El valor del inmovilizado material presenta una tendencia decreciente desde 2020, cuando alcanzaba los 10,040 millones de dólares, hasta 2022, con 5,334 millones. Posteriormente, en 2023 y 2024, los valores muestran una ligera recuperación hasta 5,501 millones y 5,731 millones respectivamente. Este patrón puede reflejar una depreciación acumulada, ventas de activos o una revaluación en la inversión en activos físicos.
- Ratio de rotación neta de activos fijos
- El ratio de rotación de activos fijos exhibe un incremento sostenido desde 7.33 en 2020 hasta un pico de 11.35 en 2022, indicando una mayor eficiencia en el uso de los activos fijos para generar ingresos. Posteriormente, en 2023 y 2024, el ratio se mantiene relativamente estable en torno a 11.25 y 10.95, lo que sugiere que la eficiencia en el uso de los activos ha sido relativamente estable en estos años recientes. La tendencia al alza hasta 2022 puede estar relacionada con una mejor gestión de los activos o cambios en la estructura de inversión, y su estabilización posterior refleja una posible optimización en la utilización de estos recursos.
Ratio de rotación neta de activos fijos (incluido el arrendamiento operativo, el activo por derecho de uso)
International Business Machines Corp., ratio de rotación neta de activos fijos (incluido el arrendamiento operativo y el activo por derecho de uso)cálculo, comparación con los índices de referencia
| 31 dic 2024 | 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | ||||||
| Ingresos | ||||||
| Inmovilizado material, neto | ||||||
| Activos de explotación por derecho de uso, netos | ||||||
| Inmovilizado material, neto (incluido el arrendamiento operativo, el activo por derecho de uso) | ||||||
| Ratio de actividad a largo plazo | ||||||
| Ratio de rotación neta de activos fijos (incluido el arrendamiento operativo, el activo por derecho de uso)1 | ||||||
| Referencia | ||||||
| Ratio de rotación neta de activos fijos (incluido el arrendamiento operativo, el activo por derecho de uso)Competidores2 | ||||||
| Accenture PLC | ||||||
| Adobe Inc. | ||||||
| Cadence Design Systems Inc. | ||||||
| CrowdStrike Holdings Inc. | ||||||
| Datadog Inc. | ||||||
| Fair Isaac Corp. | ||||||
| Intuit Inc. | ||||||
| Microsoft Corp. | ||||||
| Oracle Corp. | ||||||
| Palantir Technologies Inc. | ||||||
| Palo Alto Networks Inc. | ||||||
| Salesforce Inc. | ||||||
| ServiceNow Inc. | ||||||
| Synopsys Inc. | ||||||
| Workday Inc. | ||||||
| Ratio de rotación neta de activos fijos (incluido el arrendamiento operativo, el activo por derecho de uso)sector | ||||||
| Software & Services | ||||||
| Ratio de rotación neta de activos fijos (incluido el arrendamiento operativo, el activo por derecho de uso)industria | ||||||
| Information Technology | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
1 2024 cálculo
Ratio de rotación neta de activos fijos (incluido el arrendamiento operativo, el activo por derecho de uso) = Ingresos ÷ Inmovilizado material, neto (incluido el arrendamiento operativo, el activo por derecho de uso)
= ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Ingresos
- Los ingresos presentan una tendencia variable en los periodos analizados. En 2021, se observa una disminución significativa respecto a 2020, pasando de 73,620 millones de US$ a 57,350 millones, lo que representa una reducción cercana al 22%. Posteriormente, en 2022, los ingresos muestran una recuperación moderada, alcanzando los 60,530 millones, ligeramente superiores a los de 2021. En 2023, continúan creciendo, alcanzando 61,860 millones, y en 2024 se observa un incremento marginal, llegando a 62,753 millones. En general, tras la caída en 2021, la tendencia se mantiene de forma estable con leves incrementos en los años siguientes, indicando una recuperación gradual en los ingresos.
- Inmovilizado material, neto
- El valor del inmovilizado material en millones de US$ muestra una tendencia decreciente en los primeros años, pasando de 14,726 en 2020 a 8,916 en 2021, y continuando hacia 8,212 en 2022. En 2023, se presenta una ligera recuperación hasta 8,721, y en 2024 se mantiene en un nivel similar, aumentando ligeramente a 8,928. Esto sugiere una estrategia de desinversion en activos fijos o un envejecimiento del parque de activos, con una reducción significativa en el volumen de activos netos en 2021 y una recuperación tenue en los años posteriores.
- Ratio de rotación neta de activos fijos (incluido el arrendamiento operativo, el activo por derecho de uso)
- Este ratio, que mide la eficiencia en la utilización de los activos fijos para generar ingresos, muestra una tendencia al alza en todos los periodos considerados. En 2020, el ratio fue de 5, aumentado a 6.43 en 2021, indicando una mayor eficiencia o mejor utilización de los activos. En 2022, continúa la tendencia con un incremento importante, alcanzando 7.37, y en 2023 y 2024 mantiene niveles similares, en 7.09 y 7.03 respectivamente. La evolución sugiere que, a pesar de la reducción en el inmovilizado material, la empresa ha mejorado la rentabilidad de sus activos y la eficiencia en su utilización en los últimos años.
Ratio de rotación total de activos
International Business Machines Corp., ratio de rotación total de activoscálculo, comparación con los índices de referencia
| 31 dic 2024 | 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | ||||||
| Ingresos | ||||||
| Activos totales | ||||||
| Ratio de actividad a largo plazo | ||||||
| Ratio de rotación total de activos1 | ||||||
| Referencia | ||||||
| Ratio de rotación total de activosCompetidores2 | ||||||
| Accenture PLC | ||||||
| Adobe Inc. | ||||||
| Cadence Design Systems Inc. | ||||||
| CrowdStrike Holdings Inc. | ||||||
| Datadog Inc. | ||||||
| Fair Isaac Corp. | ||||||
| Intuit Inc. | ||||||
| Microsoft Corp. | ||||||
| Oracle Corp. | ||||||
| Palantir Technologies Inc. | ||||||
| Palo Alto Networks Inc. | ||||||
| Salesforce Inc. | ||||||
| ServiceNow Inc. | ||||||
| Synopsys Inc. | ||||||
| Workday Inc. | ||||||
| Ratio de rotación total de activossector | ||||||
| Software & Services | ||||||
| Ratio de rotación total de activosindustria | ||||||
| Information Technology | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
1 2024 cálculo
Ratio de rotación total de activos = Ingresos ÷ Activos totales
= ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Ingresos
-
Se observa una tendencia decreciente en los ingresos durante el período 2020 a 2022, pasando de 73,620 millones de dólares en 2020 a 60,530 millones en 2022, lo que indica una posible disminución en la demanda o en la cuota de mercado en ese intervalo.
En 2023, los ingresos muestran una ligera recuperación, alcanzando 61,860 millones, y en 2024 se registra un crecimiento moderado hasta 62,753 millones. Esto sugiere una estabilización o un intento de recuperación después de la caída inicial.
- Activos totales
-
Los activos totales presentan una tendencia general de decremento en el período 2020 a 2022, disminuyendo de 155,971 millones en 2020 a 127,243 millones en 2022. Sin embargo, en 2023 y 2024 se observa un incremento adicional, alcanzando 135,241 millones en 2023 y 137,175 millones en 2024.
Este patrón puede indicar una reducción en los activos durante los primeros años, seguida de un proceso de recuperación o expansión en los años más recientes.
- Ratio de rotación total de activos
-
El ratio de rotación de activos revela cierta estabilidad en el período analizado, oscilando entre 0.43 y 0.48. Se evidencia una disminución desde 0.47 en 2020 a 0.43 en 2021, indicando una menor eficiencia en el uso de los activos en ese año, seguido de una recuperación hasta 0.48 en 2022, y manteniéndose en 0.46 en 2023 y 2024.
Este patrón refleja que, a pesar de las fluctuaciones en los ingresos y activos, la eficiencia en la utilización de los activos para generar ingresos se mantiene relativamente estable en los años recientes.
Ratio de rotación de fondos propios
International Business Machines Corp., el coeficiente de rotación de fondos propios de los accionistascálculo, comparación con los índices de referencia
| 31 dic 2024 | 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | ||||||
| Ingresos | ||||||
| Capital contable total de IBM | ||||||
| Ratio de actividad a largo plazo | ||||||
| Ratio de rotación de fondos propios1 | ||||||
| Referencia | ||||||
| Ratio de rotación de fondos propiosCompetidores2 | ||||||
| Accenture PLC | ||||||
| Adobe Inc. | ||||||
| Cadence Design Systems Inc. | ||||||
| CrowdStrike Holdings Inc. | ||||||
| Datadog Inc. | ||||||
| Fair Isaac Corp. | ||||||
| Intuit Inc. | ||||||
| Microsoft Corp. | ||||||
| Oracle Corp. | ||||||
| Palantir Technologies Inc. | ||||||
| Palo Alto Networks Inc. | ||||||
| Salesforce Inc. | ||||||
| ServiceNow Inc. | ||||||
| Synopsys Inc. | ||||||
| Workday Inc. | ||||||
| Ratio de rotación de fondos propiossector | ||||||
| Software & Services | ||||||
| Ratio de rotación de fondos propiosindustria | ||||||
| Information Technology | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
1 2024 cálculo
Ratio de rotación de fondos propios = Ingresos ÷ Capital contable total de IBM
= ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Ingresos
- Se observa una tendencia a la disminución en los ingresos entre 2020 y 2022, pasando de 73,620 millones de dólares a 60,530 millones. Sin embargo, en 2023 y 2024 se registra una recuperación gradual, alcanzando 61,860 millones en 2023 y 62,753 millones en 2024, aproximándose a niveles previos a la caída.
- Capital contable total
- El capital contable total muestra una tendencia ascendente a lo largo del período analizado, comenzando en 20,597 millones en 2020, descendiendo ligeramente a 18,901 millones en 2021, pero posteriormente incrementándose en los años siguientes, alcanzando 27,307 millones en 2024. Esto indica una fortaleza y una expansión del patrimonio de la empresa en el tiempo.
- Ratio de rotación de fondos propios
- Este ratio experimentó una reducción continua desde 3.57 en 2020 hasta 2.3 en 2024, lo que sugiere una disminución en la eficiencia del uso del capital propio para generar ventas o ingresos en relación con los fondos propios. La tendencia decreciente puede indicar una menor rotación o utilización más conservadora del capital propio en los últimos años.