Ratios de valoración de acciones ordinarias
Los coeficientes de valoración miden la cantidad de un activo o defecto (por ejemplo, las ganancias) asociado con la propiedad de un crédito específico (por ejemplo, una parte de la propiedad de la empresa).
Ratios de valoración actuales
American Airlines Group Inc., ratios de valoración actuales
| American Airlines Group Inc. | FedEx Corp. | Uber Technologies Inc. | Union Pacific Corp. | United Airlines Holdings Inc. | United Parcel Service Inc. | Transporte | Industriales | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados | |||||||||||
| Precio actual de la acción (P) | $14.79 | ||||||||||
| Número de acciones ordinarias en circulación | 654,756,816 | ||||||||||
| Beneficio por acción (EPS) | $1.26 | ||||||||||
| Beneficio operativo por acción | $4.63 | ||||||||||
| Ventas por acción | $80.62 | ||||||||||
| Valor contable por acción (BVPS) | $-7.94 | ||||||||||
| Ratios de valoración | |||||||||||
| Relación precio/utilidad neta (P/E) | 11.78 | 13.10 | 19.59 | 19.41 | 10.38 | 12.97 | 22.51 | 29.75 | |||
| Relación precio/ingresos de explotación (P/OP) | 3.19 | 10.28 | 68.99 | 13.48 | 6.41 | 8.86 | 17.06 | 24.88 | |||
| Relación precio/ingresos (P/S) | 0.18 | 0.61 | 4.39 | 5.40 | 0.57 | 0.82 | 1.64 | 2.46 | |||
Basado en el informe: 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31).
Si el índice de valoración de la empresa es inferior al índice de valoración del índice de referencia, las acciones de la empresa están relativamente infravaloradas.
De lo contrario, si el índice de valoración de la empresa es más alto que el índice de valoración del índice de referencia, entonces las acciones de la empresa están relativamente sobrevaloradas.
Ratios de valoración históricos (resumen)
American Airlines Group Inc., ratios de valoración históricos
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31).
- Relación precio/utilidad neta (P/E)
- En el período comprendido, la relación P/E muestra una tendencia significativa. En 2019, el ratio fue de 7.16, indicando que el precio de las acciones era aproximadamente 7 veces la utilidad neta. Se observa una desaparición de datos para 2020 y 2021, pero en 2022 hay un incremento notable hasta 79.81, sugiriendo que las acciones estaban muy sobrevaloradas respecto a las utilidades en ese año. Para 2023, el ratio cae a 11.78, indicando una disminución en la valoración relativa en comparación con 2022, aunque todavía más alto que en 2019, lo que puede reflejar cambios en expectativas de rentabilidad o condiciones del mercado.
- Relación precio/ingresos de explotación (P/OP)
- Este ratio también presenta una tendencia con datos incompletos en 2020 y 2021. En 2019, el ratio fue de 3.94, aumentando posteriormente en 2022 a 6.31 y descendiendo en 2023 a 3.19. La subida en 2022 indica una mayor valorización en relación con los ingresos de explotación, posiblemente por expectativas de recuperación o mejor desempeño en ese período, mientras que en 2023 se observa una recuperación parcial a niveles similares a 2019.
- Relación precio/ingresos (P/S)
- Este ratio muestra estabilidad y una tendencia decreciente a lo largo del período. Comenzando en 0.26 en 2019, aumenta a 0.66 en 2020 y luego desciende a 0.38 en 2021. En los años siguientes, continúa en descenso, alcanzando 0.21 en 2022 y 0.18 en 2023. La reducción sostenida implica una menor valoración del mercado en relación con los ingresos totales, lo que podría reflejar una percepción de menor crecimiento o una recuperación en los ingresos respecto a la valoración de mercado.
- Relación precio/valor contable (P/BV)
- No se presentan valores para este ratio en los períodos proporcionados, por lo que no hay datos suficientes para analizar su tendencia o comportamiento a lo largo del tiempo.
Relación precio/utilidad neta (P/E)
American Airlines Group Inc., P/Ecálculo, comparación con los índices de referencia
| 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | 31 dic 2019 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Número de acciones ordinarias en circulación1 | 654,756,816 | 651,430,518 | 649,160,117 | 639,675,800 | 426,058,744 | |
| Datos financieros seleccionados (US$) | ||||||
| Utilidad (pérdida) neta (en millones) | 822) | 127) | (1,993) | (8,885) | 1,686) | |
| Beneficio por acción (EPS)2 | 1.26 | 0.19 | -3.07 | -13.89 | 3.96 | |
| Precio de la acción1, 3 | 14.79 | 15.56 | 17.43 | 17.99 | 28.33 | |
| Ratio de valoración | ||||||
| P/E4 | 11.78 | 79.81 | — | — | 7.16 | |
| Referencia | ||||||
| P/ECompetidores5 | ||||||
| FedEx Corp. | 16.11 | 14.80 | 15.07 | 33.43 | — | |
| Uber Technologies Inc. | 89.56 | — | — | — | — | |
| Union Pacific Corp. | 23.85 | 17.97 | 23.67 | 25.57 | — | |
| United Airlines Holdings Inc. | 5.70 | 21.74 | — | — | — | |
| United Parcel Service Inc. | 18.89 | 13.27 | 14.11 | 104.33 | — | |
| P/Esector | ||||||
| Transporte | 24.43 | 30.10 | 22.48 | — | — | |
| P/Eindustria | ||||||
| Industriales | 24.85 | 36.06 | 35.59 | — | — | |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31).
1 Datos ajustados por divisiones y dividendos de acciones.
2 2023 cálculo
EPS = Utilidad (pérdida) neta ÷ Número de acciones ordinarias en circulación
= 822,000,000 ÷ 654,756,816 = 1.26
3 Precio de cierre a la fecha de presentación del informe anual de American Airlines Group Inc.
4 2023 cálculo
P/E = Precio de la acción ÷ EPS
= 14.79 ÷ 1.26 = 11.78
5 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Precio de la acción
- El precio de la acción muestra una tendencia decreciente a lo largo del período analizado. Desde un valor de 28.33 USD en diciembre de 2019, disminuye progresivamente hasta 14.79 USD en diciembre de 2023. Esta caída puede reflejar variaciones en el optimismo del mercado, impacto de eventos económicos adversos o cambios en la percepción sobre la empresa en el mercado bursátil.
- Beneficio por acción (EPS)
- El EPS presenta una tendencia significativamente volátil. En 2019, se registra un valor positivo de 3.96 USD. Sin embargo, en 2020, experimenta una fuerte caída a -13.89 USD, indicando pérdidas sustanciales, probablemente relacionadas con la crisis sanitaria global. En 2021, sigue siendo negativo (-3.07 USD), aunque con una cierta recuperación. Por otro lado, en 2022 y 2023, el EPS se vuelve positivo, alcanzando 0.19 USD y 1.26 USD respectivamente, lo que sugiere una recuperación financiera gradual y una mejora en la rentabilidad.
- Ratio P/E (Precio sobre beneficios)
- El ratio P/E presenta valores ausentes en 2019 y 2020, lo que puede reflejar la imposibilidad de calcularlo durante los períodos de pérdidas o de datos incompletos. En 2021, el ratio aumenta considerablemente a 79.81, señalando que el precio de la acción se valoraba en relación con beneficios negativos o insignificantes en ese momento. Posteriormente, en 2023, el ratio se reduce a 11.78, indicando que el mercado ajustó sus expectativas y que la relación entre precio y beneficios se estabiliza en niveles más plausibles, en línea con la mejora en el EPS.
Relación precio/ingresos de explotación (P/OP)
American Airlines Group Inc., P/OPcálculo, comparación con los índices de referencia
| 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | 31 dic 2019 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Número de acciones ordinarias en circulación1 | 654,756,816 | 651,430,518 | 649,160,117 | 639,675,800 | 426,058,744 | |
| Datos financieros seleccionados (US$) | ||||||
| Resultado (pérdida) de explotación (en millones) | 3,034) | 1,607) | (1,059) | (10,421) | 3,065) | |
| Beneficio operativo por acción2 | 4.63 | 2.47 | -1.63 | -16.29 | 7.19 | |
| Precio de la acción1, 3 | 14.79 | 15.56 | 17.43 | 17.99 | 28.33 | |
| Ratio de valoración | ||||||
| P/OP4 | 3.19 | 6.31 | — | — | 3.94 | |
| Referencia | ||||||
| P/OPCompetidores5 | ||||||
| FedEx Corp. | 13.03 | 9.07 | 13.46 | 17.79 | — | |
| Uber Technologies Inc. | 152.26 | — | — | — | — | |
| Union Pacific Corp. | 16.75 | 12.68 | 16.53 | 17.46 | — | |
| United Airlines Holdings Inc. | 3.54 | 6.86 | — | — | — | |
| United Parcel Service Inc. | 13.86 | 11.70 | 14.20 | 18.23 | — | |
| P/OPsector | ||||||
| Transporte | 18.51 | 14.13 | 21.54 | 65.24 | — | |
| P/OPindustria | ||||||
| Industriales | 20.78 | 19.86 | 22.38 | 68.31 | — | |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31).
1 Datos ajustados por divisiones y dividendos de acciones.
2 2023 cálculo
Beneficio operativo por acción = Resultado (pérdida) de explotación ÷ Número de acciones ordinarias en circulación
= 3,034,000,000 ÷ 654,756,816 = 4.63
3 Precio de cierre a la fecha de presentación del informe anual de American Airlines Group Inc.
4 2023 cálculo
P/OP = Precio de la acción ÷ Beneficio operativo por acción
= 14.79 ÷ 4.63 = 3.19
5 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Precio de la acción
- Se observa una tendencia decreciente en el precio de la acción durante el período analizado, comenzando en 28.33 dólares a finales de 2019 y disminuyendo progresivamente hasta 14.79 dólares en 2023. La caída fue significativa en 2020, probablemente relacionada con factores externos que impactaron el mercado, aunque no hay datos específicos en 2020, 2021 y 2022 que puedan confirmar la estabilización o recuperación parcial. La tendencia sugiere una disminución en la percepción del valor del mercado para los inversionistas en estos años.
- Beneficio operativo por acción
- El beneficio operativo por acción muestra una recuperación progresiva tras un año de pérdida en 2020. En 2019, fue positivo con 7.19 dólares, luego cayó a -16.29 en 2020, reflejando un año de fuertes pérdidas. En 2021, aunque todavía negativo en -1.63, la empresa evidenció una recuperación parcial respecto a 2020. En 2022 y 2023, los beneficios operativos por acción vuelven a ser positivos, alcanzando 2.47 y 4.63 dólares, respectivamente, indicando una tendencia de mejora en la rentabilidad operacional. Estas cifras sugieren una recuperación paulatina en la eficiencia operativa tras la crisis del año anterior, registrando cifras positivas en los años recientes.
- P/OP (Ratio precio/beneficio operativo)
- El ratio P/OP muestra un incremento significativo en 2022, alcanzando 6.31, frente a un valor de 3.94 en 2019, lo que indica que la valoración del mercado respecto a la rentabilidad operativa aumentó en ese año. En 2023, el ratio disminuye a 3.19, reflejando posiblemente una revaloración más conservadora en línea con la mejora en los beneficios operativos y la disminución del precio de la acción. La fluctuación del ratio sugiere cambios en la percepción del mercado sobre la rentabilidad relativa en relación con el precio de mercado, con picos en 2022 y una tendencia a la estabilización en 2023.
Relación precio/ingresos (P/S)
American Airlines Group Inc., P/Scálculo, comparación con los índices de referencia
| 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | 31 dic 2019 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Número de acciones ordinarias en circulación1 | 654,756,816 | 651,430,518 | 649,160,117 | 639,675,800 | 426,058,744 | |
| Datos financieros seleccionados (US$) | ||||||
| Ingresos de explotación (en millones) | 52,788) | 48,971) | 29,882) | 17,337) | 45,768) | |
| Ventas por acción2 | 80.62 | 75.17 | 46.03 | 27.10 | 107.42 | |
| Precio de la acción1, 3 | 14.79 | 15.56 | 17.43 | 17.99 | 28.33 | |
| Ratio de valoración | ||||||
| P/S4 | 0.18 | 0.21 | 0.38 | 0.66 | 0.26 | |
| Referencia | ||||||
| P/SCompetidores5 | ||||||
| FedEx Corp. | 0.71 | 0.61 | 0.94 | 0.62 | — | |
| Uber Technologies Inc. | 4.53 | 2.16 | 3.90 | 9.07 | — | |
| Union Pacific Corp. | 6.31 | 5.05 | 7.08 | 7.00 | — | |
| United Airlines Holdings Inc. | 0.28 | 0.36 | 0.63 | 1.11 | — | |
| United Parcel Service Inc. | 1.39 | 1.53 | 1.87 | 1.66 | — | |
| P/Ssector | ||||||
| Transporte | 1.78 | 1.42 | 2.03 | 2.19 | — | |
| P/Sindustria | ||||||
| Industriales | 2.06 | 1.80 | 2.07 | 2.14 | — | |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31).
1 Datos ajustados por divisiones y dividendos de acciones.
2 2023 cálculo
Ventas por acción = Ingresos de explotación ÷ Número de acciones ordinarias en circulación
= 52,788,000,000 ÷ 654,756,816 = 80.62
3 Precio de cierre a la fecha de presentación del informe anual de American Airlines Group Inc.
4 2023 cálculo
P/S = Precio de la acción ÷ Ventas por acción
= 14.79 ÷ 80.62 = 0.18
5 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Precio de la acción
- El precio de la acción mostró una tendencia decreciente desde 2019 hasta 2023, comenzando en 28.33 dólares y disminuyendo paulatinamente hasta 14.79 dólares. Aunque hubo una recuperación en 2021, la tendencia general indica una pérdida de valor en el mercado durante este período.
- Ventas por acción
- Las ventas por acción experimentaron una caída significativa en 2020, alcanzando 27.1 dólares desde 107.42 en 2019, lo que refleja un fuerte impacto en las operaciones, probablemente asociado a eventos macroeconómicos adversos. Posteriormente, en 2021, las ventas se recuperaron hasta 46.03 dólares, y continuaron en aumento en 2022 y 2023, llegando a 80.62 dólares en 2023, superando ampliamente los niveles pre-pandemia. Esto indica una recuperación progresiva y una mejora en la generación de ingresos por acción en los años recientes.
- Ratio P/S
- El ratio Precio/Ventas (P/S) mostró una caída desde 0.66 en 2020 a niveles cercanos a 0.18 en 2023. La disminución sostenida sugiere que, en relación con las ventas, el valor de mercado de la empresa se ha reducido considerablemente. Esta tendencia puede reflejar una percepción de menor rentabilidad o menor crecimiento esperado por parte del mercado, a pesar de la recuperación en ventas por acción en los últimos años.
Relación precio/valor contable (P/BV)
American Airlines Group Inc., P/BVcálculo, comparación con los índices de referencia
| 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | 31 dic 2019 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Número de acciones ordinarias en circulación1 | 654,756,816 | 651,430,518 | 649,160,117 | 639,675,800 | 426,058,744 | |
| Datos financieros seleccionados (US$) | ||||||
| Déficit contable (en millones) | (5,202) | (5,799) | (7,340) | (6,867) | (118) | |
| Valor contable por acción (BVPS)2 | -7.94 | -8.90 | -11.31 | -10.74 | -0.28 | |
| Precio de la acción1, 3 | 14.79 | 15.56 | 17.43 | 17.99 | 28.33 | |
| Ratio de valoración | ||||||
| P/BV4 | — | — | — | — | — | |
| Referencia | ||||||
| P/BVCompetidores5 | ||||||
| FedEx Corp. | 2.45 | 2.27 | 3.26 | 2.35 | — | |
| Uber Technologies Inc. | 15.02 | 9.36 | 4.71 | 8.24 | — | |
| Union Pacific Corp. | 10.29 | 10.34 | 10.90 | 8.07 | — | |
| United Airlines Holdings Inc. | 1.60 | 2.32 | 3.06 | 2.85 | — | |
| United Parcel Service Inc. | 7.32 | 7.75 | 12.76 | 213.26 | — | |
| P/BVsector | ||||||
| Transporte | 6.69 | 5.91 | 6.92 | 8.09 | — | |
| P/BVindustria | ||||||
| Industriales | 6.85 | 5.50 | 5.44 | 5.89 | — | |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31).
1 Datos ajustados por divisiones y dividendos de acciones.
2 2023 cálculo
BVPS = Déficit contable ÷ Número de acciones ordinarias en circulación
= -5,202,000,000 ÷ 654,756,816 = -7.94
3 Precio de cierre a la fecha de presentación del informe anual de American Airlines Group Inc.
4 2023 cálculo
P/BV = Precio de la acción ÷ BVPS
= 14.79 ÷ -7.94 = —
5 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Precio de la acción
- El precio de la acción ha mostrado una tendencia a la baja en el período analizado. Desde un valor de 28.33 USD en diciembre de 2019, se observó una disminución continua hasta llegar a 14.79 USD en diciembre de 2023. Este descenso refleja una pérdida significativa en el valor de mercado de la acción a lo largo de los años, con una caída más pronunciada entre 2019 y 2021. La recuperación parcial durante 2022 y 2023 no ha logrado rebasar los niveles iniciales.
- Valor contable por acción (BVPS)
- El valor contable por acción presenta una tendencia negativa, con valores negativos que indican que los pasivos o pérdidas acumuladas superan los activos netos en los períodos correspondientes. En diciembre de 2019, el BVPS fue de -0.28 USD, pero se observó una marcada disminución en los años siguientes, alcanzando -10.74 USD en 2020, -11.31 USD en 2021, y posteriormente una ligera recuperación a -8.9 USD en 2022 y -7.94 USD en 2023. La continuidad de valores negativos sugiere que la empresa ha estado en una situación financiera deteriorada, con pérdidas acumuladas sustanciales.
- P/BV (Ratio precio/valor contable)
- El ratio P/BV no presenta valores numéricos en los datos proporcionados, lo que podría indicar que no ha sido calculado debido a los valores negativos del BVPS u otras limitaciones de los datos distribuidos. La ausencia de este ratio impide realizar comparaciones directas entre el valor de mercado y el valor contable en este análisis.