Estructura del balance: activo
Datos trimestrales
Área para los usuarios de pago
Pruébalo gratis
Illinois Tool Works Inc. páginas disponibles de forma gratuita esta semana:
- Estado de flujos de efectivo
- Estructura de la cuenta de resultados
- Análisis de ratios de solvencia
- Relación entre el valor de la empresa y el FCFF (EV/FCFF)
- Modelo de fijación de precios de activos de capital (CAPM)
- Ratio de rentabilidad sobre activos (ROA) desde 2005
- Ratio de deuda sobre fondos propios desde 2005
- Ratio de rotación total de activos desde 2005
- Relación precio/valor contable (P/BV) desde 2005
- Relación precio/ingresos (P/S) desde 2005
Aceptamos:
Illinois Tool Works Inc., estructura del balance consolidado: activos (datos trimestrales)
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-Q (Fecha del informe: 2021-09-30), 10-Q (Fecha del informe: 2021-06-30), 10-Q (Fecha del informe: 2021-03-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-Q (Fecha del informe: 2020-09-30), 10-Q (Fecha del informe: 2020-06-30), 10-Q (Fecha del informe: 2020-03-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-Q (Fecha del informe: 2019-09-30), 10-Q (Fecha del informe: 2019-06-30), 10-Q (Fecha del informe: 2019-03-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31), 10-Q (Fecha del informe: 2018-09-30), 10-Q (Fecha del informe: 2018-06-30), 10-Q (Fecha del informe: 2018-03-31), 10-K (Fecha del informe: 2017-12-31), 10-Q (Fecha del informe: 2017-09-30), 10-Q (Fecha del informe: 2017-06-30), 10-Q (Fecha del informe: 2017-03-31).
- Patrón en la composición del efectivo y equivalentes
- El porcentaje de efectivo y equivalentes respecto a los activos totales muestra una tendencia fluctuante en el periodo analizado, alcanzando un pico del 17.07% en septiembre de 2017. Posteriormente, se observa una disminución significativa en 2018, llegando a un valor cercano al 10.11%. A partir de ese momento, el porcentaje se mantiene en niveles relativamente bajos, oscilando entre el 9.5% y el 16.42% hasta 2021. La tendencia indica una reducción en la proporción de efectivo en relación con los activos totales, lo que podría reflejar una estrategia de inversión o una menor disponibilidad de caja en comparación con otros activos.
- Variación en cuentas por cobrar comerciales
- El porcentaje de cuentas por cobrar comerciales respecto a los activos totales se mantiene relativamente estable, con leves fluctuaciones alrededor del 16-18% a lo largo del período. Se destaca una ligera caída en 2017, seguida de una estabilización en torno al 17% durante los siguientes trimestres. En los meses finales, el porcentaje vuelve a experimentar un incremento cercano al 17.88% en 2021. La estabilidad en estas cuentas sugiere un control consistente en la gestión de cobranza, aunque con leves variaciones en los niveles de crédito otorgado o en la rotación de las cuentas por cobrar.
- Incremento en inventarios como porcentaje de activos
- El porcentaje de inventarios respecto a los activos totales presenta una tendencia creciente a partir de 2017, pasando de niveles cercanos al 7.5% a valores cercanos al 10.54% en 2021. La progresión indica una acumulación progresiva de inventarios en relación con los activos totales, lo cual puede reflejar un aumento en la inversión en inventarios o una menor rotación de los mismos, potencialmente relacionada con cambios en la demanda o en las políticas de inventario de la empresa.
- Estabilidad en gastos pagados por adelantado y otros activos corrientes
- Este concepto muestra fluctuaciones moderadas, derivadas probablemente de cambios en los gastos anticipados o en otros activos circulantes. Aunque presenta cierto aumento en 2020 y 2021, en general se mantiene en torno a niveles cercanos al 1.7% de los activos totales, reflejando una gestión relativamente estable de estos activos.
- Activos mantenidos para la venta
- Su presencia en los activos totales se observa significativamente en los últimos meses del período, alcanzando picos del 2.89% y 2.81%, indicando una estrategia de mantener ciertos activos disponibles para la venta. Antes de ese período, no hay registros, lo que puede señalar un cambio en la política de gestión de activos no corrientes para venta o desinversiones específicas en dicho periodo.
- Composición del activo circulante y su evolución
- El activo circulante se mantiene en un rango cercano al 39-42% del total de activos durante casi todo el período, con ligeras fluctuaciones. En 2021, alcanza un valor de 42.8%, sugiriendo una ligera tendencia a incrementar la proporción de activos a corto plazo. Esto puede indicar una estrategia de gestión de liquidez para hacer frente a obligaciones inmediatas o cambios en la estructura operativa.
- Planta y equipo neto
- Este componente representa aproximadamente el 11-12% del total de activos en la mayor parte del período. La estabilidad relativa en su porcentaje indica que las inversiones en activos fijos se mantienen constantes en relación con el total de activos, aunque con ligeras variaciones que podrían responder a nuevas adquisiciones o depreciaciones.
- Cuota de buena voluntad y activos intangibles
- Ambos conceptos muestran un aumento gradual en su porcentaje respecto a los activos totales, con buena voluntad alcanzando hasta un 30.88% en 2021. La tendencia positiva en estos activos intangibles sugiere una estrategia de inversión en marca, relaciones o propiedad intelectual, que ha ido aumentando en importancia relativa en la estructura de activos.
- Impuestos diferidos sobre la renta
- Estos activos mantienen una tendencia estable con leves fluctuaciones, ubicándose en torno al 3.3-4.07%. La mayor variación refleja cambios en estrategias fiscales o diferencias temporales en el reconocimiento de ingresos y gastos.
- Otros activos y activo no corriente
- Los otros activos fluctúan levemente alrededor del 6.34-8.74%, incrementándose ligeramente hacia el final del período. El activo no corriente presenta una proporción estable, cercana al 58-61% de los activos totales, indicando que la mayor parte de la estructura de activos es de carácter no corriente, con una ligera tendencia a mantenerse en niveles elevados, lo que refleja una inversión significativa en activos a largo plazo.
- Resumen general de la estructura activa
- La distribución de los activos plantea una estructura predominantemente no corriente, con una proporción que oscila alrededor del 58-61%. La presencia de activos intangibles y buena voluntad en niveles importantes y en crecimiento sugiere una inversión en activos intangibles que complementan la estructura fija de la empresa. La evolución de los componentes del activo refleja decisiones estratégicas que priorizan activos a largo plazo y gestiones controladas en activos líquidos y corrientes.