Análisis DuPont: Desglose de ROE, ROA y margen de beneficio neto
La descomposición del ROE implica expresar el ingreso neto dividido por el capital contable como el producto de las razones de los componentes.
Desglose de ROE en dos componentes
Analog Devices Inc., descomposición de ROE
| ROE | = | ROA | × | Apalancamiento financiero | |
|---|---|---|---|---|---|
| 31 oct. 2020 | = | × | |||
| 2 nov. 2019 | = | × | |||
| 3 nov. 2018 | = | × | |||
| 28 oct. 2017 | = | × | |||
| 29 oct. 2016 | = | × | |||
| 31 oct. 2015 | = | × |
Fuente: Analog Devices Inc. (NASDAQ:ADI) | DuPont analysis (www.stock-analysis-on.net)
La razón principal de la disminución del índice de rendimiento sobre el capital contable (ROE) durante el año 2020 es la disminución de la rentabilidad medida por el índice de rendimiento sobre los activos (ROA).
Desglose de ROE en tres componentes
Analog Devices Inc., descomposición de ROE
| ROE | = | Margen de beneficio neto | × | Rotación de activos | × | Apalancamiento financiero | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 31 oct. 2020 | = | × | × | ||||
| 2 nov. 2019 | = | × | × | ||||
| 3 nov. 2018 | = | × | × | ||||
| 28 oct. 2017 | = | × | × | ||||
| 29 oct. 2016 | = | × | × | ||||
| 31 oct. 2015 | = | × | × |
Fuente: Analog Devices Inc. (NASDAQ:ADI) | DuPont analysis (www.stock-analysis-on.net)
La razón principal de la disminución en el índice de rendimiento sobre el capital contable (ROE) durante el año 2020 es la disminución en la eficiencia medida por el índice de rotación de activos.
Desglose de ROE en cinco componentes
Analog Devices Inc., descomposición de ROE
Fuente: Analog Devices Inc. (NASDAQ:ADI) | DuPont analysis (www.stock-analysis-on.net)
La razón principal de la disminución en el índice de rendimiento sobre el capital contable (ROE) durante el año 2020 es la disminución en la eficiencia medida por el índice de rotación de activos.
Desglose de ROA en dos componentes
Analog Devices Inc., descomposición de ROA
| ROA | = | Margen de beneficio neto | × | Rotación de activos | |
|---|---|---|---|---|---|
| 31 oct. 2020 | = | × | |||
| 2 nov. 2019 | = | × | |||
| 3 nov. 2018 | = | × | |||
| 28 oct. 2017 | = | × | |||
| 29 oct. 2016 | = | × | |||
| 31 oct. 2015 | = | × |
Fuente: Analog Devices Inc. (NASDAQ:ADI) | DuPont analysis (www.stock-analysis-on.net)
La razón principal de la disminución en el índice de rendimiento de los activos (ROA) durante el año 2020 es la disminución en el índice de rotación de activos.
Desglose de ROA en cuatro componentes
Analog Devices Inc., descomposición de ROA
| ROA | = | Carga fiscal | × | Carga de intereses | × | Margen EBIT | × | Rotación de activos | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 31 oct. 2020 | = | × | × | × | |||||
| 2 nov. 2019 | = | × | × | × | |||||
| 3 nov. 2018 | = | × | × | × | |||||
| 28 oct. 2017 | = | × | × | × | |||||
| 29 oct. 2016 | = | × | × | × | |||||
| 31 oct. 2015 | = | × | × | × |
Fuente: Analog Devices Inc. (NASDAQ:ADI) | DuPont analysis (www.stock-analysis-on.net)
La razón principal de la disminución en el índice de rendimiento de los activos (ROA) durante el año 2020 es la disminución de la eficiencia medida por el índice de rotación de activos.
Desagregación del índice de margen de beneficio neto
Analog Devices Inc., descomposición de la razón de margen de beneficio neto
| Margen de beneficio neto | = | Carga fiscal | × | Carga de intereses | × | Margen EBIT | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 31 oct. 2020 | = | × | × | ||||
| 2 nov. 2019 | = | × | × | ||||
| 3 nov. 2018 | = | × | × | ||||
| 28 oct. 2017 | = | × | × | ||||
| 29 oct. 2016 | = | × | × | ||||
| 31 oct. 2015 | = | × | × |
Fuente: Analog Devices Inc. (NASDAQ:ADI) | DuPont analysis (www.stock-analysis-on.net)
La razón principal de la disminución en el índice de margen de utilidad neta durante el año 2020 es la disminución en la rentabilidad operativa medida por el índice de margen EBIT.