Estado de flujos de efectivo
Datos trimestrales

El estado de flujo de efectivo proporciona información sobre los ingresos y pagos de efectivo de una empresa durante un período contable, mostrando cómo estos flujos de efectivo vinculan el saldo de efectivo final con el saldo inicial que se muestra en el balance general de la empresa.

El estado de flujos de efectivo consta de tres partes: flujos de efectivo proporcionados por (utilizados en) actividades operativas, flujos de efectivo proporcionados por (utilizados en) actividades de inversión y flujos de efectivo proporcionados por (utilizados en) actividades de financiamiento.

Intuit Inc., estado de flujos de efectivo consolidado (datos trimestrales)

US$ en millones

3 meses terminados	31 ene 2026	31 oct 2025	31 jul 2025	30 abr 2025	31 ene 2025	31 oct 2024	31 jul 2024	30 abr 2024	31 ene 2024	31 oct 2023	31 jul 2023	30 abr 2023	31 ene 2023	31 oct 2022	31 jul 2022	30 abr 2022	31 ene 2022	31 oct 2021	31 jul 2021	30 abr 2021	31 ene 2021	31 oct 2020	31 jul 2020	30 abr 2020	31 ene 2020	31 oct 2019
Utilidad neta	693)	446)	381)	2,820)	471)	197)	(20)	2,389)	353)	241)	89)	2,087)	168)	40)	(56)	1,794)	100)	228)	380)	1,464)	20)	198)	445)	1,084)	240)	57)
Depreciación	44)	44)	43)	43)	42)	44)	48)	42)	36)	33)	33)	33)	47)	47)	45)	46)	51)	45)	44)	45)	40)	37)	44)	47)	49)	49)
Amortización de activos intangibles adquiridos	165)	165)	165)	158)	157)	157)	160)	156)	156)	158)	162)	160)	162)	162)	163)	163)	164)	69)	69)	68)	51)	9)	6)	7)	8)	8)
Costo de arrendamiento operativo no monetario	26)	23)	19)	19)	18)	19)	18)	20)	21)	22)	22)	22)	23)	23)	21)	22)	22)	18)	17)	17)	15)	13)	14)	14)	16)	16)
Gastos de compensación basados en acciones	521)	543)	490)	469)	498)	511)	519)	451)	475)	495)	448)	419)	423)	422)	346)	346)	336)	280)	244)	218)	180)	111)	114)	103)	107)	111)
Impuestos diferidos sobre la renta	79)	58)	(157)	(51)	(136)	(91)	(193)	(51)	(184)	(126)	(239)	(99)	(262)	(28)	14)	118)	4)	(16)	(111)	58)	(6)	17)	(77)	(72)	(12)	(18)
Provisión para pérdidas crediticias	105)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)
Otro	(76)	(6)	13)	15)	36)	63)	23)	14)	27)	28)	33)	6)	31)	11)	23)	8)	6)	(35)	10)	(1)	(32)	(16)	(16)	18)	—)	4)
Ajustes	864)	827)	573)	653)	615)	703)	575)	632)	531)	610)	459)	541)	424)	637)	612)	703)	583)	361)	273)	405)	248)	171)	85)	117)	168)	170)
Originaciones y compras de préstamos mantenidos para la venta	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	(52)	(44)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	2)	(43)	(566)	—)	—)	—)
Ventas y reembolsos de capital de préstamos mantenidos para la venta	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	22)	41)	35)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	(1)	1)	(4)	147)	482)	—)	—)	—)
Cuentas por cobrar	(596)	(49)	196)	293)	(591)	31)	332)	138)	(555)	33)	311)	187)	(518)	62)	292)	149)	(451)	(21)	163)	(89)	(225)	47)	73)	384)	(500)	(16)
Impuestos sobre la renta por cobrar	(52)	19)	(42)	82)	(64)	51)	(73)	122)	(109)	12)	(27)	64)	21)	6)	(88)	234)	(128)	11)	(119)	150)	(65)	(17)	(5)	45)	35)	(22)
Gastos pagados por adelantado y otros activos	(85)	(119)	(56)	(19)	(181)	(27)	(48)	22)	29)	(33)	211)	(178)	(73)	(35)	(33)	45)	(102)	(31)	37)	56)	(25)	(38)	24)	27)	(19)	(63)
Cuentas a pagar	266)	(135)	(212)	(34)	394)	(75)	(153)	135)	156)	(5)	(309)	152)	131)	(71)	(181)	2)	191)	(107)	12)	107)	145)	(58)	(78)	(64)	180)	(5)
Indemnizaciones devengadas y obligaciones conexas	213)	(378)	109)	127)	207)	(507)	237)	139)	113)	(232)	43)	120)	100)	(175)	35)	131)	(311)	(212)	52)	147)	(21)	(248)	132)	89)	59)	(180)
Ingresos diferidos	94)	25)	58)	(70)	135)	19)	30)	(42)	122)	(159)	93)	(22)	151)	(111)	73)	(85)	169)	(86)	35)	(103)	175)	(85)	23)	(36)	119)	(68)
Impuestos sobre la renta a pagar	79)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)
Pasivos por arrendamiento operativo	(16)	(23)	(18)	(13)	(24)	(22)	(26)	(12)	(13)	(20)	(22)	(21)	(20)	(18)	(21)	(21)	(23)	(18)	(21)	(18)	(15)	(12)	(19)	(14)	(14)	(14)
Otros pasivos	110)	24)	(608)	556)	107)	(8)	(437)	406)	(3)	(535)	(6)	662)	(100)	(7)	(294)	368)	57)	20)	(269)	264)	44)	(17)	(309)	305)	49)	14)
Cambios en los activos y pasivos operativos	13)	(636)	(573)	922)	(17)	(538)	(138)	908)	(260)	(939)	294)	964)	(308)	(349)	(217)	823)	(598)	(444)	(110)	514)	13)	(428)	(159)	736)	(91)	(354)
Ajustes para conciliar la utilidad neta con el efectivo neto proporcionado por (utilizado en) actividades operativas	877)	191)	—)	1,575)	598)	165)	437)	1,562)	260)	(338)	753)	1,505)	116)	288)	395)	1,526)	(15)	(83)	162)	920)	259)	(153)	(158)	853)	77)	(184)
Efectivo neto proporcionado por (utilizado en) actividades operativas	1,570)	637)	381)	4,395)	1,069)	362)	417)	3,951)	613)	(97)	842)	3,592)	284)	328)	339)	3,320)	85)	145)	542)	2,384)	279)	45)	287)	1,937)	317)	(127)
Compras de inversiones en fondos corporativos y de clientes	(14)	(101)	(1,283)	(759)	(15)	(306)	(216)	(472)	—)	(92)	(449)	(178)	(132)	(256)	(247)	(265)	(61)	(257)	(585)	(369)	(337)	(198)	(214)	(130)	(150)	(207)
Ventas de inversiones en fondos corporativos y de clientes	4)	115)	152)	35)	78)	55)	35)	1)	396)	94)	44)	71)	81)	44)	76)	19)	376)	1,053)	77)	63)	59)	30)	25)	32)	20)	53)
Vencimientos de inversiones en fondos corporativos y de clientes	168)	1,473)	208)	19)	402)	235)	187)	33)	155)	301)	114)	110)	135)	90)	57)	23)	31)	123)	149)	136)	109)	156)	188)	121)	131)	156)
Compras de bienes y equipos	(46)	(38)	(25)	(35)	(31)	(33)	(42)	(61)	(63)	(84)	(40)	(88)	(55)	(77)	(61)	(61)	(65)	(42)	(24)	(30)	(33)	(38)	(30)	(39)	(30)	(38)
Adquisiciones de negocios, neto de efectivo adquirido	—)	—)	(184)	—)	—)	—)	(83)	—)	—)	—)	—)	—)	(33)	—)	—)	—)	(5,682)	—)	—)	(19)	(2,960)	(85)	—)	—)	—)	—)
Originaciones y compras de pagarés mantenidos para inversión	(1,588)	(1,297)	(1,119)	(1,048)	(1,159)	(666)	(612)	(786)	(763)	(377)	(383)	(585)	(701)	(314)	(320)	(296)	(192)	(125)	(97)	(65)	(59)	(11)	(3)	(74)	(85)	(81)
Ventas de pagarés clasificados originalmente como mantenidos para inversión	382)	213)	262)	54)	136)	110)	133)	101)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)
Reembolsos de principal de pagarés mantenidos para inversión	936)	876)	754)	1,028)	504)	420)	380)	979)	351)	358)	362)	835)	286)	244)	199)	145)	103)	72)	50)	33)	24)	29)	58)	74)	76)	79)
Otro	(542)	(43)	10)	290)	(404)	(3)	(34)	(14)	(42)	10)	(21)	(10)	(29)	13)	(15)	7)	12)	(28)	(7)	(11)	61)	(13)	(10)	1)	(1)	(19)
Efectivo neto (utilizado en) proporcionado por las actividades de inversión	(700)	1,198)	(1,225)	(416)	(489)	(188)	(252)	(219)	34)	210)	(373)	155)	(448)	(256)	(311)	(428)	(5,478)	796)	(437)	(262)	(3,136)	(130)	14)	(15)	(39)	(57)
Ingresos procedentes de la emisión de deuda a largo plazo, netos de descuento y costes de emisión	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	3,956)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	4,700)	—)	—)	—)	—)	—)	1,983)	—)	—)	—)
Amortización de deudas	—)	—)	(500)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	(4,200)	(500)	(500)	(9)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	(325)	—)	(13)	(12)	(13)	(12)	(13)
Ingresos procedentes de empréstitos en el marco de una línea de crédito renovable no garantizada	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	100)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	1,000)	—)	—)	—)
Reembolsos de empréstitos en el marco de una línea de crédito renovable no garantizada	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	(100)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	(1,000)	—)	—)	—)	—)
Ingresos procedentes de empréstitos en el marco de una línea de crédito renovable garantizada	20)	166)	65)	145)	134)	85)	85)	—)	95)	—)	10)	37)	105)	70)	60)	120)	—)	2)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)
Reembolsos de empréstitos en el marco de líneas de crédito renovables garantizadas	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	(25)	—)	(1)	(6)	(16)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)
Ingresos procedentes de la emisión de acciones en el marco de los planes de acciones de los empleados	29)	62)	135)	88)	79)	96)	56)	57)	77)	92)	78)	69)	21)	60)	46)	41)	20)	55)	59)	29)	20)	88)	51)	39)	58)	63)
Pagos por impuestos de empleados retenidos en el momento de la adquisición de unidades de acciones restringidas	(210)	(244)	(370)	(176)	(197)	(239)	(370)	(202)	(218)	(212)	(257)	(117)	(134)	(125)	(146)	(110)	(188)	(167)	(138)	(77)	(69)	(99)	(116)	(24)	(33)	(71)
Efectivo pagado por compras de autocartera	(933)	(854)	(746)	(752)	(717)	(557)	(281)	(572)	(551)	(584)	(472)	(478)	(507)	(510)	(524)	(463)	(539)	(335)	(463)	(378)	(164)	—)	—)	(45)	(138)	(140)
Dividendos y derechos de dividendos pagados	(341)	(341)	(301)	(292)	(300)	(296)	(261)	(257)	(256)	(260)	(222)	(221)	(224)	(222)	(194)	(195)	(195)	(190)	(164)	(161)	(163)	(158)	(142)	(139)	(139)	(141)
Variación neta de los fondos por cobrar y por pagar y de los importes adeudados a los clientes	404)	(3,160)	1,856)	1,834)	(2,255)	1,672)	1,224)	(709)	881)	2,040)	(1)	3)	(13)	(186)	(138)	164)	69)	(151)	109)	(78)	(58)	29)	66)	(72)	48)	(23)
Dinero en efectivo recibido de un banco asociado	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	(336)	336)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)	—)
Otro	(6)	(1)	3)	—)	(4)	—)	1)	(1)	(19)	17)	—)	—)	(1)	—)	(1)	—)	(9)	—)	—)	(2)	—)	—)	—)	—)	(1)	—)
Efectivo neto proporcionado por (utilizado en) actividades de financiación	(1,037)	(4,372)	142)	847)	(3,260)	761)	454)	(1,684)	(16)	849)	(1,365)	(1,549)	(442)	(913)	(897)	(443)	3,858)	(786)	(597)	(992)	(434)	(1,153)	2,830)	(254)	(217)	(325)
Efecto de los tipos de cambio sobre el efectivo, los equivalentes de efectivo, el efectivo restringido y los equivalentes de efectivo restringidos	7)	(1)	(1)	16)	(12)	—)	(1)	(8)	13)	(17)	(2)	3)	15)	(16)	(4)	(12)	(4)	(2)	(1)	4)	11)	(1)	6)	(10)	(2)	—)
Aumento (disminución) neto en efectivo, equivalentes de efectivo, efectivo restringido y equivalentes de efectivo restringidos	(160)	(2,538)	(703)	4,842)	(2,692)	935)	618)	2,040)	644)	945)	(898)	2,201)	(591)	(857)	(873)	2,437)	(1,539)	153)	(493)	1,134)	(3,280)	(1,239)	3,137)	1,658)	59)	(509)

El análisis de los datos financieros trimestrales revela tendencias significativas en varios conceptos clave a lo largo del período observado.

Utilidad Neta: La utilidad neta muestra una volatilidad considerable. Inicialmente, se observa una disminución desde el cuarto trimestre de 2019 hasta el primer trimestre de 2020, seguida de un aumento sustancial en el segundo trimestre de 2020. Posteriormente, experimenta fluctuaciones significativas, incluyendo una pérdida notable en el primer trimestre de 2022. A partir del cuarto trimestre de 2023, se aprecia una tendencia al alza, aunque con variaciones trimestrales.
Depreciación: La depreciación se mantiene relativamente estable a lo largo del tiempo, con valores que oscilan entre 37 y 51 millones de dólares. No se identifican patrones de crecimiento o disminución significativos.
Amortización de Activos Intangibles Adquiridos: La amortización de activos intangibles adquiridos muestra un incremento notable a partir del primer trimestre de 2021, alcanzando valores significativamente más altos que en los períodos anteriores. Esta tendencia se mantiene constante a lo largo del período restante, con fluctuaciones menores.
Costo de Arrendamiento Operativo No Monetario: El costo de arrendamiento operativo no monetario presenta una ligera tendencia al alza, aunque con variaciones trimestrales. Los valores se mantienen generalmente entre 13 y 26 millones de dólares.
Gastos de Compensación Basados en Acciones: Los gastos de compensación basados en acciones experimentan un aumento considerable a partir del segundo trimestre de 2020, alcanzando valores máximos en el cuarto trimestre de 2021. A partir de ese momento, se observa una estabilización y posterior fluctuación, aunque en niveles elevados.
Impuestos Diferidos sobre la Renta: Los impuestos diferidos sobre la renta muestran una alta volatilidad, con valores positivos y negativos significativos. Se observa una tendencia a valores negativos más pronunciados a partir del cuarto trimestre de 2022.
Provisión para Pérdidas Crediticias: La provisión para pérdidas crediticias es nula en la mayoría de los períodos, con una única entrada significativa de 105 millones de dólares en un período específico.
Ajustes: Los ajustes presentan una tendencia general al alza, con valores que aumentan significativamente a partir del segundo trimestre de 2020. Se observan fluctuaciones trimestrales, pero la tendencia general es ascendente.
Efectivo Neto Proporcionado por (Utilizado en) Actividades Operativas: El efectivo neto proporcionado por actividades operativas muestra una volatilidad considerable. Se observan períodos de generación de efectivo significativos, así como períodos de utilización de efectivo. A partir del cuarto trimestre de 2023, se aprecia una tendencia a la generación de efectivo.
Efectivo Neto (Utilizado en) Actividades de Financiación: El efectivo neto utilizado en actividades de financiación presenta una alta volatilidad, con valores negativos significativos en varios períodos. Se observa una tendencia a la utilización de efectivo, especialmente a partir del segundo trimestre de 2020.

En resumen, los datos financieros revelan una empresa con una utilidad neta volátil, gastos de compensación basados en acciones en aumento, y una gestión activa de su estructura de capital, evidenciada por los flujos de efectivo de financiación. La amortización de activos intangibles adquiridos también muestra un incremento notable en los últimos períodos.

Intuit Inc. (NASDAQ:INTU)

Estado de flujos de efectivo Datos trimestrales

Estado de flujos de efectivo
Datos trimestrales