Ratios de valoración de acciones ordinarias
Los coeficientes de valoración miden la cantidad de un activo o defecto (por ejemplo, las ganancias) asociado con la propiedad de un crédito específico (por ejemplo, una parte de la propiedad de la empresa).
Ratios de valoración actuales
Zoetis Inc., ratios de valoración actuales
| Zoetis Inc. | AbbVie Inc. | Amgen Inc. | Bristol-Myers Squibb Co. | Danaher Corp. | Eli Lilly & Co. | Gilead Sciences Inc. | Johnson & Johnson | Merck & Co. Inc. | Pfizer Inc. | Regeneron Pharmaceuticals Inc. | Thermo Fisher Scientific Inc. | Vertex Pharmaceuticals Inc. | Productos farmacéuticos, biotecnología y ciencias de la vida | Atención médica | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados | ||||||||||||||||||
| Precio actual de la acción (P) | $167.23 | |||||||||||||||||
| Número de acciones ordinarias en circulación | 456,295,137 | |||||||||||||||||
| Tasa de crecimiento (g) | 35.45% | |||||||||||||||||
| Beneficio por acción (EPS) | $5.14 | |||||||||||||||||
| El BPA esperado para el próximo año | $6.96 | |||||||||||||||||
| Beneficio operativo por acción | $6.61 | |||||||||||||||||
| Ventas por acción | $18.72 | |||||||||||||||||
| Valor contable por acción (BVPS) | $10.95 | |||||||||||||||||
| Ratios de valoración | ||||||||||||||||||
| Relación precio/utilidad neta (P/E) | 32.55 | 89.86 | 36.12 | — | 34.63 | 66.87 | 290.92 | 30.37 | 11.82 | 16.97 | 13.75 | 28.28 | — | 31.41 | 28.58 | |||
| Ratio de beneficios esperados entre el precio y el año que viene | 24.03 | 206.17 | 28.45 | — | 31.74 | 52.64 | — | 27.36 | — | 16.15 | 11.13 | 24.67 | — | 28.73 | 25.96 | |||
| Relación precio-beneficio-crecimiento (PEG) | 0.92 | — | 1.34 | — | 3.81 | 2.47 | — | 2.75 | — | 3.36 | 0.58 | 1.93 | — | 3.37 | 2.84 | |||
| Relación precio/ingresos de explotación (P/OP) | 25.30 | 42.07 | 20.35 | — | 27.76 | 54.90 | 84.02 | 20.54 | 10.16 | 10.98 | 15.21 | 24.42 | — | 31.30 | 25.65 | |||
| Relación precio/ingresos (P/S) | 8.93 | 6.82 | 4.61 | 1.95 | 5.65 | 15.72 | 4.88 | 4.81 | 3.15 | 2.14 | 4.27 | 4.18 | 9.15 | 5.64 | 3.28 | |||
| Relación precio/valor contable (P/BV) | 15.27 | 115.62 | 25.14 | 5.78 | 2.72 | 49.90 | 7.22 | 5.98 | 4.37 | 1.55 | 2.07 | 3.61 | 6.14 | 6.49 | 5.54 | |||
Basado en el informe: 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31).
Si el índice de valoración de la empresa es inferior al índice de valoración del índice de referencia, las acciones de la empresa están relativamente infravaloradas.
De lo contrario, si el índice de valoración de la empresa es más alto que el índice de valoración del índice de referencia, entonces las acciones de la empresa están relativamente sobrevaloradas.
Ratios de valoración históricos (resumen)
Zoetis Inc., ratios de valoración históricos
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31).
- Relación precio/utilidad neta (P/E)
- La relación P/E muestra una tendencia decreciente a lo largo del período analizado, pasando de 45.89 en 2019 a 35.84 en 2023. Aunque en 2020 se observa un incremento respecto a 2019, la tendencia general indica una potencial disminución en las expectativas del mercado respecto a la rentabilidad en relación con las ganancias netas de la empresa.
- Relación precio/ingresos de explotación (P/OP)
- Este ratio presenta una disminución moderada desde 35 en 2019 hasta 27.86 en 2023. La reducción sugiere una posible corrección en la valoración del mercado en comparación con los ingresos de explotación, lo cual podría reflejar una expectativa de menor crecimiento o una reevaluación del riesgo asociado.
- Relación precio/ingresos (P/S)
- La relación P/S aumenta ligeramente en 2020 y 2021, alcanzando 12, pero posteriormente desciende a 9.83 en 2023. La tendencia en general indica una menor valoración relativa del mercado respecto a los ingresos totales generados, lo que puede responder a condiciones de mercado o cambios en el crecimiento esperado.
- Relación precio/valor contable (P/BV)
- El ratio P/BV presenta una tendencia claramente decreciente, decreciendo desde 25.42 en 2019 hasta 16.81 en 2023. Esto puede reflejar una disminución en la percepción del valor en libro de la empresa por parte del mercado, posiblemente debido a cambios en las expectativas de crecimiento o en la valoración de los activos.
Relación precio/utilidad neta (P/E)
Zoetis Inc., P/Ecálculo, comparación con los índices de referencia
| 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | 31 dic 2019 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Número de acciones ordinarias en circulación1 | 457,867,115 | 463,386,716 | 471,970,580 | 475,166,373 | 474,933,945 | |
| Datos financieros seleccionados (US$) | ||||||
| Utilidad neta atribuible a Zoetis Inc. (en millones) | 2,344) | 2,114) | 2,037) | 1,638) | 1,500) | |
| Beneficio por acción (EPS)2 | 5.12 | 4.56 | 4.32 | 3.45 | 3.16 | |
| Precio de la acción1, 3 | 183.49 | 171.90 | 197.76 | 166.32 | 144.94 | |
| Ratio de valoración | ||||||
| P/E4 | 35.84 | 37.68 | 45.82 | 48.25 | 45.89 | |
| Referencia | ||||||
| P/ECompetidores5 | ||||||
| AbbVie Inc. | 63.84 | 22.62 | 22.07 | 40.17 | — | |
| Amgen Inc. | 23.14 | 19.56 | 21.05 | 18.82 | — | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 12.27 | 23.97 | 20.92 | — | — | |
| Danaher Corp. | 39.09 | 25.65 | 29.94 | 44.49 | — | |
| Eli Lilly & Co. | 135.24 | 50.08 | 40.66 | 31.95 | — | |
| Gilead Sciences Inc. | 16.17 | 22.68 | 12.36 | 641.48 | — | |
| Johnson & Johnson | 10.73 | 22.97 | 20.93 | 28.92 | — | |
| Merck & Co. Inc. | 893.99 | 19.21 | 14.78 | 26.72 | — | |
| Pfizer Inc. | 73.42 | 7.58 | 11.76 | 19.62 | — | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 25.99 | 19.68 | 8.37 | 15.09 | — | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 35.65 | 30.55 | 27.35 | 27.89 | — | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 30.42 | 23.02 | 26.55 | 20.18 | — | |
| P/Esector | ||||||
| Productos farmacéuticos, biotecnología y ciencias de la vida | 32.80 | 20.23 | 19.27 | 34.89 | — | |
| P/Eindustria | ||||||
| Atención médica | 30.62 | 21.22 | 21.55 | 32.22 | — | |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31).
1 Datos ajustados por divisiones y dividendos de acciones.
2 2023 cálculo
EPS = Utilidad neta atribuible a Zoetis Inc. ÷ Número de acciones ordinarias en circulación
= 2,344,000,000 ÷ 457,867,115 = 5.12
3 Precio de cierre a la fecha de presentación del informe anual de Zoetis Inc.
4 2023 cálculo
P/E = Precio de la acción ÷ EPS
= 183.49 ÷ 5.12 = 35.84
5 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Precio de la acción
- Se observa una tendencia alcista en el precio de la acción desde 2019 hasta 2021, alcanzando un máximo en 2021. Sin embargo, en 2022 se registra una caída significativa en el valor, aunque en 2023 ambos indican una recuperación. En general, la acción presenta una tendencia alcista a largo plazo, con fluctuaciones en años recientes.
- Beneficio por acción (EPS)
- El beneficio por acción muestra un crecimiento constante a lo largo de todos los períodos analizados, evidenciando una mejora en la rentabilidad de la empresa. El incremento es progresivo, lo que sugiere una tendencia positiva en los resultados financieros, con un incremento notable en 2021 y un incremento adicional en 2023.
- P/E (Ratio precio-beneficio)
- El ratio P/E presenta una reducción significativa desde 2019 hasta 2023. Este descenso indica que, en relación con el beneficio por acción, la valoración del mercado se ha vuelto más favorable o que la percepción del crecimiento futuro ha mejorado, haciéndose menos costosa en términos relativos con respecto a las ganancias generadas. La disminución sostenida en el P/E durante los últimos años sugiere una mayor confianza en las perspectivas de la empresa, o una valoración más atractiva en línea con su crecimiento de beneficios.
Relación precio/ingresos de explotación (P/OP)
Zoetis Inc., P/OPcálculo, comparación con los índices de referencia
| 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | 31 dic 2019 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Número de acciones ordinarias en circulación1 | 457,867,115 | 463,386,716 | 471,970,580 | 475,166,373 | 474,933,945 | |
| Datos financieros seleccionados (US$) | ||||||
| Resultado de explotación (en millones) | 3,016) | 2,917) | 2,760) | 2,244) | 1,967) | |
| Beneficio operativo por acción2 | 6.59 | 6.29 | 5.85 | 4.72 | 4.14 | |
| Precio de la acción1, 3 | 183.49 | 171.90 | 197.76 | 166.32 | 144.94 | |
| Ratio de valoración | ||||||
| P/OP4 | 27.86 | 27.31 | 33.82 | 35.22 | 35.00 | |
| Referencia | ||||||
| P/OPCompetidores5 | ||||||
| AbbVie Inc. | 24.34 | 14.78 | 14.21 | 16.32 | — | |
| Amgen Inc. | 19.69 | 13.40 | 16.24 | 14.96 | — | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 13.53 | 18.29 | 19.84 | — | — | |
| Danaher Corp. | 35.64 | 20.97 | 25.14 | 36.91 | — | |
| Eli Lilly & Co. | 109.75 | 43.88 | 35.70 | 32.66 | — | |
| Gilead Sciences Inc. | 12.05 | 14.21 | 7.76 | 19.38 | — | |
| Johnson & Johnson | 17.78 | 17.62 | 18.68 | 21.84 | — | |
| Merck & Co. Inc. | 138.56 | 15.55 | 15.39 | 23.89 | — | |
| Pfizer Inc. | 121.63 | 6.64 | 12.74 | 21.12 | — | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 25.39 | 18.01 | 7.55 | 14.82 | — | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 31.16 | 25.30 | 21.07 | 22.81 | — | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 28.74 | 17.75 | 22.35 | 19.16 | — | |
| P/OPsector | ||||||
| Productos farmacéuticos, biotecnología y ciencias de la vida | 32.68 | 15.94 | 16.68 | 25.95 | — | |
| P/OPindustria | ||||||
| Atención médica | 27.48 | 16.58 | 18.20 | 24.21 | — | |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31).
1 Datos ajustados por divisiones y dividendos de acciones.
2 2023 cálculo
Beneficio operativo por acción = Resultado de explotación ÷ Número de acciones ordinarias en circulación
= 3,016,000,000 ÷ 457,867,115 = 6.59
3 Precio de cierre a la fecha de presentación del informe anual de Zoetis Inc.
4 2023 cálculo
P/OP = Precio de la acción ÷ Beneficio operativo por acción
= 183.49 ÷ 6.59 = 27.86
5 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Precio de la acción
- El precio de la acción muestra una tendencia general al alza desde 2019 hasta 2021, alcanzando un máximo en 2021 con 197.76 dólares, lo que refleja una apreciación significativa en ese periodo. Posteriormente, en 2022, se experimenta una caída a 171.9 dólares, indicando una posible corrección o efecto de mercado. Para 2023, el precio se recupera y sube a 183.49 dólares, acercándose nuevamente a los niveles anteriores, aunque sin alcanzar el pico de 2021.
- Beneficio operativo por acción
- El beneficio operativo por acción presenta una tendencia de crecimiento sostenido durante los cinco años analizados. Desde 4.14 dólares en 2019, incrementa progresivamente hasta 6.59 dólares en 2023. Este patrón sugiere una mejora continua en la rentabilidad operativa atribuible a cada acción, reflejando una gestión eficiente y un incremento en la generación de beneficios.
- P/OP (Ratio de Precio sobre Beneficio Operativo)
- El ratio P/OP exhibe una tendencia decreciente en el período, comenzando en 35 en 2019 y descendiendo a 27.31 en 2022, antes de estabilizarse en 27.86 en 2023. La reducción en este ratio puede indicar que el mercado está valorando la rentabilidad operativa de la empresa de manera más conservadora o que las ganancias operativas están aumentando en relación con el precio de mercado de las acciones. La estabilización en 2023 en torno a 27.86 sugiere una valoración relativamente constante en términos del múltiplo de beneficios operativos.
Relación precio/ingresos (P/S)
Zoetis Inc., P/Scálculo, comparación con los índices de referencia
| 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | 31 dic 2019 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Número de acciones ordinarias en circulación1 | 457,867,115 | 463,386,716 | 471,970,580 | 475,166,373 | 474,933,945 | |
| Datos financieros seleccionados (US$) | ||||||
| Ingresos (en millones) | 8,544) | 8,080) | 7,776) | 6,675) | 6,260) | |
| Ventas por acción2 | 18.66 | 17.44 | 16.48 | 14.05 | 13.18 | |
| Precio de la acción1, 3 | 183.49 | 171.90 | 197.76 | 166.32 | 144.94 | |
| Ratio de valoración | ||||||
| P/S4 | 9.83 | 9.86 | 12.00 | 11.84 | 11.00 | |
| Referencia | ||||||
| P/SCompetidores5 | ||||||
| AbbVie Inc. | 5.72 | 4.61 | 4.53 | 4.05 | — | |
| Amgen Inc. | 5.78 | 5.17 | 5.10 | 5.64 | — | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 2.19 | 3.29 | 3.16 | 3.16 | — | |
| Danaher Corp. | 7.76 | 5.79 | 6.37 | 7.01 | — | |
| Eli Lilly & Co. | 20.77 | 10.96 | 8.01 | 8.06 | — | |
| Gilead Sciences Inc. | 3.40 | 3.86 | 2.85 | 3.24 | — | |
| Johnson & Johnson | 4.43 | 4.34 | 4.66 | 5.15 | — | |
| Merck & Co. Inc. | 5.43 | 4.71 | 3.96 | 3.93 | — | |
| Pfizer Inc. | 2.61 | 2.35 | 3.15 | 4.42 | — | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 7.84 | 7.01 | 4.20 | 6.24 | — | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 4.99 | 4.73 | 5.39 | 5.52 | — | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 11.16 | 8.56 | 8.21 | 8.82 | — | |
| P/Ssector | ||||||
| Productos farmacéuticos, biotecnología y ciencias de la vida | 5.89 | 4.56 | 4.50 | 4.90 | — | |
| P/Sindustria | ||||||
| Atención médica | 3.52 | 3.11 | 3.28 | 3.31 | — | |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31).
1 Datos ajustados por divisiones y dividendos de acciones.
2 2023 cálculo
Ventas por acción = Ingresos ÷ Número de acciones ordinarias en circulación
= 8,544,000,000 ÷ 457,867,115 = 18.66
3 Precio de cierre a la fecha de presentación del informe anual de Zoetis Inc.
4 2023 cálculo
P/S = Precio de la acción ÷ Ventas por acción
= 183.49 ÷ 18.66 = 9.83
5 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Precio de la acción
- Se observa una tendencia general al alza en el precio de la acción, iniciando en 144.94 USD a finales de 2019 y alcanzando un máximo de 197.76 USD en 2021. Posteriormente, hubo una caída en 2022 a 171.9 USD, pero en 2023 se recuperó ligeramente a 183.49 USD. Este patrón indica una fluctuación con una tendencia a aumentar en el período analizado, con un descenso temporal en 2022.
- Ventas por acción
- Las ventas por acción muestran un incremento constante a lo largo del período, desde 13.18 USD en 2019 hasta 18.66 USD en 2023. A diferencia del precio de la acción, esta métrica refleja un crecimiento sostenido en la capacidad de generación de ingresos por acción, sugiriendo un desempeño financiero positivo en términos de ventas unitarias.
- Ratio P/S
- El ratio precio/ventas presenta una tendencia fluctuante, comenzando en 11 en 2019, incrementando ligeramente a 11.84 en 2020 y alcanzando un pico de 12 en 2021. Luego, experimenta una disminución significativa en 2022 a 9.86, casi igualándose en 2023 a 9.83. La caída en el ratio P/S en 2022 y 2023 puede interpretarse como una reducción en la valoración de mercado respecto a las ventas, lo que podría reflejar cambios en las expectativas del mercado o en la percepción del valor de la compañía en relación con sus ventas.
Relación precio/valor contable (P/BV)
Zoetis Inc., P/BVcálculo, comparación con los índices de referencia
| 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | 31 dic 2019 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Número de acciones ordinarias en circulación1 | 457,867,115 | 463,386,716 | 471,970,580 | 475,166,373 | 474,933,945 | |
| Datos financieros seleccionados (US$) | ||||||
| Patrimonio total de Zoetis Inc. (en millones) | 4,997) | 4,405) | 4,543) | 3,769) | 2,708) | |
| Valor contable por acción (BVPS)2 | 10.91 | 9.51 | 9.63 | 7.93 | 5.70 | |
| Precio de la acción1, 3 | 183.49 | 171.90 | 197.76 | 166.32 | 144.94 | |
| Ratio de valoración | ||||||
| P/BV4 | 16.81 | 18.08 | 20.55 | 20.97 | 25.42 | |
| Referencia | ||||||
| P/BVCompetidores5 | ||||||
| AbbVie Inc. | 29.97 | 15.52 | 16.53 | 14.18 | — | |
| Amgen Inc. | 24.94 | 35.01 | 18.51 | 14.53 | — | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 3.35 | 4.88 | 4.07 | 3.55 | — | |
| Danaher Corp. | 3.47 | 3.64 | 4.16 | 3.93 | — | |
| Eli Lilly & Co. | 65.80 | 29.36 | 25.28 | 35.07 | — | |
| Gilead Sciences Inc. | 4.01 | 4.90 | 3.65 | 4.33 | — | |
| Johnson & Johnson | 5.48 | 5.37 | 5.90 | 6.72 | — | |
| Merck & Co. Inc. | 8.68 | 6.07 | 5.05 | 7.46 | — | |
| Pfizer Inc. | 1.75 | 2.48 | 3.35 | 2.98 | — | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 3.96 | 3.77 | 3.60 | 4.81 | — | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 4.57 | 4.83 | 5.18 | 5.15 | — | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 6.26 | 5.50 | 6.16 | 6.30 | — | |
| P/BVsector | ||||||
| Productos farmacéuticos, biotecnología y ciencias de la vida | 6.77 | 5.66 | 5.72 | 5.99 | — | |
| P/BVindustria | ||||||
| Atención médica | 5.94 | 5.26 | 5.48 | 5.37 | — | |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31).
1 Datos ajustados por divisiones y dividendos de acciones.
2 2023 cálculo
BVPS = Patrimonio total de Zoetis Inc. ÷ Número de acciones ordinarias en circulación
= 4,997,000,000 ÷ 457,867,115 = 10.91
3 Precio de cierre a la fecha de presentación del informe anual de Zoetis Inc.
4 2023 cálculo
P/BV = Precio de la acción ÷ BVPS
= 183.49 ÷ 10.91 = 16.81
5 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Precio de la acción
- El precio de la acción muestra una tendencia general de incremento desde 2019 hasta 2021, alcanzando un pico de 197.76 USD en 2021. Sin embargo, en 2022 se observa una disminución a 171.9 USD, seguida de una recuperación en 2023 a 183.49 USD. La fluctuación indica un comportamiento volátil, con un crecimiento sustancial en el período 2019-2021, y cierta corrección en los años subsecuentes.
- Valor contable por acción (BVPS)
- El valor contable por acción presenta una tendencia de crecimiento consistente en el período analizado. Desde 5.7 USD en 2019, escala a 7.93 USD en 2020 y a 9.63 USD en 2021. En 2022, se observa una ligera disminución a 9.51 USD, pero en 2023 continúa en aumento, alcanzando 10.91 USD. Esto refleja una mejora sostenida en el patrimonio contable por acción, evidenciando retención de ganancias o emisión de nuevas acciones con valor contable superior.
- Ratio P/BV
- El ratio P/BV muestra una tendencia decreciente a lo largo del período, pasando de 25.42 en 2019 a 16.81 en 2023. Esto indica que, en relación con su valor contable, la acción se ha vuelto relativamente menos cotizada, posiblemente reflejando una percepción de menor sobrevaloración del mercado, mayores expectativas de crecimiento, o cambios en la valoración del mercado frente a los activos contables.