Amazon.com Inc. (NASDAQ:AMZN)

El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en la rentabilidad y el apalancamiento. Inicialmente, se observa una disminución en la rentabilidad sobre activos en el segundo período, pasando de 7.93% a -0.59%. Posteriormente, se registra una recuperación gradual, alcanzando 5.76% en el tercer período, y un incremento más pronunciado en los dos períodos siguientes, estabilizándose en 9.48% y 9.49% respectivamente.

En cuanto al apalancamiento financiero, se aprecia una ligera tendencia al alza en los dos primeros períodos, de 3.04 a 3.17. No obstante, a partir del tercer período, se observa una disminución constante, llegando a 2.61, 2.19 y finalmente 1.99. Esta reducción indica una menor dependencia de la deuda para financiar las operaciones.

El rendimiento sobre el capital contable (ROE) exhibe una volatilidad considerable. Tras un valor de 24.13% en el primer período, experimenta una caída drástica a -1.86% en el segundo. A partir de este punto, se registra una recuperación, alcanzando 15.07% en el tercer período, y un nuevo aumento en los dos períodos subsiguientes, situándose en 20.72% y 18.89% respectivamente.

ROA (Ratio de rentabilidad sobre activos)

Presenta una trayectoria inicial negativa, seguida de una recuperación y estabilización en niveles superiores a los iniciales.

Apalancamiento Financiero

Muestra una disminución constante a lo largo del período analizado, sugiriendo una reducción del riesgo financiero.

ROE (Ratio de rendimiento sobre el capital contable)

Evidencia una alta volatilidad, con una fuerte caída inicial seguida de una recuperación y estabilización en niveles considerables.

El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en el desempeño de la entidad durante el período comprendido entre 2021 y 2025.

Rentabilidad

El ratio de margen de beneficio neto experimentó una volatilidad considerable. Se observó un valor de 7.1% en 2021, seguido de una disminución a -0.53% en 2022. Posteriormente, se recuperó a 5.29% en 2023, continuando con un aumento a 9.29% en 2024 y alcanzando un máximo de 10.83% en 2025. Esta trayectoria sugiere una mejora progresiva en la capacidad de generar beneficios netos a partir de las ventas.

Eficiencia

El ratio de rotación de activos mostró una tendencia decreciente a lo largo del período analizado. Comenzando en 1.12 en 2021, disminuyó gradualmente a 1.11 en 2022, 1.09 en 2023, 1.02 en 2024 y finalmente a 0.88 en 2025. Esta reducción indica una menor eficiencia en la utilización de los activos para generar ingresos.

Apalancamiento

El ratio de apalancamiento financiero presentó una disminución constante. Se registró en 3.04 en 2021, 3.17 en 2022, para luego descender a 2.61 en 2023, 2.19 en 2024 y 1.99 en 2025. Esta tendencia sugiere una reducción en la dependencia de la financiación mediante deuda.

Rendimiento sobre el Capital Contable (ROE)

El ratio de rendimiento sobre el capital contable (ROE) reflejó una fluctuación importante. Se situó en 24.13% en 2021, experimentando una caída drástica a -1.86% en 2022. A partir de entonces, se observó una recuperación a 15.07% en 2023, seguida de un aumento a 20.72% en 2024 y una ligera disminución a 18.89% en 2025. Esta variación indica cambios en la rentabilidad de la inversión para los accionistas.

En resumen, la entidad demostró una mejora en la rentabilidad neta hacia el final del período, aunque con una eficiencia en la utilización de activos en declive. La reducción del apalancamiento financiero sugiere una mayor solidez financiera, mientras que el ROE experimentó una recuperación significativa después de un período de bajo rendimiento.

El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en varios indicadores clave a lo largo del período examinado.

Ratio de carga tributaria

Se observa una fluctuación en este ratio, comenzando en 0.87 en 2021, descendiendo a 0.81 en 2023, incrementándose a 0.86 en 2024 y finalizando en 0.8 en 2025. Esta variabilidad sugiere cambios en la efectividad de la planificación fiscal o en las regulaciones impositivas.

Ratio de carga de intereses

Este ratio muestra una tendencia al alza, pasando de 0.95 en 2021 a 0.98 en 2025, con valores intermedios de 0.92 en 2023 y 0.97 en 2024. Este incremento podría indicar un mayor endeudamiento o un aumento en los tipos de interés.

Ratio de margen EBIT

El ratio de margen EBIT experimenta una volatilidad considerable. Se registra un valor de 8.51% en 2021, seguido de una disminución a -0.69% en 2022. Posteriormente, se observa una recuperación y un crecimiento constante, alcanzando 7.09% en 2023, 11.12% en 2024 y 13.81% en 2025. Esta evolución sugiere una mejora en la rentabilidad operativa a partir de 2023.

Ratio de rotación de activos

Este ratio presenta una tendencia decreciente, disminuyendo de 1.12 en 2021 a 0.88 en 2025. Esta reducción indica una menor eficiencia en la utilización de los activos para generar ingresos.

Ratio de apalancamiento financiero

El ratio de apalancamiento financiero muestra una disminución constante a lo largo del período, pasando de 3.04 en 2021 a 1.99 en 2025. Esta reducción sugiere una disminución en el nivel de endeudamiento en relación con el capital propio.

Ratio de rendimiento sobre el capital contable (ROE)

El ROE experimenta una fuerte caída de 24.13% en 2021 a -1.86% en 2022, seguido de una recuperación gradual a 15.07% en 2023, 20.72% en 2024 y 18.89% en 2025. Esta fluctuación refleja la rentabilidad de las inversiones realizadas con el capital propio, y la recuperación posterior indica una mejora en la eficiencia del capital.

En resumen, los datos sugieren una empresa que ha experimentado cambios significativos en su rentabilidad y estructura financiera. La mejora en el margen EBIT y la disminución del apalancamiento financiero son indicadores positivos, mientras que la disminución en la rotación de activos requiere una atención adicional.

El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en la rentabilidad y eficiencia operativa a lo largo del período examinado.

Rentabilidad

El ratio de margen de beneficio neto experimentó una volatilidad considerable. Se observó un valor positivo del 7.1% en 2021, seguido de una disminución a un valor negativo de -0.53% en 2022. Posteriormente, se produjo una recuperación gradual, alcanzando el 5.29% en 2023, el 9.29% en 2024 y culminando en un 10.83% en 2025. Esta trayectoria sugiere una mejora progresiva en la capacidad de generar beneficios netos a partir de las ventas.

Eficiencia en el uso de activos

El ratio de rotación de activos mostró una tendencia decreciente constante. Comenzando en 1.12 en 2021, disminuyó a 1.11 en 2022, 1.09 en 2023, 1.02 en 2024 y finalmente a 0.88 en 2025. Esta reducción indica una menor eficiencia en la utilización de los activos para generar ingresos.

Rentabilidad sobre activos

El ratio de rentabilidad sobre activos (ROA) reflejó un patrón similar al del margen de beneficio neto. Se registró un valor del 7.93% en 2021, seguido de una caída a -0.59% en 2022. A partir de 2023, se observó una recuperación, alcanzando el 5.76%, el 9.48% en 2024 y manteniéndose estable en 9.49% en 2025. La correlación con el margen de beneficio neto sugiere que la rentabilidad de los activos está directamente influenciada por la capacidad de generar beneficios netos.

En resumen, los datos indican una fluctuación inicial en la rentabilidad, seguida de una mejora constante en los últimos años. Sin embargo, esta mejora en la rentabilidad se ha producido simultáneamente con una disminución en la eficiencia con la que se utilizan los activos.

El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en varios indicadores clave a lo largo del período examinado.

Ratio de carga tributaria

Se observa una fluctuación en este ratio, comenzando en 0.87 en 2021, descendiendo a 0.81 en 2023, para luego ascender a 0.86 en 2024 y finalmente disminuir a 0.8 en 2025. Esta variabilidad sugiere cambios en la planificación fiscal o en la legislación tributaria aplicable.

Ratio de carga de intereses

Este ratio muestra una tendencia al alza, pasando de 0.95 en 2021 a 0.98 en 2025, con valores intermedios de 0.92 en 2023 y 0.97 en 2024. Este incremento podría indicar un mayor endeudamiento o un aumento en los tipos de interés.

Ratio de margen EBIT

El ratio de margen EBIT experimenta una volatilidad considerable. Se registra un valor de 8.51% en 2021, seguido de una disminución a -0.69% en 2022. Posteriormente, se observa una recuperación significativa, alcanzando 7.09% en 2023, 11.12% en 2024 y 13.81% en 2025. Esta evolución sugiere una mejora en la rentabilidad operativa a partir de 2023.

Ratio de rotación de activos

Este ratio presenta una tendencia decreciente constante. Disminuye de 1.12 en 2021 a 0.88 en 2025, pasando por valores de 1.11 en 2022, 1.09 en 2023 y 1.02 en 2024. Esta reducción indica una menor eficiencia en la utilización de los activos para generar ingresos.

Ratio de rentabilidad sobre activos (ROA)

El ROA sigue un patrón similar al del margen EBIT, con un valor de 7.93% en 2021, una caída a -0.59% en 2022, y una posterior recuperación a 5.76% en 2023, 9.48% en 2024 y 9.49% en 2025. La correlación con el margen EBIT sugiere que la rentabilidad de los activos está directamente influenciada por la rentabilidad operativa.

En resumen, se aprecia una mejora en la rentabilidad operativa y sobre activos a partir de 2023, contrastando con una disminución en la eficiencia en la utilización de los activos. La carga de intereses muestra una tendencia ascendente, mientras que la carga tributaria presenta fluctuaciones.

El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en la rentabilidad y la estructura de costos a lo largo del período examinado.

Ratio de carga tributaria

Se observa una fluctuación en el ratio de carga tributaria. Inicialmente, se registra un valor de 0.87 en 2021, seguido de datos faltantes en 2022. Posteriormente, disminuye a 0.81 en 2023, incrementándose a 0.86 en 2024 y finalizando con un valor de 0.8 en 2025. Esta variabilidad sugiere posibles cambios en la planificación fiscal o en las regulaciones impositivas.

Ratio de carga de intereses

El ratio de carga de intereses muestra una tendencia al alza. Comienza en 0.95 en 2021, con datos faltantes en 2022, y luego se incrementa gradualmente a 0.92 en 2023, 0.97 en 2024 y 0.98 en 2025. Este aumento indica una mayor proporción de beneficios utilizada para cubrir los gastos por intereses, posiblemente debido a un incremento en la deuda.

Ratio de margen EBIT

El ratio de margen EBIT experimenta una volatilidad considerable. Se registra un valor de 8.51% en 2021, seguido de una disminución a -0.69% en 2022, lo que indica pérdidas operativas. A partir de 2023, se observa una recuperación constante, alcanzando 7.09% en 2023, 11.12% en 2024 y 13.81% en 2025. Esta mejora sugiere una mayor eficiencia operativa y un mejor control de costos.

Ratio de margen de beneficio neto

El ratio de margen de beneficio neto sigue una trayectoria similar al margen EBIT. Se inicia en 7.1% en 2021, disminuye a -0.53% en 2022, y luego muestra una recuperación progresiva, llegando a 5.29% en 2023, 9.29% en 2024 y 10.83% en 2025. Esta tendencia refleja una mejora en la rentabilidad general de la entidad, impulsada por la optimización de las operaciones y la gestión de los gastos financieros.

En resumen, los datos indican una recuperación significativa en la rentabilidad después de un período de bajo rendimiento en 2022. El aumento en el ratio de carga de intereses requiere un seguimiento continuo, mientras que la mejora en los márgenes EBIT y neto sugiere una mayor eficiencia y una mejor gestión de los costos.