Análisis de ratios de solvencia
Datos trimestrales
Los ratios de solvencia, también conocidos como ratios de endeudamiento a largo plazo, miden la capacidad de una empresa para cumplir con las obligaciones a largo plazo.
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Ratios de solvencia (resumen)
Tesla Inc., ratios de solvencia (datos trimestrales)
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2025-12-31), 10-Q (Fecha del informe: 2025-09-30), 10-Q (Fecha del informe: 2025-06-30), 10-Q (Fecha del informe: 2025-03-31), 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-Q (Fecha del informe: 2024-09-30), 10-Q (Fecha del informe: 2024-06-30), 10-Q (Fecha del informe: 2024-03-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-Q (Fecha del informe: 2023-09-30), 10-Q (Fecha del informe: 2023-06-30), 10-Q (Fecha del informe: 2023-03-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-Q (Fecha del informe: 2022-09-30), 10-Q (Fecha del informe: 2022-06-30), 10-Q (Fecha del informe: 2022-03-31).
El análisis de los ratios financieros proporcionados revela tendencias significativas en la estructura de capital y la capacidad de pago. Se observa una disminución general en los ratios de endeudamiento durante el período comprendido entre el primer trimestre de 2022 y el primer trimestre de 2023.
- Ratio de deuda sobre fondos propios
- Este ratio experimentó una reducción constante desde 0.17 en marzo de 2022 hasta alcanzar un mínimo de 0.08 en marzo de 2023. Posteriormente, se aprecia una ligera tendencia al alza, fluctuando entre 0.08 y 0.1, para finalizar en 0.1 en diciembre de 2025. Esto sugiere una menor dependencia del financiamiento mediante deuda en relación con los fondos propios, seguida de una estabilización y un ligero incremento.
- Ratio de deuda sobre capital total
- Similar al ratio anterior, este indicador muestra una disminución progresiva desde 0.15 en marzo de 2022 hasta 0.06 en junio de 2023. A partir de ese momento, se observa una estabilización en torno a 0.08-0.09, con un ligero aumento hasta 0.09 en diciembre de 2025. La trayectoria indica una reducción en la proporción de deuda en relación con el capital total, seguida de una relativa estabilidad.
- Relación deuda/activos
- Este ratio también refleja una tendencia decreciente, pasando de 0.09 en marzo de 2022 a 0.04 en junio de 2023. A partir de este punto, se mantiene relativamente estable, oscilando entre 0.05 y 0.07, finalizando en 0.06 en diciembre de 2025. Esto indica una disminución en la proporción de activos financiados con deuda, seguida de una estabilización.
- Ratio de apalancamiento financiero
- El ratio de apalancamiento financiero presenta una ligera disminución desde 1.94 en marzo de 2022 hasta 1.66 en diciembre de 2024, para luego experimentar un ligero incremento a 1.68 en diciembre de 2025. Esta tendencia sugiere una reducción gradual en el nivel de apalancamiento operativo, seguida de una estabilización.
- Ratio de cobertura de intereses
- Este ratio experimentó un aumento significativo desde 29.34 en marzo de 2022 hasta alcanzar un máximo de 94.4 en junio de 2023. Posteriormente, se observa una disminución constante y pronunciada, llegando a 16.62 en diciembre de 2025. Esta evolución indica una mejora inicial en la capacidad de la entidad para cubrir sus gastos por intereses con sus beneficios, seguida de un deterioro progresivo. La disminución en este ratio podría indicar un aumento en los gastos por intereses o una reducción en la rentabilidad.
En resumen, la entidad demostró una reducción en su nivel de endeudamiento durante la mayor parte del período analizado, lo que se refleja en la disminución de los ratios de deuda. Sin embargo, la disminución del ratio de cobertura de intereses en la segunda mitad del período sugiere una posible disminución en la capacidad de pago de los intereses, lo que podría requerir un seguimiento más detallado.
Ratios de endeudamiento
Ratios de cobertura
Ratio de deuda sobre fondos propios
Tesla Inc., ratio deuda/capital propio, cálculo (datos trimestrales)
| 31 dic 2025 | 30 sept 2025 | 30 jun 2025 | 31 mar 2025 | 31 dic 2024 | 30 sept 2024 | 30 jun 2024 | 31 mar 2024 | 31 dic 2023 | 30 sept 2023 | 30 jun 2023 | 31 mar 2023 | 31 dic 2022 | 30 sept 2022 | 30 jun 2022 | 31 mar 2022 | ||||||
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| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | |||||||||||||||||||||
| Parte corriente de la deuda y de los arrendamientos financieros | |||||||||||||||||||||
| Deuda y arrendamientos financieros, netos de la parte corriente | |||||||||||||||||||||
| Deuda total | |||||||||||||||||||||
| Capital contable | |||||||||||||||||||||
| Ratio de solvencia | |||||||||||||||||||||
| Ratio de deuda sobre fondos propios1 | |||||||||||||||||||||
| Referencia | |||||||||||||||||||||
| Ratio de deuda sobre fondos propiosCompetidores2 | |||||||||||||||||||||
| Ford Motor Co. | |||||||||||||||||||||
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Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2025-12-31), 10-Q (Fecha del informe: 2025-09-30), 10-Q (Fecha del informe: 2025-06-30), 10-Q (Fecha del informe: 2025-03-31), 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-Q (Fecha del informe: 2024-09-30), 10-Q (Fecha del informe: 2024-06-30), 10-Q (Fecha del informe: 2024-03-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-Q (Fecha del informe: 2023-09-30), 10-Q (Fecha del informe: 2023-06-30), 10-Q (Fecha del informe: 2023-03-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-Q (Fecha del informe: 2022-09-30), 10-Q (Fecha del informe: 2022-06-30), 10-Q (Fecha del informe: 2022-03-31).
1 Q4 2025 cálculo
Ratio de deuda sobre fondos propios = Deuda total ÷ Capital contable
= ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en la estructura de capital a lo largo del período examinado.
- Deuda Total
- Se observa una disminución general de la deuda total desde el primer trimestre de 2022 hasta el último trimestre de 2023. Inicialmente, la deuda disminuyó de 5937 millones de dólares a 3357 millones de dólares. Sin embargo, a partir del tercer trimestre de 2023, se registra un aumento constante, alcanzando los 8376 millones de dólares en el último trimestre de 2025. Este incremento sugiere una posible estrategia de financiamiento a través de deuda en los últimos períodos.
- Capital Contable
- El capital contable muestra una tendencia consistentemente ascendente a lo largo de todo el período. Se incrementó de 34085 millones de dólares en el primer trimestre de 2022 a 82137 millones de dólares en el último trimestre de 2025. Este crecimiento indica una acumulación de patrimonio neto, posiblemente debido a la rentabilidad y/o a la emisión de acciones.
- Ratio de Deuda sobre Fondos Propios
- El ratio de deuda sobre fondos propios disminuyó de 0.17 en el primer trimestre de 2022 a un mínimo de 0.07 en el segundo trimestre de 2023, reflejando una mejora en la solidez financiera. Posteriormente, el ratio experimentó un aumento gradual, alcanzando 0.1 en el tercer trimestre de 2025. Este aumento, aunque modesto, coincide con el incremento en la deuda total y sugiere un ligero aumento en el apalancamiento financiero.
En resumen, la entidad ha experimentado un crecimiento significativo en su capital contable, mientras que la deuda total ha fluctuado, mostrando una disminución inicial seguida de un aumento más reciente. El ratio de deuda sobre fondos propios, aunque relativamente bajo, ha mostrado una tendencia al alza en los últimos períodos, lo que podría requerir un seguimiento continuo para evaluar el impacto en la estabilidad financiera a largo plazo.
Ratio de deuda sobre capital total
Tesla Inc., ratio deuda/capital total, cálculo (datos trimestrales)
| 31 dic 2025 | 30 sept 2025 | 30 jun 2025 | 31 mar 2025 | 31 dic 2024 | 30 sept 2024 | 30 jun 2024 | 31 mar 2024 | 31 dic 2023 | 30 sept 2023 | 30 jun 2023 | 31 mar 2023 | 31 dic 2022 | 30 sept 2022 | 30 jun 2022 | 31 mar 2022 | ||||||
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| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | |||||||||||||||||||||
| Parte corriente de la deuda y de los arrendamientos financieros | |||||||||||||||||||||
| Deuda y arrendamientos financieros, netos de la parte corriente | |||||||||||||||||||||
| Deuda total | |||||||||||||||||||||
| Capital contable | |||||||||||||||||||||
| Capital total | |||||||||||||||||||||
| Ratio de solvencia | |||||||||||||||||||||
| Ratio de deuda sobre capital total1 | |||||||||||||||||||||
| Referencia | |||||||||||||||||||||
| Ratio de deuda sobre capital totalCompetidores2 | |||||||||||||||||||||
| Ford Motor Co. | |||||||||||||||||||||
| General Motors Co. | |||||||||||||||||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2025-12-31), 10-Q (Fecha del informe: 2025-09-30), 10-Q (Fecha del informe: 2025-06-30), 10-Q (Fecha del informe: 2025-03-31), 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-Q (Fecha del informe: 2024-09-30), 10-Q (Fecha del informe: 2024-06-30), 10-Q (Fecha del informe: 2024-03-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-Q (Fecha del informe: 2023-09-30), 10-Q (Fecha del informe: 2023-06-30), 10-Q (Fecha del informe: 2023-03-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-Q (Fecha del informe: 2022-09-30), 10-Q (Fecha del informe: 2022-06-30), 10-Q (Fecha del informe: 2022-03-31).
1 Q4 2025 cálculo
Ratio de deuda sobre capital total = Deuda total ÷ Capital total
= ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en la estructura de capital a lo largo del período examinado.
- Deuda Total
- Se observa una disminución general de la deuda total desde el primer trimestre de 2022 hasta el último trimestre de 2023. Inicialmente, la deuda disminuyó de 5937 millones de dólares a 3357 millones de dólares. No obstante, a partir del tercer trimestre de 2023, se registra un incremento constante, alcanzando los 8376 millones de dólares en el último trimestre de 2025.
- Capital Total
- El capital total muestra una trayectoria ascendente constante a lo largo de todo el período. Se aprecia un crecimiento desde 40022 millones de dólares en el primer trimestre de 2022 hasta 90513 millones de dólares en el último trimestre de 2025. Este crecimiento es continuo, aunque con variaciones en la tasa de incremento entre trimestres.
- Ratio de Deuda sobre Capital Total
- El ratio de deuda sobre capital total experimenta una reducción notable desde el primer trimestre de 2022 (0.15) hasta el primer trimestre de 2023 (0.07). Posteriormente, se mantiene relativamente estable, fluctuando entre 0.07 y 0.10 durante el resto del período analizado. A pesar del aumento en la deuda total a partir del tercer trimestre de 2023, el crecimiento del capital total es suficiente para mantener el ratio dentro de un rango similar, aunque con una ligera tendencia al alza hacia el final del período.
En resumen, la entidad ha experimentado un crecimiento constante en su capital total, mientras que la deuda total ha mostrado una disminución inicial seguida de un aumento posterior. El ratio de deuda sobre capital total se ha mantenido relativamente bajo y estable, lo que sugiere una gestión prudente de la estructura de capital, a pesar del incremento reciente en la deuda.
Relación deuda/activos
Tesla Inc., relación deuda/activos, cálculo (datos trimestrales)
| 31 dic 2025 | 30 sept 2025 | 30 jun 2025 | 31 mar 2025 | 31 dic 2024 | 30 sept 2024 | 30 jun 2024 | 31 mar 2024 | 31 dic 2023 | 30 sept 2023 | 30 jun 2023 | 31 mar 2023 | 31 dic 2022 | 30 sept 2022 | 30 jun 2022 | 31 mar 2022 | ||||||
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| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | |||||||||||||||||||||
| Parte corriente de la deuda y de los arrendamientos financieros | |||||||||||||||||||||
| Deuda y arrendamientos financieros, netos de la parte corriente | |||||||||||||||||||||
| Deuda total | |||||||||||||||||||||
| Activos totales | |||||||||||||||||||||
| Ratio de solvencia | |||||||||||||||||||||
| Relación deuda/activos1 | |||||||||||||||||||||
| Referencia | |||||||||||||||||||||
| Relación deuda/activosCompetidores2 | |||||||||||||||||||||
| Ford Motor Co. | |||||||||||||||||||||
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Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2025-12-31), 10-Q (Fecha del informe: 2025-09-30), 10-Q (Fecha del informe: 2025-06-30), 10-Q (Fecha del informe: 2025-03-31), 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-Q (Fecha del informe: 2024-09-30), 10-Q (Fecha del informe: 2024-06-30), 10-Q (Fecha del informe: 2024-03-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-Q (Fecha del informe: 2023-09-30), 10-Q (Fecha del informe: 2023-06-30), 10-Q (Fecha del informe: 2023-03-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-Q (Fecha del informe: 2022-09-30), 10-Q (Fecha del informe: 2022-06-30), 10-Q (Fecha del informe: 2022-03-31).
1 Q4 2025 cálculo
Relación deuda/activos = Deuda total ÷ Activos totales
= ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en la estructura de capital y el balance general a lo largo del período examinado.
- Deuda Total
- Se observa una disminución constante de la deuda total desde el primer trimestre de 2022 hasta el último trimestre de 2023. Inicialmente, la deuda disminuyó de 5937 millones de dólares a 3357 millones de dólares. Sin embargo, a partir del tercer trimestre de 2023, se registra un incremento progresivo, alcanzando los 8376 millones de dólares en el último trimestre de 2025. Este aumento sugiere una posible estrategia de financiamiento para respaldar el crecimiento o inversiones futuras.
- Activos Totales
- Los activos totales muestran una tendencia general al alza durante todo el período. Se aprecia un crecimiento significativo desde 66038 millones de dólares en el primer trimestre de 2022 hasta 137806 millones de dólares en el último trimestre de 2025. Este incremento indica una expansión de la empresa y una acumulación de recursos.
- Relación Deuda/Activos
- La relación deuda/activos experimentó una disminución continua desde el 0.09 en el primer trimestre de 2022 hasta el 0.04 en el primer trimestre de 2023, lo que indica una mejora en la solidez financiera y una menor dependencia del financiamiento externo. A partir del tercer trimestre de 2023, la relación se estabiliza en torno al 0.06, a pesar del aumento en la deuda total, debido al crecimiento aún más rápido de los activos totales. Esta estabilidad sugiere que, aunque la deuda está aumentando en términos absolutos, la empresa mantiene un control adecuado sobre su apalancamiento.
En resumen, los datos indican una fase inicial de reducción de deuda y fortalecimiento del balance general, seguida de un período de aumento de la deuda en paralelo con un crecimiento sustancial de los activos. La relación deuda/activos se mantiene relativamente estable, lo que sugiere una gestión prudente del riesgo financiero.
Ratio de apalancamiento financiero
Tesla Inc., ratio de apalancamiento financiero, cálculo (datos trimestrales)
| 31 dic 2025 | 30 sept 2025 | 30 jun 2025 | 31 mar 2025 | 31 dic 2024 | 30 sept 2024 | 30 jun 2024 | 31 mar 2024 | 31 dic 2023 | 30 sept 2023 | 30 jun 2023 | 31 mar 2023 | 31 dic 2022 | 30 sept 2022 | 30 jun 2022 | 31 mar 2022 | ||||||
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| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | |||||||||||||||||||||
| Activos totales | |||||||||||||||||||||
| Capital contable | |||||||||||||||||||||
| Ratio de solvencia | |||||||||||||||||||||
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| Referencia | |||||||||||||||||||||
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| Ford Motor Co. | |||||||||||||||||||||
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Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2025-12-31), 10-Q (Fecha del informe: 2025-09-30), 10-Q (Fecha del informe: 2025-06-30), 10-Q (Fecha del informe: 2025-03-31), 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-Q (Fecha del informe: 2024-09-30), 10-Q (Fecha del informe: 2024-06-30), 10-Q (Fecha del informe: 2024-03-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-Q (Fecha del informe: 2023-09-30), 10-Q (Fecha del informe: 2023-06-30), 10-Q (Fecha del informe: 2023-03-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-Q (Fecha del informe: 2022-09-30), 10-Q (Fecha del informe: 2022-06-30), 10-Q (Fecha del informe: 2022-03-31).
1 Q4 2025 cálculo
Ratio de apalancamiento financiero = Activos totales ÷ Capital contable
= ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en la estructura de capital y la posición financiera a lo largo del período examinado.
- Activos Totales
- Se observa una trayectoria ascendente constante en los activos totales. Inicialmente, se registra un incremento desde 66.038 millones de dólares en el primer trimestre de 2022 hasta 82.338 millones de dólares al cierre de ese año. Esta tendencia positiva se mantiene y se acelera en 2023, alcanzando los 106.618 millones de dólares. El crecimiento continúa en 2024 y 2025, proyectándose un valor de 137.806 millones de dólares al final de 2025. El ritmo de crecimiento parece incrementarse en los últimos períodos.
- Capital Contable
- El capital contable también muestra un crecimiento sostenido, aunque a un ritmo variable. Se pasa de 34.085 millones de dólares en el primer trimestre de 2022 a 44.704 millones de dólares al final del año. En 2023, el incremento es más pronunciado, llegando a 62.634 millones de dólares. La tendencia continúa en los años siguientes, con una proyección de 82.137 millones de dólares para el final de 2025. El crecimiento del capital contable es consistente, aunque ligeramente inferior en proporción al crecimiento de los activos totales.
- Ratio de Apalancamiento Financiero
- El ratio de apalancamiento financiero presenta una disminución gradual a lo largo del período. Inicialmente, se sitúa en 1.94 en el primer trimestre de 2022 y experimenta una reducción constante hasta alcanzar 1.66 en el último trimestre de 2025. Esta disminución indica una menor dependencia del financiamiento mediante deuda en relación con el capital propio. La reducción es más pronunciada en los primeros años del período analizado, estabilizándose posteriormente en torno a 1.67-1.68. La tendencia general sugiere una mejora en la estructura de capital y una mayor solidez financiera.
En resumen, los datos indican una expansión continua de la empresa, respaldada por un crecimiento tanto en activos totales como en capital contable. La disminución del ratio de apalancamiento financiero sugiere una gestión prudente de la deuda y una mejora en la estabilidad financiera a largo plazo.
Ratio de cobertura de intereses
Tesla Inc., ratio de cobertura de intereses, cálculo (datos trimestrales)
| 31 dic 2025 | 30 sept 2025 | 30 jun 2025 | 31 mar 2025 | 31 dic 2024 | 30 sept 2024 | 30 jun 2024 | 31 mar 2024 | 31 dic 2023 | 30 sept 2023 | 30 jun 2023 | 31 mar 2023 | 31 dic 2022 | 30 sept 2022 | 30 jun 2022 | 31 mar 2022 | ||||||
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| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | |||||||||||||||||||||
| Utilidad neta atribuible a los accionistas ordinarios | |||||||||||||||||||||
| Más: Utilidad neta atribuible a la participación minoritaria | |||||||||||||||||||||
| Más: Gasto por impuesto a las ganancias | |||||||||||||||||||||
| Más: Gastos por intereses | |||||||||||||||||||||
| Ganancias antes de intereses e impuestos (EBIT) | |||||||||||||||||||||
| Ratio de solvencia | |||||||||||||||||||||
| Ratio de cobertura de intereses1 | |||||||||||||||||||||
| Referencia | |||||||||||||||||||||
| Ratio de cobertura de interesesCompetidores2 | |||||||||||||||||||||
| Ford Motor Co. | |||||||||||||||||||||
| General Motors Co. | |||||||||||||||||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2025-12-31), 10-Q (Fecha del informe: 2025-09-30), 10-Q (Fecha del informe: 2025-06-30), 10-Q (Fecha del informe: 2025-03-31), 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-Q (Fecha del informe: 2024-09-30), 10-Q (Fecha del informe: 2024-06-30), 10-Q (Fecha del informe: 2024-03-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-Q (Fecha del informe: 2023-09-30), 10-Q (Fecha del informe: 2023-06-30), 10-Q (Fecha del informe: 2023-03-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-Q (Fecha del informe: 2022-09-30), 10-Q (Fecha del informe: 2022-06-30), 10-Q (Fecha del informe: 2022-03-31).
1 Q4 2025 cálculo
Ratio de cobertura de intereses = (EBITQ4 2025
+ EBITQ3 2025
+ EBITQ2 2025
+ EBITQ1 2025)
÷ (Gastos por interesesQ4 2025
+ Gastos por interesesQ3 2025
+ Gastos por interesesQ2 2025
+ Gastos por interesesQ1 2025)
= ( + + + )
÷ ( + + + )
=
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en el desempeño de la entidad a lo largo del período examinado.
- Ganancias antes de intereses e impuestos (EBIT)
- Se observa una fluctuación considerable en las ganancias antes de intereses e impuestos. Inicialmente, se registra un valor de 3687 US$ millones en marzo de 2022, seguido de una disminución en junio de 2022 a 2518 US$ millones. Posteriormente, se aprecia una recuperación y un aumento hasta alcanzar 4016 US$ millones en diciembre de 2022. A partir de marzo de 2023, se identifica una tendencia decreciente, con valores que oscilan entre 2083 US$ millones y 2965 US$ millones hasta diciembre de 2023. Esta tendencia a la baja continúa en 2024, alcanzando mínimos de 1873 US$ millones en diciembre. En 2025, se observa una ligera recuperación en el primer trimestre, seguida de una disminución constante hasta los 1266 US$ millones en diciembre.
- Gastos por intereses
- Los gastos por intereses muestran una relativa estabilidad en los primeros trimestres, fluctuando entre 44 US$ millones y 61 US$ millones. A partir de septiembre de 2023, se registra un aumento progresivo, alcanzando 96 US$ millones en junio de 2024. En 2025, los gastos se mantienen en un rango similar, con una ligera disminución en el último trimestre.
- Ratio de cobertura de intereses
- El ratio de cobertura de intereses presenta una correlación inversa con los gastos por intereses y las ganancias antes de intereses e impuestos. Inicialmente, se mantiene en niveles elevados, superando las 70 unidades en diciembre de 2022. A medida que las ganancias disminuyen y los gastos por intereses aumentan, el ratio se reduce gradualmente, alcanzando valores de 26.69 en marzo de 2024 y 16.62 en diciembre de 2025. Esta disminución indica una menor capacidad para cubrir los gastos por intereses con las ganancias operativas.
En resumen, la entidad experimenta una disminución en su rentabilidad operativa a lo largo del período analizado, acompañada de un aumento en los gastos por intereses, lo que impacta negativamente en su capacidad para cubrir dichos gastos con las ganancias generadas.