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Tesla Inc. (NASDAQ:TSLA)

Cuenta de resultados 

La cuenta de resultados presenta información sobre los resultados financieros de las actividades comerciales de una empresa durante un período de tiempo. El estado de resultados comunica la cantidad de ingresos que la empresa generó durante un período y el costo en el que incurrió en relación con la generación de esos ingresos.

Tesla Inc., cuenta de pérdidas y ganancias consolidada

US$ en millones

Microsoft Excel
12 meses terminados 31 dic 2024 31 dic 2023 31 dic 2022 31 dic 2021 31 dic 2020
Ventas de automóviles 72,480 78,509 67,210 44,125 24,604
Créditos regulatorios automotrices 2,763 1,790 1,776 1,465 1,580
Arrendamiento de automóviles 1,827 2,120 2,476 1,642 1,052
Ingresos de la industria automotriz 77,070 82,419 71,462 47,232 27,236
Generación y almacenamiento de energía 10,086 6,035 3,909 2,789 1,994
Servicios y otros 10,534 8,319 6,091 3,802 2,306
Ingresos 97,690 96,773 81,462 53,823 31,536
Ventas de automóviles (61,870) (65,121) (49,599) (32,415) (19,696)
Arrendamiento de automóviles (1,003) (1,268) (1,509) (978) (563)
Coste de los ingresos de la industria automotriz (62,873) (66,389) (51,108) (33,393) (20,259)
Generación y almacenamiento de energía (7,446) (4,894) (3,621) (2,918) (1,976)
Servicios y otros (9,921) (7,830) (5,880) (3,906) (2,671)
Costo de los ingresos (80,240) (79,113) (60,609) (40,217) (24,906)
Beneficio bruto 17,450 17,660 20,853 13,606 6,630
Investigación y desarrollo (4,540) (3,969) (3,075) (2,593) (1,491)
Venta, general y administrativo (5,150) (4,800) (3,946) (4,517) (3,145)
Reestructuración y otros (684) (176) 27
Gastos de explotación (10,374) (8,769) (7,197) (7,083) (4,636)
Resultado de explotación 7,076 8,891 13,656 6,523 1,994
Ingresos por intereses 1,569 1,066 297 56 30
Gastos por intereses (350) (156) (191) (371) (748)
Otros ingresos (gastos), netos 695 172 (43) 135 (122)
Ingresos antes de impuestos sobre la renta 8,990 9,973 13,719 6,343 1,154
(Provisión para) beneficiarse de los impuestos sobre la renta (1,837) 5,001 (1,132) (699) (292)
Utilidad neta 7,153 14,974 12,587 5,644 862
Pérdida neta (de ingresos) atribuible a participaciones minoritarias y participaciones minoritarias redimibles en subsidiarias (62) 23 (31) (125) (141)
Utilidad neta atribuible a los accionistas ordinarios 7,091 14,997 12,556 5,519 721

Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).


Tendencias en las ventas y los ingresos
Las ventas de automóviles muestran un crecimiento sostenido de 24,604 millones de US$ en 2020 a 67,210 millones en 2022, alcanzando su pico en 2022. Sin embargo, en 2023 se evidenció una ligera disminución, situándose en 72,480 millones, y en 2024 se presenta una caída a 72,480 millones, manteniéndose por encima de los niveles previos. La línea de ingresos totales refleja un patrón similar, con una tendencia general al alza desde 31,536 millones en 2020 hasta un máximo de 97,773 millones en 2023, consolidando un crecimiento sustancial.
Ingresos por segmentos principales
Dentro de los segmentos, la generación y almacenamiento de energía y los servicios y otros experimentaron incrementos constantes a lo largo del período considerado. La generación y almacenamiento de energía pasó de 1,994 millones en 2020 a 10,086 millones en 2024, mostrando una estrategia de diversificación y expansión en energías renovables. Los servicios y otros también aumentaron notablemente, evidenciando un foco en servicios complementarios. La industria automotriz, aunque presenta un crecimiento en ingresos, mantiene una tendencia de crecimiento acelerado en los años iniciales, con una pequeña reducción en 2024, lo que sugiere una estabilización o ajuste en este segmento.
Costos y margen bruto
El coste de los ingresos de la industria automotriz también experimentó un crecimiento significativo, pasando de 20,259 millones en 2020 a 62,873 millones en 2024, en línea con las ventas. Aunque los costos aumentaron, el beneficio bruto mostró una tendencia positiva, alcanzando máximos en 2022 con 20,853 millones, aunque en 2023 se observó una ligera disminución a 17,660 millones. La utilidad bruta en relación con los ingresos es sólida, indicando eficiencias en los procesos o en la estructura de precios.
Gastos operativos y resultado de explotación
Los gastos de investigación y desarrollo mostraron una tendencia creciente, aumentando de 1,491 millones en 2020 a 4,540 millones en 2024, reflejando la inversión en innovación. Los gastos en venta, general y administrativo también crecieron, alcanzando 5,150 millones en 2024. Los gastos de explotación en conjunto mostraron una tendencia ascendente, con gastos totales en 2024 de aproximadamente 10,374 millones. Sin embargo, el resultado de explotación se mantuvo positivo a lo largo del período, alcanzando un máximo en 2022 con 13,656 millones, aunque en 2023 y 2024 mostró una ligera reducción, situándose en 8,891 millones y 7,076 millones respectivamente, indicando cierta presión sobre la rentabilidad operativa.
Resultado neto y rentabilidad
La utilidad neta refleja un crecimiento significativo desde 862 millones en 2020 hasta 14,974 millones en 2023, su máximo en el período analizado. Sin embargo, en 2024, la utilidad neta se redujo a 7,153 millones, consecuentemente con la caída en las ventas y el resultado operativo. La utilidad neta atribuible a los accionistas también sigue una tendencia similar, alcanzando su punto máximo en 2023 y mostrando una disminución en 2024. Además, la variación en los impuestos sobre la renta en 2024, incluyendo un beneficio en lugar de provisión, influye en la utilidad neta, evidenciando efectos fiscales relevantes en el resultado final.
Otros aspectos financieros
Los ingresos por intereses muestran una tendencia alcista, aumentando desde 30 millones en 2020 a 1,569 millones en 2024, lo cual puede estar asociado a mayor ventajas financieras o inversión en instrumentos financieros. Los gastos por intereses, aunque variables, mantienen valores bajos en comparación con los ingresos, lo que indica una estructura de financiamiento relativamente saludable. La presencia de otros ingresos (gastos) netos presenta fluctuaciones, alcanzando un valor positivo en 2024, contribuyendo en el resultado global.
Resumen general
En conjunto, se observa una tendencia de crecimiento en ingresos y en la rentabilidad, especialmente hasta 2023. Los costos asociados también han aumentado, aunque la eficiencia en la generación de beneficios se mantiene significativa. La inversión en investigación y desarrollo, así como en expansión de segmentos relacionados con energías renovables, refleja una estrategia de diversificación. La caída en la utilidad en 2024 sugiere posibles ajustes de mercado, costos o efecto de condiciones macroeconómicas, requiriendo atención en la gestión de costos y en la sostenibilidad de la rentabilidad futura.