Valor de la empresa (EV)
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- Estructura del balance: pasivo y patrimonio contable
- Análisis de ratios de rentabilidad
- Análisis de ratios de actividad a largo plazo
- Análisis de segmentos reportables
- Modelo de descuento de dividendos (DDM)
- Valor actual del flujo de caja libre sobre fondos propios (FCFE)
- Relación precio/utilidad neta (P/E) desde 2013
- Relación precio/valor contable (P/BV) desde 2013
- Análisis de la deuda
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Valor actual de la empresa (EV)
RH, valor actual de la empresacálculo
| Precio actual de la acción (P) | |
| Número de acciones ordinarias en circulación | |
| US$ en miles | |
| Acciones ordinarias (valor de mercado) | |
| Más: Acciones preferentes, valor nominal de $0.0001 por acción, sin acciones emitidas o en circulación (Valor contable) | |
| Patrimonio neto total | |
| Más: Bonos senior convertibles con vencimiento en 2024, neto (Valor contable) | |
| Más: Bonos senior convertibles con vencimiento en 2023, neto (Valor contable) | |
| Más: Bonos senior convertibles con vencimiento en 2020, neto (Valor contable) | |
| Más: Bonos senior convertibles con vencimiento en 2019, neto (Valor contable) | |
| Más: Porción actual de los préstamos a plazo (Valor contable) | |
| Más: Pasivos corrientes por arrendamiento financiero (Valor contable) | |
| Más: Porción actual de pagarés de equipo (Valor contable) | |
| Más: Línea de crédito basada en activos (Valor contable) | |
| Más: Préstamo a plazo B, neto (Valor contable) | |
| Más: Préstamo a plazo B-2, neto (Valor contable) | |
| Más: Préstamo a plazo, neto (Valor contable) | |
| Más: Préstamos inmobiliarios (Valor contable) | |
| Más: Bonos senior convertibles con vencimiento en 2024, neto (Valor contable) | |
| Más: Bonos senior convertibles con vencimiento en 2023, neto (Valor contable) | |
| Más: Bonos senior convertibles con vencimiento en 2020, neto (Valor contable) | |
| Más: Bonos senior convertibles con vencimiento en 2019, neto (Valor contable) | |
| Más: Pasivos por arrendamiento financiero no corriente (Valor contable) | |
| Más: Porción no corriente de pagarés de equipo, netos (Valor contable) | |
| Capital y deuda totales | |
| Menos: Efectivo y equivalentes de efectivo | |
| Menos: Efectivo restringido | |
| Valor de la empresa (EV) | |
Basado en el informe: 10-K (Fecha del informe: 2023-01-28).
1 Acciones ordinarias (valor de mercado) = Precio de la acción × Número de acciones ordinarias en circulación
= ×
Valor histórico de la empresa (EV)
RH, Cálculo de EV
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2023-01-28), 10-K (Fecha del informe: 2022-01-29), 10-K (Fecha del informe: 2021-01-30), 10-K (Fecha del informe: 2020-02-01), 10-K (Fecha del informe: 2019-02-02), 10-K (Fecha del informe: 2018-02-03).
1 Datos ajustados por divisiones y dividendos de acciones.
2 Precio de cierre a la fecha de presentación del informe anual de RH
3 2023 cálculo
Acciones ordinarias (valor de mercado) = Precio de la acción × Número de acciones ordinarias en circulación
= ×
- Análisis general de la tendencia del patrimonio y capital social
- El patrimonio neto total y el capital ordinario presentan tendencias similares a lo largo de los períodos analizados. Desde 2018 hasta 2020, ambos indicadores muestran un crecimiento progresivo, alcanzando picos en 2020 con valores cercanos a los 2,27 millones de dólares. Sin embargo, desde 2021 en adelante, se observa una disminución significativa en estos valores, llegando en 2023 a aproximadamente 5.416 millones de dólares. Este descenso puede estar asociado a variaciones en el mercado o en la estructura de capital, reflejando una posible revaluación o reestructuración financiera de la empresa.
- Evaluación del capital y deuda totales
- El total de capital y deuda ha mostrado un incremento notable desde 2018, alcanzando un máximo en 2021 con cerca de 13.702 millones de dólares. Posteriormente, en los años siguientes, esta cifra disminuye, llegando en 2023 a aproximadamente 8.580 millones de dólares. La tendencia indica que la empresa pudo haber reducido su apalancamiento financiero o liquidado parte de su deuda en los últimos períodos, lo cual puede estar en línea con una estrategia de desendeudamiento o una reestructuración de su financiamiento.
- Comportamiento del valor de la empresa (EV)
- El valor de la empresa (EV) sigue un patrón similar al capital y deuda totales, con un crecimiento en la primera parte del período, alcanzando un pico en 2021 con aproximadamente 13.602 millones de dólares. Desde ese punto, se registra una caída en 2022 y 2023, llegando a cerca de 7.069 millones de dólares en el último año analizado. La relación entre EV y los otros indicadores sugiere que la valoración de mercado de la empresa ha experimentado una reducción significativa en los últimos años, posiblemente reflejando cambios en las expectativas del mercado o en las perspectivas futuras de la firma.