Análisis de ratios de liquidez
Los ratios de liquidez miden la capacidad de la empresa para cumplir con sus obligaciones a corto plazo.
Ratios de liquidez (resumen)
General Motors Co., ratios de liquidez
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
- Coeficiente de liquidez corriente
- El coeficiente de liquidez corriente muestra una tendencia general de aumento desde 1.01 en 2020 hasta 1.13 en 2024, alcanzando el valor más alto en el último período. Esto indica una mejora en la capacidad de la compañía para cumplir con sus obligaciones a corto plazo, aunque la variación es moderada, manteniéndose en un rango cercano a 1.1 en los últimos años.
- Ratio de liquidez rápida
- El ratio de liquidez rápida refleja un incremento constante desde 0.79 en 2020 hasta 0.9 en 2024. Este ratio, que excluye inventarios para evaluar la liquidez más inmediata, revela una tendencia de fortalecimiento en la posición liquida de la empresa, aunque manteniéndose por debajo de 1 en todos los períodos analizados, lo que indica que la compañía todavía puede tener una dependencia relativa de los inventarios para solventar obligaciones inmediatas.
- Ratio de liquidez en efectivo
- El ratio de liquidez en efectivo presenta una disminución significativa en 2022, bajando de 0.39 en 2021 a 0.34, y continua en 0.28 en 2023 y 2024. Este patrón sugiere una reducción en la proporción de efectivo o equivalentes de efectivo en relación con las pasivos a corto plazo. La tendencia podría reflejar una gestión de efectivo más agresiva o una mayor utilización del efectivo en actividades operativas o inversión, aunque también puede indicar una posible restricción de liquidez inmediata si no se acompaña de otros indicadores de solvencia.
Coeficiente de liquidez corriente
General Motors Co., coeficiente de liquidez corrientecálculo, comparación con los índices de referencia
| 31 dic 2024 | 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | ||||||
| Activo circulante | 108,545) | 101,618) | 100,451) | 82,103) | 80,924) | |
| Pasivo corriente | 96,265) | 94,445) | 91,173) | 74,408) | 79,910) | |
| Coeficiente de liquidez | ||||||
| Coeficiente de liquidez corriente1 | 1.13 | 1.08 | 1.10 | 1.10 | 1.01 | |
| Referencia | ||||||
| Coeficiente de liquidez corrienteCompetidores2 | ||||||
| Ford Motor Co. | 1.16 | 1.20 | 1.20 | 1.20 | 1.20 | |
| Tesla Inc. | 2.02 | 1.73 | 1.53 | 1.38 | 1.88 | |
| Coeficiente de liquidez corrientesector | ||||||
| Automóviles y componentes | 1.26 | 1.21 | 1.20 | 1.18 | 1.17 | |
| Coeficiente de liquidez corrienteindustria | ||||||
| Consumo discrecional | 1.22 | 1.20 | 1.15 | 1.25 | 1.19 | |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
1 2024 cálculo
Coeficiente de liquidez corriente = Activo circulante ÷ Pasivo corriente
= 108,545 ÷ 96,265 = 1.13
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Activo circulante
- Se observa una tendencia de crecimiento constante en el activo circulante a lo largo de los años analizados, pasando de 80,924 millones de dólares en 2020 a 108,545 millones en 2024. Este incremento indica una expansión en la disponibilidad de recursos líquidos y de corto plazo, posiblemente reflejando una mayor inversión en inventarios, cuentas por cobrar o efectivo.
- Pasivo corriente
- El pasivo corriente presenta una variación relativamente estable, con un aumento de 79,910 millones en 2020 a 96,265 millones en 2024. Aunque fluctúa levemente en algunos períodos (por ejemplo, una caída en 2021), en general mantiene una tendencia de aumento, acompañando al crecimiento del activo circulante. Este patrón sugiere que la empresa está financiando su aumento en recursos a corto plazo, en línea con su activo circulante.
- Coeficiente de liquidez corriente
- El ratio de liquidez corriente se mantiene por encima de 1 durante todo el período analizado, con valores que oscilan entre 1.01 en 2020 y 1.13 en 2024. Se observa una tendencia progresiva de mejora, alcanzando su punto más alto al final del período. Este incremento indica una mejora en la capacidad de la empresa para cumplir con sus obligaciones a corto plazo, sugiriendo una posición de liquidez relativamente sólida y en crecimiento.
Ratio de liquidez rápido
General Motors Co., coeficiente de liquidez rápidacálculo, comparación con los índices de referencia
| 31 dic 2024 | 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | ||||||
| Efectivo y equivalentes de efectivo | 19,872) | 18,853) | 19,153) | 20,067) | 19,992) | |
| Valores representativos de deuda negociables | 7,265) | 7,613) | 12,150) | 8,609) | 9,046) | |
| Cuentas y pagarés por cobrar, netos de provisiones | 12,827) | 12,378) | 13,333) | 7,394) | 8,035) | |
| GM Cuentas por cobrar financieras, netas de provisiones | 46,362) | 39,076) | 33,623) | 26,649) | 26,209) | |
| Total de activos rápidos | 86,326) | 77,920) | 78,259) | 62,719) | 63,282) | |
| Pasivo corriente | 96,265) | 94,445) | 91,173) | 74,408) | 79,910) | |
| Coeficiente de liquidez | ||||||
| Ratio de liquidez rápido1 | 0.90 | 0.83 | 0.86 | 0.84 | 0.79 | |
| Referencia | ||||||
| Ratio de liquidez rápidoCompetidores2 | ||||||
| Ford Motor Co. | 0.98 | 1.01 | 1.02 | 1.03 | 1.05 | |
| Tesla Inc. | 1.42 | 1.13 | 0.94 | 1.00 | 1.49 | |
| Ratio de liquidez rápidosector | ||||||
| Automóviles y componentes | 1.00 | 0.95 | 0.94 | 0.95 | 0.98 | |
| Ratio de liquidez rápidoindustria | ||||||
| Consumo discrecional | 0.91 | 0.86 | 0.81 | 0.93 | 0.89 | |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
1 2024 cálculo
Ratio de liquidez rápido = Total de activos rápidos ÷ Pasivo corriente
= 86,326 ÷ 96,265 = 0.90
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Total de activos rápidos
- Se observa una tendencia al alza en los activos rápidos, con un incremento significativo entre 2021 y 2022. En 2020, el valor era de 63,282 millones de dólares, manteniéndose relativamente estable en 2021 con 62,719 millones. Sin embargo, en 2022, la cifra aumenta notablemente a 78,259 millones, y continúa en crecimiento en 2023 y 2024, alcanzando 77,920 y 86,326 millones, respectivamente. Esto indica una mejora en la liquidez a corto plazo y una mayor disponibilidad de activos que pueden convertirse en efectivo rápidamente, lo cual puede favorecer la capacidad de la empresa para hacer frente a obligaciones inmediatas.
- Pasivo corriente
- El pasivo corriente presenta cierta volatilidad. En 2020, se situaba en 79,910 millones de dólares, disminuyendo en 2021 a 74,408 millones. Sin embargo, en 2022, se incrementa considerablemente a 91,173 millones, seguido de un ligero aumento en 2023 y 2024, llegando a 94,445 y 96,265 millones, respectivamente. Aunque en 2021 hubo una disminución, la tendencia general desde 2021 indica un aumento de las obligaciones a corto plazo, lo que podría reflejar una expansión en las operaciones o mayores necesidades de financiamiento a corto plazo.
- Ratio de liquidez rápido
- El ratio de liquidez rápido ha mostrado una tendencia de mejora sostenida durante los últimos años. En 2020, el ratio era 0.79, ligeramente por debajo de 1, lo que indica que los activos líquidos disponibles eran menores que los pasivos corrientes. En 2021, el ratio aumenta a 0.84; en 2022, alcanza 0.86, demostrando una posición de liquidez más sólida. La tendencia continúa en 2023 con un valor de 0.83 y en 2024 con 0.9, acercándose a una posición más favorable donde los activos líquidos cubren una proporción significativa de los pasivos inmediatos. Este incremento en el ratio sugiere una gestión mejorada de los activos líquidos en relación con las obligaciones a corto plazo.
Ratio de liquidez en efectivo
General Motors Co., coeficiente de liquidez en efectivocálculo, comparación con los índices de referencia
| 31 dic 2024 | 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | ||||||
| Efectivo y equivalentes de efectivo | 19,872) | 18,853) | 19,153) | 20,067) | 19,992) | |
| Valores representativos de deuda negociables | 7,265) | 7,613) | 12,150) | 8,609) | 9,046) | |
| Activos totales en efectivo | 27,137) | 26,466) | 31,303) | 28,676) | 29,038) | |
| Pasivo corriente | 96,265) | 94,445) | 91,173) | 74,408) | 79,910) | |
| Coeficiente de liquidez | ||||||
| Ratio de liquidez en efectivo1 | 0.28 | 0.28 | 0.34 | 0.39 | 0.36 | |
| Referencia | ||||||
| Ratio de liquidez en efectivoCompetidores2 | ||||||
| Ford Motor Co. | 0.36 | 0.40 | 0.45 | 0.55 | 0.51 | |
| Tesla Inc. | 1.27 | 1.01 | 0.83 | 0.90 | 1.36 | |
| Ratio de liquidez en efectivosector | ||||||
| Automóviles y componentes | 0.44 | 0.43 | 0.45 | 0.52 | 0.51 | |
| Ratio de liquidez en efectivoindustria | ||||||
| Consumo discrecional | 0.52 | 0.48 | 0.47 | 0.64 | 0.59 | |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
1 2024 cálculo
Ratio de liquidez en efectivo = Activos totales en efectivo ÷ Pasivo corriente
= 27,137 ÷ 96,265 = 0.28
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Activos totales en efectivo
- Los activos en efectivo muestran fluctuaciones moderadas a lo largo del período analizado. Aunque se observa una ligera disminución en 2021 respecto a 2020, seguida de un incremento en 2022, en los años posteriores se mantiene en niveles similares o ligeramente inferiores respecto a 2020. Este patrón indica una gestión de liquidez relativamente estable, aunque con cierta variabilidad en la disponibilidad de efectivo en los años recientes.
- Pasivo corriente
- El pasivo corriente presenta una tendencia claramente ascendente en el período considerado. Tras una reducción en 2021 en comparación con 2020, se registra un aumento sustancial en 2022 y continúa incrementándose en 2023 y 2024. Este patrón sugiere un mayor nivel de obligaciones a corto plazo, lo que podría reflejar cambios en la estructura de deuda u otras obligaciones financieras a corto plazo.
- Ratio de liquidez en efectivo
- El ratio de liquidez en efectivo muestra una tendencia a la baja en los últimos años. Aunque se aprecia una ligera mejora en 2021 respecto a 2020, el ratio disminuye de forma constante en 2022, 2023 y 2024, alcanzando su valor más bajo en 2023 y 2024. La reducción en este ratio indica una disminución en la capacidad de la compañía para cubrir sus pasivos corrientes con activos en efectivo, lo que podría ser motivo de vigilancia respecto a la eficiencia en la gestión de liquidez.