Análisis de propiedades, planta y equipo
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Divulgación de propiedades, planta y equipo
Boeing Co., balance: inmovilizado material
US$ en millones
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en la composición del inmovilizado material. Se observa una fluctuación en el valor de la tierra, con una disminución inicial en 2021, seguida de una estabilización y una ligera reducción en 2024.
La partida de "Mejoras en edificios y terrenos" muestra un incremento constante a lo largo del período analizado, lo que sugiere una inversión continua en la infraestructura. Este aumento es gradual, pero persistente.
El valor de "Maquinaria y equipo" experimenta una disminución en 2021, pero se recupera y continúa creciendo en los años siguientes, indicando una posible renovación o expansión de la capacidad productiva. El crecimiento es más pronunciado en 2024.
La "Construcción en curso" presenta un aumento considerable, especialmente en 2023 y 2024, lo que podría indicar la ejecución de proyectos de expansión o modernización de instalaciones. Este incremento es el más notable de todas las partidas.
El "Inmovilizado material bruto" muestra una tendencia general al alza, aunque con fluctuaciones anuales. Este comportamiento refleja la combinación de las variaciones en las diferentes categorías de activos fijos.
La "Amortización acumulada" registra un incremento constante y significativo en valor negativo a lo largo de todo el período, lo cual es esperado debido al uso y envejecimiento de los activos fijos. La tasa de amortización parece ser relativamente estable.
El "Inmovilizado material, neto" presenta una trayectoria variable. Tras una disminución inicial, se observa una recuperación y un crecimiento moderado en los últimos años, impulsado por el aumento del inmovilizado bruto y compensado parcialmente por el incremento de la amortización acumulada. El valor neto en 2024 es superior al de 2020.
- Tendencia general del inmovilizado
- Existe una tendencia general al aumento del inmovilizado material bruto, aunque con variaciones anuales. El inmovilizado neto muestra una recuperación en los últimos años.
- Inversión en infraestructura
- Se observa una inversión continua en mejoras de edificios y terrenos, lo que sugiere un compromiso con el mantenimiento y la modernización de las instalaciones.
- Expansión de la capacidad productiva
- El aumento en la maquinaria y equipo, junto con la construcción en curso, podría indicar una expansión de la capacidad productiva.
- Amortización
- La amortización acumulada aumenta constantemente, reflejando el desgaste de los activos fijos.
Coeficientes de antigüedad de los activos (resumen)
Boeing Co., ratios de antigüedad de los activos
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
El análisis de los datos proporcionados revela tendencias significativas en varios indicadores clave a lo largo del período examinado. Se observa una progresión constante en el ratio de edad media, incrementándose de 64.46% en 2020 a 68.39% en 2023, para luego experimentar una ligera disminución a 67.46% en 2024. Este aumento sugiere un envejecimiento gradual del conjunto analizado.
En cuanto a la vida útil total estimada, se aprecia una mejora progresiva, pasando de 21 años en 2020 y 2021 a 25 años en 2024. Este incremento indica una expectativa de durabilidad mayor a lo largo del tiempo.
Paralelamente, la edad estimada, entendida como el tiempo transcurrido desde la compra, muestra un aumento constante de 13 años en 2020 a 17 años en 2023 y 2024. Este comportamiento es coherente con el envejecimiento del conjunto y la acumulación de tiempo desde la adquisición inicial.
La vida útil restante estimada se mantiene relativamente estable en 7 años entre 2020 y 2022, experimentando un incremento a 8 años en 2023 y 2024. Este aumento, aunque modesto, se correlaciona con la extensión de la vida útil total estimada y sugiere una mayor longevidad esperada para los elementos restantes.
- Ratio de edad media
- Presenta una tendencia ascendente general, con una ligera estabilización en el último período. Indica un envejecimiento progresivo.
- Vida útil total estimada
- Muestra una mejora constante a lo largo del tiempo, sugiriendo una mayor durabilidad esperada.
- Edad estimada
- Aumenta de manera continua, reflejando el paso del tiempo desde la adquisición.
- Vida útil restante estimada
- Se mantiene relativamente constante, con un ligero incremento en los últimos dos períodos, en línea con la extensión de la vida útil total.
Ratio de edad media
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
2024 Cálculos
1 Ratio de edad media = 100 × Amortización acumulada ÷ (Inmovilizado material bruto – Tierra)
= 100 × ÷ ( – ) =
El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en varios indicadores clave a lo largo del período examinado.
- Amortización Acumulada
- Se observa un incremento constante en la amortización acumulada desde 2020 hasta 2024. Este aumento progresivo, pasando de 20507 millones de dólares en 2020 a 22925 millones de dólares en 2024, sugiere una continua utilización de activos fijos y la correspondiente distribución de su costo a lo largo de su vida útil. La tasa de crecimiento se mantiene relativamente estable, aunque con una ligera aceleración en los últimos dos años.
- Inmovilizado Material Bruto
- El inmovilizado material bruto presenta una trayectoria fluctuante. Tras una disminución en 2021, se registra un aumento constante en los años siguientes, alcanzando los 34337 millones de dólares en 2024. Esta dinámica podría indicar inversiones en nuevos activos fijos, compensando la depreciación y el retiro de activos existentes. La variación inicial a la baja podría reflejar desinversiones o ajustes contables.
- Tierra
- El valor de la tierra se mantiene relativamente estable durante el período, con ligeras fluctuaciones. Se observa una disminución en 2024, aunque el valor final (353 millones de dólares) es comparable al de los años anteriores. Esta estabilidad sugiere que la tierra no está sujeta a revaluaciones significativas ni a transacciones importantes.
- Ratio de Edad Media
- El ratio de edad media muestra una tendencia general al alza entre 2020 y 2023, pasando del 64.46% al 68.39%. Esto indica un envejecimiento progresivo de los activos fijos. Sin embargo, en 2024 se observa una ligera disminución a 67.46%, lo que podría sugerir una renovación parcial del parque de activos o un cambio en la composición de los mismos. El ratio se mantiene en niveles elevados, lo que podría implicar la necesidad de futuras inversiones en activos nuevos.
En resumen, los datos sugieren una gestión activa de los activos fijos, con inversiones continuas para compensar la depreciación y mantener la capacidad productiva. El envejecimiento de los activos, evidenciado por el ratio de edad media, requiere una atención continua para evitar posibles impactos negativos en la eficiencia operativa y la competitividad.
Vida útil total estimada
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
2024 Cálculos
1 Vida útil total estimada = (Inmovilizado material bruto – Tierra) ÷ Gastos de depreciación
= ( – ) ÷ =
El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en varios conceptos clave a lo largo del período examinado.
- Inmovilizado material bruto
- Se observa una fluctuación en el inmovilizado material bruto. Tras una disminución en 2021, el valor se recupera y continúa aumentando de manera constante en los años siguientes, alcanzando su punto más alto en 2024. Este incremento sugiere una inversión continua en activos fijos.
- Tierra
- El valor de la tierra experimenta una disminución inicial en 2021, seguida de un período de estabilidad en 2022 y 2023. En 2024, se registra una ligera reducción adicional. La relativa estabilidad, a pesar de la disminución final, indica que la tierra no es un componente significativamente variable del balance.
- Gastos de depreciación
- Los gastos de depreciación muestran una tendencia decreciente constante a lo largo del período. Esta reducción podría estar relacionada con la optimización de la vida útil estimada de los activos o con cambios en la composición del inmovilizado material.
- Vida útil total estimada
- La vida útil total estimada de los activos presenta un aumento gradual y constante a lo largo del tiempo. Este incremento, de 21 a 25 años, sugiere una revisión al alza de las expectativas sobre la duración de uso de los activos fijos, lo que a su vez impacta en la disminución de los gastos de depreciación.
En conjunto, los datos sugieren una estrategia de inversión continua en activos fijos, combinada con una gestión optimizada de la depreciación a través de la extensión de la vida útil estimada de los mismos. La estabilidad en el valor de la tierra indica que no es un factor determinante en la evolución del balance.
Edad estimada, tiempo transcurrido desde la compra
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
2024 Cálculos
1 Tiempo transcurrido desde la compra = Amortización acumulada ÷ Gastos de depreciación
= ÷ =
El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en la amortización acumulada, los gastos de depreciación y la edad estimada de los activos. Se observa un incremento constante en la amortización acumulada a lo largo del período analizado, pasando de 20507 millones de dólares en 2020 a 22925 millones de dólares en 2024. Este aumento sugiere una continua inversión en activos fijos y su correspondiente desgaste a lo largo del tiempo.
En cuanto a los gastos de depreciación, se aprecia una disminución general desde 1533 millones de dólares en 2020 hasta 1328 millones de dólares en 2023. No obstante, se registra un ligero repunte en 2024, alcanzando los 1349 millones de dólares. Esta fluctuación podría estar relacionada con la incorporación de nuevos activos o cambios en las políticas de depreciación.
La edad estimada de los activos, medida como el tiempo transcurrido desde la compra, muestra un aumento constante de 13 años en 2020 a 17 años en 2024. Este incremento indica que la base de activos fijos está envejeciendo, lo que podría implicar mayores costos de mantenimiento y eventuales necesidades de reemplazo en el futuro.
- Amortización Acumulada
- Presenta una tendencia al alza constante, indicando una acumulación progresiva del desgaste de los activos.
- Gastos de Depreciación
- Muestra una disminución general con una ligera recuperación en el último período, posiblemente influenciada por la adquisición de nuevos activos o ajustes en las políticas contables.
- Edad Estimada de los Activos
- Incrementa de manera continua, sugiriendo un envejecimiento de la base de activos y potenciales implicaciones en costos futuros.
En resumen, los datos sugieren una gestión activa de los activos fijos, con inversiones continuas y una depreciación controlada. El envejecimiento de los activos podría requerir una planificación estratégica para futuras inversiones y reemplazos.
Vida útil restante estimada
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).
2024 Cálculos
1 Vida útil restante estimada = (Inmovilizado material, neto – Tierra) ÷ Gastos de depreciación
= ( – ) ÷ =
El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en varios conceptos clave a lo largo del período examinado.
- Inmovilizado material, neto
- Se observa una disminución en el inmovilizado material neto entre 2020 y 2022, pasando de 11820 millones de dólares a 10550 millones de dólares. Posteriormente, se registra un ligero incremento en 2023, alcanzando los 10661 millones de dólares, seguido de un aumento más pronunciado en 2024, llegando a 11412 millones de dólares. Esta evolución sugiere una posible estabilización y posterior expansión de la capacidad productiva.
- Tierra
- El valor de la tierra experimenta una reducción considerable entre 2020 y 2021, de 512 millones de dólares a 377 millones de dólares. A partir de 2021, el valor se mantiene relativamente estable, con fluctuaciones menores, situándose en 376 millones de dólares en 2022 y 377 millones de dólares en 2023, para disminuir ligeramente a 353 millones de dólares en 2024. Esta tendencia podría indicar ajustes en la valoración de terrenos o posibles desinversiones.
- Gastos de depreciación
- Los gastos de depreciación muestran una tendencia decreciente constante entre 2020 y 2023, disminuyendo de 1533 millones de dólares a 1328 millones de dólares. En 2024, se observa un ligero aumento a 1349 millones de dólares. Esta reducción en los gastos de depreciación podría estar relacionada con la disminución del inmovilizado material neto en los primeros años del período, aunque el incremento final sugiere una posible reversión de esta tendencia.
- Vida útil restante estimada
- La vida útil restante estimada del inmovilizado material se mantiene constante en 7 años entre 2020 y 2023. En 2024, se incrementa a 8 años. Este aumento en la vida útil estimada podría reflejar una mejora en el mantenimiento de los activos, la adquisición de activos más duraderos o una revisión de las políticas de depreciación.
En conjunto, los datos sugieren una fase inicial de ajuste en la base de activos, seguida de una estabilización y una posible inversión en nueva capacidad productiva. La evolución de los gastos de depreciación y la vida útil restante estimada deben ser monitoreadas para comprender mejor el impacto en la rentabilidad futura.