Estado de flujos de efectivo

El estado de flujo de efectivo proporciona información sobre los ingresos y pagos de efectivo de una empresa durante un período contable, mostrando cómo estos flujos de efectivo vinculan el saldo de efectivo final con el saldo inicial que se muestra en el balance general de la empresa.

El estado de flujos de efectivo consta de tres partes: flujos de efectivo proporcionados por (utilizados en) actividades operativas, flujos de efectivo proporcionados por (utilizados en) actividades de inversión y flujos de efectivo proporcionados por (utilizados en) actividades de financiamiento.

Starbucks Corp., estado de flujos de efectivo consolidado

US$ en miles

12 meses terminados	1 oct. 2023	2 oct. 2022	3 oct. 2021	27 sept. 2020	29 sept. 2019	30 sept. 2018
Utilidades netas, incluidas las participaciones minoritarias	4,124,700)	3,283,400)	4,200,300)	924,700)	3,594,600)	4,518,000)
Depreciación y amortización	1,450,300)	1,529,400)	1,524,100)	1,503,200)	1,449,300)	1,305,900)
Impuestos diferidos sobre la renta, netos	(59,400)	(37,800)	(146,200)	(25,800)	(1,495,400)	714,900)
Rentas obtenidas de participadas por el método de la participación	(301,800)	(268,700)	(347,300)	(280,700)	(250,600)	(242,800)
Distribuciones recibidas de participadas por el método de la participación	222,800)	231,200)	336,000)	227,700)	216,800)	226,800)
Ganancia por venta de activos	(91,300)	—)	—)	—)	—)	—)
Ganancia resultante de la adquisición de la empresa conjunta	—)	—)	—)	—)	—)	(1,376,400)
Beneficio neto derivado de la cesión de determinadas operaciones	—)	—)	(864,500)	—)	(622,800)	(499,200)
Compensación basada en acciones	302,700)	271,500)	319,100)	248,600)	308,000)	250,300)
Deterioro del fondo de comercio	—)	—)	—)	—)	10,500)	37,600)
Costo de arrendamiento no monetario	1,365,900)	1,497,700)	1,248,600)	1,197,600)	—)	—)
Pérdidas por jubilación y deterioro del valor de los activos	101,400)	91,400)	226,200)	454,400)	142,600)	75,600)
Otro	26,800)	(67,800)	(6,000)	24,500)	45,300)	13,400)
Cuentas por cobrar	(4,100)	(326,100)	(43,000)	(2,700)	(197,700)	131,000)
Inventarios	366,400)	(641,000)	(49,800)	(10,900)	(173,000)	(41,200)
Impuestos sobre la renta a pagar	52,500)	(149,600)	286,100)	(1,214,600)	1,237,100)	146,000)
Cuentas a pagar	100,100)	345,500)	189,900)	(210,800)	31,900)	391,600)
Ingresos diferidos	(110,800)	(75,800)	(6,100)	31,000)	(30,500)	7,109,400)
Pasivo por arrendamiento operativo	(1,443,800)	(1,625,600)	(1,488,100)	(1,231,400)	—)	—)
Otros activos y pasivos de explotación	(93,700)	339,600)	609,800)	(37,000)	780,900)	(823,100)
Efectivo proporcionado por (utilizado en) cambios en activos y pasivos operativos	(1,133,400)	(2,133,000)	(501,200)	(2,676,400)	1,648,700)	6,913,700)
Ajustes para conciliar las ganancias netas con el efectivo neto proporcionado por las actividades operativas	1,884,000)	1,113,900)	1,788,800)	673,100)	1,452,400)	7,419,800)
Efectivo neto proporcionado por las actividades operativas	6,008,700)	4,397,300)	5,989,100)	1,597,800)	5,047,000)	11,937,800)
Compras de inversiones	(610,500)	(377,900)	(432,000)	(443,900)	(190,400)	(191,900)
Venta de inversiones	2,500)	72,600)	143,200)	186,700)	298,300)	459,000)
Vencimientos y convocatorias de inversiones	616,900)	67,300)	345,500)	73,700)	59,800)	45,300)
Adquisiciones, neto de efectivo adquirido	—)	—)	—)	—)	—)	(1,311,300)
Adiciones a propiedades, planta y equipo	(2,333,600)	(1,841,300)	(1,470,000)	(1,483,600)	(1,806,600)	(1,976,400)
Ingresos procedentes de la venta de activos	110,000)	—)	—)	—)	—)	—)
Ingresos netos procedentes de la cesión de determinadas operaciones	—)	59,300)	1,175,000)	—)	684,300)	608,200)
Otro	(56,100)	(126,300)	(81,200)	(44,400)	(56,200)	5,600)
Efectivo neto utilizado en actividades de inversión	(2,270,800)	(2,146,300)	(319,500)	(1,711,500)	(1,010,800)	(2,361,500)
Ingresos netos procedentes de la emisión (pagos) de papel comercial	(175,000)	175,000)	(296,500)	—)	—)	—)
Ingresos netos procedentes de la emisión de deuda a corto plazo	114,600)	36,600)	215,100)	1,406,600)	—)	—)
Amortización de deudas a corto plazo	(78,800)	(36,600)	(349,800)	(967,700)	—)	—)
Ingresos netos procedentes de la emisión de deuda a largo plazo	1,497,800)	1,498,100)	—)	4,727,600)	1,996,000)	5,584,100)
Amortización de deudas a largo plazo	(1,000,000)	(1,000,000)	(1,250,000)	—)	(350,000)	—)
Ingresos procedentes de la emisión de acciones ordinarias	167,400)	101,600)	246,200)	298,800)	409,800)	153,900)
Dividendos en efectivo pagados	(2,431,800)	(2,263,300)	(2,119,000)	(1,923,500)	(1,761,300)	(1,743,400)
Recompra de acciones ordinarias	(984,400)	(4,013,000)	—)	(1,698,900)	(10,222,300)	(7,133,500)
Retenciones mínimas de impuestos sobre las adjudicaciones basadas en acciones	(89,300)	(127,200)	(97,000)	(91,900)	(111,600)	(62,700)
Otro	(11,100)	(9,200)	—)	(37,700)	(17,500)	(41,200)
Efectivo neto proporcionado por (utilizado en) actividades de financiación	(2,990,600)	(5,638,000)	(3,651,000)	1,713,300)	(10,056,900)	(3,242,800)
Efecto de las variaciones de los tipos de cambio en el efectivo y los equivalentes de efectivo	(14,200)	(250,300)	86,200)	64,700)	(49,000)	(39,500)
Aumento (disminución) neto de efectivo y equivalentes de efectivo	733,100)	(3,637,300)	2,104,800)	1,664,300)	(6,069,700)	6,294,000)
Efectivo y equivalentes de efectivo, inicio del período	2,818,400)	6,455,700)	4,350,900)	2,686,600)	8,756,300)	2,462,300)
Efectivo y equivalentes de efectivo, final del período	3,551,500)	2,818,400)	6,455,700)	4,350,900)	2,686,600)	8,756,300)

Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2023-10-01), 10-K (Fecha del informe: 2022-10-02), 10-K (Fecha del informe: 2021-10-03), 10-K (Fecha del informe: 2020-09-27), 10-K (Fecha del informe: 2019-09-29), 10-K (Fecha del informe: 2018-09-30).

Componente de estado de flujo de efectivo	Descripción	La empresa
Efectivo neto proporcionado por las actividades operativas	Importe de la entrada (salida) de efectivo de las actividades operativas, excluyendo las operaciones discontinuadas. Los flujos de efectivo de la actividad operativa incluyen transacciones, ajustes y cambios en el valor que no se definen como actividades de inversión o financiamiento.	El efectivo neto proporcionado por las actividades operativas de Starbucks Corp. disminuyó de 2021 a 2022, pero luego aumentó de 2022 a 2023, superando el nivel de 2021.
Efectivo neto utilizado en actividades de inversión	Importe de la entrada (salida) de efectivo de las actividades de inversión, excluyendo las operaciones interrumpidas. Los flujos de efectivo de la actividad de inversión incluyen la concesión y el cobro de préstamos y la adquisición y enajenación de instrumentos de deuda o capital y propiedades, planta y equipo y otros activos productivos.	El efectivo neto utilizado en actividades de inversión de Starbucks Corp. disminuyó de 2021 a 2022 y de 2022 a 2023.
Efectivo neto proporcionado por (utilizado en) actividades de financiación	Importe de las entradas (salidas) de efectivo de las actividades de financiación, excluidas las operaciones interrumpidas. Los flujos de caja de la actividad financiera incluyen la obtención de recursos de los propietarios y la obtención de un rendimiento y un retorno de su inversión; pedir dinero prestado y reembolsar las cantidades prestadas, o liquidar la obligación; y la obtención y pago de otros recursos obtenidos de los acreedores a crédito a largo plazo.	El efectivo neto proporcionado por (utilizado en) actividades de financiación de Starbucks Corp. disminuyó de 2021 a 2022, pero luego aumentó de 2022 a 2023, superando el nivel de 2021.

Starbucks Corp. (NASDAQ:SBUX)

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