Análisis de propiedades, planta y equipo
Área para los usuarios de pago
Pruébalo gratis
Axon Enterprise Inc. páginas disponibles de forma gratuita esta semana:
- Cuenta de resultados
- Estado de resultado integral
- Análisis de ratios de actividad a largo plazo
- Ratios de valoración de acciones ordinarias
- Modelo de descuento de dividendos (DDM)
- Ratio de margen de beneficio operativo desde 2005
- Coeficiente de liquidez corriente desde 2005
- Ratio de deuda sobre fondos propios desde 2005
- Ratio de rotación total de activos desde 2005
- Relación precio/utilidad neta (P/E) desde 2005
Aceptamos:
Divulgación de propiedades, planta y equipo
Axon Enterprise Inc., balance: inmovilizado material
US$ en miles
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31).
El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en la composición de los activos fijos de la entidad. Se observa un crecimiento constante en la inversión en propiedad, planta y equipo a lo largo del período analizado.
- Tierra
- Inicialmente, el valor de la tierra se mantuvo constante durante dos años consecutivos. Posteriormente, experimentó un aumento sustancial en 2020, seguido de una ligera disminución en los años 2021 y 2022, aunque permaneciendo significativamente por encima de los niveles iniciales.
- Mejoras en edificios y arrendamientos
- Esta categoría muestra un incremento gradual y constante a lo largo de todo el período, indicando una inversión continua en la mejora de las instalaciones.
- Equipos de producción
- Se aprecia un aumento considerable en los equipos de producción, especialmente marcado a partir de 2019, con un crecimiento acelerado en 2021 y 2022. Esto sugiere una expansión de la capacidad productiva.
- Computadoras, equipos y software
- Esta partida experimentó un crecimiento notable, particularmente a partir de 2020, con un incremento significativo en 2022. Esto podría indicar una modernización tecnológica o una expansión de las operaciones de información.
- Mobiliario y equipo de oficina
- El mobiliario y equipo de oficina muestra un crecimiento moderado y constante, aunque menos pronunciado que otras categorías.
- Vehículos
- Se observa un incremento constante en el valor de los vehículos, aunque su contribución al total de activos fijos es relativamente menor.
- Costos capitalizados de desarrollo de software interno
- Esta categoría presenta una fluctuación inicial, seguida de un aumento importante en 2021 y 2022, lo que sugiere una mayor inversión en el desarrollo de software propio.
- Construcción en proceso
- La construcción en proceso muestra un crecimiento significativo, especialmente en 2022, lo que indica una expansión considerable de las instalaciones o proyectos en curso.
- Propiedad y equipo, costo
- El costo total de la propiedad y equipo refleja el crecimiento general de la inversión en activos fijos, con un aumento constante a lo largo del período.
- Amortización acumulada
- La amortización acumulada presenta un incremento constante y significativo en valor absoluto, lo que es esperado dado el aumento en la base de activos fijos. El valor negativo indica una reducción del valor en libros de los activos.
- Bienes y equipo, neto
- El valor neto de los bienes y equipos muestra un crecimiento sustancial a lo largo del período, impulsado por el aumento en la inversión en activos fijos y compensado por la amortización acumulada. Este incremento indica una expansión de la capacidad operativa y una mayor inversión en activos a largo plazo.
En resumen, los datos sugieren una estrategia de inversión continua en activos fijos, con un enfoque particular en equipos de producción, computadoras y software, y construcción en proceso. El crecimiento constante en estas áreas indica una expansión de la capacidad productiva, modernización tecnológica y desarrollo de nuevos proyectos.
Coeficientes de antigüedad de los activos (resumen)
Axon Enterprise Inc., ratios de antigüedad de los activos
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31).
El análisis de los datos proporcionados revela tendencias significativas en varios indicadores clave a lo largo del período examinado. Se observa una disminución constante en el ratio de edad media, pasando del 53.27% en 2018 al 39.72% en 2022. Esta reducción sugiere una renovación progresiva del conjunto analizado.
En cuanto a la vida útil estimada, se aprecia una reducción inicial de 15 años en 2018 a 10 años en 2019, manteniéndose estable en 10 años durante 2019, 2020 y 2021. Posteriormente, se registra una ligera disminución a 9 años en 2021, seguida de un retorno a 10 años en 2022. Esta fluctuación podría indicar cambios en las políticas de depreciación o en las expectativas sobre la durabilidad.
La edad estimada, entendida como el tiempo transcurrido desde la compra, disminuye de 8 años en 2018 a 5 años en 2019, y se mantiene constante en 5 años durante 2019, 2020 y 2021. En 2022, se registra una estabilidad en 4 años. Esta tendencia coincide con la disminución del ratio de edad media, reforzando la idea de una sustitución de elementos más antiguos por otros más recientes.
La vida útil restante estimada se mantiene relativamente estable en 5 años entre 2019 y 2021, después de haber sido de 7 años en 2018 y 5 años en 2019. En 2022, se observa un ligero incremento a 6 años. Este comportamiento sugiere una gestión consistente de la vida útil de los activos, con una ligera mejora en el horizonte de utilidad en el último período analizado.
- Ratio de edad media
- Presenta una tendencia decreciente a lo largo del período, indicando una renovación del conjunto analizado.
- Vida útil total estimada
- Muestra una reducción inicial seguida de estabilidad y una ligera fluctuación, posiblemente relacionada con políticas de depreciación o expectativas de durabilidad.
- Edad estimada
- Disminuye inicialmente y se estabiliza, lo que corrobora la renovación del conjunto analizado.
- Vida útil restante estimada
- Se mantiene relativamente estable con una ligera mejora en el último período, sugiriendo una gestión consistente de la vida útil.
Ratio de edad media
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31).
2022 Cálculos
1 Ratio de edad media = 100 × Amortización acumulada ÷ (Propiedad y equipo, costo – Tierra)
= 100 × ÷ ( – ) =
El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en varios conceptos clave a lo largo del período examinado.
- Amortización Acumulada
- Se observa un incremento constante en la amortización acumulada desde 2018 hasta 2022. Este aumento sugiere una utilización progresiva de los activos fijos de la empresa, lo que implica un desgaste continuo de estos a lo largo del tiempo. La magnitud del incremento se acelera a partir de 2020, posiblemente indicando mayores inversiones en activos fijos en años anteriores.
- Propiedad y Equipo, Costo
- El costo de la propiedad y el equipo muestra un crecimiento considerable, especialmente marcado entre 2019 y 2020. Este incremento sustancial podría estar relacionado con la adquisición de nuevos activos, expansiones o mejoras significativas en la infraestructura. El crecimiento se modera en los años siguientes, aunque continúa siendo positivo.
- Tierra
- El valor de la tierra experimenta un aumento significativo en 2020, seguido de una ligera disminución en 2021 y 2022. El incremento en 2020 podría indicar la adquisición de terrenos adicionales. La estabilización posterior sugiere que no se han realizado transacciones importantes de terrenos en los años siguientes.
- Ratio de Edad Media
- El ratio de edad media presenta una tendencia decreciente a lo largo del período. Esta disminución indica que la empresa está renovando sus activos fijos a un ritmo más rápido, reemplazando los activos más antiguos por otros más nuevos. La reducción más pronunciada se observa entre 2020 y 2022, lo que sugiere una estrategia deliberada de modernización de la infraestructura.
En conjunto, los datos sugieren una empresa que ha realizado inversiones significativas en activos fijos, particularmente en 2020, y que está implementando una política de renovación de activos, evidenciada por la disminución del ratio de edad media. El aumento constante de la amortización acumulada es coherente con la utilización y el desgaste de estos activos.
Vida útil total estimada
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31).
2022 Cálculos
1 Vida útil total estimada = (Propiedad y equipo, costo – Tierra) ÷ Gastos de depreciación y amortización relacionados con la propiedad y el equipo
= ( – ) ÷ =
El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en la inversión en activos fijos y su correspondiente depreciación. Se observa un incremento constante en el costo total de la propiedad y el equipo a lo largo del período analizado.
- Propiedad y equipo, costo
- El costo de la propiedad y el equipo experimentó un crecimiento notable, pasando de 77.778 miles de dólares en 2018 a 247.738 miles de dólares en 2022. Este aumento sugiere una expansión en la capacidad productiva o una modernización de los activos.
Un componente importante de este crecimiento se atribuye a la inversión en terrenos, que muestra un incremento sustancial en 2020, aunque con una ligera disminución en los años siguientes. Este cambio podría indicar una estrategia de adquisición de terrenos para futuros desarrollos.
- Tierra
- El valor de la tierra aumentó significativamente en 2020, pasando de 2.900 miles de dólares a 57.052 miles de dólares. Posteriormente, se observó una reducción a 51.612 miles de dólares en 2022, lo que podría reflejar ajustes en la valoración o la venta de porciones de terreno.
Paralelamente al aumento en el costo de los activos fijos, los gastos de depreciación y amortización también han aumentado de manera consistente. Este incremento es esperado, dado el mayor volumen de activos sujetos a depreciación.
- Gastos de depreciación y amortización relacionados con la propiedad y el equipo
- Los gastos de depreciación y amortización se incrementaron de 4.900 miles de dólares en 2018 a 20.400 miles de dólares en 2022, lo que indica un mayor reconocimiento del costo de los activos a lo largo de su vida útil.
La vida útil total estimada de los activos ha variado a lo largo del tiempo. Inicialmente, se estimó en 15 años en 2018, pero se redujo a 10 años en 2019 y 9 años en 2021, volviendo a 10 años en 2022. Esta fluctuación podría reflejar cambios en las expectativas sobre la obsolescencia tecnológica o la intensidad del uso de los activos.
- Vida útil total estimada
- La vida útil estimada de los activos ha mostrado variabilidad, comenzando en 15 años, disminuyendo a 10 y 9 años, y finalmente estabilizándose en 10 años. Esta modificación en la estimación puede afectar directamente a los gastos de depreciación futuros.
Edad estimada, tiempo transcurrido desde la compra
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31).
2022 Cálculos
1 Tiempo transcurrido desde la compra = Amortización acumulada ÷ Gastos de depreciación y amortización relacionados con la propiedad y el equipo
= ÷ =
El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en la amortización acumulada y los gastos de depreciación y amortización relacionados con la propiedad y el equipo a lo largo del período comprendido entre 2018 y 2022.
- Amortización Acumulada
- Se observa un incremento constante en la amortización acumulada durante los cinco años. Partiendo de 39.885 miles de dólares en 2018, esta cifra asciende a 77.895 miles de dólares en 2022. Este crecimiento sugiere una continua inversión en activos que están siendo amortizados a lo largo del tiempo.
- Gastos de Depreciación y Amortización
- Los gastos de depreciación y amortización relacionados con la propiedad y el equipo muestran un aumento considerable. Se pasa de 4.900 miles de dólares en 2018 a 20.400 miles de dólares en 2022. El incremento más pronunciado se da entre 2020 y 2021, y entre 2021 y 2022, lo que podría indicar la adquisición de nuevos activos o un cambio en los métodos de depreciación.
- Edad Estimada de los Activos
- La edad estimada de los activos, medida como el tiempo transcurrido desde la compra, disminuye de 8 años en 2018 a 4 años en 2022. Esta reducción en la edad promedio de los activos coincide con el aumento en los gastos de depreciación y amortización, lo que sugiere que la empresa está reemplazando o adquiriendo activos más nuevos con mayor frecuencia. La estabilización en 4 años durante los dos últimos años analizados podría indicar un patrón de renovación de activos más consistente.
En conjunto, los datos sugieren una estrategia de inversión continua en activos fijos, con un aumento en los gastos asociados a la depreciación y amortización a medida que se incorporan nuevos activos al parque de activos de la empresa. La disminución en la edad promedio de los activos refuerza esta conclusión.
Vida útil restante estimada
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31).
2022 Cálculos
1 Vida útil restante estimada = (Bienes y equipo, neto – Tierra) ÷ Gastos de depreciación y amortización relacionados con la propiedad y el equipo
= ( – ) ÷ =
El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en la composición de activos y los gastos asociados a la propiedad, planta y equipo. Se observa un incremento constante en el valor neto de los bienes y equipo a lo largo del período analizado.
- Bienes y equipo, neto
- El valor de los bienes y equipo, neto, experimentó un crecimiento notable, pasando de 37.893 miles de dólares en 2018 a 169.843 miles de dólares en 2022. Este aumento es particularmente pronunciado entre 2019 y 2020, sugiriendo una inversión significativa en activos fijos durante ese período.
Paralelamente, se aprecia una evolución en la tierra poseída por la entidad.
- Tierra
- El valor de la tierra se mantuvo constante en 2.900 miles de dólares en 2018 y 2019. Posteriormente, se observa un incremento sustancial en 2020, alcanzando los 57.052 miles de dólares, seguido de una ligera disminución en 2021 y 2022, situándose en 51.612 miles de dólares. Este comportamiento indica una adquisición importante de terrenos en 2020.
En cuanto a los gastos de depreciación y amortización, se identifica una tendencia al alza.
- Gastos de depreciación y amortización relacionados con la propiedad y el equipo
- Los gastos de depreciación y amortización aumentaron de 4.900 miles de dólares en 2018 a 20.400 miles de dólares en 2022. Este incremento es coherente con el aumento en el valor de los bienes y equipo, reflejando la aplicación del principio contable de la depreciación sobre una base de activos más amplia.
La vida útil restante estimada de los activos también presenta variaciones.
- Vida útil restante estimada
- La vida útil restante estimada disminuyó de 7 años en 2018 a 5 años en 2020, manteniéndose en este nivel hasta 2021. En 2022, se observa un ligero aumento a 6 años. Esta fluctuación podría indicar cambios en las políticas de depreciación o en la naturaleza de los activos adquiridos.
En resumen, los datos sugieren una estrategia de inversión en activos fijos y terrenos, acompañada de un aumento correspondiente en los gastos de depreciación y amortización. La variación en la vida útil restante estimada requiere un análisis más profundo para determinar su impacto en los resultados financieros.