Stock Analysis on Net

Salesforce Inc. (NYSE:CRM)

Análisis de DuPont: Desagregación de ROE, ROAy ratio de margen de beneficio neto 

Microsoft Excel

Desagregación de ROE en dos componentes

Salesforce Inc., descomposición de ROE

Microsoft Excel
ROE = ROA × Ratio de apalancamiento financiero
31 ene. 2022 2.48% = 1.52% × 1.64
31 ene. 2021 9.81% = 6.14% × 1.60
31 ene. 2020 0.37% = 0.23% × 1.63
31 ene. 2019 7.11% = 3.61% × 1.97
31 ene. 2018 1.36% = 0.61% × 2.24
31 ene. 2017 2.40% = 1.02% × 2.34

Basado en informes: 10-K (fecha de reporte: 2022-01-31), 10-K (fecha de reporte: 2021-01-31), 10-K (fecha de reporte: 2020-01-31), 10-K (fecha de reporte: 2019-01-31), 10-K (fecha de reporte: 2018-01-31), 10-K (fecha de reporte: 2017-01-31).

La razón principal de la disminución de la relación de rendimiento sobre el patrimonio neto de los accionistas (ROE) durante el año 2022 es la disminución de la rentabilidad medida por la relación de rendimiento de los activos (ROA).


Desagregación de ROE en tres componentes

Salesforce Inc., descomposición de ROE

Microsoft Excel
ROE = Ratio de margen de beneficio neto × Rotación de activos × Ratio de apalancamiento financiero
31 ene. 2022 2.48% = 5.45% × 0.28 × 1.64
31 ene. 2021 9.81% = 19.16% × 0.32 × 1.60
31 ene. 2020 0.37% = 0.74% × 0.31 × 1.63
31 ene. 2019 7.11% = 8.36% × 0.43 × 1.97
31 ene. 2018 1.36% = 1.22% × 0.50 × 2.24
31 ene. 2017 2.40% = 2.14% × 0.48 × 2.34

Basado en informes: 10-K (fecha de reporte: 2022-01-31), 10-K (fecha de reporte: 2021-01-31), 10-K (fecha de reporte: 2020-01-31), 10-K (fecha de reporte: 2019-01-31), 10-K (fecha de reporte: 2018-01-31), 10-K (fecha de reporte: 2017-01-31).

La razón principal de la disminución en el rendimiento del índice de capital de los accionistas (ROE) durante el año 2022 es la disminución de la rentabilidad medida por la relación de margen de beneficio neto.


Desagregación de ROE en cinco componentes

Salesforce Inc., descomposición de ROE

Microsoft Excel
ROE = Carga fiscal × Carga de intereses × Margen EBIT × Rotación de activos × Ratio de apalancamiento financiero
31 ene. 2022 2.48% = 0.94 × 0.87 × 6.61% × 0.28 × 1.64
31 ene. 2021 9.81% = 1.59 × 0.95 × 12.64% × 0.32 × 1.60
31 ene. 2020 0.37% = 0.18 × 0.84 × 4.90% × 0.31 × 1.63
31 ene. 2019 7.11% = 1.13 × 0.86 × 8.56% × 0.43 × 1.97
31 ene. 2018 1.36% = 0.63 × 0.70 × 2.76% × 0.50 × 2.24
31 ene. 2017 2.40% = 7.08 × 0.22 × 1.36% × 0.48 × 2.34

Basado en informes: 10-K (fecha de reporte: 2022-01-31), 10-K (fecha de reporte: 2021-01-31), 10-K (fecha de reporte: 2020-01-31), 10-K (fecha de reporte: 2019-01-31), 10-K (fecha de reporte: 2018-01-31), 10-K (fecha de reporte: 2017-01-31).

La razón principal de la disminución en el rendimiento del índice de capital de los accionistas (ROE) durante el año 2022 es la disminución de la rentabilidad operativa medida por el índice de margen EBIT.


Desagregación de ROA en dos componentes

Salesforce Inc., descomposición de ROA

Microsoft Excel
ROA = Ratio de margen de beneficio neto × Rotación de activos
31 ene. 2022 1.52% = 5.45% × 0.28
31 ene. 2021 6.14% = 19.16% × 0.32
31 ene. 2020 0.23% = 0.74% × 0.31
31 ene. 2019 3.61% = 8.36% × 0.43
31 ene. 2018 0.61% = 1.22% × 0.50
31 ene. 2017 1.02% = 2.14% × 0.48

Basado en informes: 10-K (fecha de reporte: 2022-01-31), 10-K (fecha de reporte: 2021-01-31), 10-K (fecha de reporte: 2020-01-31), 10-K (fecha de reporte: 2019-01-31), 10-K (fecha de reporte: 2018-01-31), 10-K (fecha de reporte: 2017-01-31).

La razón principal de la disminución de la relación de rendimiento sobre activos (ROA) durante el año 2022 es la disminución de la rentabilidad medida por la relación de margen de beneficio neto.


Desagregación de ROA en cuatro componentes

Salesforce Inc., descomposición de ROA

Microsoft Excel
ROA = Carga fiscal × Carga de intereses × Margen EBIT × Rotación de activos
31 ene. 2022 1.52% = 0.94 × 0.87 × 6.61% × 0.28
31 ene. 2021 6.14% = 1.59 × 0.95 × 12.64% × 0.32
31 ene. 2020 0.23% = 0.18 × 0.84 × 4.90% × 0.31
31 ene. 2019 3.61% = 1.13 × 0.86 × 8.56% × 0.43
31 ene. 2018 0.61% = 0.63 × 0.70 × 2.76% × 0.50
31 ene. 2017 1.02% = 7.08 × 0.22 × 1.36% × 0.48

Basado en informes: 10-K (fecha de reporte: 2022-01-31), 10-K (fecha de reporte: 2021-01-31), 10-K (fecha de reporte: 2020-01-31), 10-K (fecha de reporte: 2019-01-31), 10-K (fecha de reporte: 2018-01-31), 10-K (fecha de reporte: 2017-01-31).

La razón principal de la disminución de la relación de rendimiento sobre activos (ROA) durante el año 2022 es la disminución de la rentabilidad operativa medida por la relación de margen EBIT.


Desagregación del ratio de margen de beneficio neto

Salesforce Inc., descomposición del ratio de margen de beneficio neto

Microsoft Excel
Ratio de margen de beneficio neto = Carga fiscal × Carga de intereses × Margen EBIT
31 ene. 2022 5.45% = 0.94 × 0.87 × 6.61%
31 ene. 2021 19.16% = 1.59 × 0.95 × 12.64%
31 ene. 2020 0.74% = 0.18 × 0.84 × 4.90%
31 ene. 2019 8.36% = 1.13 × 0.86 × 8.56%
31 ene. 2018 1.22% = 0.63 × 0.70 × 2.76%
31 ene. 2017 2.14% = 7.08 × 0.22 × 1.36%

Basado en informes: 10-K (fecha de reporte: 2022-01-31), 10-K (fecha de reporte: 2021-01-31), 10-K (fecha de reporte: 2020-01-31), 10-K (fecha de reporte: 2019-01-31), 10-K (fecha de reporte: 2018-01-31), 10-K (fecha de reporte: 2017-01-31).

La razón principal de la disminución en el índice de margen de beneficio neto durante el año 2022 es la disminución de la rentabilidad operativa medida por el índice de margen EBIT.