NXP Semiconductors N.V. (NASDAQ:NXPI)

El análisis de los ratios financieros revela tendencias significativas en el período comprendido entre 2017 y 2021.

Rotación de Activos

Se observa una mejora gradual en la rotación total de activos, pasando de 0.38 en 2017 a 0.53 en 2021. La versión ajustada de este ratio muestra una trayectoria similar, con un incremento de 0.39 a 0.54 en el mismo período. Esto sugiere una mayor eficiencia en la utilización de los activos para generar ingresos.

Liquidez

El coeficiente de liquidez corriente experimentó una disminución inicial de 2.22 en 2017 a 1.54 en 2018, seguido de una recuperación y estabilización en torno a 2.13-2.14 en los años 2020 y 2021. El coeficiente ajustado presenta una evolución paralela. Estos valores indican una capacidad de cobertura de las obligaciones a corto plazo que, si bien fluctuó, se mantuvo en niveles aceptables.

Endeudamiento

Los ratios de deuda sobre fondos propios y deuda sobre capital total muestran un incremento constante a lo largo del período analizado. El ratio de deuda sobre fondos propios aumentó significativamente de 0.49 en 2017 a 1.62 en 2021, mientras que el ratio de deuda sobre capital total pasó de 0.33 a 0.62. Esto indica un aumento en el apalancamiento financiero y una mayor dependencia de la deuda para financiar las operaciones.

Apalancamiento Financiero

El ratio de apalancamiento financiero también experimentó un aumento considerable, pasando de 1.78 en 2017 a 3.2 en 2021. La versión ajustada refleja una tendencia similar. Este incremento sugiere un mayor riesgo financiero asociado a la estructura de capital.

Rentabilidad

El ratio de margen de beneficio neto presentó una disminución drástica en 2019 y 2020, alcanzando valores de 2.74% y 0.6% respectivamente, con una caída a -2.15% en la versión ajustada para 2020. Sin embargo, se recuperó notablemente en 2021, llegando a 16.91%. Los ratios de rentabilidad sobre el capital contable y sobre activos siguieron una tendencia similar, con una caída en 2019 y 2020 y una recuperación en 2021. En particular, el ratio de rentabilidad sobre el capital contable ajustado experimentó una fuerte recuperación en 2021, alcanzando el 27.7%.

En resumen, se observa una tendencia al aumento del endeudamiento y el apalancamiento financiero, acompañada de fluctuaciones en la rentabilidad. La rotación de activos muestra una mejora gradual, mientras que la liquidez se mantuvo relativamente estable después de una disminución inicial.

El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en el desempeño de la entidad durante el período comprendido entre 2017 y 2021.

Ingresos

Se observa una fluctuación en los ingresos durante el período analizado. Tras un ligero incremento de 2017 a 2018, se registra una disminución constante en 2019 y 2020. No obstante, en 2021 se experimenta un aumento considerable, superando los niveles de ingresos de 2017 y 2018.

Activos Totales

Los activos totales muestran una tendencia general a la disminución entre 2017 y 2020. Sin embargo, en 2021 se observa un incremento, revirtiendo la tendencia previa y alcanzando un valor similar al de 2017. Esta variación sugiere posibles ajustes en la estructura de activos de la entidad.

Ratio de Rotación Total de Activos

El ratio de rotación total de activos presenta una mejora gradual entre 2017 y 2019, estabilizándose en 2019 y 2020. En 2021, se registra un aumento significativo en este ratio, lo que indica una mayor eficiencia en la utilización de los activos para generar ingresos.

Activos Totales Ajustados

La evolución de los activos totales ajustados es similar a la de los activos totales, con una disminución entre 2017 y 2020, seguida de un incremento en 2021. La existencia de activos ajustados sugiere la aplicación de criterios específicos en la valoración de los activos.

Ratio de Rotación Total de Activos (Ajustado)

El ratio de rotación total de activos ajustado sigue una trayectoria similar al ratio no ajustado, mostrando una mejora gradual hasta 2019, estabilización en 2020 y un aumento notable en 2021. La consistencia entre ambos ratios sugiere que los ajustes realizados en los activos no impactan significativamente en la eficiencia de su utilización.

En resumen, la entidad experimentó un período de fluctuación en sus ingresos y una disminución en sus activos totales hasta 2020. Sin embargo, 2021 se caracteriza por un repunte en los ingresos y un aumento en los activos totales, acompañado de una mejora significativa en la eficiencia de la utilización de los activos, evidenciada por el incremento en los ratios de rotación.

El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en la liquidez de la entidad a lo largo del período examinado.

Activo Circulante

Se observa una disminución del activo circulante entre 2017 y 2019, seguida de un incremento notable en 2020 y 2021, alcanzando niveles superiores a los de 2017. Esta fluctuación sugiere cambios en la gestión de activos a corto plazo o en la composición de los mismos.

Pasivo Corriente

El pasivo corriente muestra un aumento entre 2017 y 2018, seguido de una reducción en 2019. Posteriormente, se registra un incremento constante en 2020 y 2021, indicando una posible evolución en las obligaciones a corto plazo de la entidad.

Coeficiente de Liquidez Corriente

El coeficiente de liquidez corriente experimenta una disminución inicial de 2.22 en 2017 a 1.54 en 2018. Luego, se observa una recuperación gradual hasta alcanzar 2.14 en 2020 y manteniéndose relativamente estable en 2.13 en 2021. Este comportamiento indica variaciones en la capacidad de la entidad para cubrir sus obligaciones a corto plazo con sus activos líquidos.

Activos Corrientes Ajustados

La evolución de los activos corrientes ajustados es similar a la del activo circulante, con una disminución inicial seguida de un aumento en los últimos dos años del período analizado. La ligera diferencia en los valores con respecto al activo circulante sugiere ajustes en la valoración de ciertos activos.

Pasivo Corriente Ajustado

El pasivo corriente ajustado presenta una trayectoria similar al pasivo corriente, con un aumento inicial, una disminución y un posterior incremento en los años más recientes. Las diferencias con el pasivo corriente indican ajustes en la clasificación de ciertas obligaciones.

Coeficiente de Liquidez Corriente (Ajustado)

El coeficiente de liquidez corriente ajustado sigue la misma tendencia que el coeficiente de liquidez corriente sin ajustar. Se observa una disminución inicial, seguida de una recuperación y estabilización en los últimos dos años. La consistencia entre ambos coeficientes sugiere que los ajustes realizados no tienen un impacto significativo en la evaluación de la liquidez de la entidad.

En resumen, la entidad ha experimentado fluctuaciones en sus niveles de activos y pasivos corrientes, lo que ha afectado su capacidad de liquidez. No obstante, en los últimos dos años del período analizado, se observa una tendencia a la estabilización y una mejora en los indicadores de liquidez.

El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en la estructura de capital a lo largo del período examinado.

Deuda Total

Se observa un incremento constante en la deuda total desde 2017 hasta 2021. Inicialmente, la deuda total se situaba en 6565 millones de dólares estadounidenses en 2017, y experimentó un crecimiento gradual hasta alcanzar los 10572 millones de dólares estadounidenses en 2021. Este aumento sugiere una mayor dependencia del financiamiento mediante deuda.

Capital Contable

El capital contable presenta una disminución general a lo largo del período. En 2017, el capital contable era de 13527 millones de dólares estadounidenses, pero disminuyó a 6528 millones de dólares estadounidenses en 2021. Esta reducción podría indicar una distribución de beneficios, recompras de acciones, o pérdidas acumuladas.

Ratio de Deuda sobre Fondos Propios

El ratio de deuda sobre fondos propios muestra una tendencia al alza, lo que indica un aumento en el apalancamiento financiero. En 2017, este ratio era de 0.49, y aumentó significativamente a 1.62 en 2021. Este incremento sugiere que la empresa está financiando una mayor proporción de sus activos con deuda en relación con el capital propio.

Deuda Total Ajustada

La deuda total ajustada sigue una trayectoria similar a la deuda total no ajustada, mostrando un incremento constante desde 6683 millones de dólares estadounidenses en 2017 hasta 10809 millones de dólares estadounidenses en 2021. La diferencia entre la deuda total y la deuda total ajustada es relativamente pequeña en cada período.

Patrimonio Neto Total Ajustado

El patrimonio neto total ajustado también experimenta una disminución a lo largo del período, similar al capital contable. Disminuyó de 14185 millones de dólares estadounidenses en 2017 a 6425 millones de dólares estadounidenses en 2021.

Ratio de Deuda sobre Fondos Propios (Ajustado)

El ratio de deuda sobre fondos propios ajustado refleja la misma tendencia ascendente que el ratio no ajustado, pasando de 0.47 en 2017 a 1.68 en 2021. La consistencia entre los ratios ajustados y no ajustados sugiere que los ajustes realizados no tienen un impacto material en la evaluación del apalancamiento financiero.

En resumen, los datos indican un aumento en el endeudamiento y una disminución en el capital propio, lo que resulta en un incremento significativo del apalancamiento financiero a lo largo del período analizado.

El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en la estructura de capital a lo largo del período examinado.

Deuda Total

Se observa un incremento constante en la deuda total desde 2017 hasta 2021. Inicialmente, la deuda total se situaba en 6565 millones de dólares estadounidenses en 2017, y experimentó un crecimiento gradual hasta alcanzar los 10572 millones de dólares estadounidenses en 2021. Este aumento sugiere una mayor dependencia del financiamiento mediante deuda.

Capital Total

El capital total muestra una fluctuación a lo largo del período. Disminuyó de 2017 a 2019, pasando de 20092 millones de dólares estadounidenses a 16806 millones de dólares estadounidenses. Posteriormente, se mantuvo relativamente estable entre 2019 y 2020, y experimentó un ligero aumento en 2021, alcanzando los 17100 millones de dólares estadounidenses. Esta dinámica indica cambios en la composición de la financiación de la entidad.

Ratio de Deuda sobre Capital Total

El ratio de deuda sobre capital total presenta una tendencia ascendente constante. En 2017, este ratio era de 0.33, y aumentó progresivamente hasta alcanzar 0.62 en 2021. Este incremento indica que la proporción de deuda en relación con el capital propio ha aumentado significativamente, lo que podría implicar un mayor riesgo financiero.

Deuda Total Ajustada

La deuda total ajustada sigue una trayectoria similar a la deuda total no ajustada, mostrando un incremento constante desde 6683 millones de dólares estadounidenses en 2017 hasta 10809 millones de dólares estadounidenses en 2021. La magnitud de los valores ajustados es ligeramente superior a los no ajustados, lo que sugiere que los ajustes realizados tienen un impacto en la valoración de la deuda.

Capital Total Ajustado

El capital total ajustado también presenta fluctuaciones similares al capital total no ajustado. Disminuyó de 2017 a 2019, se estabilizó y luego aumentó ligeramente en 2021, alcanzando los 17234 millones de dólares estadounidenses. La diferencia entre los valores ajustados y no ajustados indica que los ajustes realizados afectan la valoración del capital.

Ratio de Deuda sobre Capital Total (Ajustado)

El ratio de deuda sobre capital total ajustado refleja la misma tendencia ascendente que el ratio no ajustado, aunque con valores ligeramente superiores. En 2017, el ratio era de 0.32, y aumentó hasta 0.63 en 2021. Esta confirmación de la tendencia ascendente, incluso después de los ajustes, refuerza la conclusión de un aumento en el apalancamiento financiero.

En resumen, los datos indican un aumento constante en el endeudamiento de la entidad, acompañado de una disminución relativa del capital propio, lo que se traduce en un incremento del ratio de deuda sobre capital. Esta evolución podría requerir una evaluación cuidadosa de la capacidad de la entidad para cumplir con sus obligaciones financieras.

El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en la estructura de capital y el apalancamiento a lo largo del período examinado.

Activos Totales

Se observa una disminución inicial en los activos totales desde 2017 hasta 2020, pasando de 24.049 millones de dólares a 19.847 millones de dólares. No obstante, se registra un incremento en 2021, alcanzando los 20.864 millones de dólares. Esta fluctuación sugiere posibles reestructuraciones de activos o cambios en la estrategia de inversión.

Capital Contable

El capital contable experimenta una reducción constante desde 2017 hasta 2021, disminuyendo de 13.527 millones de dólares a 6.528 millones de dólares. Esta tendencia indica una erosión del patrimonio neto, posiblemente debido a pérdidas acumuladas, recompras de acciones o el pago de dividendos.

Ratio de Apalancamiento Financiero

El ratio de apalancamiento financiero muestra un aumento progresivo desde 1,78 en 2017 hasta 3,2 en 2021. Este incremento sugiere una mayor dependencia de la financiación mediante deuda en relación con el capital propio. Un ratio más alto implica un mayor riesgo financiero.

Activos Totales Ajustados

La evolución de los activos totales ajustados es similar a la de los activos totales no ajustados, con una disminución entre 2017 y 2020 y un posterior aumento en 2021. Los valores ajustados se mantienen cercanos a los no ajustados, lo que indica que los ajustes no tienen un impacto significativo en la valoración total de los activos.

Patrimonio Neto Total Ajustado

El patrimonio neto total ajustado sigue la misma tendencia descendente que el capital contable, reduciéndose de 14.185 millones de dólares en 2017 a 6.425 millones de dólares en 2021. La consistencia entre el capital contable y el patrimonio neto ajustado sugiere que los ajustes realizados no alteran sustancialmente la valoración del patrimonio.

Ratio de Apalancamiento Financiero (Ajustado)

El ratio de apalancamiento financiero ajustado presenta una trayectoria similar al ratio no ajustado, aumentando de 1,68 en 2017 a 3,18 en 2021. La proximidad de los valores ajustados y no ajustados indica que los ajustes no modifican significativamente la evaluación del apalancamiento financiero.

En resumen, los datos indican una disminución del capital contable y un aumento del apalancamiento financiero a lo largo del período analizado. Esta combinación sugiere una mayor exposición al riesgo financiero y una posible necesidad de fortalecer la base de capital.

El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en el desempeño de la entidad durante el período 2017-2021.

Utilidad Neta Atribuible a los Accionistas

Se observa una fluctuación considerable. Inicialmente, la utilidad neta se mantuvo relativamente estable entre 2017 y 2018. Sin embargo, experimentó una disminución drástica en 2019 y 2020, alcanzando su punto más bajo en este último año. Posteriormente, en 2021, se produjo un repunte significativo, acercándose a los niveles observados en 2017 y 2018.

Ingresos

Los ingresos mostraron un crecimiento modesto entre 2017 y 2018. A partir de 2019, se registró una ligera disminución en los ingresos durante dos años consecutivos. No obstante, en 2021, se produjo un aumento sustancial, superando los ingresos de todos los años anteriores.

Ratio de Margen de Beneficio Neto

El ratio de margen de beneficio neto siguió una trayectoria similar a la de la utilidad neta. Se mantuvo en niveles altos y relativamente estables en 2017 y 2018, pero disminuyó drásticamente en 2019 y 2020. En 2021, el margen de beneficio neto experimentó una recuperación considerable, aunque no alcanzó los niveles de los primeros años del período analizado.

Ingresos Netos Ajustados

Los ingresos netos ajustados también exhibieron volatilidad. Se observó un aumento entre 2017 y 2018, seguido de una disminución en 2019. En 2020, se registraron pérdidas, y en 2021 se produjo una recuperación significativa, aunque no completa, hacia niveles similares a los de 2017 y 2018.

Ratio de Margen de Beneficio Neto (Ajustado)

El ratio de margen de beneficio neto ajustado reflejó las fluctuaciones en los ingresos netos ajustados. Se mantuvo en niveles positivos en 2017 y 2018, pero disminuyó significativamente en 2019 y se volvió negativo en 2020. En 2021, el margen de beneficio neto ajustado se recuperó, volviendo a niveles positivos comparables a los de 2017 y 2018.

En resumen, el período analizado se caracteriza por una marcada volatilidad en la rentabilidad, con una fuerte caída en 2019 y 2020, seguida de una recuperación en 2021. Los ingresos también experimentaron fluctuaciones, pero en general mostraron una tendencia al alza a lo largo del período, especialmente en el último año. La comparación entre los ratios de margen de beneficio neto y sus versiones ajustadas sugiere que existen elementos no recurrentes que impactan significativamente en la rentabilidad de la entidad.

El análisis de los datos financieros revela fluctuaciones significativas en la rentabilidad y el capital contable a lo largo del período examinado. La utilidad neta atribuible a los accionistas experimentó una disminución sustancial en 2019 y 2020, recuperándose notablemente en 2021.

Utilidad Neta y Capital Contable

Se observa una reducción progresiva del capital contable desde 2017 hasta 2021. Esta disminución es más pronunciada entre 2017 y 2019, estabilizándose ligeramente en los años siguientes, aunque continúa la tendencia descendente. La utilidad neta, por su parte, muestra una volatilidad considerable, con un mínimo en 2020.

Rentabilidad sobre el Capital Contable

El ratio de rentabilidad sobre el capital contable presenta una trayectoria variable. Inicialmente, se observa un incremento en 2018, seguido de una caída drástica en 2019 y 2020. En 2021, este ratio experimenta un aumento significativo, superando los niveles de 2018.

Ingresos Netos Ajustados y Patrimonio Neto Ajustado

Los ingresos netos ajustados muestran una tendencia similar a la utilidad neta, con una disminución importante en 2019 y un valor negativo en 2020, seguido de una recuperación en 2021. El patrimonio neto total ajustado también refleja una disminución constante a lo largo del período.

Ratio de Rendimiento sobre el Capital Contable (Ajustado)

El ratio de rendimiento sobre el capital contable (ajustado) sigue la misma dinámica que el ratio no ajustado, con un pico en 2018, una caída en 2019 y 2020, y una recuperación sustancial en 2021. El valor negativo en 2020 indica una pérdida en relación con el capital invertido.

En resumen, los datos sugieren un período de inestabilidad financiera, con una disminución general del capital contable y fluctuaciones significativas en la rentabilidad. La recuperación observada en 2021 podría indicar un cambio en la trayectoria, aunque se requiere un análisis más profundo para determinar si esta tendencia se mantendrá en el futuro.

El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en el desempeño de la entidad durante el período 2017-2021.

Utilidad neta atribuible a los accionistas

Se observa una disminución sustancial en 2019 y 2020, alcanzando un mínimo en este último año. No obstante, se registra una recuperación considerable en 2021, acercándose a los niveles de 2017 y 2018.

Activos totales

Los activos totales muestran una tendencia general a la disminución entre 2017 y 2020. En 2021, se aprecia un ligero incremento, aunque no alcanza los valores iniciales de 2017.

Ratio de rentabilidad sobre activos

Este ratio sigue una trayectoria similar a la de la utilidad neta. Disminuye drásticamente en 2019 y 2020, reflejando la reducción de la rentabilidad en relación con los activos. Se observa una recuperación notable en 2021, volviendo a niveles cercanos a los de 2017.

Ingresos netos ajustados

Los ingresos netos ajustados experimentan un crecimiento inicial hasta 2018, seguido de una fuerte caída en 2019 y una pérdida en 2020. En 2021, se registra un retorno a valores positivos, aunque inferiores a los de 2018.

Activos totales ajustados

La evolución de los activos totales ajustados es similar a la de los activos totales no ajustados, con una disminución gradual hasta 2020 y un ligero aumento en 2021.

Ratio de rentabilidad sobre activos (ajustado)

Este ratio refleja la misma tendencia que el ratio de rentabilidad sobre activos no ajustado, con una caída pronunciada en 2019 y 2020, y una recuperación en 2021. La rentabilidad ajustada es consistentemente inferior a la rentabilidad no ajustada, especialmente en los años de menor desempeño.

En resumen, el período analizado se caracteriza por una volatilidad significativa en la rentabilidad, con un punto de inflexión negativo en 2019 y 2020, seguido de una recuperación en 2021. Los activos totales muestran una tendencia a la disminución, aunque con una estabilización en el último año del período. Los ratios ajustados confirman las tendencias observadas en los datos no ajustados, proporcionando una visión más detallada del desempeño financiero.