Valor economico añadido (EVA)
EVA es una marca registrada de Stern Stewart.
El valor económico agregado o beneficio económico es la diferencia entre ingresos y costos, donde los costos incluyen no solo los gastos, sino también el costo de capital.
Ganancia económica
Amgen Inc., ganancia económica, cálculo
US $ en millones
| 12 meses terminados | 31 dic. 2020 | 31 dic. 2019 | 31 dic. 2018 | 31 dic. 2017 | 31 dic. 2016 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Beneficio operativo neto después de impuestos (NOPAT)1 | ||||||
| Costo de capital2 | ||||||
| Capital invertido3 | ||||||
| Ganancia económica4 | ||||||
Fuente: Amgen Inc. (NASDAQ:AMGN) | Economic value added (www.stock-analysis-on.net)
1 NOPAT. Ver detalles »
2 Costo de capital. Ver detalles »
3 Capital invertido. Ver detalles »
4 2020 cálculo
Ganancia económica = NOPAT – Costo de capital × Capital invertido
= – × =
| Componente | Descripción | La empresa |
|---|---|---|
| Ganancia económica | La ganancia económica es una medida del desempeño corporativo que se calcula tomando el diferencial entre el rendimiento del capital invertido y el costo del capital, y multiplicado por el capital invertido. | El beneficio económico de Amgen Inc. disminuyó de 2018 a 2019 y de 2019 a 2020. |
Beneficio operativo neto después de impuestos (NOPAT)
Amgen Inc., NOPAT, cálculo
US $ en millones
Fuente: Amgen Inc. (NASDAQ:AMGN) | Economic value added (www.stock-analysis-on.net)
1 Eliminación del gasto por impuestos diferidos. Ver detalles »
2 Adición de aumento (disminución) en la provisión para cuentas de cobro dudoso.
3 Adición de aumento (disminución) en equivalentes de capital a la utilidad neta.
4 2020 cálculo
Gastos por intereses sobre arrendamientos operativos capitalizados = Pasivo por arrendamiento operativo × Tasa de descuento
= × =
5 2020 cálculo
Beneficio fiscal de los gastos por intereses, neto = Gastos por intereses ajustados, neto × Tasa de impuesto sobre la renta legal
= × 21.00% =
6 Adición del gasto por intereses después de impuestos a la utilidad neta.
7 2020 cálculo
Gasto (beneficio) fiscal de los ingresos por inversiones = Renta de inversiones, antes de impuestos × Tasa de impuesto sobre la renta legal
= × 21.00% =
8 Eliminación de ingresos por inversiones después de impuestos.
| Componente | Descripción | La empresa |
|---|---|---|
| NOPAT | La utilidad operativa neta después de impuestos es la utilidad de operación, pero después de la eliminación de impuestos calculados sobre la base de efectivo que son relevantes para la utilidad operativa. | NOPAT de Amgen Inc. disminuyó de 2018 a 2019 y de 2019 a 2020. |
Impuestos operativos en efectivo
Amgen Inc., impuestos operativos en efectivo, cálculo
US $ en millones
Fuente: Amgen Inc. (NASDAQ:AMGN) | Economic value added (www.stock-analysis-on.net)
| Componente | Descripción | La empresa |
|---|---|---|
| Impuestos operativos en efectivo | Los impuestos operativos en efectivo se estiman ajustando el gasto por impuesto a las ganancias por cambios en los impuestos diferidos y el beneficio fiscal de la deducción de intereses. | Los impuestos operativos en efectivo de Amgen Inc. disminuyeron de 2018 a 2019 y de 2019 a 2020. |
Capital invertido
Amgen Inc., capital invertido, cálculo (enfoque de financiamiento)
US $ en millones
Fuente: Amgen Inc. (NASDAQ:AMGN) | Economic value added (www.stock-analysis-on.net)
1 Adición de arrendamientos operativos capitalizados.
2 Eliminación de impuestos diferidos de activos y pasivos. Ver detalles »
3 Adición de provisión para cuentas por cobrar de cobro dudoso.
4 Adición de equivalentes de capital al capital contable.
5 Eliminación de otros resultados integrales acumulados.
6 Resta de obra en curso.
7 Resta de inversiones disponibles para la venta, excluidas las contenidas en Efectivo y equivalentes de efectivo.
| Componente | Descripción | La empresa |
|---|---|---|
| Capital invertido | El capital es una aproximación del valor contable económico de todo el efectivo invertido en actividades comerciales en marcha. | El capital invertido de Amgen Inc. aumentó de 2018 a 2019 y de 2019 a 2020. |
Costo de capital
Amgen Inc., costo de capital, cálculos
| Capital (valor razonable)1 | Pesos | Costo de capital | |||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Capital contable2 | ÷ | = | × | = | |||||||||
| Préstamos3 | ÷ | = | × | × (1 – 21.00%) | = | ||||||||
| Pasivo por arrendamiento operativo4 | ÷ | = | × | × (1 – 21.00%) | = | ||||||||
| Total: | |||||||||||||
Fuente: Amgen Inc. (NASDAQ:AMGN) | Economic value added (www.stock-analysis-on.net)
1 US $ en millones
2 Capital contable. Ver detalles »
3 Préstamos. Ver detalles »
4 Pasivo por arrendamiento operativo. Ver detalles »
| Capital (valor razonable)1 | Pesos | Costo de capital | |||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Capital contable2 | ÷ | = | × | = | |||||||||
| Préstamos3 | ÷ | = | × | × (1 – 21.00%) | = | ||||||||
| Pasivo por arrendamiento operativo4 | ÷ | = | × | × (1 – 21.00%) | = | ||||||||
| Total: | |||||||||||||
Fuente: Amgen Inc. (NASDAQ:AMGN) | Economic value added (www.stock-analysis-on.net)
1 US $ en millones
2 Capital contable. Ver detalles »
3 Préstamos. Ver detalles »
4 Pasivo por arrendamiento operativo. Ver detalles »
| Capital (valor razonable)1 | Pesos | Costo de capital | |||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Capital contable2 | ÷ | = | × | = | |||||||||
| Préstamos3 | ÷ | = | × | × (1 – 21.00%) | = | ||||||||
| Pasivo por arrendamiento operativo4 | ÷ | = | × | × (1 – 21.00%) | = | ||||||||
| Total: | |||||||||||||
Fuente: Amgen Inc. (NASDAQ:AMGN) | Economic value added (www.stock-analysis-on.net)
1 US $ en millones
2 Capital contable. Ver detalles »
3 Préstamos. Ver detalles »
4 Pasivo por arrendamiento operativo. Ver detalles »
| Capital (valor razonable)1 | Pesos | Costo de capital | |||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Capital contable2 | ÷ | = | × | = | |||||||||
| Préstamos3 | ÷ | = | × | × (1 – 35.00%) | = | ||||||||
| Pasivo por arrendamiento operativo4 | ÷ | = | × | × (1 – 35.00%) | = | ||||||||
| Total: | |||||||||||||
Fuente: Amgen Inc. (NASDAQ:AMGN) | Economic value added (www.stock-analysis-on.net)
1 US $ en millones
2 Capital contable. Ver detalles »
3 Préstamos. Ver detalles »
4 Pasivo por arrendamiento operativo. Ver detalles »
| Capital (valor razonable)1 | Pesos | Costo de capital | |||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Capital contable2 | ÷ | = | × | = | |||||||||
| Préstamos3 | ÷ | = | × | × (1 – 35.00%) | = | ||||||||
| Pasivo por arrendamiento operativo4 | ÷ | = | × | × (1 – 35.00%) | = | ||||||||
| Total: | |||||||||||||
Fuente: Amgen Inc. (NASDAQ:AMGN) | Economic value added (www.stock-analysis-on.net)
1 US $ en millones
2 Capital contable. Ver detalles »
3 Préstamos. Ver detalles »
4 Pasivo por arrendamiento operativo. Ver detalles »
Ratio de diferencial económico
Amgen Inc., ratio de diferencial económico, cálculo, comparación con los puntos de referencia
| 31 dic. 2020 | 31 dic. 2019 | 31 dic. 2018 | 31 dic. 2017 | 31 dic. 2016 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US $ en millones) | ||||||
| Ganancia económica1 | ||||||
| Capital invertido2 | ||||||
| Relación calidad | ||||||
| Ratio de diferencial económico3 | ||||||
| Benchmarks | ||||||
| Ratio de diferencial económico, competidores4 | ||||||
| AbbVie Inc. | ||||||
| Eli Lilly & Co. | ||||||
| Gilead Sciences Inc. | ||||||
| Illumina Inc. | ||||||
| Johnson & Johnson | ||||||
| Merck & Co. Inc. | ||||||
| Moderna Inc. | ||||||
| Pfizer Inc. | ||||||
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Thermo Fisher Scientific Inc. | ||||||
| Zoetis Inc. | ||||||
Fuente: Amgen Inc. (NASDAQ:AMGN) | Economic value added (www.stock-analysis-on.net)
1 Ganancia económica. Ver detalles »
2 Capital invertido. Ver detalles »
3 2020 cálculo
Ratio de diferencial económico = 100 × Ganancia económica ÷ Capital invertido
= 100 × ÷ =
4 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
| Relación calidad | Descripción | La empresa |
|---|---|---|
| Ratio de diferencial económico | La relación entre la ganancia económica y el capital invertido, también igual a la diferencia entre el rendimiento del capital invertido (ROIC) y el costo de capital. | El índice de diferencial económico de Amgen Inc. se deterioró de 2018 a 2019 y de 2019 a 2020. |
Ratio de margen de beneficio económico
Amgen Inc., ratio de margen de beneficio económico, cálculo, comparación con los puntos de referencia
| 31 dic. 2020 | 31 dic. 2019 | 31 dic. 2018 | 31 dic. 2017 | 31 dic. 2016 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US $ en millones) | ||||||
| Ganancia económica1 | ||||||
| Venta de productos | ||||||
| Relación calidad | ||||||
| Ratio de margen de beneficio económico2 | ||||||
| Benchmarks | ||||||
| Ratio de margen de beneficio económico, competidores3 | ||||||
| AbbVie Inc. | ||||||
| Eli Lilly & Co. | ||||||
| Gilead Sciences Inc. | ||||||
| Illumina Inc. | ||||||
| Johnson & Johnson | ||||||
| Merck & Co. Inc. | ||||||
| Moderna Inc. | ||||||
| Pfizer Inc. | ||||||
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Thermo Fisher Scientific Inc. | ||||||
| Zoetis Inc. | ||||||
Fuente: Amgen Inc. (NASDAQ:AMGN) | Economic value added (www.stock-analysis-on.net)
1 Ganancia económica. Ver detalles »
2 2020 cálculo
Ratio de margen de beneficio económico = 100 × Ganancia económica ÷ Venta de productos
= 100 × ÷ =
3 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
| Relación calidad | Descripción | La empresa |
|---|---|---|
| Ratio de margen de beneficio económico | La relación entre el beneficio económico y las ventas. Es el margen de beneficio de la empresa que cubre la eficiencia de los ingresos y la gestión de activos. El índice de margen de beneficio económico no está sesgado a favor de los modelos de negocios intensivos en capital, porque cualquier capital agregado es un costo del índice de margen de beneficio económico. | Índice de margen de beneficio económico Amgen Inc. se deterioró de 2018 a 2019 y de 2019 a 2020. |