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Amgen Inc. (NASDAQ:AMGN)

Calidad de la información financiera: Acumulaciones agregadas 

Microsoft Excel

Las ganancias se pueden descomponer en efectivo y componentes de devengo. Se ha encontrado que el componente de devengo (devengo agregado) tiene menos persistencia que el componente de efectivo y, por lo tanto, (1) las ganancias con un componente de devengo más alto son menos persistentes que las ganancias con un componente de devengo más pequeño, todo lo demás igual; y (2) el componente de efectivo de las ganancias debe recibir una mayor ponderación para evaluar el desempeño de la compañía.


Ratio de devengo basado en el balance

Amgen Inc., cálculo del balance de los valores devengados agregados

US$ en millones

Microsoft Excel
31 dic. 2022 31 dic. 2021 31 dic. 2020 31 dic. 2019 31 dic. 2018
Activos operativos
Total activos 65,121 61,165 62,948 59,707 66,416
Menos: Efectivo y equivalentes de efectivo 7,629 7,989 6,266 6,037 6,945
Menos: Valores negociables 1,676 48 4,381 2,874 22,359
Activos operativos 55,816 53,128 52,301 50,796 37,112
Pasivo de explotación
Total pasivo 61,460 54,465 53,539 50,034 53,916
Menos: Porción actual de la deuda a largo plazo 1,591 87 91 2,953 4,419
Menos: Deuda a largo plazo, excluyendo la porción corriente 37,354 33,222 32,895 26,950 29,510
Pasivo de explotación 22,515 21,156 20,553 20,131 19,987
 
Activos netos de explotación1 33,301 31,972 31,748 30,665 17,125
Devengos agregados basados en el balance2 1,329 224 1,083 13,540
Ratio financiero
Ratio de devengo basado en el balance3 4.07% 0.70% 3.47% 56.66%
Referencia
Ratio de devengo basado en el balanceCompetidores4
AbbVie Inc. -14.27% -9.69% 131.82% -24.37%
Bristol-Myers Squibb Co. -3.86% -13.40% -13.24% 147.33%
Eli Lilly & Co. 11.38% 16.60% 18.42% -0.10%
Gilead Sciences Inc. -2.92% -2.34% 59.36% 19.80%
Johnson & Johnson 19.84% 3.75% 7.76% -3.85%
Merck & Co. Inc. 0.46% 25.14% 15.90% -2.90%
Pfizer Inc. 24.95% -7.11% -14.91% 19.85%
Regeneron Pharmaceuticals Inc. 11.07% 43.54% 16.50% 25.36%
Thermo Fisher Scientific Inc. -1.78% 43.38% 1.98% 1.24%
Ratio de devengo basado en el balancesector
Productos farmacéuticos, biotecnología y ciencias de la vida 5.51% 4.99% 17.76% 25.82%
Ratio de devengo basado en el balanceindustria
Atención médica 2.36% 5.50% 10.66% 12.30%

Basado en informes: 10-K (Fecha de presentación de informes: 2022-12-31), 10-K (Fecha de presentación de informes: 2021-12-31), 10-K (Fecha de presentación de informes: 2020-12-31), 10-K (Fecha de presentación de informes: 2019-12-31), 10-K (Fecha de presentación de informes: 2018-12-31).

1 2022 cálculo
Activos netos de explotación = Activos operativos – Pasivo de explotación
= 55,81622,515 = 33,301

2 2022 cálculo
Devengos agregados basados en el balance = Activos netos de explotación2022 – Activos netos de explotación2021
= 33,30131,972 = 1,329

3 2022 cálculo
Ratio de devengo basado en el balance = 100 × Devengos agregados basados en el balance ÷ Activos operativos netos medios
= 100 × 1,329 ÷ [(33,301 + 31,972) ÷ 2] = 4.07%

4 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.

Ratio financiero Descripción La empresa
Ratio de devengo basado en el balance La relación se encuentra dividiendo las acumulaciones agregadas basadas en el balance por los activos operativos netos promedio. Utilizando el índice de acumulación basado en el balance, Amgen Inc. deterioró la calidad de las ganancias de 2021 a 2022.

Ratio de devengo basado en el estado de flujo de efectivo

Amgen Inc., cálculo del estado de flujo de efectivo de los valores devengados agregados

US$ en millones

Microsoft Excel
31 dic. 2022 31 dic. 2021 31 dic. 2020 31 dic. 2019 31 dic. 2018
Ingresos netos 6,552 5,893 7,264 7,842 8,394
Menos: Efectivo neto proporcionado por las actividades operativas 9,721 9,261 10,497 9,150 11,296
Menos: Efectivo neto (utilizado en) proporcionado por actividades de inversión (6,044) 733 (5,401) 5,709 14,339
Estado de flujo de efectivo basado en devengos agregados 2,875 (4,101) 2,168 (7,017) (17,241)
Ratio financiero
Ratio de devengo basado en el estado de flujo de efectivo1 8.81% -12.87% 6.95% -29.37%
Referencia
Ratio de devengo basado en el estado de flujo de efectivoCompetidores2
AbbVie Inc. -16.25% -10.28% 44.98% -28.46%
Bristol-Myers Squibb Co. -9.10% -12.73% -15.67% 10.75%
Eli Lilly & Co. 10.32% 5.30% 11.38% 74.20%
Gilead Sciences Inc. -4.95% -4.86% 20.18% 19.49%
Johnson & Johnson 10.78% 8.23% 17.00% -3.04%
Merck & Co. Inc. 0.61% 29.09% 13.75% -2.28%
Pfizer Inc. 18.46% 13.18% 3.27% 7.93%
Regeneron Pharmaceuticals Inc. 18.61% 49.24% 10.32% 22.48%
Thermo Fisher Scientific Inc. -0.06% 34.69% -0.89% 0.47%
Ratio de devengo basado en el estado de flujo de efectivosector
Productos farmacéuticos, biotecnología y ciencias de la vida 2.74% 7.09% 9.34% 3.64%
Ratio de devengo basado en el estado de flujo de efectivoindustria
Atención médica 2.35% 6.44% 6.76% 1.88%

Basado en informes: 10-K (Fecha de presentación de informes: 2022-12-31), 10-K (Fecha de presentación de informes: 2021-12-31), 10-K (Fecha de presentación de informes: 2020-12-31), 10-K (Fecha de presentación de informes: 2019-12-31), 10-K (Fecha de presentación de informes: 2018-12-31).

1 2022 cálculo
Ratio de devengo basado en el estado de flujo de efectivo = 100 × Estado de flujo de efectivo basado en devengos agregados ÷ Activos operativos netos medios
= 100 × 2,875 ÷ [(33,301 + 31,972) ÷ 2] = 8.81%

2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.

Ratio financiero Descripción La empresa
Ratio de devengo basado en el estado de flujo de efectivo La relación se encuentra dividiendo los valores agregados basados en el estado de flujo de efectivo por los activos operativos netos promedio. Utilizando el índice de acumulación basado en el estado de flujo de efectivo, Amgen Inc. mejoró la calidad de las ganancias de 2021 a 2022.