Análisis de ratios de rentabilidad
Los ratios de rentabilidad miden la capacidad de la empresa para generar ventas rentables a partir de sus recursos (activos).
Área para los usuarios de pago
Pruébalo gratis
Advanced Micro Devices Inc. páginas disponibles de forma gratuita esta semana:
- Cuenta de resultados
- Análisis de DuPont: Desagregación de ROE, ROAy ratio de margen de beneficio neto
- Relación entre el valor de la empresa y la EBITDA (EV/EBITDA)
- Relación precio-FCFE (P/FCFE)
- Modelo de fijación de precios de activos de capital (CAPM)
- Ratio de margen de beneficio operativo desde 2005
- Ratio de rentabilidad sobre activos (ROA) desde 2005
- Coeficiente de liquidez corriente desde 2005
- Relación precio/utilidad neta (P/E) desde 2005
- Relación precio/valor contable (P/BV) desde 2005
Aceptamos:
Ratios de rentabilidad (resumen)
Advanced Micro Devices Inc., ratios de rentabilidad
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-28), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-30), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-25), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-26).
El ratio de margen de beneficio bruto muestra una tendencia positiva, comenzando en un valor de 44.53% a finales de 2020 y alcanzando un máximo de 49.35% en 2024. Aunque presenta cierta volatilidad, en general evidencia una mejora en la capacidad de la empresa para convertir las ventas en beneficios brutos, lo que puede indicar una mayor eficiencia en los costos de producción o una mejora en las condiciones del mercado.
El margen de beneficio operativo, por otro lado, presenta una tendencia muy fluctuante, desde un 14.02% en 2020 hasta un pico en 2021, pero con una marcada caída en los años siguientes, alcanzando un mínimo de 1.77% en 2023. Aunque experimenta una recuperación en 2024 hasta un 7.37%, la tendencia general sugiere periodos de mayor dificultad para mantener márgenes operativos elevados, posiblemente, debido a mayores gastos operativos, competir en un entorno desafiante o cambios en la estructura de costos.
El ratio de margen de beneficio neto refleja una tendencia similar a la del margen operativo, comenzando en 25.5% en 2020 y disminuyendo significativamente en 2022 y 2023, con un valor de 3.77%. La recuperación parcial en 2024 a 6.36% indica una relativa mejora en la rentabilidad neta, aunque todavía alejada de los niveles de 2020 y 2021, sugiriendo quizás mayores cargas fiscales, intereses o otros gastos que impactan el beneficio neto.
El ratio de rendimiento sobre el capital contable (ROE) muestra una clara disminución marcada a partir de 2021, cayendo desde aproximadamente 42% a valores por debajo del 3% en 2022 y 2023, lo que sugiere una fuerte erosión en la rentabilidad del capital propio. La ligera recuperación en 2024, llegando a 2.85%, todavía refleja una rentabilidad muy por debajo de los niveles anteriores, indicando potenciales problemas para generar retorno sobre la inversión de los accionistas.
El ratio de rentabilidad sobre activos (ROA) también evidencia una tendencia decreciente significativa en 2022 y 2023, partiendo de casi 28% en 2020 hasta aproximadamente 1.95% en 2022, recuperándose ligeramente en 2024 a 2.37%. La caída en estos ratios sugiere que la eficiencia en la utilización de los activos para generar beneficios ha sido afectada en los años recientes, posiblemente por menores márgenes, mayores riesgos o una consolidación en las operaciones que impacta en los resultados.
En conjunto, los indicadores muestran una fuerte contracción en la rentabilidad general y la eficiencia operativa desde 2021, seguida de una recuperación parcial en 2024. La mejora en el margen bruto no ha sido suficiente para mantener los márgenes operativos o netos en niveles comparables a los años anteriores, reflejando posibles desafíos en operaciones, costos, estructura financiera o condiciones industriales que impactan en la rentabilidad global y en la generación de valor para los accionistas.
Ratios de retorno de las ventas
Índices de retorno de la inversión
Ratio de margen de beneficio bruto
Advanced Micro Devices Inc., ratio de margen de beneficio brutocálculo, comparación con los índices de referencia
| 28 dic 2024 | 30 dic 2023 | 31 dic 2022 | 25 dic 2021 | 26 dic 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | ||||||
| Beneficio bruto | ||||||
| Ingresos netos | ||||||
| Ratio de rentabilidad | ||||||
| Ratio de margen de beneficio bruto1 | ||||||
| Referencia | ||||||
| Ratio de margen de beneficio brutoCompetidores2 | ||||||
| Analog Devices Inc. | ||||||
| Applied Materials Inc. | ||||||
| Broadcom Inc. | ||||||
| Intel Corp. | ||||||
| KLA Corp. | ||||||
| Lam Research Corp. | ||||||
| Micron Technology Inc. | ||||||
| NVIDIA Corp. | ||||||
| Qualcomm Inc. | ||||||
| Texas Instruments Inc. | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-28), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-30), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-25), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-26).
1 2024 cálculo
Ratio de margen de beneficio bruto = 100 × Beneficio bruto ÷ Ingresos netos
= 100 × ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Beneficio bruto
- La tendencia del beneficio bruto muestra un crecimiento constante durante el período analizado. Desde 2020, la cifra aumentó de 4,347 millones de dólares a 12,725 millones en 2024, con incrementos importantes en 2021 y 2022. En 2021, se evidencia un aumento significativo de aproximadamente 3,582 millones en comparación con el año anterior. En 2022, continúa el crecimiento, aunque a un ritmo más moderado, alcanzando 10,603 millones. En 2023, el beneficio bruto se mantiene estable en 10,460 millones, y en 2024 vuelve a experimentar un aumento, alcanzando los 12,725 millones.
- Ingresos netos
- Los ingresos netos muestran una tendencia ascendente significativa a lo largo del período, pasando de 9,763 millones en 2020 a 25,785 millones en 2024. La mayor escalada se observa entre 2020 y 2021, con un aumento de aproximadamente 6,671 millones, seguida de un incremento aún más notable en 2022, con un salto de cerca de 7,167 millones respecto al año anterior. En 2023, se registra una ligera contracción en comparación con 2022, con 22,680 millones, pero en 2024 los ingresos vuelven a crecer, alcanzando un nuevo máximo.
- Ratio de margen de beneficio bruto
- El ratio de margen de beneficio bruto se mantiene en niveles elevados a lo largo de los años, aumentando ligeramente cada año. En 2020, fue del 44.53%, incrementándose a 48.25% en 2021, lo que indica una mejora en la eficiencia en la generación de beneficios brutos en relación con los ingresos. Después, en 2022, se mantiene en un nivel similar, en 44.93%, y en 2023 sube a 46.12%. En 2024, el margen experimenta su mayor valor en el período, alcanzando el 49.35%, lo que refleja una posible optimización en los costos o en la gestión de los márgenes de venta.
Ratio de margen de beneficio operativo
Advanced Micro Devices Inc., ratio de margen de beneficio operativocálculo, comparación con los índices de referencia
| 28 dic 2024 | 30 dic 2023 | 31 dic 2022 | 25 dic 2021 | 26 dic 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | ||||||
| Resultado de explotación | ||||||
| Ingresos netos | ||||||
| Ratio de rentabilidad | ||||||
| Ratio de margen de beneficio operativo1 | ||||||
| Referencia | ||||||
| Ratio de margen de beneficio operativoCompetidores2 | ||||||
| Analog Devices Inc. | ||||||
| Applied Materials Inc. | ||||||
| Broadcom Inc. | ||||||
| Intel Corp. | ||||||
| KLA Corp. | ||||||
| Lam Research Corp. | ||||||
| Micron Technology Inc. | ||||||
| NVIDIA Corp. | ||||||
| Qualcomm Inc. | ||||||
| Texas Instruments Inc. | ||||||
| Ratio de margen de beneficio operativosector | ||||||
| Semiconductors & Semiconductor Equipment | ||||||
| Ratio de margen de beneficio operativoindustria | ||||||
| Information Technology | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-28), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-30), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-25), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-26).
1 2024 cálculo
Ratio de margen de beneficio operativo = 100 × Resultado de explotación ÷ Ingresos netos
= 100 × ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Resultado de explotación
- El resultado de explotación muestra una tendencia a la alta variabilidad a lo largo del período analizado. En 2020, el valor fue de 1,369 millones de dólares, aumentando significativamente en 2021 a 3,648 millones. Sin embargo, en 2022, se observó una caída marcada a 1,264 millones, seguida por una recuperación en 2023 a 401 millones y un valor mucho más alto en 2024, alcanzando 1,900 millones. Este patrón indica una fluctuación en la rentabilidad operativa, con picos en 2021 y una recuperación en 2024 tras una notable disminución en 2022 y 2023.
- Ingresos netos
- Los ingresos netos muestran una tendencia claramente ascendente a lo largo de los años. En 2020, los ingresos fueron de 9,763 millones de dólares, para incrementarse en 2021 a 16,434 millones, y continuar creciendo en 2022 a 23,601 millones. Se registró una ligera disminución en 2023 a 22,680 millones, aunque en 2024 se observó una recuperación con 25,785 millones. Esto refleja un crecimiento sostenido en los ingresos, con una leve disminución en un año intermedio, pero en general una tendencia positiva en volumen de ventas o servicios.
- Ratio de margen de beneficio operativo
- El ratio de margen de beneficio operativo presenta fluctuaciones sustanciales a lo largo del período. En 2020, fue del 14.02%, lo que indica una buena rentabilidad operacional. En 2021, el margen aumentó considerablemente a 22.2%, alcanzando su punto más alto en el período analizado. Sin embargo, en 2022, el margen cayó dramáticamente al 5.36%, reflejando un deterioro en la eficiencia o en la rentabilidad antes de intereses y impuestos. La tendencia continúa a la baja en 2023 con un ratio del 1.77%, señalando una posible presión en los márgenes operativos, aunque en 2024 se observa una recuperación hasta un 7.37%, indicando una mejoría en la eficiencia o en las condiciones del negocio en ese año.
Ratio de margen de beneficio neto
Advanced Micro Devices Inc., ratio de margen de beneficio netocálculo, comparación con los índices de referencia
| 28 dic 2024 | 30 dic 2023 | 31 dic 2022 | 25 dic 2021 | 26 dic 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | ||||||
| Utilidad neta | ||||||
| Ingresos netos | ||||||
| Ratio de rentabilidad | ||||||
| Ratio de margen de beneficio neto1 | ||||||
| Referencia | ||||||
| Ratio de margen de beneficio netoCompetidores2 | ||||||
| Analog Devices Inc. | ||||||
| Applied Materials Inc. | ||||||
| Broadcom Inc. | ||||||
| Intel Corp. | ||||||
| KLA Corp. | ||||||
| Lam Research Corp. | ||||||
| Micron Technology Inc. | ||||||
| NVIDIA Corp. | ||||||
| Qualcomm Inc. | ||||||
| Texas Instruments Inc. | ||||||
| Ratio de margen de beneficio netosector | ||||||
| Semiconductors & Semiconductor Equipment | ||||||
| Ratio de margen de beneficio netoindustria | ||||||
| Information Technology | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-28), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-30), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-25), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-26).
1 2024 cálculo
Ratio de margen de beneficio neto = 100 × Utilidad neta ÷ Ingresos netos
= 100 × ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Utilidad neta
- Se observa un incremento en la utilidad neta desde diciembre de 2020 hasta diciembre de 2021, pasando de 2,490 millones de dólares a 3,162 millones, lo que indica una tendencia positiva en la rentabilidad. Sin embargo, en 2022 la utilidad se reduce significativamente a 1,320 millones, reflejando una disminución en la ganancia. En 2023, la utilidad neta continúa disminuyendo, alcanzando 854 millones de dólares, aunque en 2024 se presenta una recuperación, alcanzando 1,641 millones. Esto sugiere que, tras un período de caída, hubo cierta recuperación en la rentabilidad neta en 2024.
- Ingresos netos
- Los ingresos netos muestran una tendencia claramente ascendente a lo largo del período analizado: desde 9,763 millones en diciembre de 2020, incrementándose a 16,434 millones en 2021, y alcanzando un pico de 23,601 millones en 2022. Aunque en 2023 los ingresos muestran una ligera disminución a 22,680 millones, en 2024 vuelven a aumentar, llegando a 25,785 millones. La tendencia general apunta a un crecimiento sostenido en los ingresos, con picos en 2022 y 2024, aunque con una pequeña caída en 2023.
- Ratio de margen de beneficio neto
- El margen de beneficio neto experimenta una tendencia decreciente desde un 25.5% en 2020, disminuyendo a 19.24% en 2021. La reducción continúa en 2022, bajando a 5.59%, evidenciando una notable disminución en la rentabilidad sobre los ingresos. En 2023, el margen se reduce aún más a 3.77%, pero en 2024 muestra una recuperación parcial, alcanzando un 6.36%. Este patrón indica que, aunque la rentabilidad sobre ventas sufrió una caída importante en 2022 y 2023, en 2024 se observa una mejora significativa en la relación, aunque aún por debajo del nivel de 2020.
Ratio de rendimiento sobre el capital contable (ROE)
Advanced Micro Devices Inc., ROEcálculo, comparación con los índices de referencia
| 28 dic 2024 | 30 dic 2023 | 31 dic 2022 | 25 dic 2021 | 26 dic 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | ||||||
| Utilidad neta | ||||||
| Capital contable | ||||||
| Ratio de rentabilidad | ||||||
| ROE1 | ||||||
| Referencia | ||||||
| ROECompetidores2 | ||||||
| Analog Devices Inc. | ||||||
| Applied Materials Inc. | ||||||
| Broadcom Inc. | ||||||
| Intel Corp. | ||||||
| KLA Corp. | ||||||
| Lam Research Corp. | ||||||
| Micron Technology Inc. | ||||||
| NVIDIA Corp. | ||||||
| Qualcomm Inc. | ||||||
| Texas Instruments Inc. | ||||||
| ROEsector | ||||||
| Semiconductors & Semiconductor Equipment | ||||||
| ROEindustria | ||||||
| Information Technology | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-28), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-30), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-25), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-26).
1 2024 cálculo
ROE = 100 × Utilidad neta ÷ Capital contable
= 100 × ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Utilidad neta
- La utilidad neta muestra un crecimiento significativo entre 2020 y 2021, alcanzando los 3,162 millones de dólares desde los 2,490 millones del año anterior. Sin embargo, en 2022 se observa una caída considerable, situándose en 1,320 millones, lo que representa una disminución notable respecto a los dos años previos. En los años siguientes, 2023 y 2024, la utilidad neta se recupera parcialmente, alcanzando 854 millones y posteriormente 1,641 millones, respectivamente. Este patrón sugiere períodos de volatilidad en la rentabilidad, con un fuerte descenso en 2022 seguido de una recuperación parcial.
- Capital contable
- El capital contable ha mostrado una tendencia al alza en todos los períodos considerados, evidenciando un crecimiento estable y sostenido. En 2020, el valor era de 5,837 millones de dólares, y en 2021 se incrementó a 7,497 millones. Posteriormente, experimentó un aumento sustancial en 2022, alcanzando los 54,750 millones, lo que indica una expansión significativa del patrimonio, posiblemente resultado de aportaciones de capital, utilidades retenidas o revaluaciones. En 2023 y 2024, el capital contable continúa creciendo ligeramente, situándose en 55,892 millones y 57,568 millones de dólares, respectivamente, manteniendo la tendencia de aumento a largo plazo.
- ROE (Return on Equity)
- El Return on Equity muestra altos niveles en 2020 y 2021, con porcentajes superiores al 42%, indicando una fuerte rentabilidad respecto al capital propio en esos años. Sin embargo, en 2022, el ROE disminuye drásticamente a 2.41%, reflejando una severa reducción en la eficiencia de generación de beneficios sobre el patrimonio. En los años siguientes, 2023 y 2024, el ROE se recupera parcialmente, situándose en 1.53% y 2.85%, respectivamente. Esta tendencia de caída y recuperación en el ROE puede estar relacionada con las fluctuaciones en la utilidad neta y los cambios en el capital contable, evidenciando períodos de mayor volatilidad en la rentabilidad sobre el patrimonio.
Ratio de rentabilidad sobre activos (ROA)
Advanced Micro Devices Inc., ROAcálculo, comparación con los índices de referencia
| 28 dic 2024 | 30 dic 2023 | 31 dic 2022 | 25 dic 2021 | 26 dic 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | ||||||
| Utilidad neta | ||||||
| Activos totales | ||||||
| Ratio de rentabilidad | ||||||
| ROA1 | ||||||
| Referencia | ||||||
| ROACompetidores2 | ||||||
| Analog Devices Inc. | ||||||
| Applied Materials Inc. | ||||||
| Broadcom Inc. | ||||||
| Intel Corp. | ||||||
| KLA Corp. | ||||||
| Lam Research Corp. | ||||||
| Micron Technology Inc. | ||||||
| NVIDIA Corp. | ||||||
| Qualcomm Inc. | ||||||
| Texas Instruments Inc. | ||||||
| ROAsector | ||||||
| Semiconductors & Semiconductor Equipment | ||||||
| ROAindustria | ||||||
| Information Technology | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-28), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-30), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-25), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-26).
1 2024 cálculo
ROA = 100 × Utilidad neta ÷ Activos totales
= 100 × ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Utilidad neta
- Se observa una tendencia inicial de crecimiento en la utilidad neta, incrementándose de 2,49 mil millones de dólares en 2020 a 3,16 mil millones en 2021. Sin embargo, en 2022, la utilidad disminuye significativamente a 1,32 mil millones, evidenciando una caída importante. En los años siguientes, la utilidad neta continúa bajando a 854 millones en 2023, pero en 2024 muestra una recuperación con un valor de 1,64 mil millones. Este patrón revela que la utilidad neta experimentó un crecimiento inicial, seguido de una caída pronunciada, y una recuperación parcial en el período más reciente.
- Activos totales
- Los activos totales muestran una tendencia de crecimiento sostenido a lo largo de los años. Comienzan en 8,96 mil millones en 2020, aumentando notablemente a 12,42 mil millones en 2021. La expansión continúa en los años siguientes, alcanzando aproximadamente 67,58 mil millones en 2022 y manteniéndose en niveles similares en 2023 con 67,88 mil millones, para finalizar en 69,23 mil millones en 2024. La evolución indica una estrategia de expansión de la base de activos, posiblemente impulsada por inversiones significativas o adquisiciones, reflejándose en un aumento considerable en los activos durante el período.
- ROA (Return on Assets)
- El ratio ROA presenta una tendencia decreciente abrupta desde 27.78% en 2020 hasta un mínimo de 1.26% en 2023, lo que indica una disminución en la eficiencia del uso de los activos para generar beneficios. En 2022, el ROA retrocede a 1.95%, y en 2024 muestra una ligera recuperación hasta 2.37%. La caída significativa en el ROA en 2022 y 2023 sugiere que, aunque los activos siguen aumentando, la rentabilidad generada por estos activos se ha reducido considerablemente, posiblemente debido al incremento en activos sin un correspondiente aumento en beneficios o a desafíos en la rentabilidad de las operaciones.