Walmart Inc. (NYSE:WMT)

El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en la rentabilidad, el apalancamiento y el rendimiento sobre el capital contable a lo largo del período examinado.

Ratio de Rentabilidad sobre Activos (ROA)

Se observa una fluctuación en el ROA. Inicialmente, el ratio experimenta un incremento desde el 6.45% hasta alcanzar un máximo del 7.87%. Posteriormente, se registra una disminución hasta el 5.35%, seguida de una estabilización y un nuevo aumento gradual. A partir del 31 de octubre de 2023, el ROA muestra una tendencia al alza, superando el 7% en los últimos períodos disponibles, alcanzando un máximo del 7.88% en enero de 2025.

Ratio de Apalancamiento Financiero

El ratio de apalancamiento financiero presenta una relativa estabilidad a lo largo del tiempo. Se mantiene en un rango estrecho, generalmente entre 2.87 y 3.43. Se aprecia una ligera tendencia a la baja en los últimos períodos, aunque las variaciones son mínimas. El ratio se sitúa en 3.01 en enero de 2024 y 2.99 en octubre de 2024, mostrando una ligera disminución.

Ratio de Rendimiento sobre el Capital Contable (ROE)

El ROE exhibe una volatilidad más pronunciada que los otros ratios. Inicialmente, el ratio aumenta significativamente, alcanzando un pico del 24.24%. Posteriormente, se produce una caída considerable hasta el 12.48%. A partir de ese punto, el ROE muestra una recuperación, con fluctuaciones y un aumento general. En los últimos períodos, el ROE supera el 20%, alcanzando un máximo del 23.69% en enero de 2023 y un valor similar del 23.3% en octubre de 2023. Se observa una ligera disminución en los últimos trimestres, pero se mantiene en niveles elevados.

En resumen, la entidad muestra una rentabilidad sobre activos variable pero con una tendencia positiva reciente. El apalancamiento financiero se mantiene relativamente constante, indicando una gestión estable de la deuda. El rendimiento sobre el capital contable es el más volátil de los tres ratios, pero presenta una tendencia general al alza, especialmente en los últimos períodos, lo que sugiere una mejora en la eficiencia con la que se utilizan los fondos propios para generar beneficios.

El análisis de los datos revela tendencias significativas en varios indicadores financieros clave a lo largo del período examinado.

Ratio de margen de beneficio neto

Se observa una fluctuación en el ratio de margen de beneficio neto. Inicialmente, presenta un incremento desde el 2.83% hasta el 3.62%, seguido de una disminución al 2.43%. Posteriormente, se registra una recuperación gradual, alcanzando un máximo del 3.11% y mostrando cierta volatilidad en los últimos períodos, oscilando entre el 2.77% y el 3.11%.

Ratio de rotación de activos

El ratio de rotación de activos se mantiene relativamente estable durante la mayor parte del período, con valores que oscilan entre 2.17 y 2.56. Se aprecia una ligera tendencia al alza a partir del 31 de octubre de 2021, con valores consistentemente superiores a 2.50 en los períodos posteriores. No obstante, el último dato disponible muestra una ligera disminución.

Ratio de apalancamiento financiero

El ratio de apalancamiento financiero presenta una trayectoria con fluctuaciones. Se observa una disminución inicial desde 3.41 hasta 2.96, seguida de un aumento a 3.43. Posteriormente, se registra una nueva disminución hasta 2.87, para luego experimentar un ligero repunte en los últimos períodos, situándose entre 2.87 y 3.13. La volatilidad es notable.

Ratio de rendimiento sobre el capital contable (ROE)

El ROE experimenta variaciones significativas. Inicialmente, muestra un incremento notable desde el 22.02% hasta el 24.24%, seguido de una fuerte caída al 16.69%. Posteriormente, se observa una recuperación gradual, alcanzando un máximo del 23.69% en el último período analizado. La tendencia general sugiere una mejora en la rentabilidad del capital contable, aunque con fluctuaciones considerables.

En resumen, los datos indican una dinámica compleja con periodos de crecimiento, declive y estabilidad en los diferentes ratios. El ROE muestra la mayor volatilidad, mientras que el ratio de rotación de activos se mantiene más constante. El ratio de margen de beneficio neto y el ratio de apalancamiento financiero exhiben fluctuaciones significativas a lo largo del tiempo.

El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en varios indicadores clave a lo largo del período examinado.

Ratio de carga tributaria

Se observa una disminución general en el ratio de carga tributaria desde 0.75 en abril de 2020 hasta un mínimo de 0.61 en octubre de 2021. Posteriormente, se aprecia una recuperación gradual, alcanzando 0.77 en julio de 2025. Esta fluctuación sugiere cambios en la eficiencia fiscal o en la composición de los ingresos.

Ratio de carga de intereses

El ratio de carga de intereses presenta una relativa estabilidad, oscilando principalmente entre 0.88 y 0.92. Se identifican ligeras variaciones a lo largo del tiempo, pero sin una tendencia clara ascendente o descendente. Esto indica una gestión consistente de la deuda y los gastos financieros.

Ratio de margen EBIT

El ratio de margen EBIT experimenta una notable volatilidad. Se registra un aumento desde 4.25% en abril de 2020 hasta un máximo de 5.32% en octubre de 2020, seguido de un descenso a 2.67% en octubre de 2021. A partir de entonces, se observa una recuperación progresiva, culminando en 4.45% en abril de 2025. Esta variación sugiere cambios en la rentabilidad operativa, posiblemente influenciados por factores como los costos de los insumos, la competencia o la eficiencia en la gestión de gastos.

Ratio de rotación de activos

El ratio de rotación de activos muestra una tendencia al alza, pasando de 2.28 en abril de 2020 a 2.53 en abril de 2025. Si bien existen fluctuaciones menores, la tendencia general indica una mejora en la eficiencia con la que se utilizan los activos para generar ingresos.

Ratio de apalancamiento financiero

El ratio de apalancamiento financiero presenta una trayectoria fluctuante, con un descenso inicial desde 3.41 en abril de 2020 hasta 2.96 en julio de 2021, seguido de un aumento a 3.43 en octubre de 2022. Posteriormente, se observa una ligera disminución y una estabilización en torno a 3.01-3.13. Esta dinámica sugiere ajustes en la estructura de capital y en el nivel de endeudamiento.

Ratio de rendimiento sobre el capital contable (ROE)

El ROE experimenta variaciones significativas. Alcanza un máximo de 24.24% en octubre de 2020, seguido de un descenso pronunciado a 9.75% en octubre de 2021. A partir de ese punto, se observa una recuperación constante, llegando a 23.69% en enero de 2025. Esta evolución refleja cambios en la rentabilidad de la inversión realizada por los accionistas, influenciados por factores como el margen de beneficio, la rotación de activos y el apalancamiento financiero.

En resumen, los datos revelan un panorama dinámico con fluctuaciones en la rentabilidad, la eficiencia y la estructura de capital. La recuperación observada en los últimos períodos sugiere una mejora en el desempeño general.

El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en el desempeño de la entidad a lo largo del período examinado.

Ratio de margen de beneficio neto

Se observa una fluctuación en el ratio de margen de beneficio neto. Inicialmente, se registra un incremento desde el 2.83% hasta el 3.62%. Posteriormente, experimenta un descenso hasta el 1.41%, seguido de una recuperación gradual, alcanzando un máximo del 3.11% en el último período analizado. Esta volatilidad sugiere sensibilidad a factores externos o cambios en la estrategia de precios y costos.

Ratio de rotación de activos

El ratio de rotación de activos presenta una relativa estabilidad, oscilando entre 2.17 y 2.59. Se aprecia una ligera tendencia al alza a lo largo del tiempo, indicando una mejora en la eficiencia con la que la entidad utiliza sus activos para generar ingresos. Sin embargo, las variaciones son moderadas, lo que sugiere una gestión de activos consistente.

Ratio de rentabilidad sobre activos (ROA)

El ratio de rentabilidad sobre activos (ROA) muestra una trayectoria más pronunciada. Se inicia con un valor de 6.45%, alcanza un pico de 7.88% y experimenta un descenso hasta el 3.28%. A partir de ese punto, se observa una recuperación sostenida, culminando en el 7.88% en el último período. Esta tendencia refleja la capacidad de la entidad para generar beneficios a partir de sus activos, con una mejora notable en los últimos trimestres.

En resumen, la entidad ha demostrado una capacidad de adaptación y mejora en su rentabilidad, especialmente en lo que respecta al ROA. El margen de beneficio neto ha sido más volátil, mientras que la rotación de activos se ha mantenido relativamente estable. La combinación de estos factores sugiere una gestión eficiente de los activos y una capacidad creciente para generar beneficios.

El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en varios indicadores clave a lo largo del período examinado.

Ratio de carga tributaria

Se observa una disminución general en el ratio de carga tributaria desde 0.75 hasta un mínimo de 0.61. Posteriormente, se aprecia una recuperación gradual, alcanzando 0.77 en el último período analizado. Esta fluctuación sugiere cambios en la eficiencia fiscal o en la composición de los ingresos.

Ratio de carga de intereses

El ratio de carga de intereses presenta una relativa estabilidad, oscilando principalmente entre 0.86 y 0.92. Se identifican ligeras variaciones a lo largo del tiempo, pero sin una tendencia clara ascendente o descendente. Esto indica una gestión consistente de la deuda y los gastos financieros.

Ratio de margen EBIT

El ratio de margen EBIT muestra una volatilidad considerable. Inicialmente, experimenta un crecimiento desde 4.25% hasta 5.32%, seguido de un descenso a 3.23%. Posteriormente, se observa una recuperación, alcanzando un máximo de 7.46% antes de estabilizarse alrededor del 4%. Esta variabilidad puede estar relacionada con cambios en los costos de los bienes vendidos, los gastos operativos o la estrategia de precios.

Ratio de rotación de activos

El ratio de rotación de activos se mantiene relativamente estable, con fluctuaciones menores entre 2.17 y 2.59. Se aprecia una ligera tendencia al alza en los últimos períodos, lo que sugiere una mejora en la eficiencia con la que se utilizan los activos para generar ingresos.

Ratio de rentabilidad sobre activos (ROA)

El ROA exhibe una tendencia general al alza, con un crecimiento significativo desde 6.45% hasta 7.88%. Se observa una disminución temporal en algunos períodos, pero la tendencia predominante es positiva. Este incremento indica una mejora en la rentabilidad de la empresa en relación con sus activos totales. La correlación con el margen EBIT sugiere que la mejora en la rentabilidad está impulsada por una mayor eficiencia operativa.

En resumen, los datos sugieren una empresa con una gestión de deuda estable, una eficiencia en el uso de activos que tiende a mejorar, y una rentabilidad que ha experimentado un crecimiento notable a lo largo del período analizado, aunque con cierta volatilidad en el margen EBIT.

El análisis de los datos revela tendencias significativas en varios ratios financieros a lo largo del período observado.

Ratio de carga tributaria

Se observa una disminución general en el ratio de carga tributaria desde 0.75 en abril de 2020 hasta un mínimo de 0.61 en octubre de 2021. Posteriormente, se aprecia una recuperación gradual, alcanzando 0.77 en julio de 2025. Esta fluctuación sugiere cambios en la eficiencia fiscal o en la composición de los ingresos.

Ratio de carga de intereses

El ratio de carga de intereses presenta una relativa estabilidad, oscilando principalmente entre 0.86 y 0.92. Se identifican ligeras variaciones a lo largo del tiempo, pero sin una tendencia clara ascendente o descendente. La consistencia en este ratio indica una gestión estable de la deuda.

Ratio de margen EBIT

El ratio de margen EBIT experimenta una notable volatilidad. Inicialmente, se registra un aumento desde 4.25% en abril de 2020 hasta 5.32% en octubre de 2020, seguido de un descenso a 2.67% en octubre de 2021. A partir de ese punto, se observa una recuperación con picos en abril de 2024 (4.45%) y octubre de 2024 (4.32%), finalizando en 4.02% en abril de 2025. Esta fluctuación podría estar relacionada con cambios en los costos operativos, los ingresos por ventas o la eficiencia en la gestión de los gastos.

Ratio de margen de beneficio neto

El ratio de margen de beneficio neto sigue un patrón similar al del margen EBIT, mostrando una disminución desde 3.62% en octubre de 2020 hasta 1.41% en octubre de 2021. Posteriormente, se registra una recuperación gradual, alcanzando 3.11% en abril de 2025. Esta tendencia refleja la influencia de factores como los costos de los bienes vendidos, los gastos operativos y los impuestos sobre la rentabilidad general.

En resumen, los datos indican una variabilidad en la rentabilidad, medida a través de los márgenes EBIT y neto, mientras que la carga tributaria y la carga de intereses se mantienen relativamente estables. La recuperación observada en los márgenes de beneficio neto y EBIT en los últimos períodos sugiere una mejora en la eficiencia operativa o en la gestión de costos.