Análisis de ratios de actividad a largo plazo
Los ratios de actividad miden la eficiencia con la que una empresa realiza las tareas diarias, como el cobro de cuentas por cobrar y la gestión del inventario.
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Ratios de actividad a largo plazo (resumen)
Marathon Petroleum Corp., ratios de actividad a largo plazo
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31).
- Ratio de rotación neta de activos fijos
- El ratio experimentó fluctuaciones significativas en el período analizado. En 2019, se situaba en 2.72, pero disminuyó en 2020 a 1.79. Posteriormente, mostró una recuperación en 2021 alcanzando 3.2, seguida de un aumento sustancial en 2022 a 4.98. En 2023, el ratio presentó una ligera disminución a 4.23, manteniendo un nivel elevado en comparación con los años previos a 2022. Esto indica una mejora en la eficiencia en el uso de los activos fijos, especialmente en 2022, aunque con una leve caída en 2023.
- Ratio de rotación neta de activos fijos (incluido arrendamiento operativo y activo por derecho de uso)
- Este indicador refleja un comportamiento similar al anterior, pero con valores ligeramente más bajos. Inició en 2.58 en 2019, bajó a 1.72 en 2020, y luego aumentó en 2021 a 3.09. La tendencia positiva continuó en 2022 con 4.81, seguido de una pequeña disminución en 2023 a 4.08. La tendencia sugiere una mejor utilización de los activos, considerando también los activos por arrendamientos operativos y derechos de uso, con un desempeño especialmente fuerte en 2022.
- Ratio de rotación total de activos
- Este ratio muestra una tendencia al alza desde 2019, cuando era 1.26, hasta 2022, alcanzando 1.97. Sin embargo, en 2023 se registró una disminución a 1.73, aunque se mantiene en niveles superiores a los observados en los años previos a 2021. La evolución indica una mayor eficiencia en la utilización global de los activos totales, aunque con cierta estabilización en los últimos años tras el pico en 2022.
- Ratio de rotación de fondos propios
- Este ratio ha presentado una tendencia claramente ascendente durante el período analizado. En 2019, era 3.68, con una disminución en 2020 a 3.14. Posteriormente, experimentó crecimiento sostenido en los años siguientes, alcanzando 4.58 en 2021, 6.4 en 2022 y, finalmente, 6.08 en 2023. La tendencia indica una utilización más eficiente de los fondos propios, especialmente en 2022, aunque en 2023 se observa una ligera disminución. La mejora en este ratio refleja una mayor rentabilidad y eficiencia en el uso del capital propio.
Ratio de rotación neta de activos fijos
Marathon Petroleum Corp., ratio de rotación neta de activos fijoscálculo, comparación con los índices de referencia
| 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | 31 dic 2019 | ||
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| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | ||||||
| Ventas y otros ingresos operativos | ||||||
| Inmovilizado material, neto | ||||||
| Ratio de actividad a largo plazo | ||||||
| Ratio de rotación neta de activos fijos1 | ||||||
| Referencia | ||||||
| Ratio de rotación neta de activos fijosCompetidores2 | ||||||
| Chevron Corp. | ||||||
| ConocoPhillips | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | ||||||
| Ratio de rotación neta de activos fijossector | ||||||
| Petróleo, gas y combustibles consumibles | ||||||
| Ratio de rotación neta de activos fijosindustria | ||||||
| Energía | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31).
1 2023 cálculo
Ratio de rotación neta de activos fijos = Ventas y otros ingresos operativos ÷ Inmovilizado material, neto
= ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Ventas y otros ingresos operativos
- Se observa una caída significativa en las ventas y otros ingresos operativos en 2020, disminuyendo de aproximadamente 124,0 mil millones de dólares en 2019 a 69,8 mil millones en 2020, posiblemente como consecuencia de eventos macroeconómicos globales. Sin embargo, en los años siguientes, se experimenta una recuperación notable, alcanzando un pico de 177,5 mil millones en 2022, antes de una reducción a 148,4 mil millones en 2023. Esta tendencia sugiere una reactivación del negocio tras la caída inicial, seguida por una ligera desaceleración en el último año.
- Inmovilizado material, neto
- El valor del inmovilizado material muestra una tendencia decreciente a lo largo del período analizado, disminuyendo de 45,6 mil millones en 2019 a 35,1 mil millones en 2023. Esto puede reflejar una política de desinversión, depreciaciones acumuladas o una menor inversión en activos fijos durante los últimos años.
- Ratio de rotación neta de activos fijos
- El ratio presenta fluctuaciones, comenzando en 2.72 en 2019, descendiendo a 1.79 en 2020, indicando una menor eficiencia en el uso de los activos fijos durante ese año. Sin embargo, en 2021, se observa un incremento considerable a 3.2, sugiriendo una mejora en la utilización de los activos. En los años siguientes, el ratio aumenta aún más en 2022 a 4.98, evidenciando una utilización muy eficiente de los activos fijos, pero posteriormente, en 2023, disminuye a 4.23. La tendencia indica un fuerte incremento en la eficiencia en los años 2021 y 2022, seguido de una ligera reducción en 2023, aunque aún mantiene niveles altos en comparación con años anteriores.
Ratio de rotación neta de activos fijos (incluido el arrendamiento operativo, el activo por derecho de uso)
Marathon Petroleum Corp., ratio de rotación neta de activos fijos (incluido el arrendamiento operativo y el activo por derecho de uso)cálculo, comparación con los índices de referencia
| 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | 31 dic 2019 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | ||||||
| Ventas y otros ingresos operativos | ||||||
| Inmovilizado material, neto | ||||||
| Activos de derecho de uso de arrendamiento operativo | ||||||
| Inmovilizado material, neto (incluido el arrendamiento operativo, el activo por derecho de uso) | ||||||
| Ratio de actividad a largo plazo | ||||||
| Ratio de rotación neta de activos fijos (incluido el arrendamiento operativo, el activo por derecho de uso)1 | ||||||
| Referencia | ||||||
| Ratio de rotación neta de activos fijos (incluido el arrendamiento operativo, el activo por derecho de uso)Competidores2 | ||||||
| Chevron Corp. | ||||||
| ConocoPhillips | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | ||||||
| Ratio de rotación neta de activos fijos (incluido el arrendamiento operativo, el activo por derecho de uso)sector | ||||||
| Petróleo, gas y combustibles consumibles | ||||||
| Ratio de rotación neta de activos fijos (incluido el arrendamiento operativo, el activo por derecho de uso)industria | ||||||
| Energía | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31).
1 2023 cálculo
Ratio de rotación neta de activos fijos (incluido el arrendamiento operativo, el activo por derecho de uso) = Ventas y otros ingresos operativos ÷ Inmovilizado material, neto (incluido el arrendamiento operativo, el activo por derecho de uso)
= ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Ventas y otros ingresos operativos
- Durante el período analizado, se observa una disminución significativa en los ingresos en 2020, con una caída de aproximadamente 44% en comparación con 2019, posiblemente vinculada a impactos económicos globales. Sin embargo, en 2021, los ingresos se recuperan notablemente, superando los niveles previos a 2019, alcanzando un máximo histórico en 2022. En 2023, se presenta una desaceleración en las ventas respecto a 2022, reflejando posibles cambios en la demanda o en la estructura de ventas.
- Inmovilizado material, neto
- El valor del activo por derecho de uso y otros activos fijos muestra una tendencia de reducción continua desde 2019 hasta 2023. Esto indica una posible estrategia de desinversión, menor inversión en activos fijos o una depreciación acelerada de los activos existentes. La caída acumulada en estos años evidencia una tendencia a reducir la base de activos tangibles en balance.
- Ratio de rotación neta de activos fijos
- Este ratio refleja la eficiencia en el uso de los activos fijos para generar ventas operativas. En 2019, el ratio fue relativamente bajo, y en 2020 disminuyó significativamente, lo que sugiere menor eficiencia o menor volumen de ventas respecto a los activos. A partir de 2021, el ratio aumenta notablemente, llegando a 4.81 en 2022, lo cual indica una mejora en la eficiencia y la utilización de los activos. Sin embargo, en 2023, el ratio disminuye ligeramente, señalando una posible reducción en la productividad de los activos o un incremento en los activos sin un aumento proporcional en ventas.
Ratio de rotación total de activos
Marathon Petroleum Corp., ratio de rotación total de activoscálculo, comparación con los índices de referencia
| 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | 31 dic 2019 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | ||||||
| Ventas y otros ingresos operativos | ||||||
| Activos totales | ||||||
| Ratio de actividad a largo plazo | ||||||
| Ratio de rotación total de activos1 | ||||||
| Referencia | ||||||
| Ratio de rotación total de activosCompetidores2 | ||||||
| Chevron Corp. | ||||||
| ConocoPhillips | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | ||||||
| Ratio de rotación total de activossector | ||||||
| Petróleo, gas y combustibles consumibles | ||||||
| Ratio de rotación total de activosindustria | ||||||
| Energía | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31).
1 2023 cálculo
Ratio de rotación total de activos = Ventas y otros ingresos operativos ÷ Activos totales
= ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Ventas y otros ingresos operativos
- Se observa una notable fluctuación en los ingresos operativos a lo largo del período evaluado. En 2019, los ingresos fueron de aproximadamente 123,95 mil millones de dólares, mientras que en 2020 se redujeron significativamente a cerca de 69,78 mil millones, posiblemente reflejando impactos económicos adversos. En 2021, los ingresos se recuperaron a aproximadamente 119,98 mil millones, mostrando una recuperación parcial antes de experimentar un aumento considerable en 2022, alcanzando los 177,45 mil millones. Sin embargo, en 2023, los ingresos experimentaron una caída a 148,38 mil millones, aunque permanecen por encima de los niveles pre-pandemia. Esta tendencia indica cierta recuperación tras la caída de 2020, seguida de una tendencia a la estabilización y una posterior disminución en 2023.
- Activos totales
- El análisis muestra una relativa estabilidad en la base de activos totales a lo largo del período. En 2019, los activos fueron de aproximadamente 98,56 mil millones de dólares, disminuyendo en 2020 a unos 85,16 mil millones, lo que puede estar vinculado a la disminución de ingresos en ese año. Luego, en 2021, los activos se mantuvieron prácticamente estables, alcanzando 85,37 mil millones, seguido de un ligero incremento en 2022 a 89,90 mil millones. En 2023, los activos se reducieron de nuevo a aproximadamente 85,99 mil millones. La fluctuación en los activos refleja relativamente bajos cambios y puede indicar una gestión estable del balance general a pesar de las variaciones en los ingresos.
- Ratio de rotación total de activos
- El ratio de rotación total de activos presenta una tendencia de recuperación y aumento en los primeros años, siguiendo una caída significativa en 2020. En 2019, el ratio fue de 1.26, disminuyendo a 0.82 en 2020, posiblemente como consecuencia de la caída en ingresos y la reducción en eficiencia en el uso de los activos. En 2021, el ratio recordó a 1.41, evidenciando una mejora en la utilización de los activos. En 2022, el ratio alcanzó un pico de 1.97, señalando una notable eficiencia en los activos para generar ingresos. En 2023, el ratio se redujo levemente a 1.73, manteniendo niveles altos respecto a los años iniciales, lo que indica que, pese a la disminución en ingresos en ese año, la eficiencia en el uso de los activos sigue siendo relativamente favorable.
Ratio de rotación de fondos propios
Marathon Petroleum Corp., el coeficiente de rotación de fondos propios de los accionistascálculo, comparación con los índices de referencia
| 31 dic 2023 | 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | 31 dic 2019 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | ||||||
| Ventas y otros ingresos operativos | ||||||
| Capital contable total de MPC | ||||||
| Ratio de actividad a largo plazo | ||||||
| Ratio de rotación de fondos propios1 | ||||||
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| Ratio de rotación de fondos propiosCompetidores2 | ||||||
| Chevron Corp. | ||||||
| ConocoPhillips | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | ||||||
| Ratio de rotación de fondos propiossector | ||||||
| Petróleo, gas y combustibles consumibles | ||||||
| Ratio de rotación de fondos propiosindustria | ||||||
| Energía | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31).
1 2023 cálculo
Ratio de rotación de fondos propios = Ventas y otros ingresos operativos ÷ Capital contable total de MPC
= ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Ventas y otros ingresos operativos
- Durante el período analizado, se observa una tendencia fluctuante en los ingresos operativos. En 2019, las ventas alcanzaron los 123,949 millones de dólares, seguido por una caída significativa en 2020 hasta 69,779 millones, posiblemente asociado a factores económicos o de mercado en ese año. Sin embargo, en 2021, los ingresos se recuperan notablemente hasta 119,983 millones, acercándose a niveles previos. La tendencia alcista continúa en 2022, alcanzando los 177,453 millones, antes de experimentar una disminución en 2023 a 148,379 millones. En conjunto, la empresa muestra una recuperación fuerte en 2021 y 2022, aunque en 2023 se evidencia una reducción respecto a 2022, indicando posibles cambios en la demanda, precios o condiciones del mercado.
- Capital contable total de MPC
- El patrimonio total presenta una tendencia de disminución en 2020, con un descenso desde 33,694 millones en 2019 a 22,199 millones. En 2021, hay una recuperación parcial hasta 26,206 millones, seguida de un incremento en 2022 hasta 27,715 millones, lo que sugiere una posición de capital más sólida en ese año. No obstante, en 2023, se observa una reducción en el capital contable a 24,404 millones, reflejando potenciales pérdidas, distribuciones de dividendos o ajustes en el patrimonio. La variación en el patrimonio revela cierta volatilidad en la estructura financiera, con períodos de recuperación intercalados con disminuciones.
- Ratio de rotación de fondos propios
- Este ratio, que indica la eficiencia en el uso del patrimonio para generar ventas, muestra incrementos significativos en 2021 y 2022, pasando de 3.14 en 2020 a 4.58 en 2021 y luego a 6.4 en 2022. Esto sugiere una mejora en la eficiencia del capital propio para generar ingresos, compatibilizando una elevada rentabilidad o mayor utilización de los recursos. En 2023, el ratio disminuye ligeramente a 6.08, aunque aún mantiene un nivel alto comparado con años anteriores. La tendencia al alza en los ratios hasta 2022 refleja una gestión eficiente de los fondos propios durante esos años, con una posible optimización en el uso del capital para impulsar las ventas. La ligera caída en 2023 podría estar relacionada con la reducción en ingresos y/o cambios en la estructura de recursos.