Calidad de la información financiera: Periodificaciones agregadas

Las ganancias se pueden descomponer en efectivo y componentes de devengo. Se ha encontrado que el componente de devengo (devengo agregado) tiene menos persistencia que el componente de efectivo y, por lo tanto, (1) las ganancias con un componente de devengo más alto son menos persistentes que las ganancias con un componente de devengo más pequeño, en igualdad de condiciones; y (2) el componente de efectivo de las ganancias debería recibir una ponderación más alta al evaluar el desempeño de la empresa.

Ratio de periodificación basado en el balance
Ratio de devengo basado en el estado de flujo de efectivo

Área para los usuarios de pago

Pruébalo gratis

Broadcom Inc. páginas disponibles de forma gratuita esta semana:

Los datos están ocultos detrás: .

Solicite acceso completo a todo el sitio web desde 10,42 US$ al mes o
Pida 1 mes de acceso a Broadcom Inc. por 24,99 US$.

Obtener acceso

Este es un pago único. No hay renovación automática.

Aceptamos:

Ratio de periodificación basado en el balance

Broadcom Inc., cálculo del balance de los periodificaciones agregadas

US$ en millones

		3 nov 2024	29 oct 2023	30 oct 2022	31 oct 2021	1 nov 2020	3 nov 2019
	Activos operativos
	Activos totales
	Menos: Efectivo y equivalentes de efectivo
	Activos operativos
	Pasivos de explotación
	Pasivo total
	Menos: Porción actual de la deuda a largo plazo
	Menos: Deuda a largo plazo, excluida la parte corriente
	Pasivos de explotación

	Activos operativos netos¹
	Periodificaciones agregadas basadas en el balance²
	Ratio financiero
	Ratio de periodificación basado en el balance³
	Referencia
	Ratio de periodificación basado en el balanceCompetidores⁴
	Advanced Micro Devices Inc.
	Analog Devices Inc.
	Applied Materials Inc.
	Intel Corp.
	KLA Corp.
	Lam Research Corp.
	Micron Technology Inc.
	NVIDIA Corp.
	Qualcomm Inc.
	Texas Instruments Inc.
	Ratio de periodificación basado en el balancesector
	Semiconductores y equipos de semiconductores
	Ratio de periodificación basado en el balanceindustria
	Tecnología de la información

Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-11-03), 10-K (Fecha del informe: 2023-10-29), 10-K (Fecha del informe: 2022-10-30), 10-K (Fecha del informe: 2021-10-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-11-01), 10-K (Fecha del informe: 2019-11-03).

¹ 2024 cálculo
Activos operativos netos = Activos operativos – Pasivos de explotación
= – =

² 2024 cálculo
Periodificaciones agregadas basadas en el balance = Activos operativos netos₂₀₂₄ – Activos operativos netos₂₀₂₃
= – =

³ 2024 cálculo
Ratio de periodificación basado en el balance = 100 × Periodificaciones agregadas basadas en el balance ÷ Activos operativos netos medios
= 100 × ÷ [( + ) ÷ 2] =

⁴ Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.

El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en varios indicadores clave a lo largo del período examinado.

Activos operativos netos: Se observa una disminución constante en los activos operativos netos desde 2020 hasta 2022, pasando de 57.345 millones de dólares a 49.808 millones de dólares. No obstante, se registra un incremento sustancial en 2024, alcanzando los 125.896 millones de dólares. Este último aumento sugiere una expansión significativa de la capacidad operativa o una revaluación de activos.
Periodificaciones agregadas basadas en balances: Las periodificaciones agregadas muestran fluctuaciones considerables. Inicialmente, se registra un valor positivo de 4.632 millones de dólares en 2020, seguido de valores negativos en los años 2021, 2022 y 2023 (-4.789, -2.748 y -780 millones de dólares, respectivamente). En 2024, se produce un cambio drástico hacia un valor positivo de 76.868 millones de dólares, lo que indica una reversión significativa en la gestión de los ingresos y gastos diferidos.
Ratio de devengo basado en el balance: El ratio de devengo basado en el balance presenta una tendencia decreciente desde 2020 hasta 2023, pasando del 8,42% al -1,58%. Esta disminución sugiere una reducción en la calidad de las ganancias, posiblemente debido a una mayor dependencia de las ganancias contables en lugar de las ganancias en efectivo. Sin embargo, en 2024, el ratio experimenta un aumento considerable, alcanzando el 87,89%. Este incremento sustancial indica una mejora significativa en la calidad de las ganancias y una mayor correlación entre las ganancias contables y el flujo de efectivo.

En resumen, los datos sugieren un período inicial de disminución en los activos y una volatilidad en las periodificaciones, acompañado de una disminución en la calidad de las ganancias. No obstante, el año 2024 se caracteriza por una fuerte recuperación y mejora en todos los indicadores analizados, lo que podría indicar un cambio positivo en la estrategia o las condiciones operativas.

Ratio de devengo basado en el estado de flujo de efectivo

Broadcom Inc., cálculo del estado de flujos de efectivo de los devengos agregados

US$ en millones

		3 nov 2024	29 oct 2023	30 oct 2022	31 oct 2021	1 nov 2020	3 nov 2019
	Utilidad neta
	Menos: Efectivo neto proporcionado por las actividades operativas
	Menos: Efectivo neto utilizado en actividades de inversión
	Valores devengados agregados basados en el estado de flujos de efectivo
	Ratio financiero
	Ratio de devengo basado en el estado de flujo de efectivo¹
	Referencia
	Ratio de devengo basado en el estado de flujo de efectivoCompetidores²
	Advanced Micro Devices Inc.
	Analog Devices Inc.
	Applied Materials Inc.
	Intel Corp.
	KLA Corp.
	Lam Research Corp.
	Micron Technology Inc.
	NVIDIA Corp.
	Qualcomm Inc.
	Texas Instruments Inc.
	Ratio de devengo basado en el estado de flujo de efectivosector
	Semiconductores y equipos de semiconductores
	Ratio de devengo basado en el estado de flujo de efectivoindustria
	Tecnología de la información

¹ 2024 cálculo
Ratio de devengo basado en el estado de flujo de efectivo = 100 × Valores devengados agregados basados en el estado de flujos de efectivo ÷ Activos operativos netos medios
= 100 × ÷ [( + ) ÷ 2] =

² Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.