Análisis de segmentos reportables
Broadcom Inc. opera en 2 segmentos: soluciones de semiconductores y software de infraestructura.
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Ratio de margen de beneficio del segmento reportable
Broadcom Inc., ratio de margen de beneficio por segmento declarable
| 3 nov 2024 | 29 oct 2023 | 30 oct 2022 | 31 oct 2021 | 1 nov 2020 | 3 nov 2019 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Soluciones de semiconductores | ||||||
| Software de infraestructura |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-11-03), 10-K (Fecha del informe: 2023-10-29), 10-K (Fecha del informe: 2022-10-30), 10-K (Fecha del informe: 2021-10-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-11-01), 10-K (Fecha del informe: 2019-11-03).
- Resumen de la tendencia en márgenes de beneficio de los segmentos reportables
-
El índice de margen de beneficio del segmento de soluciones de semiconductores muestra una tendencia claramente ascendente desde aproximadamente 46.72% en noviembre de 2019 hasta un pico cercano a 58.5% en octubre de 2023. Aunque existe una ligera disminución en noviembre de 2024 a 55.69%, la tendencia general durante el período analizado indica una mejora en la rentabilidad del segmento, sugiriendo una gestión eficaz de costos o una mejora en los márgenes de venta en este rubro.
Por otro lado, el margen de beneficio del segmento de software de infraestructura presenta inicialmente un alto nivel de rentabilidad del 73.33% en noviembre de 2019, con una caída significativa hasta 65.9% en noviembre de 2020. Posteriormente, se observa una recuperación y cierta estabilidad, alcanzando un valor cercano al 70.67% en octubre de 2022 y superando el 73% en octubre de 2023. Sin embargo, en noviembre de 2024, el margen se reduce a 65.08%, volviendo a niveles similares a los de 2020. Este patrón indica una mayor volatilidad en este segmento, posiblemente influenciada por condiciones del mercado, cambios en la demanda o en la estructura de costos asociados a la infraestructura de software.
- Comparación y análisis global
- En conjunto, se observa que el segmento de soluciones de semiconductores ha mostrado una tendencia sostenida de mejora en la rentabilidad, mientras que el segmento de software de infraestructura presenta fluctuaciones y cierta volatilidad en sus márgenes, aunque mantiene niveles relativamente altos respecto a los estándares de la industria. Estas diferencias en la evolución de los márgenes sugieren distintos desafíos y oportunidades en cada segmento, lo cual puede reflejarse en la estrategia global de la empresa y en sus perspectivas futuras.
Ratio de margen de beneficio del segmento reportable: Soluciones de semiconductores
Broadcom Inc.; Soluciones de semiconductores; Cálculo del ratio de margen de beneficio del segmento
| 3 nov 2024 | 29 oct 2023 | 30 oct 2022 | 31 oct 2021 | 1 nov 2020 | 3 nov 2019 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | ||||||
| Resultado de explotación | ||||||
| Ingresos netos | ||||||
| Ratio de rentabilidad de los segmentos sobre los que se informa | ||||||
| Ratio de margen de beneficio del segmento reportable1 | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-11-03), 10-K (Fecha del informe: 2023-10-29), 10-K (Fecha del informe: 2022-10-30), 10-K (Fecha del informe: 2021-10-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-11-01), 10-K (Fecha del informe: 2019-11-03).
1 2024 cálculo
Ratio de margen de beneficio del segmento reportable = 100 × Resultado de explotación ÷ Ingresos netos
= 100 × ÷ =
- Resultado de explotación
- La tendencia en el resultado de explotación muestra un crecimiento sostenido a lo largo del período analizado. Desde 8,148 millones de dólares en 2019, se observa un aumento constante que alcanza 16,759 millones en 2024, evidenciando un incremento total de aproximadamente un 105% en cinco años. La tasa de crecimiento anual ha sido generalmente positiva, con aumentos notables en 2021 y 2022, lo que indica una mejora en la eficiencia operativa y en la generación de beneficios antes de intereses e impuestos.
- Ingresos netos
- Los ingresos netos también reflejan una tendencia alcista, creciendo desde 17,441 millones en 2019 hasta 30,096 millones en 2024, con un incremento acumulado del aproximadamente 72%. La tasa de crecimiento anual se mantiene en positivo, con un crecimiento especialmente fuerte en 2022 y 2023, evidenciando una expansión en las ventas o en la estructura de ingresos de la empresa.
- Ratio de margen de beneficio del segmento reportable
- Este ratio muestra una tendencia en aumento, pasando de 46.72% en 2019 a un nivel cercano al 58.5% en 2023, después de un ligero descenso a 55.69% en 2024. El incremento sostenido en la proporción de beneficios respecto a los ingresos indica una mejora en la eficiencia en la gestión de los costos y/o en la rentabilidad de los segmentos reportables de la empresa. La pequeña disminución en 2024 podría reflejar un impacto en la rentabilidad o un cambio en la estructura de costos.
Ratio de margen de beneficio del segmento reportable: Software de infraestructura
Broadcom Inc.; Software de infraestructura; Cálculo del ratio de margen de beneficio del segmento
| 3 nov 2024 | 29 oct 2023 | 30 oct 2022 | 31 oct 2021 | 1 nov 2020 | 3 nov 2019 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | ||||||
| Resultado de explotación | ||||||
| Ingresos netos | ||||||
| Ratio de rentabilidad de los segmentos sobre los que se informa | ||||||
| Ratio de margen de beneficio del segmento reportable1 | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-11-03), 10-K (Fecha del informe: 2023-10-29), 10-K (Fecha del informe: 2022-10-30), 10-K (Fecha del informe: 2021-10-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-11-01), 10-K (Fecha del informe: 2019-11-03).
1 2024 cálculo
Ratio de margen de beneficio del segmento reportable = 100 × Resultado de explotación ÷ Ingresos netos
= 100 × ÷ =
- Resultado de explotación
- Se observa una tendencia general de crecimiento en el resultado de explotación a lo largo del período analizado. Desde 2019, con un valor de 3,781 millones de dólares, hasta 2023, donde alcanza los 13,977 millones de dólares, representando un incremento significativo. Este aumento sugiere una mejora en la eficiencia operacional y en la generación de beneficios antes de intereses e impuestos, aunque en 2024, se proyecta una significativa expansión con un valor de 13,977 millones de dólares.
- Ingresos netos
- Los ingresos netos muestran una tendencia ascendente, incrementándose desde 5,156 millones de dólares en 2019 hasta 21,478 millones en 2024. El crecimiento constante en los ingresos refleja una expansión en las actividades comerciales y un aumento en las ventas o en el valor de los productos y servicios ofrecidos. La diferencia en cifras entre 2023 y 2024 indica un crecimiento acelerado en el último período analizado.
- Ratio de margen de beneficio del segmento reportable
- Este ratio presenta fluctuaciones a lo largo del período, manteniéndose bastante estable en torno al 65-73%. En 2019, se situaba en 73.33%, alcanzando un mínimo de 65.9% en 2020. Posteriormente, se mantiene en niveles cercanos al 70%, con ligeras variaciones, llegando a su nivel más alto en 2023 con un 73.84%, y disminuyendo a un 65.08% en 2024. La tendencia indica una estabilidad relativa en la rentabilidad del segmento reportable, aunque con cierta disminución en el último año, lo cual puede reflejar cambios en los costos o en la estructura de márgenes, o bien una mayor inversión en áreas que reduzcan temporalmente la rentabilidad.
Ingresos netos
Broadcom Inc., ingresos netos por segmento reportable
US$ en millones
| 3 nov 2024 | 29 oct 2023 | 30 oct 2022 | 31 oct 2021 | 1 nov 2020 | 3 nov 2019 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Soluciones de semiconductores | ||||||
| Software de infraestructura | ||||||
| Total |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-11-03), 10-K (Fecha del informe: 2023-10-29), 10-K (Fecha del informe: 2022-10-30), 10-K (Fecha del informe: 2021-10-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-11-01), 10-K (Fecha del informe: 2019-11-03).
- Análisis de los ingresos netos de los diferentes segmentos y del total
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- Segmento de soluciones de semiconductores
- La tendencia en los ingresos netos ha sido predominantemente al alza en este segmento desde 2019, con un crecimiento moderado de aproximadamente 2.8% de 2019 (17,441 millones US$) a 2020 (17,267 millones US$). Sin embargo, a partir de 2020, se observa un aumento sostenido y significativo, alcanzando 20,383 millones US$ en 2021, continuando con una expansión hasta 25,818 millones en 2022 y 28,182 millones en 2023. Para 2024, se estima otro incremento, alcanzando los 30,096 millones US$.
- Segmento de software de infraestructura
- Este segmento muestra una tendencia de crecimiento consistente, con incrementos año tras año, notablemente mayor en comparación con el segmento anterior. Desde 2019 (5,156 millones US$), los ingresos aumentaron a 6,621 millones en 2020, luego a 7,067 millones en 2021, a 7,385 millones en 2022, y a 7,637 millones en 2023. En 2024, se proyecta un crecimiento exponencial, alcanzando 21,478 millones US$, lo que representa un incremento sustancial en comparación con los años anteriores.
- Resumen general
- Se observa un crecimiento sostenido en todos los segmentos de la empresa, con un comportamiento marcado en el segmento de software de infraestructura, cuya tendencia hacia un incremento acelerado en 2024 indica una posible estrategia de expansión o una introducción de productos de alto valor que contribuyen significativamente a los ingresos totales. Asimismo, el segmento de soluciones de semiconductores mantiene una trayectoria de crecimiento, aunque a un ritmo más moderado en comparación con el software. El incremento notable en 2024 en el total de ingresos refleja un efecto conjunto de ambos segmentos, principalmente impulsado por la expansión en el software de infraestructura, que en ese año experimenta un aumento dramático en comparación con períodos anteriores.
Resultado de explotación
Broadcom Inc., ingresos de explotación por segmento declarable
US$ en millones
| 3 nov 2024 | 29 oct 2023 | 30 oct 2022 | 31 oct 2021 | 1 nov 2020 | 3 nov 2019 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Soluciones de semiconductores | ||||||
| Software de infraestructura | ||||||
| Gastos no asignados | ||||||
| Total |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-11-03), 10-K (Fecha del informe: 2023-10-29), 10-K (Fecha del informe: 2022-10-30), 10-K (Fecha del informe: 2021-10-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-11-01), 10-K (Fecha del informe: 2019-11-03).
- Informe de tendencias del resultado de explotación
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Durante el período analizado, se observa una tendencia de crecimiento sostenido en las soluciones de semiconductores y en el software de infraestructura, reflejando una expansión en estas líneas de negocio. En particular, las soluciones de semiconductores incrementaron su resultado de explotación desde aproximadamente 8,148 millones de dólares en noviembre 2019 hasta 16,759 millones en noviembre 2024, mostrando un crecimiento acumulado que sugiere una mejora en la rentabilidad y eficiencia de la división.
El software de infraestructura también evidenció una significativa evolución, comenzando en 3,781 millones en noviembre 2019 y alcanzando casi 14,000 millones en noviembre 2024. Este incremento indica un fuerte incremento en la generación de beneficios en esta área, con un crecimiento más pronunciado en los últimos años, particularmente en 2024, donde el resultado se casi duplicó respecto al ejercicio anterior.
En contraste, los gastos no asignados muestran una tendencia a la disminución en valor absoluto, pero presenta una alta volatilidad y una tendencia a la negatividad. En la mayoría de los períodos, estos gastos superan los resultados positivos de las líneas principales de negocio, resultando en una contribución negativa que puede impactar en la rentabilidad global. La magnitud de estos gastos se incrementó significativamente en 2024, alcanzando -17,273 millones, lo cual contrarresta notablemente las ganancias de las divisiones principales.
El resultado total de explotación refleja un incremento progresivo desde 3,444 millones en 2019 a un máximo de 16,225 millones en 2022, seguido de una caída en 2024 a 13,463 millones. La recuperación en 2022 y 2023 se atribuye principalmente al fortalecimiento de las divisiones de soluciones de semiconductores y software de infraestructura. Sin embargo, en 2024, los gastos no asignados elevados, junto con la posible disminución en algunos resultados específicos, han provocado un descenso en el resultado total respecto al año anterior.
En síntesis, se puede observar una tendencia de crecimiento en las áreas centrales del negocio, con una expansión notable en el área de software de infraestructura, aunque afectada en 2024 por un aumento sustancial en gastos no asignados. La evolución de estos ratios refleja una empresa que ha logrado incrementar sus beneficios operativos en líneas clave, pero que enfrenta desafíos en la gestión de gastos no asignados para mantener una mejora sostenida en la rentabilidad total.