Becton, Dickinson & Co. (NYSE:BDX)

El análisis de los datos proporcionados revela tendencias significativas en las relaciones precio-beneficio y precio-ingresos de la entidad evaluada.

Relación precio/utilidad neta (P/E)

Se observa una marcada volatilidad en este ratio. Inicialmente, presenta valores relativamente estables, oscilando entre 28.94 y 30.05. A partir del segundo trimestre de 2017, se experimenta un incremento sustancial, alcanzando un pico de 206.04. Posteriormente, el ratio disminuye considerablemente, aunque permanece fluctuante, con valores que varían entre 65.09 y 105.6. En los últimos períodos analizados, se aprecia una tendencia a la baja, estabilizándose en torno a 40.44.

Relación precio/ingresos de explotación (P/OP)

Este ratio muestra un patrón de crecimiento y posterior estabilización. A partir de 2017, se observa un aumento progresivo, alcanzando un máximo de 95.72. A partir de ese punto, el ratio tiende a disminuir, aunque con fluctuaciones, manteniéndose en un rango entre 27.29 y 56.2. La tendencia más reciente indica una relativa estabilización en torno a 30.

Relación precio/ingresos (P/S)

La relación precio/ingresos presenta una mayor estabilidad en comparación con las otras ratios. Se observa una tendencia al alza desde 2016 hasta 2019, con valores que oscilan entre 3.05 y 4.07. A partir de 2020, el ratio se mantiene relativamente estable, fluctuando entre 3.43 y 4.45, sin una tendencia clara al alza o a la baja.

Relación precio/valor contable (P/BV)

Este ratio se caracteriza por una relativa estabilidad, con valores que se mantienen en un rango estrecho entre 2.78 y 4.99. Se observa una ligera tendencia a la baja a lo largo del período analizado, aunque las fluctuaciones son mínimas. Los valores más recientes se sitúan en torno a 3.02.

En resumen, los datos sugieren una entidad con una valoración que ha experimentado cambios significativos, especialmente en lo que respecta a la relación precio/utilidad neta. Las otras ratios muestran una mayor estabilidad, aunque con fluctuaciones que requieren un análisis más profundo para determinar sus causas subyacentes.

El análisis de los datos revela tendencias significativas en el precio de la acción, el beneficio por acción (EPS) y el ratio Precio/Beneficio (P/E) a lo largo del período examinado.

Precio de la acción

Se observa una tendencia general al alza en el precio de la acción desde finales de 2016 hasta mediados de 2021. Tras un pico en septiembre de 2021, se aprecia una corrección a finales de 2021 y una fluctuación en 2022, sin alcanzar los máximos previos. El precio muestra volatilidad, con incrementos notables en ciertos trimestres, especialmente entre 2017 y 2018.

Beneficio por acción (EPS)

El EPS presenta una trayectoria más variable. Inicialmente, se mantiene relativamente estable, pero experimenta una disminución significativa en el segundo y tercer trimestre de 2017. Posteriormente, muestra una recuperación con picos en 2019 y 2021, siendo este último el período de mayor rentabilidad por acción. En el primer trimestre de 2020, se registra un valor negativo, seguido de una recuperación gradual. El último trimestre analizado muestra una disminución en comparación con los trimestres anteriores de 2021.

Ratio P/E

El ratio P/E exhibe una alta volatilidad. Se observa un incremento considerable en 2017, alcanzando valores elevados, lo que sugiere una sobrevaloración relativa en ese período. A partir de 2018, el ratio fluctúa significativamente, con picos y caídas pronunciadas. La falta de datos en algunos trimestres dificulta el análisis completo de la tendencia. En general, el ratio P/E parece estar correlacionado inversamente con el EPS, como se esperaría, pero con amplias variaciones.

En resumen, el período analizado se caracteriza por un crecimiento general del precio de la acción, aunque con fluctuaciones. El EPS muestra una mayor variabilidad, con momentos de fuerte crecimiento y periodos de contracción. El ratio P/E refleja esta volatilidad y sugiere cambios en la percepción del mercado sobre el valor de la empresa.

El análisis de los datos revela tendencias significativas en el precio de la acción y el beneficio operativo por acción, así como en la relación entre ambos, representada por el ratio P/OP.

Precio de la acción

Se observa una tendencia general al alza en el precio de la acción a lo largo del período analizado. Inicialmente, se registra un incremento constante desde finales de 2016 hasta finales de 2017. Posteriormente, se aprecia una fluctuación, con un descenso en la primera mitad de 2019 y nuevamente en la primera mitad de 2020, posiblemente influenciado por factores externos. A partir de mediados de 2020, el precio de la acción experimenta un nuevo período de crecimiento, alcanzando valores máximos a finales de 2021.

Beneficio operativo por acción

El beneficio operativo por acción muestra una volatilidad considerable. Se identifica una disminución notable en la segunda mitad de 2017 y la primera mitad de 2018. A partir de finales de 2018, se observa una recuperación, con picos en la segunda mitad de 2019 y la primera mitad de 2021. Sin embargo, el beneficio operativo por acción también experimenta descensos, como el registrado en la primera mitad de 2020.

Ratio P/OP

El ratio P/OP presenta una marcada tendencia al alza desde finales de 2016 hasta finales de 2017, alcanzando valores máximos en ese período. Posteriormente, se observa una disminución y estabilización relativa en 2018. A partir de 2019, el ratio P/OP vuelve a aumentar, aunque con fluctuaciones, reflejando la relación entre el precio de la acción y el beneficio operativo por acción. Se identifica un pico en la segunda mitad de 2021, seguido de una ligera disminución.

En resumen, el precio de la acción muestra una tendencia general al alza a largo plazo, aunque con periodos de volatilidad. El beneficio operativo por acción es más variable, mientras que el ratio P/OP refleja la dinámica entre ambos indicadores, mostrando una correlación con las fluctuaciones del precio de la acción y el beneficio operativo.

El análisis de los datos revela tendencias significativas en los indicadores financieros considerados.

Precio de la acción

Se observa una tendencia general al alza en el precio de la acción a lo largo del período analizado. Inicialmente, se registra un incremento constante desde finales de 2016 hasta finales de 2017. Posteriormente, se aprecia una fluctuación, con un descenso notable a principios de 2020, posiblemente influenciado por factores externos. A partir de mediados de 2020, el precio de la acción experimenta una recuperación y continúa su tendencia ascendente hasta finales de 2021, para luego estabilizarse con ligeras variaciones en 2022.

Ventas por acción

Las ventas por acción muestran una dinámica más variable. Se identifica una disminución gradual desde finales de 2016 hasta mediados de 2017. A partir de ese momento, se observa un repunte, alcanzando valores máximos a finales de 2018 y principios de 2019. Posteriormente, se registra una caída significativa en la primera mitad de 2020, seguida de una recuperación y un crecimiento sostenido hasta finales de 2021. En 2022, se aprecia una ligera disminución.

Ratio P/S (Precio/Ventas)

El ratio P/S presenta una tendencia ascendente desde finales de 2016 hasta finales de 2017, indicando que los inversores estaban dispuestos a pagar más por cada unidad de venta. A partir de 2018, el ratio se estabiliza en un rango entre 3.5 y 4.94, con fluctuaciones menores. Se observa un descenso en 2019 y una ligera recuperación en 2021, seguido de una estabilización en 2022. La variación en este ratio puede reflejar cambios en las expectativas de crecimiento de la empresa o en la valoración del mercado.

En resumen, se constata una correlación entre el precio de la acción y las ventas por acción, aunque con desfases temporales. El ratio P/S proporciona una perspectiva adicional sobre la valoración de la empresa en relación con sus ventas, mostrando una relativa estabilidad en los últimos años.

El análisis de los datos revela tendencias significativas en el precio de la acción, el valor contable por acción y su relación, expresada a través del ratio Precio/Valor Contable (P/BV).

Precio de la Acción

Se observa una tendencia general al alza en el precio de la acción a lo largo del período analizado. Inicialmente, se registra un incremento constante desde finales de 2016 hasta finales de 2017. Posteriormente, se aprecia una fluctuación, con un descenso en la primera mitad de 2019 y nuevamente en el primer trimestre de 2020, posiblemente influenciado por factores externos. A partir de mediados de 2020, el precio de la acción experimenta una recuperación y continúa su tendencia ascendente hasta finales de 2021, para luego estabilizarse con ligeras variaciones en 2022.

Valor Contable por Acción (BVPS)

El valor contable por acción muestra un crecimiento notable, especialmente entre finales de 2016 y finales de 2017. Este crecimiento se estabiliza en los años siguientes, manteniendo un rango relativamente constante, con fluctuaciones menores. Se observa un ligero descenso en el valor contable por acción en 2019, seguido de un repunte en 2020 y 2021, consolidándose en un nivel superior al inicial.

Ratio Precio/Valor Contable (P/BV)

El ratio P/BV presenta una disminución general a lo largo del período. Inicialmente, se sitúa en torno a 5, para luego reducirse gradualmente hasta alcanzar valores cercanos a 3 en 2020. A partir de ese momento, el ratio experimenta una ligera recuperación, situándose en torno a 3 en 2022. La disminución del ratio P/BV sugiere que el precio de la acción está creciendo a un ritmo menor que el valor contable por acción, o que el mercado está valorando la empresa de manera más conservadora en relación con su valor contable.

Correlación entre Variables

Existe una correlación inversa entre el precio de la acción y el ratio P/BV. A medida que el precio de la acción aumenta, el ratio P/BV tiende a disminuir, y viceversa. Esto indica que el mercado ajusta la valoración de la empresa en función de su precio y su valor contable. El valor contable por acción, por su parte, muestra una correlación positiva con el precio de la acción, aunque esta correlación no es tan fuerte como la observada con el ratio P/BV.