Intuitive Surgical Inc. (NASDAQ:ISRG)

análisis de la relación precio/utilidad neta (P/E)

Desde el tercer trimestre de 2020 en adelante, la relación P/E experimenta fluctuaciones moderadas, con valores que oscilan entre aproximadamente 55 y 90. Se observa un aumento general en el período comprendido entre 2022 y 2023, alcanzando picos cercanos a 87, lo que puede indicar expectativas de crecimiento o una percepción de valoración elevada por parte del mercado. A finales de 2023, la relación presenta una tendencia a disminuir ligeramente, aunque se mantiene en niveles elevados en comparación con los primeros años del análisis. Esto refleja, en general, una percepción positiva hacia las ganancias futuras, aunque con cierta volatilidad.

análisis de la relación precio/ingresos de explotación (P/OP)

La relación P/OP muestra un patrón similar al del P/E, con niveles elevados en los períodos cercanos a 2022-2023, alcanzando valores que sobrepasan 80. A partir de los picos, se observa una ligera tendencia a la recuperación en el último trimestre de 2023, situándose en torno a 68. La fluctuación en estos ratios puede estar relacionada con cambios en la percepción del mercado respecto a las expectativas de ingreso operativo y su crecimiento.

análisis de la relación precio/ingresos (P/S)

El ratio P/S presenta una tendencia ligeramente creciente en el período analizado, alcanzando valores máximos en torno a 24 a mediados de 2024, y luego decreciendo marginalmente hacia finales de 2024 y en el primer trimestre de 2025. La tendencia indica una valoración del mercado hacia las acciones relativamente alta en relación con los ingresos, aunque con cierta volatilidad en los últimos periodos.

análisis de la relación precio/valor contable (P/BV)

El ratio P/BV muestra fluctuaciones a lo largo del período, comenzando en niveles por encima de 7, alcanzando picos cercanos a 12 en algunos períodos, y luego estabilizándose en torno a 10 para finales de 2024. La tendencia indica una valoración elevada en relación con el valor contable, sugiriendo que el mercado puede estar valorizando más allá del valor neto en libros, probablemente debido a expectativas de crecimiento, innovación o ventajas competitivas de la empresa. Sin embargo, los picos y caídas reflejan la volatilidad del mercado y posibles cambios en las percepciones de los inversionistas respecto a la solvencia o liquidez subyacente.

En el período analizado, se observa una tendencia general de aumento en el precio de la acción, pasando de aproximadamente 175.44 USD en marzo de 2020 a un máximo cercano a 571.88 USD en marzo de 2025. Este incremento refleja un crecimiento sostenido en el valor de mercado de la empresa a lo largo de los años, aunque con algunos períodos de volatilidad, particularmente en 2022, donde se evidencian caídas temporales en el precio.

El beneficio por acción (EPS) muestra un patrón de crecimiento constante desde 2020, con valores que pasan de datos inexistentes a aproximadamente 7.27 USD en marzo de 2025. Este incremento indica una mejora en la rentabilidad de la empresa, sostenida a lo largo de los trimestres. La tendencia del EPS sugiere que la empresa ha logrado aumentar sus beneficios de manera relativamente continua, reflejando una gestión eficiente y potencialmente una expansión en sus operaciones o márgenes de ganancia.

El ratio P/E, que relaciona el precio de mercado de la acción con el beneficio por acción, presenta fluctuaciones considerables durante el período, aunque en general mantiene una tendencia en rangos elevados, superando en muchos casos 60, alcanzando hasta 87.82 en marzo de 2025. Las variaciones del ratio P/E indican cambios en las percepciones del mercado respecto a las expectativas de crecimiento futuro y la valoración relativa de la empresa, conjugándose con el incremento en el precio de la acción y el EPS para reflejar una percepción de alta valoración y expectativas de crecimiento continuas.

Precio de la acción

El precio de la acción muestra una tendencia general al alza desde principios de 2020, alcanzando picos significativos en los últimos trimestres observados. Se observa un aumento constante desde aproximadamente 175.44 dólares en marzo de 2020 hasta superar los 500 dólares en marzo de 2025. Sin embargo, también se evidencian ciertas caídas temporales, particularmente en algunos trimestres de 2021 y 2022, seguidas de recuperaciones rápidamente. Esto sugiere una volatilidad en el valor de mercado, pero con una tendencia alcista a largo plazo.

Beneficio operativo por acción

El beneficio operativo por acción no se encuentra reportado inicialmente, pero inicia su registro a partir del tercer trimestre de 2020, alcanzando valores progresivamente crecientes. La tendencia muestra un incremento constante en los beneficios operativos por acción a lo largo del periodo, pasando de valores cercanos a 2.97 dólares en 2020 a aproximadamente 7.35 dólares en marzo de 2025. Este crecimiento refleja una mejora en la eficiencia y rentabilidad operacional de la empresa a lo largo del tiempo.

P/OP (Ratio financiero)

El ratio P/OP presenta una tendencia descendente desde niveles cercanos a 88 y 89 en los primeros registros, estabilizándose en torno a 55-70 en los trimestres posteriores, con algunos picos hacia 80-90 tratando de reflejar quizás una valoración relativa del beneficio operativo en relación al precio de mercado. La disminución en el ratio indica que el mercado puede estar valorando los beneficios operativos en relación con el precio de la acción de manera más favorable con el tiempo, o que el precio de la acción ha aumentado más rápidamente que los beneficios operativos en ciertos períodos. La fluctuación en este ratio puede sugerir cambios en las expectativas del mercado o en la percepción de crecimiento de la empresa.

El análisis de los datos financieros trimestrales revela varias tendencias relevantes en distintos indicadores clave.

El precio de la acción presenta una tendencia general al alza desde los primeros datos en marzo de 2020, comenzando en 175.44 USD y alcanzando un pico en septiembre de 2023 con 571.88 USD. Tras un período de fluctuaciones, se observa un aumento sostenido en los últimos trimestres, alcanzando valores superiores a los 500 USD. Esto indica una apreciación significativa en la percepción del mercado respecto a la empresa a lo largo de los años.

Las ventas por acción muestran un crecimiento constante en el período analizado, partiendo desde valores no disponibles en 2020 hasta llegar a 25.51 USD en marzo de 2025. A partir del cuarto trimestre de 2020, las ventas por acción exhiben una tendencia al alza continua, con incrementos progresivos en cada período, lo que sugiere una expansión en las operaciones y un aumento en la generación de valor por parte de la compañía.

El ratio precio/ventas (P/S) presenta fluctuaciones importantes, particularmente desde mediados de 2020. Inicialmente, se mantiene en niveles relativamente elevados, alcanzando picos en torno a 23.6 en marzo de 2025, reflejando una valoración que supera con creces las ventas por acción, lo cual puede interpretarse como una percepción optimista del crecimiento futuro de la empresa. Sin embargo, en algunos períodos, el ratio disminuye, alcanzando niveles cercanos a 12.62, indicando ciertos momentos de valoración más conservadora en relación a las ventas.

En conjunto, estos datos sugieren que la empresa ha experimentado una apreciación en su valor de mercado y en su desempeño financiero, con incrementos sostenidos en las ventas y una valoración de mercado que ha fluctuado en línea con las expectativas de crecimiento futuras. La tendencia alcista en el precio de la acción y en las ventas por acción, junto con las variaciones en el ratio P/S, reflejan una percepción general positiva y una posible recuperación o aceleración en la valoración en los últimos trimestres analizados.

Precio de la acción

El precio de la acción muestra una tendencia general de crecimiento a lo largo del período analizado, comenzando en 175.44 US$ a finales de marzo de 2020 y alcanzando un pico de 571.88 US$ en marzo de 2025. Sin embargo, se observan fluctuaciones significativas en algunos trimestres, particularmente una caída notable en el cuarto trimestre de 2021 (266.91 US$) y en septiembre de 2022 (211.85 US$). Después de estos descensos, la tendencia se reanuda con increments sustanciales hacia final de período, alcanzando nuevos máximos en los últimos datos disponibles.

Valor contable por acción (BVPS)

El valor contable por acción presenta una tendencia ascendente continua, desde 24.32 US$ en marzo de 2020 hasta 49.78 US$ en junio de 2025. La inclinación de esta serie indica una acumulación progresiva del patrimonio neto por acción, reflejando probablemente las ganancias retenidas y la reinversión en la empresa. La tasa de crecimiento del BVPS es relativamente estable, contribuyendo a que la valoración del patrimonio por acción se duplique en el período analizado.

P/BV (Ratio Precio/Valor contable)

El ratio P/BV refleja fluctuaciones, comenzando en 7.22 en marzo de 2020, alcanzando máximos de alrededor de 10 en algunos períodos y bajando a valores cercanos a 6 en ciertos trimestres (como septiembre de 2022 y diciembre de 2022). La tendencia general muestra un incremento en la relación hasta superar 10 en varias ocasiones, lo que sugiere que el mercado valuó la acción a múltiplos elevador respecto a su valor contable en ciertos momentos. La variabilidad puede indicar cambios en las expectativas del mercado o en la percepción del crecimiento futuro de la compañía.