Análisis de ratios de liquidez
Los ratios de liquidez miden la capacidad de la empresa para cumplir con sus obligaciones a corto plazo.
Área para los usuarios de pago
Pruébalo gratis
Royal Caribbean Cruises Ltd. páginas disponibles de forma gratuita esta semana:
- Balance general: pasivo y capital contable
- Estructura del balance: pasivo y patrimonio contable
- Análisis de ratios de rentabilidad
- Análisis de ratios de solvencia
- Relación entre el valor de la empresa y el EBITDA (EV/EBITDA)
- Modelo de descuento de dividendos (DDM)
- Ratio de deuda sobre fondos propios desde 2005
- Relación precio/ingresos de explotación (P/OP) desde 2005
- Análisis de ingresos
- Periodificaciones agregadas
Aceptamos:
Ratios de liquidez (resumen)
Royal Caribbean Cruises Ltd., ratios de liquidez
| 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | 31 dic 2019 | 31 dic 2018 | 31 dic 2017 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Coeficiente de liquidez corriente | ||||||
| Ratio de liquidez rápido | ||||||
| Ratio de liquidez en efectivo |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2017-12-31).
- Coeficiente de liquidez corriente
- El análisis de la tendencia revela una disminución sostenida en los ratios desde 2017 hasta 2019, alcanzando un valor mínimo de 0.15 en 2019. Sin embargo, en 2020 se observa un aumento significativo, elevándose a 0.95, y en 2021 presenta una disminución, aunque aún mantiene un valor relativo alto de 0.49. Esto sugiere que la capacidad de la empresa para cumplir con sus obligaciones a corto plazo mejoró en 2020, posiblemente en respuesta a una inyección de liquidez o una reducción en las pasivos corrientes, pero en 2021 la liquidez se redujo, aunque sin volver a los niveles anteriores a 2019.
- Ratio de liquidez rápido
- La tendencia es similar a la observada en el coeficiente de liquidez corriente, con valores relativamente bajos en 2017 a 2019, alcanzando 0.07 en 2019. En 2020, se registra un aumento pronunciado a 0.87, y en 2021 disminuye a 0.43. Esto indica que, en 2020, la empresa incrementó significativamente sus activos líquidos o redujo pasivos de forma que mejoró su liquidez inmediata, pero en 2021 esta capacidad se redujo nuevamente, aunque todavía mantiene una posición mejorada respecto a los años anteriores.
- Ratio de liquidez en efectivo
- Este ratio muestra una tendencia de estabilidad relativa en los años previos, con valores muy bajos de 0.03 a 0.04 hasta 2019. Similarmente a los otros ratios de liquidez, en 2020 se observa un incremento sustancial a 0.81, indicando una mejora importante en la disponibilidad de efectivo inmediato. En 2021, disminuye a 0.37, manteniendo todavía una posición de mayor liquidez en comparación con los años anteriores a 2020. La tendencia en todos los ratios sugiere que en 2020 hubo una fuerte mejora en la liquidez, probablemente debido a cambios en la gestión de activos o pasivos, o a una inyección de efectivo, mientras que en 2021 esta mejora se vio parcialmente revertida.
Coeficiente de liquidez corriente
Royal Caribbean Cruises Ltd., coeficiente de liquidez corrientecálculo, comparación con los índices de referencia
| 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | 31 dic 2019 | 31 dic 2018 | 31 dic 2017 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en miles) | ||||||
| Activo circulante | ||||||
| Pasivo corriente | ||||||
| Coeficiente de liquidez | ||||||
| Coeficiente de liquidez corriente1 | ||||||
| Referencia | ||||||
| Coeficiente de liquidez corrienteCompetidores2 | ||||||
| Airbnb Inc. | ||||||
| Booking Holdings Inc. | ||||||
| Chipotle Mexican Grill Inc. | ||||||
| DoorDash, Inc. | ||||||
| McDonald’s Corp. | ||||||
| Starbucks Corp. | ||||||
| Coeficiente de liquidez corrientesector | ||||||
| Servicios al consumidor | ||||||
| Coeficiente de liquidez corrienteindustria | ||||||
| Consumo discrecional | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2017-12-31).
1 2021 cálculo
Coeficiente de liquidez corriente = Activo circulante ÷ Pasivo corriente
= ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Activo circulante
- Los activos corrientes muestran una tendencia general al incremento a lo largo del período analizado, pasando de aproximadamente 843 millones de dólares en 2017 a más de 3.6 mil millones en 2021. Este aumento refleja una mayor disponibilidad de recursos a corto plazo, aunque la tasa de crecimiento no fue lineal, presentando un incremento sustancial en 2020 y 2021 tras una caída en los años anteriores.
- Pasivo corriente
- El pasivo corriente presenta una tendencia ascendente a lo largo del período, con un incremento significativo desde aproximadamente 4.79 mil millones en 2017 hasta más de 7.28 mil millones en 2021. La escala del pasivo es considerablemente mayor en comparación con el activo circulante en todos los años, indicando un apalancamiento elevado y una posible dependencia del financiamiento a corto plazo.
- Coeficiente de liquidez corriente
- El ratio financiero de liquidez corriente experimenta una caída constante desde 0.18 en 2017 hasta 0.15 en 2019, lo cual indica una disminución en la capacidad de la empresa para cubrir sus pasivos corrientes con sus activos líquidos. Sin embargo, en 2020 se observa un repentino incremento a 0.95, alcanzando niveles cercanos a la unidad, lo que sugiere una mejora significativa en la liquidez en ese año, probablemente debido a cambios en la gestión de activos o pasivos en respuesta a condiciones externas. En 2021, el ratio se reduce nuevamente a 0.49, lo que sugiere una disminución en la liquidez relativa, aunque aún superior a los niveles de 2017-2019.
Ratio de liquidez rápido
Royal Caribbean Cruises Ltd., coeficiente de liquidez rápidacálculo, comparación con los índices de referencia
| 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | 31 dic 2019 | 31 dic 2018 | 31 dic 2017 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en miles) | ||||||
| Efectivo y equivalentes de efectivo | ||||||
| Deudores comerciales y otros créditos, netos de provisiones | ||||||
| Total de activos rápidos | ||||||
| Pasivo corriente | ||||||
| Coeficiente de liquidez | ||||||
| Ratio de liquidez rápido1 | ||||||
| Referencia | ||||||
| Ratio de liquidez rápidoCompetidores2 | ||||||
| Airbnb Inc. | ||||||
| Booking Holdings Inc. | ||||||
| Chipotle Mexican Grill Inc. | ||||||
| DoorDash, Inc. | ||||||
| McDonald’s Corp. | ||||||
| Starbucks Corp. | ||||||
| Ratio de liquidez rápidosector | ||||||
| Servicios al consumidor | ||||||
| Ratio de liquidez rápidoindustria | ||||||
| Consumo discrecional | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2017-12-31).
1 2021 cálculo
Ratio de liquidez rápido = Total de activos rápidos ÷ Pasivo corriente
= ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Patrón de activos rápidos
- Se observa un incremento sostenido en los activos rápidos a lo largo del período analizado, con un aumento significativo en 2020 que alcanza aproximadamente 3,96 millones de dólares en comparación con menos de 600,000 dólares en 2017, 2018 y 2019. Este crecimiento sugiere una acumulación importante de activos líquidos y de fácil conversión en efectivo, lo cual podría estar asociado a estrategias de gestión de liquidez o cambios en las operaciones de la empresa durante ese período.
- Pasivo corriente
- Los pasivos corrientes muestran una tendencia general al alza, aunque con cierta volatilidad. Desde aproximadamente 4,79 millones en 2017, aumentan a más de 7,29 millones en 2022. La creciente magnitud de los pasivos a corto plazo puede reflejar obligaciones contractuales o financiamiento a corto plazo, y puede estar relacionada con el aumento en los activos o necesidades de liquidez de la compañía.
- Ratios de liquidez rápida
- El ratio de liquidez rápida presenta estabilidad en los primeros años con valores en torno a 0.09, 0.09 y 0.07, lo que indica una posición de liquidez relativamente débil en comparación con los pasivos corrientes durante ese período. Sin embargo, en 2020 se registra un aumento notable a 0.87, seguido de una reducción a 0.43 en 2021. Este comportamiento diferente en 2020 puede estar vinculado a cambios en la estructura de activos o pasivos, o a medidas de gestión de liquidez adoptadas en respuesta a condiciones del mercado. La caída en 2021 sugiere una recuperación de la posición de liquidez, aunque aún sin alcanzar niveles considerados altos en comparación con los pasivos corrientes.
Ratio de liquidez en efectivo
Royal Caribbean Cruises Ltd., coeficiente de liquidez en efectivocálculo, comparación con los índices de referencia
| 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | 31 dic 2019 | 31 dic 2018 | 31 dic 2017 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en miles) | ||||||
| Efectivo y equivalentes de efectivo | ||||||
| Activos totales en efectivo | ||||||
| Pasivo corriente | ||||||
| Coeficiente de liquidez | ||||||
| Ratio de liquidez en efectivo1 | ||||||
| Referencia | ||||||
| Ratio de liquidez en efectivoCompetidores2 | ||||||
| Airbnb Inc. | ||||||
| Booking Holdings Inc. | ||||||
| Chipotle Mexican Grill Inc. | ||||||
| DoorDash, Inc. | ||||||
| McDonald’s Corp. | ||||||
| Starbucks Corp. | ||||||
| Ratio de liquidez en efectivosector | ||||||
| Servicios al consumidor | ||||||
| Ratio de liquidez en efectivoindustria | ||||||
| Consumo discrecional | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2017-12-31).
1 2021 cálculo
Ratio de liquidez en efectivo = Activos totales en efectivo ÷ Pasivo corriente
= ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Activos totales en efectivo
- Se observa una tendencia general al alza en los activos en efectivo a lo largo del período analizado. Desde aproximadamente 120 millones de dólares en 2017, se registró un aumento significativo en 2020, alcanzando cerca de 3.684 millones de dólares, lo que representa un incremento sustancial en comparación con años anteriores. En 2021, la cifra disminuyó ligeramente, situándose en torno a 2.701 millones de dólares, aunque aún se mantienen niveles elevados en comparación con 2019.
- Pasivo corriente
- El pasivo corriente muestra una tendencia creciente en todos los años analizados. Desde aproximadamente 4.79 millones de dólares en 2017, se incrementó en cada período, alcanzando alrededor de 7.52 millones de dólares en 2022. Esto indica un aumento constante en las obligaciones a corto plazo, sugiriendo quizás una mayor rotación de pasivos o una estrategia de financiamiento con mayor participación de obligaciones a corto plazo.
- Ratio de liquidez en efectivo
- El ratio de liquidez en efectivo presenta una evolución marcada por una mejora significativa en 2020, alcanzando 0.81 desde valores mucho más bajos en años anteriores (que oscilaban entre 0.03 y 0.04). Este aumento refleja una mejora en la capacidad de la empresa para cubrir sus pasivos corrientes con sus activos en efectivo. Sin embargo, en 2021, el ratio disminuyó a aproximadamente 0.37, aunque aún es superior a los niveles previos a 2020, indicando una recuperación parcial en la liquidez en efectivo.