Ajustes a los estados financieros
Área para los usuarios de pago
Pruébalo gratis
Etsy Inc. páginas disponibles de forma gratuita esta semana:
- Cuenta de resultados
- Estado de resultado integral
- Estado de flujos de efectivo
- Estructura de la cuenta de resultados
- Relación precio/ FCFE (P/FCFE)
- Datos financieros seleccionados desde 2015
- Ratio de margen de beneficio neto desde 2015
- Ratio de rentabilidad sobre activos (ROA) desde 2015
- Relación precio/ingresos de explotación (P/OP) desde 2015
- Periodificaciones agregadas
Aceptamos:
Ajustes en el activo circulante
Etsy Inc., activos corrientes ajustados
US$ en miles
| 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | 31 dic 2019 | 31 dic 2018 | 31 dic 2017 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Antes del ajuste | ||||||
| Activo circulante | ||||||
| Ajustes | ||||||
| Más: Provisión para pérdidas crediticias | ||||||
| Después del ajuste | ||||||
| Activos corrientes ajustados | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2017-12-31).
El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en la composición de los activos. Se observa un crecimiento constante en el activo circulante y los activos corrientes ajustados durante el período comprendido entre 2017 y 2021.
- Activo Circulante
- En 2017, el activo circulante se situó en 439.264 miles de dólares estadounidenses. Experimentó un aumento considerable en 2018, alcanzando los 680.289 miles de dólares estadounidenses. El crecimiento continuó en 2019, llegando a 921.038 miles de dólares estadounidenses. En 2020, se produjo un incremento sustancial, con un valor de 1.894.781 miles de dólares estadounidenses. No obstante, en 2021 se observa una disminución, retrocediendo a 1.341.501 miles de dólares estadounidenses.
- Activos Corrientes Ajustados
- Los activos corrientes ajustados siguieron una trayectoria similar al activo circulante. En 2017, se registraron 441.951 miles de dólares estadounidenses. En 2018, aumentaron a 685.009 miles de dólares estadounidenses. El crecimiento prosiguió en 2019, alcanzando los 926.071 miles de dólares estadounidenses. En 2020, se produjo un aumento significativo, con un valor de 1.904.538 miles de dólares estadounidenses. Al igual que con el activo circulante, en 2021 se observa una disminución, situándose en 1.349.231 miles de dólares estadounidenses.
La correlación entre el activo circulante y los activos corrientes ajustados es alta, sugiriendo que los ajustes realizados no son significativamente disruptivos en la valoración general de los activos a corto plazo. La disminución observada en 2021 en ambos conceptos requiere una investigación más profunda para determinar las causas subyacentes, las cuales podrían incluir cambios en la gestión del capital de trabajo, la conversión de activos circulantes en activos no circulantes, o factores externos que afecten la liquidez.
Ajustes a los activos totales
Etsy Inc., activos totales ajustados
US$ en miles
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2017-12-31).
1 Activo de derecho de uso de arrendamiento operativo (antes de la adopción del tema 842 del FASB). Ver detalles »
2 Activos por impuestos diferidos. Ver detalles »
El análisis de los datos financieros revela una tendencia ascendente en los activos totales y los activos totales ajustados durante el período comprendido entre 2017 y 2021.
- Activos Totales
- Se observa un incremento constante en los activos totales a lo largo de los cinco años. En 2017, el valor registrado fue de 605.583 miles de dólares estadounidenses, aumentando a 901.851 miles de dólares estadounidenses en 2018. Esta tendencia positiva continuó, alcanzando 1.542.352 miles de dólares estadounidenses en 2019, 2.404.489 miles de dólares estadounidenses en 2020 y finalmente 3.831.809 miles de dólares estadounidenses en 2021. El crecimiento más significativo en términos absolutos se produjo entre 2020 y 2021.
- Activos Totales Ajustados
- Los activos totales ajustados muestran una trayectoria similar a la de los activos totales. Partiendo de 626.197 miles de dólares estadounidenses en 2017, se incrementaron a 907.126 miles de dólares estadounidenses en 2018. El valor continuó creciendo hasta alcanzar 1.533.128 miles de dólares estadounidenses en 2019, 2.414.131 miles de dólares estadounidenses en 2020 y 3.743.676 miles de dólares estadounidenses en 2021. La diferencia entre los activos totales y los activos totales ajustados es relativamente pequeña y constante a lo largo del período analizado.
- Tendencia General
- La evolución de ambos indicadores sugiere una expansión continua de la base de activos. El crecimiento acelerado observado en los últimos dos años del período analizado podría indicar una fase de inversión y expansión significativa. La consistencia entre el crecimiento de los activos totales y los activos totales ajustados sugiere que los ajustes realizados no tienen un impacto material en la valoración general de los activos.
Ajustes del pasivo corriente
Etsy Inc., pasivo corriente ajustado
US$ en miles
| 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | 31 dic 2019 | 31 dic 2018 | 31 dic 2017 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Antes del ajuste | ||||||
| Pasivo corriente | ||||||
| Ajustes | ||||||
| Menos: Ingresos diferidos corrientes | ||||||
| Después del ajuste | ||||||
| Pasivo corriente ajustado | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2017-12-31).
El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en la estructura de pasivos a corto plazo. Se observa un incremento constante en el pasivo corriente durante el período analizado, desde 102.477 miles de dólares en 2017 hasta 615.588 miles de dólares en 2021.
- Tendencia General del Pasivo Corriente
- El pasivo corriente experimenta un crecimiento sostenido a lo largo de los cinco años. El aumento más pronunciado se registra entre 2019 y 2020, pasando de 188.528 miles de dólares a 454.664 miles de dólares, lo que sugiere una posible expansión de las obligaciones a corto plazo en ese período.
- Pasivo Corriente Ajustado
- El pasivo corriente ajustado, que representa una versión modificada del pasivo corriente, exhibe una trayectoria similar. Comienza en 96.215 miles de dólares en 2017 y alcanza los 603.249 miles de dólares en 2021. La diferencia entre el pasivo corriente y el ajustado se mantiene relativamente constante a lo largo del tiempo, indicando que el ajuste aplicado no altera significativamente la tendencia general.
- Tasas de Crecimiento
- Aunque se requiere un análisis más profundo con otros datos financieros, el crecimiento del pasivo corriente sugiere un aumento en la financiación a corto plazo, posiblemente para respaldar la expansión de las operaciones o la inversión en activos. El incremento significativo en 2020 merece una investigación adicional para determinar sus causas subyacentes.
- Consideraciones Adicionales
- Es importante señalar que el análisis se basa únicamente en dos conceptos de pasivo. Para una evaluación completa de la salud financiera, se requiere considerar otros indicadores clave, como los activos, el patrimonio neto, los ingresos y los gastos.
Ajustes del pasivo total
Etsy Inc., pasivo total ajustado
US$ en miles
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2017-12-31).
1 Pasivo por arrendamiento operativo (antes de la adopción del tema 842 del FASB). Ver detalles »
2 Pasivos por impuestos diferidos. Ver detalles »
El análisis de los datos financieros revela una tendencia ascendente significativa en ambas categorías de pasivos a lo largo del período examinado.
- Pasivo Total
- Se observa un incremento constante en el pasivo total desde 2017 hasta 2021. El valor inicial de 208.689 miles de dólares estadounidenses en 2017 experimenta un crecimiento considerable, alcanzando los 3.203.190 miles de dólares estadounidenses en 2021. Este aumento representa una expansión sustancial de las obligaciones financieras de la entidad.
- Pasivos Totales Ajustados
- La evolución de los pasivos totales ajustados sigue una trayectoria similar a la del pasivo total. Partiendo de 196.727 miles de dólares estadounidenses en 2017, se registra un aumento progresivo hasta llegar a 3.111.367 miles de dólares estadounidenses en 2021. La diferencia entre el pasivo total y los pasivos totales ajustados se mantiene relativamente constante a lo largo de los años, sugiriendo una metodología de ajuste consistente.
- Tendencias Generales
- El crecimiento acelerado de ambos indicadores de pasivo, especialmente en los últimos años del período analizado (2020 y 2021), podría indicar una mayor dependencia del financiamiento externo para sostener las operaciones y/o la expansión. Es importante considerar que un aumento significativo en los pasivos puede incrementar el riesgo financiero de la entidad, requiriendo un análisis más profundo de la capacidad de la misma para cumplir con sus obligaciones a largo plazo.
En resumen, los datos muestran una clara tendencia al alza en el nivel de endeudamiento, lo que requiere una evaluación continua de la estructura de capital y la sostenibilidad financiera.
Ajustes al capital contable
Etsy Inc., capital contable ajustado
US$ en miles
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2017-12-31).
1 Activos (pasivos) netos por impuestos diferidos. Ver detalles »
El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en el capital contable y el capital contable ajustado a lo largo del período examinado.
- Capital Contable
- Se observa un incremento inicial modesto en el capital contable entre 2017 y 2019, pasando de 396.894 miles de dólares a 406.634 miles de dólares. No obstante, se registra un aumento considerable en 2020, alcanzando los 742.424 miles de dólares. Posteriormente, en 2021, se produce una disminución, retrocediendo a 628.619 miles de dólares. Esta fluctuación sugiere una posible reestructuración o eventos específicos que impactaron el capital contable en esos años.
- Capital Contable Ajustado
- El capital contable ajustado presenta una trayectoria similar, aunque con variaciones en magnitud. Se aprecia una ligera disminución entre 2017 y 2018, seguida de un crecimiento constante hasta 2020, donde alcanza los 821.811 miles de dólares. Al igual que con el capital contable, se observa una reducción en 2021, situándose en 632.309 miles de dólares. La correlación entre las tendencias del capital contable y el capital contable ajustado indica que los ajustes realizados no alteran significativamente la dirección general del cambio en la posición financiera.
- Tendencias Generales
- En términos generales, se identifica un período de crecimiento sostenido hasta 2020 para ambos indicadores, seguido de una contracción en 2021. La disminución observada en 2021 en ambos conceptos requiere una investigación más profunda para determinar las causas subyacentes, las cuales podrían estar relacionadas con factores operativos, decisiones estratégicas o condiciones macroeconómicas.
Ajustes al capital total
Etsy Inc., capital total ajustado
US$ en miles
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2017-12-31).
1 Pasivo por arrendamiento operativo (antes de la adopción del tema 842 del FASB). Ver detalles »
2 Obligaciones de arrendamiento operativo, corrientes (incluidas en Otros pasivos corrientes). Ver detalles »
3 Obligaciones por arrendamiento operativo, netas de la parte corriente (incluidas en Otros pasivos). Ver detalles »
4 Activos (pasivos) netos por impuestos diferidos. Ver detalles »
El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en la estructura de capital de la entidad a lo largo del período examinado. Se observa un incremento constante en la deuda total, pasando de 69.962 miles de dólares en 2017 a 2.388.119 miles de dólares en 2021. Este aumento es particularmente pronunciado entre 2018 y 2021.
En cuanto al capital contable, se aprecia una fluctuación. Inicialmente, muestra un ligero incremento de 2017 a 2018, seguido de un estancamiento relativo en 2019. No obstante, experimenta un crecimiento considerable en 2020, para luego disminuir en 2021, aunque permaneciendo por encima de los niveles de 2017 y 2018.
El capital total, que es la suma de la deuda total y el capital contable, también presenta una tendencia al alza, reflejando el crecimiento general de la entidad. El incremento más significativo se observa entre 2019 y 2021.
- Deuda Total Ajustada
- La deuda total ajustada sigue una trayectoria similar a la deuda total, con un aumento constante y acelerado a partir de 2018, alcanzando los 2.435.883 miles de dólares en 2021. Este incremento sugiere una mayor dependencia del financiamiento externo.
El capital contable ajustado muestra una dinámica diferente. Si bien experimenta un crecimiento entre 2017 y 2020, disminuye en 2021. Esta disminución podría indicar una distribución de capital o la utilización de reservas para financiar operaciones.
- Capital Total Ajustado
- El capital total ajustado, al igual que el capital total, presenta una tendencia ascendente a lo largo del período. El crecimiento es más notable a partir de 2019, lo que indica una expansión general de la base de capital, aunque influenciada por la evolución de la deuda ajustada.
En resumen, los datos sugieren una estrategia de crecimiento que se apoya cada vez más en el financiamiento mediante deuda. Si bien el capital contable muestra cierta volatilidad, el capital total ajustado continúa aumentando, lo que indica una expansión general de la entidad. Es importante considerar la sostenibilidad de este nivel de endeudamiento a largo plazo.
Ajustes a los ingresos
Etsy Inc., ingresos ajustados
US$ en miles
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2017-12-31).
El análisis de los datos financieros revela una trayectoria de crecimiento constante en los ingresos durante el período examinado. Se observa un incremento progresivo en los valores reportados anualmente.
- Ingresos
- Los ingresos muestran un aumento significativo desde 441.231 unidades en 2017 hasta alcanzar 2.329.114 unidades en 2021. El crecimiento más pronunciado se evidencia entre 2019 y 2020, con un incremento considerable en comparación con los años anteriores. La tasa de crecimiento, aunque positiva en todos los años, varía, siendo más alta en el período 2020-2021.
- Ingresos ajustados
- Los ingresos ajustados presentan una tendencia similar a los ingresos totales, con un crecimiento constante desde 441.845 unidades en 2017 hasta 2.330.189 unidades en 2021. La diferencia entre los ingresos y los ingresos ajustados es mínima en cada período, lo que sugiere que los ajustes realizados no tienen un impacto material en el valor total de los ingresos. El patrón de crecimiento de los ingresos ajustados replica el de los ingresos, con un aumento notable entre 2019 y 2020 y una continuación del crecimiento en 2021.
En resumen, los datos indican una expansión continua de la actividad económica representada, con un crecimiento acelerado en los últimos años del período analizado. La consistencia entre los ingresos y los ingresos ajustados sugiere una estabilidad en la base de ingresos.
Ajustes a la utilidad neta
Etsy Inc., utilidad neta ajustada
US$ en miles
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2017-12-31).
1 Gasto por impuesto a la renta diferido (beneficio). Ver detalles »
El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en el desempeño de la entidad durante el período comprendido entre 2017 y 2021.
- Utilidad neta
- Se observa un crecimiento considerable en la utilidad neta a lo largo del período analizado. Inicialmente, se registra una ligera disminución entre 2017 y 2018. No obstante, a partir de 2019, la utilidad neta experimenta un aumento sustancial, con un incremento particularmente pronunciado en 2020 y 2021. Este patrón sugiere una mejora en la rentabilidad general de la entidad.
- Ingresos netos ajustados
- Los ingresos netos ajustados muestran una trayectoria ascendente similar a la de la utilidad neta. Se evidencia un crecimiento constante desde 2017 hasta 2020, con un pico en este último año. En 2021, se observa una ligera disminución en comparación con 2020, aunque los ingresos netos ajustados siguen siendo significativamente superiores a los registrados en años anteriores. Esta fluctuación podría indicar cambios en la estructura de costos o en las estrategias de ingresos.
- Relación entre Utilidad Neta e Ingresos Netos Ajustados
- La relación entre la utilidad neta y los ingresos netos ajustados varía a lo largo del tiempo. Inicialmente, la utilidad neta es considerablemente mayor que los ingresos netos ajustados. Sin embargo, a medida que los ingresos netos ajustados aumentan más rápidamente, la diferencia entre ambos conceptos se reduce, especialmente en 2020 y 2021. Esto podría indicar una mayor eficiencia en la gestión de costos o un cambio en la composición de los ingresos.
En resumen, los datos sugieren una mejora general en el desempeño financiero de la entidad, caracterizada por un crecimiento significativo en la utilidad neta y los ingresos netos ajustados. La ligera disminución en los ingresos netos ajustados en 2021 merece un análisis más profundo para determinar sus causas subyacentes.