Broadcom Inc. (NASDAQ:AVGO)

Relación precio/utilidad neta (P/E)

La relación P/E muestra una tendencia general a la alza tras algunos periodos de fluctuación, alcanzando valores extremadamente elevados en el período más reciente. Inicialmente, no hay datos disponibles, pero desde 5 mayo de 2019 en adelante, se observa que el ratio aumenta significativamente, llegando a picos como 145.09 en mayo de 2024. Esto indica una percepción del mercado muy optimista y una posible expectativa de alto crecimiento futuro, aunque también puede reflejar sobrevaloraciones en los precios de las acciones respecto a las ganancias actuales.

Relación precio/ingresos de explotación (P/OP)

El ratio P/OP muestra una tendencia de aumento sostenido en los últimos períodos, con picos particularmente elevados en 2024. Después de cierta estabilización en torno a valores entre 16 y 27 en 2022 y 2023, se observa un aumento notable en 2024, alcanzando más de 77. Esto sugiere que el mercado está valorando de manera muy favorable las expectativas de ingresos de explotación futuras.

Relación precio/ingresos (P/S)

El ratio P/S también muestra una tendencia de ascenso, particularmente en el período más reciente, alcanzando valores cercanos a 29 en 2024. La progresión constante y el aumento en estos ratios indican una percepción de elevado valor relativo en comparación con los ingresos, reflejando expectativas de crecimiento significativo en ventas o un grado de sobrevaloración.

Relación precio/valor contable (P/BV)

El ratio P/BV presenta una tendencia al alza con variaciones notables. Tras periodos en los que estuvo por debajo o alrededor de 5, en el período más reciente alcanza y supera los 23, con picos en 2024. Este incremento sugiere que el mercado valora de manera mucho más favorable el valor en libros comparado con el valor contable tradicional, quizás por expectativas de crecimiento en los activos intangibles o la percepción de que la compañía tiene valor de mercado muy por encima del valor en libros.

Precio de la acción

El precio de la acción muestra una tendencia general al alza desde principios del período analizado. Después de algunos altibajos, se observa un incremento significativo en los últimos trimestres, alcanzando un pico en torno a los 369.57 US$ en el último período considerado. A lo largo del tiempo, hay una marcada tendencia de apreciación, con un aumento pronunciado especialmente desde aproximadamente mediados de 2022, reflejando una percepción positiva del mercado en términos de valoración de la compañía.

Beneficio por acción (EPS)

El beneficio por acción presenta una tendencia positiva en el largo plazo, con un crecimiento constante desde niveles cercanos a 0.55 US$ en 2019 hasta superar los 4 US$ en el último período. Sin embargo, se aprecian ciertos altibajos, en particular un descenso en torno a las fechas finales del período, lo que sugiere fluctuaciones en los resultados operativos o ajustes en la contabilidad. La tendencia general indica mejoría en la rentabilidad de la empresa, aunque con cierta volatilidad en periodos específicos.

Ratio P/E (Price to Earnings)

El ratio P/E tiene una variación considerable a lo largo del período analizado. Inicialmente, se observa un aumento progresivo que alcanza picos por encima de 145, señalando una alta valorización respecto a los beneficios en ciertos períodos. Al mismo tiempo, en algunos trimestres, el ratio disminuye, llegando a valores cercanos a 20, lo cual indica una relación más conservadora entre el precio de la acción y el beneficio. No obstante, hacia el final del análisis, el ratio muestra una tendencia a estabilizarse alrededor de 90 en algunos extremos, aunque con picos elevados, reflejando posibles expectativas elevadas del mercado o cambios en las perspectivas de crecimiento.

Precio de la acción

La tendencia general del precio de la acción muestra un incremento sostenido en el período analizado, con algunas fluctuaciones intermedias. Desde valores cercanos a los 29 US$ en febrero de 2019, el precio creció progresivamente hasta alcanzar un máximo de aproximadamente 369.57 US$ en octubre de 2023. Se observa un patrón de incrementos significativos en los precios desde 2022 en adelante, indicando posiblemente una mejora en la percepción del mercado o en la rentabilidad de la empresa. También se evidencian variaciones temporales menores, con caídas puntuales, pero la tendencia a largo plazo es claramente ascendente, alcanzando nuevos máximos hacia finales del período estudiado.

Beneficio operativo por acción

Durante el período en cuestión, no se disponen de datos de beneficios operativos por acción en los primeros meses de 2019. Sin embargo, desde el segundo trimestre de 2019 en adelante, se observa un crecimiento constante del beneficio operativo por acción. Inicia en niveles cercanos a 0.87 US$ y alcanza un pico de 4.79 US$ en abril de 2025. La tendencia muestra una trayectoria de incremento sostenido con algunos leves retrocesos. Esto refleja una mejora en la eficiencia operativa y en la generación de beneficios por parte de la compañía a lo largo del tiempo.

Ratio P/OP (Precio sobre beneficio operativo por acción)

El ratio P/OP presenta una tendencia fluctuante, pero en general indica una relación de valoración que varía en función del crecimiento del precio de la acción y del beneficio operativo. Tras niveles relativamente altos en 2019, el ratio disminuye a partir de fines 2020, alcanzando valores más bajos, en torno a 16-20, durante 2021 y alrededor de 17-22 en 2022, reflejando quizás una mayor percepción de valor o mayores beneficios en relación al precio de la acción. Sin embargo, hacia finales del período, el ratio se incrementa significativamente, alcanzando valores por encima de 50, en consonancia con el incremento sustancial del precio de la acción, sugiriendo una apreciación del valor de mercado en relación con los beneficios operativos.

Precio de la acción

El precio de la acción evidencia una tendencia general de crecimiento sostenido desde mediados de 2019 hasta la fecha, alcanzando un pico importante en el último período del análisis. Se observa una caída significativa en 2019, seguida de una recuperación progresiva, que se intensifica a partir de 2021, culminando con un valor cercano a los 370 dólares en 2024. Este patrón refleja una apreciación continua del valor de mercado, posiblemente correlacionada con la mejora del desempeño financiero y optimismo del mercado hacia la empresa.

Ventas por acción

El indicador de ventas por acción muestra una tendencia de incremento constante en los períodos posteriores a 2019. Aunque no se dispone de datos previos a 2019, desde esa fecha en adelante existe un crecimiento sostenido, pasando desde valores cercanos a 5.68 dólares en 2019 hasta aproximadamente 12.69 dólares en 2025. Este incremento indica un aumento en las ventas totales y/o en la cantidad de acciones en circulación, reflejando un desempeño positivo en los resultados de ventas y una posible expansión del negocio.

P/S (Precio/ventas)

El ratio P/S presenta fluctuaciones notables a lo largo del período analizado. Antes de 2021, se observa una tendencia creciente, alcanzando valores superiores a 20 en 2024, lo que sugiere una valoración de mercado elevada en relación con las ventas. La tendencia de aumento en el ratio puede interpretarse como una mayor confianza del mercado en las perspectivas futuras de la empresa, o una percepción de crecimiento de valor que supera el crecimiento en ventas en ciertos períodos. Sin embargo, también indica una valoración relativamente sobrecomprada en algunos momentos, dada la considerable expansión del ratio en los últimos años.

El análisis de la serie temporal del precio de la acción revela una tendencia alcista en el período considerado. Desde un valor de 29.03 US$ en febrero de 2019, el precio experimentó altibajos pero mostró un crecimiento sostenido, alcanzando un máximo de 369.57 US$ en mayo de 2024. Los picos más importantes se observan en los últimos períodos, señalando una apreciación significativa del valor de mercado de la acción.

Por otro lado, el valor contable por acción (BVPS) se mantiene relativamente estable en la mayor parte del período, fluctuando en torno a valores cercanos a los 5.87 US$ a principios de 2019, y alcanzando un pico de 15.52 US$ en mayo de 2024. Es importante notar que, en las fechas más recientes, el BVPS muestra un incremento notable, lo cual puede indicar mejoras en la rentabilidad acumulada o en el patrimonio neto por acción.

El ratio P/BV, que relaciona el precio de mercado con el valor contable por acción, presenta una tendencia de aumento a lo largo del tiempo. De valores cercanos a 4.95 en febrero de 2019, se incrementó progresivamente, alcanzando valores por encima de 23, en particular en octubre de 2024 y mayo de 2025. Esto sugiere que el mercado valora la acción en términos mucho más altos respecto a su valor contable en los períodos recientes, posiblemente reflejando expectativas de crecimiento y confianza en la futura rentabilidad de la empresa.

En conjunto, los patrones observados indican que la acción ha tenido un desempeño positivo y sostenido, con una apreciación de su valor en el mercado, respaldada en parte por un incremento en el valor contable por acción. La expansión del ratio P/BV también sugiere una percepción de mayor valor intangibles o expectativas de crecimiento futuras, que justifican el elevado nivel de valoración en comparación con el valor en libros. La tendencia general refleja optimismo del mercado y una posible mejora en los fundamentos financieros de la empresa durante el período analizado.