Ratio de rentabilidad sobre capital (ROC)
El ratio de rentabilidad sobre el capital es después de impuestos la tasa de rentabilidad de los activos netos de la empresa. El ratio de rentabilidad sobre el capital invertido no se ve afectado por los cambios en los tipos de interés o en la estructura de la deuda y el capital de la empresa. Mide el rendimiento de la productividad empresarial.
Área para los usuarios de pago
Pruébalo gratis
Williams-Sonoma Inc. páginas disponibles de forma gratuita esta semana:
- Cuenta de resultados
- Balance general: pasivo y capital contable
- Estado de flujos de efectivo
- Estructura de la cuenta de resultados
- Análisis de ratios de rentabilidad
- Análisis de ratios de actividad a largo plazo
- Análisis de DuPont: Desagregación de ROE, ROAy ratio de margen de beneficio neto
- Datos financieros seleccionados desde 2005
- Ratio de margen de beneficio neto desde 2005
- Periodificaciones agregadas
Aceptamos:
Ratio de rendimiento del capital invertido (ROIC)
Williams-Sonoma Inc., ROICcálculo, comparación con los índices de referencia
| 28 ene 2024 | 29 ene 2023 | 30 ene 2022 | 31 ene 2021 | 2 feb 2020 | 3 feb 2019 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en miles) | |||||||
| Beneficio neto de explotación después de impuestos (NOPAT)1 | |||||||
| Capital invertido2 | |||||||
| Relación de rendimiento | |||||||
| ROIC3 | |||||||
| Referencia | |||||||
| ROICCompetidores4 | |||||||
| Amazon.com Inc. | |||||||
| Home Depot Inc. | |||||||
| Lowe’s Cos. Inc. | |||||||
| TJX Cos. Inc. | |||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-01-28), 10-K (Fecha del informe: 2023-01-29), 10-K (Fecha del informe: 2022-01-30), 10-K (Fecha del informe: 2021-01-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-02-02), 10-K (Fecha del informe: 2019-02-03).
1 NOPAT. Ver detalles »
2 Capital invertido. Ver detalles »
3 2024 cálculo
ROIC = 100 × NOPAT ÷ Capital invertido
= 100 × ÷ =
4 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Beneficio neto de explotación después de impuestos (NOPAT)
- Se observa una tendencia general de crecimiento en el beneficio neto de explotación desde 2019 hasta 2022, alcanzando un pico en 2022 con 1,237,417 mil dólares. Sin embargo, en 2023 y 2024, se registra una disminución en estos valores, situándose en 1,172,531 mil dólares y 1,034,060 mil dólares, respectivamente. Esto podría indicar una desaceleración en el crecimiento o ciertas dificultades operativas en los períodos recientes.
- Capital invertido
- El capital invertido muestra una tendencia de aumento a lo largo de los años analizados. Desde aproximadamente 3,19 millones de dólares en 2019, ha incrementado de manera constante, alcanzando 3,91 millones en 2024. La tendencia sugiere una inversión continua en activos o recursos para sostener las operaciones y el crecimiento de la empresa.
- Ratio de rendimiento del capital invertido (ROIC)
- El ROIC mejora notablemente desde 2019 hasta 2022, pasando del 12.22% al 37.13%, lo que refleja una mayor eficiencia en la generación de beneficios a partir del capital invertido durante ese período. No obstante, en 2023 y 2024, el ratio disminuye a 33.53% y 26.47%, respectivamente, indicando una posible reducción en la eficiencia operativa o en la rentabilidad relativa respecto al capital invertido en los últimos años.
Descomposición del ROIC
Williams-Sonoma Inc., descomposición del ROIC
| ROIC | = | OPM1 | × | TO2 | × | 1 – CTR3 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 28 ene 2024 | = | × | × | ||||
| 29 ene 2023 | = | × | × | ||||
| 30 ene 2022 | = | × | × | ||||
| 31 ene 2021 | = | × | × | ||||
| 2 feb 2020 | = | × | × | ||||
| 3 feb 2019 | = | × | × |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-01-28), 10-K (Fecha del informe: 2023-01-29), 10-K (Fecha del informe: 2022-01-30), 10-K (Fecha del informe: 2021-01-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-02-02), 10-K (Fecha del informe: 2019-02-03).
1 Ratio de margen de beneficio operativo (OPM). Ver cálculos »
2 Ratio de rotación del capital (TO). Ver cálculos »
3 Tipo impositivo efectivo en efectivo (CTR). Ver cálculos »
- Ratio de margen de beneficio operativo (OPM)
- El ratio de margen de beneficio operativo muestra una tendencia de crecimiento sustentada desde 2019 hasta 2022, pasando de 8.36% a 18.85%. Posteriormente, en 2023 y 2024, se observa una ligera disminución, situándose en 18.14% y 17.74% respectivamente. Esto indica que la rentabilidad operacional experimentó una mejora significativa en el período intermedio, pero en los últimos años presenta una ligera contracción en su margen, posiblemente reflejando mayores costos operativos o cambios en la estructura de ingresos.
- Ratio de rotación del capital (TO)
- El ratio de rotación del capital refleja una tendencia de incremento hasta 2022, alcanzando un valor máximo de 2.5, desde 1.77 en 2019. Sin embargo, en 2023 y 2024, el indicador disminuye a 2.49 y 2.01 respectivamente, sugiriendo una reducción en la eficiencia con la que la empresa utiliza su capital para generar ventas. La tendencia creciente previa indica una mejor utilización del capital en los años anteriores, mientras que la ligera caída en los últimos años señalaría una posible estabilización o menor eficiencia en la gestión de recursos.
- Tipo impositivo efectivo en efectivo (CTR)
- El porcentaje del tipo impositivo efectivo en efectivo mantiene una tendencia relativamente estable, con una ligera disminución general desde 82.4% en 2019 a cerca de 74.3% en 2024. La estabilidad en torno a los 75-82% puede implicar una política fiscal consistente, aunque la reducción en los últimos años podría indicar beneficios fiscales adicionales, cambios en la legislación, o modificaciones en la estructura de ingresos y gastos tributarios de la compañía.
- Rendimiento del capital invertido (ROIC)
- El ROIC experimenta una tendencia de crecimiento notable desde 12.22% en 2019 hasta un máximo de 37.13% en 2022, reforzando la percepción de una mejora en la eficiencia en la generación de beneficios respecto a los recursos invertidos. Sin embargo, en 2023 y 2024, el rendimiento disminuye a 33.53% y 26.47%, respectivamente, indicando una posible consolidación o desaceleración en la generación de valor a partir del capital invertido. Este patrón tiene implicaciones en la evaluación de la rentabilidad y la eficiencia operativa de la organización en los años más recientes.
Ratio de margen de beneficio operativo (OPM)
Williams-Sonoma Inc., OPMcálculo, comparación con los índices de referencia
| 28 ene 2024 | 29 ene 2023 | 30 ene 2022 | 31 ene 2021 | 2 feb 2020 | 3 feb 2019 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en miles) | |||||||
| Beneficio neto de explotación después de impuestos (NOPAT)1 | |||||||
| Más: Impuestos operativos en efectivo2 | |||||||
| Beneficio neto de explotación antes de impuestos (NOPBT) | |||||||
| Ingresos netos | |||||||
| Más: Aumento (disminución) de las tarjetas de regalo y otros ingresos diferidos | |||||||
| Ingresos netos ajustados | |||||||
| Ratio de rentabilidad | |||||||
| OPM3 | |||||||
| Referencia | |||||||
| OPMCompetidores4 | |||||||
| Amazon.com Inc. | |||||||
| Home Depot Inc. | |||||||
| Lowe’s Cos. Inc. | |||||||
| TJX Cos. Inc. | |||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-01-28), 10-K (Fecha del informe: 2023-01-29), 10-K (Fecha del informe: 2022-01-30), 10-K (Fecha del informe: 2021-01-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-02-02), 10-K (Fecha del informe: 2019-02-03).
1 NOPAT. Ver detalles »
2 Impuestos operativos en efectivo. Ver detalles »
3 2024 cálculo
OPM = 100 × NOPBT ÷ Ingresos netos ajustados
= 100 × ÷ =
4 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Beneficio neto de explotación antes de impuestos (NOPBT)
- El NOPBT muestra una tendencia de crecimiento sostenido desde 2019 hasta 2023, alcanzando un pico en 2023 con aproximadamente 1,58 millones de dólares. Luego, en 2024, se observa una disminución en el valor, situándose en alrededor de 1,39 millones de dólares. Esto puede indicar una ligera caída en la rentabilidad operativa antes de impuestos en el último período.
- Ingresos netos ajustados
- Los ingresos netos ajustados evidencian una fuerte tendencia al alza a lo largo de los años analizados. Desde aproximadamente 5,66 millones en 2019, se incrementan progresivamente, alcanzando su punto más alto en 2023 con cerca de 8,71 millones de dólares. En 2024, se observa una disminución a aproximadamente 7,85 millones. La tendencia general indica un crecimiento sostenido en los ingresos, con una ligera caída en el último año, lo que puede reflejar una reducción en las ventas o inflación en los costos asociados.
- Ratio de margen de beneficio operativo (OPM)
- El ratio de margen OPM presenta una tendencia claramente ascendente desde 2019, con un incremento desde 8.36% hasta aproximadamente 18.85% en 2022, alcanzando su punto más alto en ese año. Luego, en 2023 y 2024, se observa una ligera disminución, situándose en 18.14% y 17.74% respectivamente. Esto indica un incremento en la eficiencia operativa desde 2019 hasta 2022, con una leve reducción en la rentabilidad operacional en los últimos dos años.
- Resumen general
- En conjunto, los datos reflejan una empresa que ha experimentado un crecimiento significativo en términos de ingresos netos ajustados y beneficio operativo antes de impuestos en los años analizados, especialmente hasta 2022. La tendencia positiva en el margen de beneficio operativo sugiere una gestión eficiente y mejoras en la rentabilidad operacional. Sin embargo, los años recientes muestran una ligera caída en ambos beneficios y márgenes, lo cual puede estar asociado a cambios en el entorno de mercado, aumento de costos o modificaciones en la estrategia comercial. Es importante analizar los factores internos y externos que han influido en estos cambios para entender mejor las perspectivas futuras.
Ratio de rotación del capital (TO)
Williams-Sonoma Inc., TOcálculo, comparación con los índices de referencia
| 28 ene 2024 | 29 ene 2023 | 30 ene 2022 | 31 ene 2021 | 2 feb 2020 | 3 feb 2019 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en miles) | |||||||
| Ingresos netos | |||||||
| Más: Aumento (disminución) de las tarjetas de regalo y otros ingresos diferidos | |||||||
| Ingresos netos ajustados | |||||||
| Capital invertido1 | |||||||
| Ratio de eficiencia | |||||||
| TO2 | |||||||
| Referencia | |||||||
| TOCompetidores3 | |||||||
| Amazon.com Inc. | |||||||
| Home Depot Inc. | |||||||
| Lowe’s Cos. Inc. | |||||||
| TJX Cos. Inc. | |||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-01-28), 10-K (Fecha del informe: 2023-01-29), 10-K (Fecha del informe: 2022-01-30), 10-K (Fecha del informe: 2021-01-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-02-02), 10-K (Fecha del informe: 2019-02-03).
1 Capital invertido. Ver detalles »
2 2024 cálculo
TO = Ingresos netos ajustados ÷ Capital invertido
= ÷ =
3 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Ingresos netos ajustados
- Se observa una tendencia general de crecimiento en los ingresos netos ajustados a lo largo del período analizado. Desde aproximadamente 5.66 millones en 2019, los ingresos alcanzaron un pico de 8.70 millones en 2023, lo que representa un incremento significativo. No obstante, en 2024 se evidencia una disminución respecto al año anterior, situándose en 7.85 millones, que puede indicar una disminución en la demanda, cambios en la estrategia comercial o impactos de mercado. La tendencia alcista previa sugiere un crecimiento sostenido en los resultados operativos durante la mayor parte del período.
- Capital invertido
- El capital invertido mostró fluctuaciones, con un incremento constante en la última medición respecto a 2019, pasando de aproximadamente 3.19 millones a 3.91 millones en 2024. Aunque hubo disminuciones en ciertos años, el valor final indica una tendencia de expansión del recurso invertido en la compañía, posiblemente en activos o inversiones que buscan sostener o potenciar el crecimiento de la empresa. La variación positiva en 2024 respalda una estrategia de inversión continua para sostener operaciones y potencialmente impulsar la rentabilidad futura.
- Ratio de rotación del capital (TO)
- El ratio de rotación del capital mostró un incremento notable entre 2019 y 2022, alcanzando un máximo de 2.5 en 2022. Esto sugiere que la eficiencia en el uso del capital para generar ingresos mejoró durante ese período. Sin embargo, en 2023 se mantiene prácticamente estable en 2.49 y disminuye a 2.01 en 2024, lo que puede señalar una disminución en la eficiencia en la utilización del capital, posiblemente debido a mayores inversiones que aún no han generado el mismo nivel de rotación, cambios en la estrategia operativa o condiciones del mercado que afectan la eficiencia. La tendencia indica una mejora en la gestión del capital en los primeros años y una relativa estabilización o reducción en la eficiencia hacia 2024.
Tipo impositivo efectivo en efectivo (CTR)
Williams-Sonoma Inc., CTRcálculo, comparación con los índices de referencia
| 28 ene 2024 | 29 ene 2023 | 30 ene 2022 | 31 ene 2021 | 2 feb 2020 | 3 feb 2019 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en miles) | |||||||
| Beneficio neto de explotación después de impuestos (NOPAT)1 | |||||||
| Más: Impuestos operativos en efectivo2 | |||||||
| Beneficio neto de explotación antes de impuestos (NOPBT) | |||||||
| Tasa impositiva | |||||||
| CTR3 | |||||||
| Referencia | |||||||
| CTRCompetidores3 | |||||||
| Amazon.com Inc. | |||||||
| Home Depot Inc. | |||||||
| Lowe’s Cos. Inc. | |||||||
| TJX Cos. Inc. | |||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-01-28), 10-K (Fecha del informe: 2023-01-29), 10-K (Fecha del informe: 2022-01-30), 10-K (Fecha del informe: 2021-01-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-02-02), 10-K (Fecha del informe: 2019-02-03).
1 NOPAT. Ver detalles »
2 Impuestos operativos en efectivo. Ver detalles »
3 2024 cálculo
CTR = 100 × Impuestos operativos en efectivo ÷ NOPBT
= 100 × ÷ =
4 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Impuestos operativos en efectivo
- La cantidad de impuestos operativos en efectivo ha mostrado un crecimiento sostenido en el período analizado, pasando de aproximadamente 83.339 miles de dólares en febrero de 2019 a 357.651 miles en enero de 2024. Este aumento refleja probablemente una mayor carga fiscal en línea con el incremento en las operaciones y beneficios de la empresa. Sin embargo, en el último año, se observa una disminución en comparación con el año anterior, donde los impuestos en efectivo bajaron de 406.434 miles en enero de 2023 a 357.651 miles en enero de 2024, lo cual puede indicar cambios en la planificación fiscal o en la estructura de costos fiscales.
- Beneficio neto de explotación antes de impuestos (NOPBT)
- El beneficio neto de explotación antes de impuestos presenta una tendencia de crecimiento sustancial desde aproximadamente 473.444 miles de dólares en 2019 hasta alcanzar un pico de 1.568.818 miles en 2022. Este aumento refleja un fuerte crecimiento en las utilidades operativas antes de la carga fiscal. Sin embargo, en 2023 se observa una ligera caída a 1.391.712 miles, indicando una posible desaceleración en la rentabilidad operativa o algún evento extraordinario que afectó los beneficios antes de impuestos en ese año.
- Tipo impositivo efectivo en efectivo (CTR)
- El tipo impositivo efectivo en efectivo muestra una tendencia general de incremento a lo largo del período, elevándose desde 17.6% en 2019 hasta aproximadamente 25.7% en 2024. Este aumento en la tasa efectiva puede deberse a cambios en la legislación fiscal, en la estructura de ingresos o en la utilización de ciertos incentivos fiscales. La variación en la tasa se mantiene relativamente estable en el último año, ligeramente por encima del 25%, lo que puede influir en la carga fiscal total pese al crecimiento en beneficios antes de impuestos.