Sherwin-Williams Co., FCFEcálculo

US$ en miles

12 meses terminados	31 dic 2024	31 dic 2023	31 dic 2022	31 dic 2021	31 dic 2020
Utilidad neta	2,681,400)	2,388,800)	2,020,100)	1,864,400)	2,030,400)
Cargos netos no monetarios	535,700)	565,900)	612,300)	678,900)	780,800)
Variación de las cuentas de capital de trabajo	(63,900)	567,200)	(712,500)	(298,700)	597,400)
Efectivo operativo neto	3,153,200)	3,521,900)	1,919,900)	2,244,600)	3,408,600)
Gastos de capital	(1,070,000)	(888,400)	(644,500)	(372,000)	(303,800)
Aumento (disminución) neto de los préstamos a corto plazo	288,600)	(603,900)	214,400)	763,900)	(204,600)
Ingresos de la deuda a largo plazo	848,700)	—)	999,700)	994,800)	999,000)
Pagos de deuda a largo plazo	(1,100,000)	(136,400)	(260,300)	(422,900)	(1,204,700)
Pagos de la línea de crédito y de los costes de emisión de deuda	(8,600)	—)	(7,300)	(11,500)	(10,000)
Flujo de caja libre a capital (FCFE)	2,111,900)	1,893,200)	2,221,900)	3,196,900)	2,684,500)

Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).

Análisis de efectivo operativo neto: El efectivo operativo neto mostró una tendencia decreciente desde el año 2020, con una disminución significativa en 2021, alcanzando su punto más bajo en 2022. Posteriormente, en 2023, se evidenció una recuperación sustancial que elevó el valor por encima del nivel registrado en 2020, permaneciendo relativamente estable en 2024. Esta fluctuación indica variaciones en la generación de efectivo a partir de las operaciones principales, posiblemente influenciadas por cambios en ingresos, gastos operativos o mejoras en la eficiencia operativa en años anteriores y una recuperación en los años posteriores.
Flujo de caja libre a capital (FCFE): El flujo de caja libre a capital mostró un comportamiento creciente en 2021, alcanzando el valor más alto del período analizado, lo que sugiere una mayor generación de efectivo disponible después de gastos de capital y deuda. Sin embargo, en 2022, experimentó una caída significativa, indicando una reducción en la capacidad de la empresa para generar efectivo disponible para sus accionistas, posiblemente por mayores inversiones en activos o incrementos en gastos. En 2023, el FCFE volvió a crecer, aunque sin recuperar completamente los niveles de 2021, y mantuvo un incremento modesto en 2024. Esto refleja una gestión relativamente estable de la generación de efectivo después de las inversiones y pagos de deuda, en un contexto de fluctuaciones en la rentabilidad y las inversiones.

Sherwin-Williams Co., P/FCFE cálculo, comparación con los índices de referencia

Número de acciones ordinarias en circulación	247,893,513
Datos financieros seleccionados (US$)
Flujo de caja libre a capital (FCFE) (en miles)	2,111,900)
FCFE por acción	8.52
Precio actual de la acción (P)	361.98
Ratio de valoración
P/FCFE	42.49
Referencia
P/FCFECompetidores¹
Linde plc	25.86
P/FCFEsector
Productos químicos	29.30
P/FCFEindustria
Materiales	31.97

Basado en el informe: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31).

¹ Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.

Si el P/FCFE de la empresa es inferior al P/FCFE del índice de referencia, entonces la empresa está relativamente infravalorada.
De lo contrario, si el P/FCFE de la empresa es más alto que el P/FCFE del índice de referencia, entonces la empresa está relativamente sobrevalorada.

Sherwin-Williams Co., P/FCFEcálculo, comparación con los índices de referencia

	31 dic 2024	31 dic 2023	31 dic 2022	31 dic 2021	31 dic 2020
Número de acciones ordinarias en circulación¹	251,364,135	254,464,522	258,442,281	260,373,774	268,805,607
Datos financieros seleccionados (US$)
Flujo de caja libre a capital (FCFE) (en miles)²	2,111,900)	1,893,200)	2,221,900)	3,196,900)	2,684,500)
FCFE por acción⁴	8.40	7.44	8.60	12.28	9.99
Precio de la acción^1, 3	350.02	311.26	222.63	267.22	238.97
Ratio de valoración
P/FCFE⁵	41.66	41.84	25.90	21.76	23.93
Referencia
P/FCFECompetidores⁶
Linde plc	26.97	33.03	16.87	24.31	24.61
P/FCFEsector
Productos químicos	30.01	35.00	18.49	23.44	—
P/FCFEindustria
Materiales	30.06	45.58	18.95	19.23	—

Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).

¹ Datos ajustados por divisiones y dividendos de acciones.

² Ver detalles »

³ Precio de cierre a la fecha de presentación del informe anual de Sherwin-Williams Co.

⁴ 2024 cálculo
FCFE por acción = FCFE ÷ Número de acciones ordinarias en circulación
= 2,111,900,000 ÷ 251,364,135 = 8.40

⁵ 2024 cálculo
P/FCFE = Precio de la acción ÷ FCFE por acción
= 350.02 ÷ 8.40 = 41.66

⁶ Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.

Precio de la acción: El precio de la acción experimentó una tendencia general al alza en el período analizado. Después de un incremento sustancial en 2021, alcanzando los 267.22 dólares, se observó una caída en 2022, situándose en 222.63 dólares. Sin embargo, en 2023 se registró una recuperación significativa, superando los 300 dólares y alcanzando los 311.26 dólares, con un crecimiento adicional en 2024, llegando a 350.02 dólares. Esta trayectoria sugiere una volatilidad en el valor de mercado, con fases de corrección seguidas de fortaleza en la cotización.
FCFE por acción: El Flujo de Caja Libre para el Accionista (FCFE) por acción mostró una tendencia positiva hasta 2021, alcanzando los 12.28 dólares desde los 9.99 dólares en 2020. En 2022, se observó una disminución a 8.6 dólares, señalando una reducción en la generación de efectivo libre para los accionistas. En los años siguientes, el FCFE bajó ligeramente en 2023 a 7.44 dólares, pero en 2024 mostró una recuperación hasta los 8.4 dólares. Esto indica cierta volatilidad en la capacidad de la compañía para generar efectivo en exceso de sus obligaciones, aunque con una tendencia recuperativa en los años recientes.
P/FCFE (Ratio Financiero): El ratio P/FCFE, que refleja la relación entre el precio de mercado de la acción y el FCFE por acción, presentó una disminución en 2021, pasando a 21.76 desde 23.93 en 2020, lo que indica una valoración relativamente más alta en relación con la generación de efectivo en ese año. Sin embargo, en 2022, el ratio aumentó notablemente a 25.9, señalando una mayor valoración del mercado respecto a la misma medida de efectivo. En 2023, este ratio se elevó todavía más, alcanzando 41.84, sugiriendo una percepción de mercado aún más optimista o una posible sobrevaloración en relación con la generación de efectivo. Aunque en 2024 el ratio se mantuvo estable en 41.66, permaneciendo en niveles elevados, lo cual puede implicar una valoración mantenida o expectativas de crecimiento futuras que aún no se reflejan totalmente en el FCFE.

Sherwin-Williams Co. (NYSE:SHW)

Relación precio/ FCFE (P/FCFE)

Flujo de caja libre a capital (FCFE)

Relación precio-FCFEactual

Relación precio-FCFEhistórico