Análisis de ratios de actividad a corto plazo
Los ratios de actividad miden la eficiencia con la que una empresa realiza las tareas diarias, como el cobro de cuentas por cobrar y la gestión del inventario.
- Ratios de actividad a corto plazo (resumen)
- Ratio de rotación de inventario
- Índice de rotación de cuentas por cobrar
- Ratio de rotación de cuentas por pagar
- Ratio de rotación del capital circulante
- Días de rotación de inventario
- Días de rotación de cuentas por cobrar
- Ciclo de funcionamiento
- Días de rotación de cuentas por pagar
- Ciclo de conversión de efectivo
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Ratios de actividad a corto plazo (resumen)
Devon Energy Corp., ratios de actividad a corto plazo
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31).
- Ratio de rotación de inventario
- En 2018 y 2019, no se disponen datos, pero en 2020 se observa un valor de 55.87 y en 2021 de 42.67, indicando una disminución en la eficiencia para vender y reponer inventario. La reducción en 2021 sugiere posibles cambios en la gestión de inventarios o en la rotación de productos. Dado que en 2022 no hay datos, no es posible determinar si la tendencia continuó.
- Índice de rotación de cuentas por cobrar
- Este índice muestra una tendencia decreciente desde 12.13 en 2018 hasta 7.91 en 2021, lo que indica una menor eficiencia en la cobranza, potencialmente reflejando una mayor duración en el cobro de cuentas. En 2022, el índice aumenta a 10.85, sugiriendo una recuperación parcial en la gestión de cuentas por cobrar.
- Ratio de rotación de cuentas por pagar
- Desde 9.95 en 2018, el ratio fluctúa ligeramente en 2019 y 2020, alcanzando un pico en 2020 con 12.96. En 2021, se mantiene alto en 12.74, antes de disminuir a 9.98 en 2022. Esto indica una mayor extensión en el periodo de pago en 2020 y 2021, seguido de una posible intención de acortar los plazos en 2022.
- Ratio de rotación del capital circulante
- Este ratio muestra una tendencia de aumento significativo, desde 4.85 en 2018 hasta 24.39 en 2022, pasando por valores intermedios en 2019 y 2020. La tendencia ascendente refleja una gestión más eficiente del capital circulante, con una mayor rotación y utilización del mismo en los períodos recientes.
- Días de rotación de inventario
- Solo disponible para 2020 y 2021, con valores de 7 y 9 días, respectivamente. La estabilidad en estos días indica una rotación rápida y consistente del inventario, alineada con la disminución en el ratio de rotación de inventario.
- Días de rotación de cuentas por cobrar
- Este indicador fluctúa en los años analizados, con 30 días en 2018, aumentando a 49 en 2019, luego reduciéndose a 45 en 2020, nuevamente a 46 en 2021 y bajando a 34 en 2022. La tendencia sugiere un patrón variable en los plazos de cobro, con una notable reducción en 2022, indicando una mejora en la gestión de cobranza en el último año.
- Ciclo de funcionamiento
- Solo disponible en 2021 y 2022, con valores de 53 y 43 días, respectivamente. La reducción del ciclo indica una operación más eficiente, lograda en parte por la disminución en los días de rotación de cuentas por cobrar y otros posibles ajustes en las cuentas por pagar o inventarios.
- Días de rotación de cuentas por pagar
- Este ratio se mantiene relativamente estable en 2018 y 2022 con 37 días, aumentando a 39 en 2019, disminuyendo a 28 en 2020 y manteniéndose en 29 en 2021. La tendencia refleja variaciones en la gestión del crédito que la empresa otorga a sus proveedores, con periodos más largos en 2020 y una recuperación en 2021.
- Ciclo de conversión de efectivo
- Solo disponible en 2022, con un valor de 6 días, muy por debajo del ciclo de funcionamiento previo. Este valor señala una significativa eficiencia en la gestión del efectivo, reduciendo sustancialmente el tiempo que el dinero permanece en proceso dentro de las operaciones hasta su recuperación o reinversión.
Ratios de rotación
Ratios de número medio de días
Ratio de rotación de inventario
Devon Energy Corp., índice de rotación de inventariocálculo, comparación con los índices de referencia
| 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | 31 dic 2019 | 31 dic 2018 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | ||||||
| Costo de los ingresos | ||||||
| Inventario | ||||||
| Ratio de actividad a corto plazo | ||||||
| Ratio de rotación de inventario1 | ||||||
| Referencia | ||||||
| Ratio de rotación de inventarioCompetidores2 | ||||||
| Chevron Corp. | ||||||
| ConocoPhillips | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | ||||||
| Ratio de rotación de inventariosector | ||||||
| Petróleo, gas y combustibles consumibles | ||||||
| Ratio de rotación de inventarioindustria | ||||||
| Energía | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31).
1 2022 cálculo
Ratio de rotación de inventario = Costo de los ingresos ÷ Inventario
= ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Costos de los ingresos
- Se observa una tendencia general creciente en los costos de los ingresos a lo largo del período analizado, con un aumento significativo entre 2021 y 2022. Aunque en 2019 y 2020 se registran valores relativamente bajos en comparación con 2018, los costos muestran un repunte importante en 2022, alcanzando los 8,577 millones de dólares. Este patrón indica un aumento en la escala de operaciones o en los costos asociados a la producción o adquisición de bienes y servicios relacionados con la negocio.
- Inventario
- Los datos de inventario sólo están disponibles para los años 2021 y 2022. En este período, se evidencia un incremento considerable en los niveles de inventario, pasando de 114 millones en 2021 a 201 millones en 2022. Este aumento puede reflejar una estrategia de acumulación de inventarios o una menor rotación de inventarios, como se analiza a continuación.
- Ratio de rotación de inventario
- El ratio de rotación de inventario, presente únicamente en 2021 y 2022, muestra una tendencia decreciente, pasando de 55.87 en 2021 a 42.67 en 2022. La disminución en este ratio indica que el inventario se está moviendo con menor eficiencia, es decir, tarda más en venderse o en convertirse en ingresos respecto al inventario promedio. Esto puede estar asociado a la acumulación de inventario, lo cual coincide con el aumento en los niveles de inventario y puede reflejar cambios en la demanda, en la estrategia de inventario o en la gestión de inventarios.
Índice de rotación de cuentas por cobrar
Devon Energy Corp., ratio de rotación de cuentas por cobrarcálculo, comparación con los índices de referencia
| 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | 31 dic 2019 | 31 dic 2018 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | ||||||
| Ingresos | ||||||
| Cuentas por cobrar | ||||||
| Ratio de actividad a corto plazo | ||||||
| Índice de rotación de cuentas por cobrar1 | ||||||
| Referencia | ||||||
| Índice de rotación de cuentas por cobrarCompetidores2 | ||||||
| Chevron Corp. | ||||||
| ConocoPhillips | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | ||||||
| Índice de rotación de cuentas por cobrarsector | ||||||
| Petróleo, gas y combustibles consumibles | ||||||
| Índice de rotación de cuentas por cobrarindustria | ||||||
| Energía | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31).
1 2022 cálculo
Índice de rotación de cuentas por cobrar = Ingresos ÷ Cuentas por cobrar
= ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Ingresos
- Los ingresos experimentaron fluctuaciones notables a lo largo del período analizado. Se observó una disminución significativa en 2019 respecto a 2018, pasando de 10,734 millones de dólares a 6,220 millones. En 2020, los ingresos continuaron disminuyendo, llegando a 4,828 millones, marcando la reducción más pronunciada en el período. Sin embargo, a partir de 2021, se evidenció una recuperación sustancial, alcanzando 12,206 millones y continuando en 2022 con un incremento notable hasta 19,169 millones. Esta tendencia sugiere una recuperación fuerte después del año 2020, probablemente impulsada por una mejora en la actividad comercial o en los precios del mercado.
- Cuentas por cobrar
- El saldo de cuentas por cobrar muestra una tendencia decreciente entre 2018 y 2020, disminuyendo de 885 millones a 601 millones de dólares, lo que podría reflejar una mejora en la cobranza o en los términos de crédito otorgados. Sin embargo, en 2021 se observa un incremento significativo a 1,543 millones, y en 2022 se mantiene en niveles elevados con 1,767 millones. Este giro en la tendencia puede estar asociado con cambios en las políticas crediticias, aumento en las ventas a crédito o en la estrategia de financiamiento.
- Índice de rotación de cuentas por cobrar
- Este ratio muestra una tendencia variable a lo largo del período. Desde 12.13 en 2018, disminuyó a 7.48 en 2019 y aumentó ligeramente a 8.03 en 2020. En 2021, se mantuvo casi constante en 7.91 y en 2022 incrementó notablemente a 10.85. La rotación más baja en 2019 indica un período de menor eficiencia en la cobranza, posiblemente debido a mayor plazo en los créditos concedidos o menores ventas. La mejora en 2022, con un ratio superior a los 10, sugiere una mayor eficiencia en la cobranza o una recuperación en los tiempos de cobro, en línea con el aumento de los ingresos y las cuentas por cobrar en ese período.
Ratio de rotación de cuentas por pagar
Devon Energy Corp., ratio de rotación de cuentas por pagarcálculo, comparación con los índices de referencia
| 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | 31 dic 2019 | 31 dic 2018 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | ||||||
| Costo de los ingresos | ||||||
| Cuentas a pagar | ||||||
| Ratio de actividad a corto plazo | ||||||
| Ratio de rotación de cuentas por pagar1 | ||||||
| Referencia | ||||||
| Ratio de rotación de cuentas por pagarCompetidores2 | ||||||
| Chevron Corp. | ||||||
| ConocoPhillips | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | ||||||
| Ratio de rotación de cuentas por pagarsector | ||||||
| Petróleo, gas y combustibles consumibles | ||||||
| Ratio de rotación de cuentas por pagarindustria | ||||||
| Energía | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31).
1 2022 cálculo
Ratio de rotación de cuentas por pagar = Costo de los ingresos ÷ Cuentas a pagar
= ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Análisis de las tendencias en los costos de los ingresos
- Se observa una disminución significativa en los costos de los ingresos desde 2018 hasta 2020, alcanzando un valor mínimo en 2020. Sin embargo, en 2021 y 2022, los costos experimentan un incremento notable, superando los niveles de 2018 y 2019, y alcanzando picos en 2022 con un valor de 8,577 millones de dólares. Este patrón puede reflejar variaciones en los precios de mercado, cambios en la estructura operativa o incrementos en los costes asociados a la producción o adquisición de bienes y servicios.
- Análisis de las cuentas a pagar
- Las cuentas a pagar mostraron una tendencia decreciente desde 2018 (662 millones de dólares) hasta 2020 (242 millones), indicando una posible reducción en las obligaciones a corto plazo con proveedores o acreedores. Sin embargo, en 2021 y 2022 hay un aumento sustancial, alcanzando 500 millones y 859 millones respectivamente. La expansión en cuentas por pagar en estos años puede estar vinculada a estrategias de gestión de liquidez, financiamiento o cambios en condiciones de crédito con proveedores.
- Ratio de rotación de cuentas por pagar
- El ratio de rotación presenta cierta volatilidad a lo largo del período analizado. Desde 2018, con un valor de 9.95, hubo una ligera disminución en 2019 a 9.37. En 2020, el ratio se eleva considerablemente a 12.96, y en 2021 mantiene un valor similar de 12.74, sugiriendo una mayor eficiencia en la gestión de las cuentas a pagar o un aumento en las ventas o en la rotación de inventarios que relaciona estos conceptos. En 2022, el ratio octubre a 9.98, cercano a los niveles de 2018, indicando una posible estabilización en la gestión de las obligaciones a corto plazo. La variación en este ratio puede reflejar cambios en la política de pago, en las condiciones de mercado o en la estructura de la operación.
Ratio de rotación del capital circulante
Devon Energy Corp., ratio de rotación del capital circulantecálculo, comparación con los índices de referencia
| 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | 31 dic 2019 | 31 dic 2018 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | ||||||
| Activo circulante | ||||||
| Menos: Pasivo corriente | ||||||
| Capital de explotación | ||||||
| Ingresos | ||||||
| Ratio de actividad a corto plazo | ||||||
| Ratio de rotación del capital circulante1 | ||||||
| Referencia | ||||||
| Ratio de rotación del capital circulanteCompetidores2 | ||||||
| Chevron Corp. | ||||||
| ConocoPhillips | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | ||||||
| Ratio de rotación del capital circulantesector | ||||||
| Petróleo, gas y combustibles consumibles | ||||||
| Ratio de rotación del capital circulanteindustria | ||||||
| Energía | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31).
1 2022 cálculo
Ratio de rotación del capital circulante = Ingresos ÷ Capital de explotación
= ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Capital de explotación
- Observando la serie temporal, se identifica una tendencia general a la disminución del capital de explotación en millones de dólares, pasando de 2,211 en 2018 a 786 en 2022. Este descenso indica una reducción en los recursos destinados a las operaciones de la empresa, lo cual podría señalar una optimización en la utilización del capital o una disminución en las inversiones de capital de explotación a lo largo del período analizado.
- Ingresos
- Se registra una tendencia fluctuante en los ingresos en millones de dólares. Después de una caída significativa desde 10,734 en 2018 a 4,828 en 2020, se observa un repunte importante en 2021 y 2022, alcanzando 12,206 y 19,169 respectivamente. La recuperación y crecimiento en los ingresos en los últimos dos años reflejan una mejora en la generación de ventas, posiblemente debido a esfuerzos estratégicos, condiciones de mercado favorables o recuperación de la actividad en el sector.
- Ratio de rotación del capital circulante
- Este ratio muestra una tendencia claramente ascendente a lo largo del período, comenzando en 4.85 en 2018, bajando a 2.65 en 2020 y luego experimentando un incremento sustancial en 2021 y 2022, llegando a 10.5 y 24.39 respectivamente. La tendencia indica que la eficiencia en el uso del capital circulante para generar ingresos ha mejorado notablemente en los últimos años, especialmente en 2022, donde la rotación casi se cuadruplica respecto a 2021, sugiriendo una gestión muy eficiente del capital de trabajo en el período reciente.
Días de rotación de inventario
Devon Energy Corp., días de rotación de inventariocálculo, comparación con los índices de referencia
| 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | 31 dic 2019 | 31 dic 2018 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados | ||||||
| Ratio de rotación de inventario | ||||||
| Ratio de actividad a corto plazo (Número de días) | ||||||
| Días de rotación de inventario1 | ||||||
| Referencia (Número de días) | ||||||
| Días de rotación de inventarioCompetidores2 | ||||||
| Chevron Corp. | ||||||
| ConocoPhillips | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | ||||||
| Días de rotación de inventariosector | ||||||
| Petróleo, gas y combustibles consumibles | ||||||
| Días de rotación de inventarioindustria | ||||||
| Energía | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31).
1 2022 cálculo
Días de rotación de inventario = 365 ÷ Ratio de rotación de inventario
= 365 ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Ratio de rotación de inventario
- El ratio de rotación de inventario no presentó datos para los años 2018, 2019 y 2020; sin embargo, se observa una disminución significativa en 2022, alcanzando un valor de 42.67 en comparación con los 55.87 registrados en 2021. Esta tendencia indica que la empresa ha reducido la frecuencia con la que renueva su inventario, lo que podría reflejar una optimización en la gestión de inventarios o cambios en la demanda del mercado.
- Días de rotación de inventario
- Similar al ratio anterior, no hay datos disponibles para los años previos a 2021. En 2021, los días de rotación se situaron en 7 días, aumentando a 9 días en 2022. Este incremento en los días necesarios para rotar el inventario sugiere una menor eficiencia en la gestión del inventario o un incremento en los periodos de almacenamiento, lo cual puede tener implicaciones sobre los costos asociados y la liquidez.
Días de rotación de cuentas por cobrar
Devon Energy Corp., días de rotación de cuentas por cobrarcálculo, comparación con los índices de referencia
| 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | 31 dic 2019 | 31 dic 2018 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados | ||||||
| Índice de rotación de cuentas por cobrar | ||||||
| Ratio de actividad a corto plazo (Número de días) | ||||||
| Días de rotación de cuentas por cobrar1 | ||||||
| Referencia (Número de días) | ||||||
| Días de rotación de cuentas por cobrarCompetidores2 | ||||||
| Chevron Corp. | ||||||
| ConocoPhillips | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | ||||||
| Días de rotación de cuentas por cobrarsector | ||||||
| Petróleo, gas y combustibles consumibles | ||||||
| Días de rotación de cuentas por cobrarindustria | ||||||
| Energía | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31).
1 2022 cálculo
Días de rotación de cuentas por cobrar = 365 ÷ Índice de rotación de cuentas por cobrar
= 365 ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Índice de rotación de cuentas por cobrar
- El índice de rotación de cuentas por cobrar muestra una tendencia variable a lo largo del período analizado. En 2018, el ratio fue de 12.13, indicando una alta eficiencia en la recuperación de créditos. Sin embargo, en 2019 se observa una disminución significativa a 7.48, lo que sugiere una menor eficiencia en la gestión de cuentas por cobrar. En 2020, el índice aumentó ligeramente a 8.03, aunque permaneció por debajo de los niveles de 2018. En 2021, el ratio se mantiene relativamente estable en 7.91, pero en 2022 se observa un incremento notable a 10.85, indicando una mejora en la rotación y en la eficacia en la recuperación de créditos pendientes.
- Días de rotación de cuentas por cobrar
- El número de días que, en promedio, tarda en cobrarse una cuenta presenta una tendencia fluctuante en el período analizado. En 2018, los días de rotación fueron de 30 días, lo cual se asemeja a un ciclo de cobranza eficiente. En 2019, la cifra aumentó a 49 días, señalando una reducción en la eficiencia en la recuperación de cuentas; esta tendencia persistió en 2020 con 45 días y en 2021 con 46 días, indicando cierta estabilidad en periodos donde la recuperación se dilata en casi un mes y medio. En 2022, el número de días de rotación disminuyó a 34, sugiriendo una recuperación en la eficiencia y una rotación más rápida de las cuentas por cobrar en comparación con los años previos a 2021.
Ciclo de funcionamiento
Devon Energy Corp., ciclo de funcionamientocálculo, comparación con los índices de referencia
Número de días
| 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | 31 dic 2019 | 31 dic 2018 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados | ||||||
| Días de rotación de inventario | ||||||
| Días de rotación de cuentas por cobrar | ||||||
| Ratio de actividad a corto plazo | ||||||
| Ciclo de funcionamiento1 | ||||||
| Referencia | ||||||
| Ciclo de funcionamientoCompetidores2 | ||||||
| Chevron Corp. | ||||||
| ConocoPhillips | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | ||||||
| Ciclo de funcionamientosector | ||||||
| Petróleo, gas y combustibles consumibles | ||||||
| Ciclo de funcionamientoindustria | ||||||
| Energía | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31).
1 2022 cálculo
Ciclo de funcionamiento = Días de rotación de inventario + Días de rotación de cuentas por cobrar
= + =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Rotación de inventario
- En el análisis de los días de rotación de inventario, se observa una ausencia de datos para los años 2018, 2019 y 2020, lo que impide establecer una tendencia clara en dicho período. Sin embargo, en 2021 y 2022 se registran valores de 7 y 9 días respectivamente, indicando una ligera tendencia al alza en la duración del ciclo de inventario. Esto puede reflejar cambios en la gestión de inventarios o en la estrategia de inventario de la empresa, sugiriendo una posible acumulación o menor eficiencia en la rotación.
- Días de rotación de cuentas por cobrar
- El número de días para la rotación de cuentas por cobrar muestra una tendencia notablemente variable a lo largo del período analizado. En 2018, el período fue de 30 días, aumentando de manera significativa en 2019 a 49 días. En 2020, se mantiene alto en 45 días, y en 2021 alcanza 46 días, indicando una estabilidad en el nivel de días de cobranza en ese intervalo. En 2022, se observa una disminución significativa a 34 días, lo cual puede interpretarse como una mejora en la gestión de cobros o una mayor eficiencia en la recuperación de cuentas por cobrar, acortando el ciclo de cobro.
- Ciclo de funcionamiento
- Este indicador, que combina los períodos de rotación de inventario y de cuentas por cobrar, es presentado únicamente para los años 2021 y 2022, con valores de 53 y 43 días respectivamente. La reducción del ciclo en 2022 sugiere una mayor eficiencia en la gestión integral del ciclo operativo, posiblemente derivada de la mejora en las condiciones de cobranza y rotación de inventarios. La disminución en el ciclo total puede contribuir a una mejor gestión de liquidez y a una optimización en el uso de los activos operativos.
Días de rotación de cuentas por pagar
Devon Energy Corp., días de rotación de las cuentas por pagarcálculo, comparación con los índices de referencia
| 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | 31 dic 2019 | 31 dic 2018 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados | ||||||
| Ratio de rotación de cuentas por pagar | ||||||
| Ratio de actividad a corto plazo (Número de días) | ||||||
| Días de rotación de cuentas por pagar1 | ||||||
| Referencia (Número de días) | ||||||
| Días de rotación de cuentas por pagarCompetidores2 | ||||||
| Chevron Corp. | ||||||
| ConocoPhillips | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | ||||||
| Días de rotación de cuentas por pagarsector | ||||||
| Petróleo, gas y combustibles consumibles | ||||||
| Días de rotación de cuentas por pagarindustria | ||||||
| Energía | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31).
1 2022 cálculo
Días de rotación de cuentas por pagar = 365 ÷ Ratio de rotación de cuentas por pagar
= 365 ÷ =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Ratio de rotación de cuentas por pagar
- El ratio de rotación de cuentas por pagar presenta fluctuaciones a lo largo del período analizado. En 2018, el valor fue de 9.95, experimentando una ligera disminución en 2019, situándose en 9.37. En 2020, se observa un incremento significativo a 12.96, indicando que las cuentas por pagar se rotaron más rápidamente en comparación con los años anteriores. Este aumento se mantiene en 2021, con un valor cercano a 12.74, aunque ligeramente por debajo del máximo alcanzado en 2020. Sin embargo, en 2022, el ratio vuelve a disminuir a 9.98, casi igualando el nivel de 2018, sugiriendo una reducción en la frecuencia de rotación de las cuentas por pagar en ese año.
- Días de rotación de cuentas por pagar
- Los días de rotación de las cuentas por pagar muestran una tendencia algo inversa respecto al ratio. En 2018, este indicador fue de 37 días, y en 2019, observó un aumento a 39 días. En 2020, se produce una disminución significativa a 28 días, lo que implica una rotación más rápida del pasivo en ese año, en línea con el incremento del ratio en ese año. En 2021, se mantiene en 29 días, reflejando cierta estabilidad, aunque ligeramente por encima del mínimo alcanzado en 2020. En 2022, los días vuelven a incrementarse a 37, igualando el nivel de 2018, y sugiriendo un período de rotación más lento en comparación con 2020 y 2021.
Ciclo de conversión de efectivo
Devon Energy Corp., ciclo de conversión de efectivocálculo, comparación con los índices de referencia
Número de días
| 31 dic 2022 | 31 dic 2021 | 31 dic 2020 | 31 dic 2019 | 31 dic 2018 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados | ||||||
| Días de rotación de inventario | ||||||
| Días de rotación de cuentas por cobrar | ||||||
| Días de rotación de cuentas por pagar | ||||||
| Ratio de actividad a corto plazo | ||||||
| Ciclo de conversión de efectivo1 | ||||||
| Referencia | ||||||
| Ciclo de conversión de efectivoCompetidores2 | ||||||
| Chevron Corp. | ||||||
| ConocoPhillips | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | ||||||
| Ciclo de conversión de efectivosector | ||||||
| Petróleo, gas y combustibles consumibles | ||||||
| Ciclo de conversión de efectivoindustria | ||||||
| Energía | ||||||
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31).
1 2022 cálculo
Ciclo de conversión de efectivo = Días de rotación de inventario + Días de rotación de cuentas por cobrar – Días de rotación de cuentas por pagar
= + – =
2 Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.
- Patrón de rotación de inventario
- Se observa que en los últimos dos años, la cantidad de días que tarda en rotar el inventario ha aumentado, pasando de valores no especificados en los años anteriores a 7 días en 2021 y 9 días en 2022. Este incremento puede indicar una mayor permanencia de inventario, lo cual podría estar relacionado con cambios en la gestión de inventarios o en las condiciones del mercado.
- Variaciones en los días de rotación de cuentas por cobrar
- Los días de rotación de cuentas por cobrar muestran una tendencia de aumento desde 30 días en 2018 hasta 49 días en 2019, manteniéndose en un rango alto en 2020 y 2021, con 45 y 46 días respectivamente. En 2022, se presenta una reducción significativa a 34 días. Este patrón sugiere que la eficiencia en la cobranza fue menor en 2019 y 2020, pero mejoró notablemente en 2022, reduciendo el período de cobro y potencialmente mejorando el flujo de efectivo.
- Comportamiento en los días de rotación de cuentas por pagar
- Los días de rotación de cuentas por pagar han fluctuado a lo largo del período analizado. La tendencia muestra una disminución en 2020 respecto a años anteriores (de 37 y 39 días en 2018 y 2019 a 28 días), lo que puede indicar una estrategia de pago más agresiva o menor plazo de pago. En 2021, los días se recuperan a 29, y en 2022 vuelven a elevarse a 37 días, indicando una posible reversión o ajuste en las políticas de pago.
- Variación en el ciclo de conversión de efectivo
- El ciclo de conversión de efectivo no se reportó en los años 2018 a 2020, pero en 2021 se establece en 24 días, y en 2022, notablemente, se reduce a 6 días. La disminución de este ciclo en 2022 representa una mejora significativa en la eficiencia del capital de trabajo, sugiriendo que la empresa pudo haber optimizado sus procesos para convertir inventarios y cuentas por cobrar en efectivo en un período más corto, facilitando una gestión más efectiva del efectivo.