Stock Analysis on Net

Costco Wholesale Corp. (NASDAQ:COST)

Análisis de la deuda 

Microsoft Excel

Deuda total (importe en libros)

Costco Wholesale Corp., balance: deuda

US$ en millones

Microsoft Excel
31 ago 2025 1 sept 2024 3 sept 2023 28 ago 2022 29 ago 2021 30 ago 2020
Porción actual de la deuda a largo plazo 75 103 1,081 73 799 95
Pasivos corrientes por arrendamiento financiero 78 147 129 245 72 31
Deuda a largo plazo, excluida la parte corriente 5,713 5,794 5,377 6,484 6,692 7,514
Pasivos por arrendamiento financiero a largo plazo 1,401 1,351 1,303 1,383 980 657
Deuda total a largo plazo, incluyendo la parte corriente y los pasivos por arrendamiento financiero (importe en libros) 7,267 7,395 7,890 8,185 8,543 8,297

Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2025-08-31), 10-K (Fecha del informe: 2024-09-01), 10-K (Fecha del informe: 2023-09-03), 10-K (Fecha del informe: 2022-08-28), 10-K (Fecha del informe: 2021-08-29), 10-K (Fecha del informe: 2020-08-30).


El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en la estructura de pasivos a largo plazo. Se observa una disminución general en la deuda total a largo plazo a lo largo del período analizado, aunque con fluctuaciones intermedias.

Porción actual de la deuda a largo plazo
Esta partida muestra una reducción considerable desde los 95 US$ millones en 2020 hasta los 75 US$ millones en 2025. La disminución no es lineal, presentando un pico en 2021 con 799 US$ millones, seguido de una caída constante en los años siguientes.
Pasivos corrientes por arrendamiento financiero
Los pasivos corrientes por arrendamiento financiero experimentan un aumento notable desde los 31 US$ millones en 2020 hasta alcanzar los 147 US$ millones en 2023, para luego disminuir a 78 US$ millones en 2025. Este incremento sugiere una mayor utilización de arrendamientos financieros a corto plazo en los años intermedios.
Deuda a largo plazo, excluida la parte corriente
La deuda a largo plazo, excluyendo la porción corriente, presenta una tendencia decreciente general, pasando de 7514 US$ millones en 2020 a 5713 US$ millones en 2025. Sin embargo, se observa una estabilización en los últimos dos años del período, con valores de 5794 US$ millones y 5713 US$ millones respectivamente.
Pasivos por arrendamiento financiero a largo plazo
Los pasivos por arrendamiento financiero a largo plazo muestran un incremento constante a lo largo del período, pasando de 657 US$ millones en 2020 a 1401 US$ millones en 2025. Este aumento indica una creciente dependencia de los arrendamientos financieros a largo plazo.
Deuda total a largo plazo, incluyendo la parte corriente y los pasivos por arrendamiento financiero (importe en libros)
La deuda total a largo plazo disminuye de 8297 US$ millones en 2020 a 7267 US$ millones en 2025. La mayor reducción se produce entre 2020 y 2022, con una estabilización posterior. La combinación de la disminución de la deuda a largo plazo y el aumento de los pasivos por arrendamiento financiero a largo plazo influye en esta tendencia.

En resumen, la entidad ha reducido su deuda a largo plazo en términos generales, aunque ha aumentado su dependencia de los arrendamientos financieros, tanto a corto como a largo plazo. La fluctuación en la porción actual de la deuda a largo plazo requiere un análisis más profundo para determinar sus causas subyacentes.


Deuda total (valor razonable)

Microsoft Excel
31 ago 2025
Datos financieros seleccionados (US$ en millones)
Deuda a largo plazo, incluida la parte actual 5,370
Pasivos por arrendamiento financiero 1,479
Deuda total a largo plazo, incluyendo la parte actual y los pasivos por arrendamiento financiero (valor razonable) 6,849
Ratio financiero
Ratio deuda, valor razonable sobre importe en libros 0.94

Basado en el informe: 10-K (Fecha del informe: 2025-08-31).


Tasa de interés promedio ponderada de la deuda

Tipo de interés medio ponderado de la deuda y de los arrendamientos financieros: 2.49%

Tipo de interés Monto de la deuda1 Tipo de interés × Monto de la deuda Tasa de interés promedio ponderada2
3.00% 1,000 30
1.38% 1,250 17
1.60% 1,750 28
1.75% 1,000 18
4.63% 1,479 68
Valor total 6,479 161
2.49%

Basado en el informe: 10-K (Fecha del informe: 2025-08-31).

1 US$ en millones

2 Tasa de interés promedio ponderada = 100 × 161 ÷ 6,479 = 2.49%