El estado de flujo de efectivo proporciona información sobre los ingresos y pagos de efectivo de una empresa durante un período contable, mostrando cómo estos flujos de efectivo vinculan el saldo de efectivo final con el saldo inicial que se muestra en el balance general de la empresa.
El estado de flujos de efectivo consta de tres partes: flujos de efectivo proporcionados por (utilizados en) actividades operativas, flujos de efectivo proporcionados por (utilizados en) actividades de inversión y flujos de efectivo proporcionados por (utilizados en) actividades de financiamiento.
lululemon athletica inc., estado de flujos de efectivo consolidado (datos trimestrales)
US$ en miles
3 meses terminados
4 may 2025
2 feb 2025
27 oct 2024
28 jul 2024
28 abr 2024
28 ene 2024
29 oct 2023
30 jul 2023
30 abr 2023
29 ene 2023
30 oct 2022
31 jul 2022
1 may 2022
30 ene 2022
31 oct 2021
1 ago 2021
2 may 2021
31 ene 2021
1 nov 2020
2 ago 2020
3 may 2020
2 feb 2020
3 nov 2019
4 ago 2019
5 may 2019
Utilidad neta
314,572)
748,403)
351,870)
392,922)
321,421)
669,468)
248,714)
341,603)
290,405)
119,811)
255,470)
289,521)
189,998)
434,504)
187,788)
208,074)
144,956)
329,837)
143,643)
86,801)
28,632)
298,021)
125,982)
124,990)
96,603)
Depreciación y amortización
114,529)
133,593)
113,599)
103,573)
95,759)
103,290)
97,969)
94,009)
84,116)
80,162)
79,188)
67,971)
64,470)
62,120)
57,963)
53,638)
50,485)
52,269)
49,033)
40,644)
43,532)
47,489)
44,022)
37,599)
32,823)
Lululemon Disposición de obsolescencia de Studio
—)
—)
—)
—)
—)
—)
23,709)
—)
—)
62,928)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
Deterioro de activos y costes de reestructuración
—)
—)
—)
—)
—)
—)
74,501)
—)
—)
407,913)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
Ganancia por enajenación de activos
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
(10,180)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
Gastos de compensación basados en acciones
23,091)
18,517)
24,169)
21,567)
25,758)
23,403)
24,573)
24,283)
21,301)
18,588)
20,312)
20,817)
18,358)
17,259)
21,657)
15,289)
14,932)
13,699)
15,186)
15,784)
6,128)
9,523)
14,065)
11,848)
10,157)
Cancelación del reconocimiento de la responsabilidad de la tarjeta de regalo no canjeada
—)
(36,231)
—)
—)
—)
(28,547)
—)
—)
—)
(23,337)
—)
—)
—)
(18,699)
—)
—)
—)
(13,696)
—)
—)
—)
(11,939)
—)
—)
—)
Liquidación de derivados no designados en una relación de cobertura
(47,520)
(28,118)
(6,829)
(12,500)
(316)
3,028)
10,629)
19,591)
(721)
(19,447)
(11,147)
2,323)
(10,378)
(15,236)
(14,583)
23,495)
21,515)
14,326)
3,697)
(7,869)
(5,669)
1,450)
2,055)
(447)
(4,983)
Impuestos diferidos sobre la renta
—)
57,451)
—)
—)
—)
(28,383)
—)
—)
—)
3,042)
—)
—)
—)
(5,180)
—)
—)
—)
34,908)
—)
—)
—)
24,129)
—)
—)
—)
Cuentas por cobrar
(18,504)
1,626)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
Inventarios
(174,319)
321,597)
(351,606)
(89,651)
(36,425)
368,385)
(67,751)
(78,876)
(155,174)
258,586)
(321,457)
(189,960)
(320,607)
(34,788)
(151,457)
(63,146)
(74,218)
137,606)
(95,960)
(15,384)
(122,810)
107,533)
(131,766)
(50,502)
(42,856)
Impuestos sobre la renta pagados por adelantado y por cobrar
(48,027)
72,884)
(46,361)
(18,450)
(10,104)
116,524)
(75,341)
(42,524)
3,249)
10,744)
(29,948)
(50,156)
2,646)
20,991)
(22,646)
20,996)
767)
29,147)
(43,253)
(35,703)
(4,157)
41,555)
(14,143)
(30,371)
(32,816)
Gastos pagados por adelantado y otros activos corrientes
22,676)
(20,854)
(34,967)
6,564)
(22,532)
5,965)
3,607)
10,084)
27,511)
(23,308)
(92,130)
(2,678)
4,296)
(39,009)
(35,058)
2,767)
(11,104)
(4,221)
(10,397)
(6,445)
(49,936)
(6,094)
(2,121)
(29,375)
(16,164)
Otros activos no corrientes
(13,524)
(12,567)
(11,870)
(30,799)
(17,969)
(22,767)
(13,959)
(9,332)
(7,222)
(10,793)
(10,679)
(10,523)
(4,523)
(8,764)
(3,305)
(6,592)
1,105)
(12,637)
(15,989)
(17,008)
(3,422)
(12,405)
(15,447)
—)
—)
Cuentas a pagar
22,489)
(102,623)
69,262)
58,683)
(82,366)
35,682)
15,678)
9,072)
116,935)
(133,817)
54,786)
(48,879)
20,630)
66,752)
22,671)
8,609)
19,623)
9,067)
37,629)
33,745)
2,222)
(35,895)
5,294)
21,211)
(5,420)
Pasivos acumulados y otros
(42,971)
21,573)
111,443)
22,589)
37,534)
(55,496)
(24,776)
62,223)
(53,685)
33,597)
25,685)
(22,031)
28,113)
15,999)
22,385)
27,313)
38,181)
25,425)
(5,454)
24,140)
55,050)
4,132)
4,248)
3,192)
(6,894)
Compensación devengada y gastos conexos
(65,635)
21,520)
14,180)
42,703)
(190,513)
71,823)
54,220)
64,983)
(120,699)
60,948)
36,493)
33,936)
(84,123)
24,836)
31,177)
(3,504)
22,764)
30,385)
11,960)
11,100)
(60,137)
35,549)
(2,737)
25,012)
(32,498)
Impuestos sobre la renta corrientes y no corrientes a pagar
(160,295)
86,590)
79,277)
(49,778)
41,116)
(19,657)
13,677)
(25,979)
(141,237)
90,340)
37,520)
28,085)
(119,959)
90,916)
29,406)
5,889)
(5,433)
1,486)
(69,537)
40,215)
3,711)
14,436)
6,935)
5,025)
(60,533)
Responsabilidad de la tarjeta de regalo no canjeada
(40,665)
109,033)
(12,397)
(17,054)
(37,172)
120,242)
(550)
(8,871)
(26,506)
101,747)
1,618)
(11,283)
(23,816)
90,410)
408)
(3,539)
(15,838)
63,586)
(1,776)
(208)
(13,640)
57,472)
(4,770)
(5,772)
(13,641)
Activos por arrendamiento por derecho de uso y pasivos por arrendamiento corriente y no corriente
(2,924)
7,267)
(2,644)
17,781)
1,097)
17,637)
5,849)
8,794)
5,255)
8,620)
6,510)
1,660)
7,115)
7,176)
5,053)
(555)
1,820)
6,690)
(811)
24,256)
(16,868)
7,628)
169)
1,440)
8,185)
Otros pasivos corrientes y no corrientes
(1,927)
1,729)
3,533)
(5,010)
2,236)
3,501)
(896)
7,650)
1,975)
(60)
13,596)
(985)
(15,476)
21,697)
6,893)
(3,071)
4,554)
55)
7,371)
(12,763)
16,121)
(8,374)
13,278)
(1,005)
5,234)
Cambios en los activos y pasivos operativos
(523,626)
507,775)
(182,150)
(62,422)
(315,098)
641,839)
(90,242)
(2,776)
(349,598)
396,604)
(278,006)
(272,814)
(505,704)
256,216)
(94,473)
(14,833)
(17,779)
286,589)
(186,217)
45,945)
(193,866)
205,537)
(141,060)
(61,145)
(197,403)
Ajustes para conciliar la utilidad neta con el efectivo neto proporcionado por (utilizado en) actividades operativas
(433,526)
652,987)
(51,211)
50,218)
(193,897)
714,630)
141,139)
135,107)
(244,902)
926,453)
(189,653)
(191,883)
(433,254)
296,480)
(29,436)
77,589)
69,153)
388,095)
(118,301)
94,504)
(149,875)
276,189)
(80,918)
(12,145)
(159,406)
Efectivo neto proporcionado por (utilizado en) actividades operativas
(118,954)
1,401,390)
300,659)
443,140)
127,524)
1,384,098)
389,853)
476,710)
45,503)
1,046,264)
65,817)
97,638)
(243,256)
730,984)
158,352)
285,663)
214,109)
717,932)
25,342)
181,305)
(121,243)
574,210)
45,064)
112,845)
(62,803)
Compra de bienes y equipos
(152,263)
(234,982)
(178,483)
(145,086)
(130,681)
(206,512)
(162,900)
(145,511)
(136,942)
(206,980)
(175,607)
(144,718)
(111,352)
(127,511)
(122,497)
(80,269)
(64,225)
(58,396)
(66,107)
(52,622)
(52,101)
(68,831)
(78,453)
(67,330)
(68,434)
Liquidación de coberturas netas de inversión
48,671)
35,172)
890)
15,007)
(856)
(2,295)
1,235)
728)
(1,277)
18,646)
13,689)
5,445)
10,024)
13,058)
10,552)
(25,760)
(21,239)
(20,474)
(5,114)
4,506)
6,475)
(3,031)
(1,684)
405)
4,657)
Adquisición, neto de efectivo adquirido
—)
(23,150)
(130,996)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
(452,581)
—)
—)
—)
—)
—)
Otras actividades de inversión
(3,250)
—)
—)
(5,009)
—)
—)
—)
(658)
—)
5,259)
—)
15,657)
—)
—)
—)
(10,000)
—)
(118)
—)
1,000)
—)
5,929)
(369)
(1,136)
(131)
Efectivo neto utilizado en actividades de inversión
(106,842)
(222,960)
(308,589)
(135,088)
(131,537)
(208,807)
(161,665)
(145,441)
(138,219)
(183,075)
(161,918)
(123,616)
(101,328)
(114,453)
(111,945)
(116,029)
(85,464)
(78,988)
(71,221)
(499,697)
(45,626)
(65,933)
(80,506)
(68,061)
(63,908)
Ingresos procedentes de la liquidación de la compensación basada en acciones
221)
12,536)
1,514)
2,370)
3,393)
17,493)
8,836)
4,228)
11,873)
1,461)
4,057)
1,043)
5,143)
574)
7,907)
5,218)
4,495)
1,121)
1,679)
9,328)
3,135)
3,140)
1,516)
1,337)
12,177)
Impuestos pagados relacionados con la liquidación neta de acciones de compensación basada en acciones
(25,641)
(1,151)
(888)
(829)
(32,542)
(1,697)
(1,142)
(942)
(28,793)
(463)
(1,917)
(719)
(32,059)
(328)
(3,914)
(2,668)
(42,899)
(505)
(926)
(898)
(30,059)
(451)
(2,093)
(461)
(18,939)
Recompra de acciones ordinarias
(434,439)
(335,351)
(412,593)
(589,456)
(299,479)
(54,009)
(212,626)
(193,538)
(98,479)
(69,025)
(16,992)
(125,340)
(232,644)
(321,266)
(236,423)
(171,082)
(83,831)
—)
—)
—)
(63,663)
(307)
(7,993)
(1,569)
(163,530)
Otras actividades de financiación
(8,115)
(32)
—)
—)
—)
(32)
—)
—)
—)
(32)
—)
—)
—)
(770)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
—)
Efectivo neto utilizado en actividades de financiación
(467,974)
(323,998)
(411,967)
(587,915)
(328,628)
(38,245)
(204,932)
(190,252)
(115,399)
(68,059)
(14,852)
(125,016)
(259,560)
(321,790)
(232,430)
(168,532)
(122,235)
616)
753)
8,430)
(90,587)
2,382)
(8,570)
(693)
(170,292)
Efecto de las variaciones del tipo de cambio de moneda extranjera en el efectivo y equivalentes de efectivo
34,706)
(58,515)
(1,796)
(10,697)
(10,658)
15,787)
(39,648)
15,906)
3,855)
7,113)
(35,254)
809)
(6,711)
(28,461)
9,573)
(10,800)
22,812)
29,376)
3,709)
9,954)
(13,043)
(3,307)
6,427)
3,406)
(8,076)
Aumento (disminución) de efectivo y equivalentes de efectivo
Efectivo neto proporcionado por (utilizado en) actividades operativas
Importe de la entrada (salida) de efectivo de las actividades operativas, excluyendo las operaciones discontinuadas. Los flujos de efectivo de la actividad operativa incluyen transacciones, ajustes y cambios en el valor que no se definen como actividades de inversión o financiamiento.
El efectivo neto proporcionado por (utilizado en) las actividades operativas de lululemon athletica inc. aumentó del tercer trimestre de 2025 al cuarto trimestre de 2025, pero luego disminuyó significativamente del cuarto trimestre de 2025 al primer trimestre de 2026.
Efectivo neto utilizado en actividades de inversión
Importe de la entrada (salida) de efectivo de las actividades de inversión, excluyendo las operaciones interrumpidas. Los flujos de efectivo de la actividad de inversión incluyen la concesión y el cobro de préstamos y la adquisición y enajenación de instrumentos de deuda o capital y propiedades, planta y equipo y otros activos productivos.
El efectivo neto utilizado en actividades de inversión de lululemon athletica inc. aumentó del tercer trimestre de 2025 al cuarto trimestre de 2025 y del cuarto trimestre de 2025 al primer trimestre de 2026.
Efectivo neto utilizado en actividades de financiación
Importe de las entradas (salidas) de efectivo de las actividades de financiación, excluidas las operaciones interrumpidas. Los flujos de caja de la actividad financiera incluyen la obtención de recursos de los propietarios y la obtención de un rendimiento y un retorno de su inversión; pedir dinero prestado y reembolsar las cantidades prestadas, o liquidar la obligación; y la obtención y pago de otros recursos obtenidos de los acreedores a crédito a largo plazo.
El efectivo neto utilizado en actividades de financiación de lululemon athletica inc. aumentó del tercer trimestre de 2025 al cuarto trimestre de 2025, pero luego disminuyó significativamente del cuarto trimestre de 2025 al primer trimestre de 2026.
