Análisis de áreas geográficas
Western Digital Corp. opera en 4 regiones: Estados Unidos; China; Resto de Asia; y Europa, Oriente Medio y África.
Índice de rotación de activos del área geográfica
Western Digital Corp., ratio de rotación de activos por área geográfica
| 30 jun 2023 | 1 jul 2022 | 2 jul 2021 | 3 jul 2020 | 28 jun 2019 | 29 jun 2018 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Estados Unidos | 3.56 | 4.79 | 3.55 | 4.93 | 3.74 | 3.91 |
| China | 6.98 | 10.26 | 10.98 | 10.92 | 9.19 | 10.29 |
| Resto de Asia | 1.55 | 2.69 | 3.04 | 2.90 | 3.72 | 4.76 |
| Europa, Oriente Medio y África | 44.68 | 62.43 | 69.57 | 57.37 | 57.57 | 65.39 |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2023-06-30), 10-K (Fecha del informe: 2022-07-01), 10-K (Fecha del informe: 2021-07-02), 10-K (Fecha del informe: 2020-07-03), 10-K (Fecha del informe: 2019-06-28), 10-K (Fecha del informe: 2018-06-29).
- Comportamiento del índice de rotación de activos en las distintas regiones
-
El análisis del índice de rotación de activos en diferentes áreas geográficas revela patrones de variación a lo largo de los años considerados. En general, la región de Estados Unidos muestra fluctuaciones moderadas, con un valor que inicialmente disminuye de 3.91 en 2018 a 3.74 en 2019, para luego incrementarse a 4.93 en 2020, seguida de una caída a 3.55 en 2021, y posteriormente una recuperación a 4.79 en 2022 antes de disminuir nuevamente a 3.56 en 2023. Este patrón indica cierta volatilidad en la eficiencia en la utilización de los activos en esa región, con picos en 2020 y una tendencia a la estabilización y, posteriormente, una reducción en 2023.
Por otra parte, la región de China presenta un comportamiento más estable y consistentemente alto en los índices de rotación, comenzando en 10.29 en 2018 y manteniendo niveles superiores a 9 a lo largo de los años, con un aumento en 2020 a 10.92, seguido de una ligera disminución en 2023 a 6.98. Esta tendencia sugiere una alta eficiencia en la utilización de los activos en China, aunque con cierta disminución en los últimos años.
En cuanto a Resto de Asia, se observa una tendencia decreciente significativa, partiendo de 4.76 en 2018 y descendiendo a 1.55 en 2023. La tendencia indica una reducción constante en la rotación de activos, lo que podría reflejar una disminución en la eficiencia en el uso de los recursos en esta región en el período analizado.
Finalmente, la región de Europa, Oriente Medio y África presenta valores relativamente altos en comparación con otras áreas, con altibajos en el período. Inicia en 65.39 en 2018 y decrece en 2019, con una ligera baja en 2020 a 57.37, pero posteriormente experimenta un incremento pronunciado en 2021 a 69.57. En los años siguientes, los valores se sitúan en niveles moderados, descendiendo a 62.43 en 2022 y alcanzando 44.68 en 2023. La tendencia general indica cierto grado de volatilidad, pero con períodos de alta eficiencia.
- Resumen general
- El análisis de los índices de rotación de activos revela diferencias sustanciales entre las regiones en términos de eficiencia en el uso de activos. Estados Unidos muestra una tendencia de fluctuación con picos en 2020, pero sin una tendencia clara de mejora o deterioro a largo plazo. China mantiene niveles elevados y relativamente estables, aunque con una tendencia a la disminución en los últimos años. Resto de Asia experimenta una disminución constante, lo cual puede indicar una deterioración en la utilización de sus activos. Europa, Oriente Medio y África presentan valores elevados que reflejan periodos de alta eficiencia, aunque con cierta volatilidad. En conjunto, los patrones sugieren que las regiones con mayor rotación de activos en el período analizado mantienen una eficiencia relativamente estable o en ligero declive, mientras que las áreas con menor rotación exhiben una tendencia de deterioro en la utilización de activos con el paso del tiempo.
Índice de rotación de activos del área geográfica:Estados Unidos
Western Digital Corp.; Estados Unidos; Cálculo del índice de rotación de activos de área
| 30 jun 2023 | 1 jul 2022 | 2 jul 2021 | 3 jul 2020 | 28 jun 2019 | 29 jun 2018 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | ||||||
| Ingresos netos | 3,810) | 5,411) | 3,789) | 4,679) | 3,602) | 4,640) |
| Activos de larga duración | 1,071) | 1,130) | 1,068) | 949) | 962) | 1,187) |
| Ratio de actividad de la zona geográfica | ||||||
| Índice de rotación de activos del área geográfica1 | 3.56 | 4.79 | 3.55 | 4.93 | 3.74 | 3.91 |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2023-06-30), 10-K (Fecha del informe: 2022-07-01), 10-K (Fecha del informe: 2021-07-02), 10-K (Fecha del informe: 2020-07-03), 10-K (Fecha del informe: 2019-06-28), 10-K (Fecha del informe: 2018-06-29).
1 2023 cálculo
Índice de rotación de activos del área geográfica = Ingresos netos ÷ Activos de larga duración
= 3,810 ÷ 1,071 = 3.56
- Ingresos netos
- Se observa una tendencia general de incremento en los ingresos netos a lo largo del período analizado, alcanzando un máximo en 2022 con 5,411 millones de dólares. No obstante, en 2023 se presenta una caída significativa a 3,810 millones de dólares, lo que indica una posible desaceleración en la generación de ventas o una reducción en los ingresos en ese año.
- Activos de larga duración
- Los activos de larga duración muestran cierta estabilidad en el período, con un valor que fluctúa ligeramente en torno a los 1,000 millones de dólares. Se observa una disminución en 2019 y 2020, llegando a 949 millones en 2020, para posteriormente mantener niveles similares en 2021, 2022 y 2023, cerrando en 1,071 millones de dólares en 2023. Este patrón sugiere una estabilización en la inversión en activos de larga duración tras una caída inicial.
- Índice de rotación de activos del área geográfica
- Este ratio presenta cierta volatilidad, pero en líneas generales muestra un comportamiento fluctuante entre 3.55 y 4.93. Destaca un pico en 2020 con 4.93, indicativo de una mayor eficiencia en el uso de los activos para generar ingresos, seguido por una disminución en 2021 y una recuperación en 2022 a 4.79. Sin embargo, en 2023 se observa una notable caída a 3.56, lo cual puede reflejar una disminución en la eficiencia en la utilización de los activos en ese período.
Índice de rotación de activos del área geográfica:China
Western Digital Corp.; China; Cálculo del índice de rotación de activos de área
| 30 jun 2023 | 1 jul 2022 | 2 jul 2021 | 3 jul 2020 | 28 jun 2019 | 29 jun 2018 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | ||||||
| Ingresos netos | 2,773) | 4,525) | 4,339) | 4,075) | 3,861) | 4,393) |
| Activos de larga duración | 397) | 441) | 395) | 373) | 420) | 427) |
| Ratio de actividad de la zona geográfica | ||||||
| Índice de rotación de activos del área geográfica1 | 6.98 | 10.26 | 10.98 | 10.92 | 9.19 | 10.29 |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2023-06-30), 10-K (Fecha del informe: 2022-07-01), 10-K (Fecha del informe: 2021-07-02), 10-K (Fecha del informe: 2020-07-03), 10-K (Fecha del informe: 2019-06-28), 10-K (Fecha del informe: 2018-06-29).
1 2023 cálculo
Índice de rotación de activos del área geográfica = Ingresos netos ÷ Activos de larga duración
= 2,773 ÷ 397 = 6.98
- Ingresos netos
- Los ingresos netos muestran una tendencia fluctuante en los periodos considerados. Se observa una disminución significativa entre el 30 de junio de 2023 y el 1 de julio de 2022, pasando de 4,525 millones de dólares a 2,773 millones, lo que indica una reducción considerable en los ingresos en el último período. Antes de esa caída, los ingresos mostraron incrementos y fluctuaciones leves, alcanzando un pico de 4,525 millones en julio de 2022. La tendencia previa a esa caída refleja cierta estabilidad con incrementos moderados.
- Activos de larga duración
- Los activos de larga duración permanecen relativamente estables durante los distintos periodos, con una ligera disminución en 2020 (373 millones) en comparación con 2018 (427 millones). Posteriormente, en 2021 y 2022 se observa un incremento hasta 441 millones en 2022, seguido por una disminución a 397 millones en 2023. Esta evolución indica una gestión activa de los activos de larga duración, con pequeños cambios que no reflejan una tendencia de crecimiento sostenido o decrecimiento marcado.
- Índice de rotación de activos del área geográfica
- El índice de rotación de activos muestra una tendencia decreciente en el período analizado. En 2018, el ratio fue de 10.29, alcanzando un valor mínimo de 6.98 en 2023. Esto sugiere una disminución en la eficiencia con la que la compañía utiliza sus activos para generar ingresos, posiblemente reflejando una menor efectividad en la explotación de activos o cambios en la estructura de negocio. La caída marcada en 2023 acentúa esta tendencia a la baja, indicando un posible deterioro en la gestión del uso de los activos.
Índice de rotación de activos del área geográfica: Resto de Asia
Western Digital Corp.; Resto de Asia; Cálculo del índice de rotación de activos de área
| 30 jun 2023 | 1 jul 2022 | 2 jul 2021 | 3 jul 2020 | 28 jun 2019 | 29 jun 2018 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | ||||||
| Ingresos netos | 3,273) | 5,529) | 5,116) | 4,291) | 5,238) | 6,774) |
| Activos de larga duración | 2,105) | 2,053) | 1,681) | 1,481) | 1,407) | 1,422) |
| Ratio de actividad de la zona geográfica | ||||||
| Índice de rotación de activos del área geográfica1 | 1.55 | 2.69 | 3.04 | 2.90 | 3.72 | 4.76 |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2023-06-30), 10-K (Fecha del informe: 2022-07-01), 10-K (Fecha del informe: 2021-07-02), 10-K (Fecha del informe: 2020-07-03), 10-K (Fecha del informe: 2019-06-28), 10-K (Fecha del informe: 2018-06-29).
1 2023 cálculo
Índice de rotación de activos del área geográfica = Ingresos netos ÷ Activos de larga duración
= 3,273 ÷ 2,105 = 1.55
- Ingresos netos
- Se observa una tendencia general a la baja en los ingresos netos a lo largo del período analizado. Desde un valor alto de 6,774 millones de dólares en junio de 2018, los ingresos disminuyen significativamente hasta aproximadamente 4,291 millones en julio de 2020. Aunque en los años siguientes se presenta un repunte en 2021 y 2022, alcanzando los picos de 5,116 y 5,529 millones respectivamente, dichos valores no logran recuperar los niveles del período inicial. En la última fecha, junio de 2023, los ingresos se sitúan en 3,273 millones, mostrando una tendencia decreciente en comparación con los máximos anteriores.
- Activos de larga duración
- Los activos de larga duración muestran un incremento constante a lo largo del período estudiado. Desde 1,422 millones de dólares en junio de 2018, aumentan progresivamente hasta 2,105 millones en junio de 2023. Este incremento sostenido sugiere una estrategia de inversión o renovación en activos de larga duración, posiblemente para soportar operaciones o mejorar la capacidad productiva, aunque la tasa de crecimiento parece moderada en comparación con las fluctuaciones en otros indicadores.
- Índice de rotación de activos del área geográfica
- Este ratio refleja un descenso marcado en la eficiencia en el uso de activos en la área geográfica. Comenzando en 4.76 en junio de 2018, experimenta una caída gradual a lo largo del tiempo, llegando a 1.55 en junio de 2023. La disminución continua indica que la empresa ha tenido menor eficiencia en la utilización de sus activos para generar ingresos, lo cual puede ser resultado de cambios en la estrategia operativa, diversificación, inversión en activos menos productivos o retos en el mercado geográfico.
Índice de rotación de activos del área geográfica: Europa, Oriente Medio y África
Western Digital Corp.; Europa, Oriente Medio y África; Cálculo del índice de rotación de activos de área
| 30 jun 2023 | 1 jul 2022 | 2 jul 2021 | 3 jul 2020 | 28 jun 2019 | 29 jun 2018 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Datos financieros seleccionados (US$ en millones) | ||||||
| Ingresos netos | 2,100) | 2,872) | 3,061) | 2,926) | 3,109) | 3,858) |
| Activos de larga duración | 47) | 46) | 44) | 51) | 54) | 59) |
| Ratio de actividad de la zona geográfica | ||||||
| Índice de rotación de activos del área geográfica1 | 44.68 | 62.43 | 69.57 | 57.37 | 57.57 | 65.39 |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2023-06-30), 10-K (Fecha del informe: 2022-07-01), 10-K (Fecha del informe: 2021-07-02), 10-K (Fecha del informe: 2020-07-03), 10-K (Fecha del informe: 2019-06-28), 10-K (Fecha del informe: 2018-06-29).
1 2023 cálculo
Índice de rotación de activos del área geográfica = Ingresos netos ÷ Activos de larga duración
= 2,100 ÷ 47 = 44.68
- Ingresos netos
- Se observa una tendencia decreciente en los ingresos netos a lo largo de los períodos analizados. Desde un valor de 3,858 millones de dólares en junio de 2018, los ingresos disminuyen de manera constante, alcanzando los 2,100 millones de dólares en junio de 2023. Este patrón indica una posible reducción en la capacidad de generación de ventas o una disminución en la demanda del mercado para los productos o servicios ofrecidos durante estos años.
- Activos de larga duración
- Los activos de larga duración muestran una ligera tendencia al descenso, comenzando en 59 millones de dólares en junio de 2018 y disminuyendo paulatinamente hasta 46 millones en julio de 2022. Sin embargo, en junio de 2023, los activos aumentan nuevamente a 47 millones de dólares. Esta fluctuación sugiere un nivel de depreciación o desinversiones en activos fijos, aunque con una ligera recuperación en el último período.
- Índice de rotación de activos del área geográfica
- Este ratio presenta variaciones a lo largo del tiempo, iniciando en 65.39 en junio de 2018 y mostrando una tendencia decreciente general; en junio de 2023 se sitúa en 44.68. La reducción en este índice refleja una disminución en la eficiencia en el uso de los activos para generar ingresos, sugiriendo posibles retos en la utilización de los recursos o cambios en la estructura operativa. La mayor caída en el ratio ocurre entre 2022 y 2023, indicando una posible disminución significativa en la productividad o cambios estructurales en la empresa.
Ingresos netos
Western Digital Corp., ingresos netos por área geográfica
US$ en millones
| 30 jun 2023 | 1 jul 2022 | 2 jul 2021 | 3 jul 2020 | 28 jun 2019 | 29 jun 2018 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Estados Unidos | 3,810) | 5,411) | 3,789) | 4,679) | 3,602) | 4,640) |
| China | 2,773) | 4,525) | 4,339) | 4,075) | 3,861) | 4,393) |
| Resto de Asia | 3,273) | 5,529) | 5,116) | 4,291) | 5,238) | 6,774) |
| Europa, Oriente Medio y África | 2,100) | 2,872) | 3,061) | 2,926) | 3,109) | 3,858) |
| Otro | 362) | 456) | 617) | 765) | 759) | 982) |
| Total | 12,318) | 18,793) | 16,922) | 16,736) | 16,569) | 20,647) |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2023-06-30), 10-K (Fecha del informe: 2022-07-01), 10-K (Fecha del informe: 2021-07-02), 10-K (Fecha del informe: 2020-07-03), 10-K (Fecha del informe: 2019-06-28), 10-K (Fecha del informe: 2018-06-29).
- Patrón general de ingresos netos por regiones
- Se observa que los ingresos netos totales presentan fluctuaciones a lo largo del período analizado. La cifra inicial en junio de 2018 es de aproximadamente 20.647 millones de dólares, mostrando un descenso en 2019 a 16.569 millones. Posteriormente, los ingresos permanecen relativamente estables en 2020 y 2021, con valores cercanos a los 16.736 y 16.922 millones, respectivamente, antes de experimentar un incremento en 2022 a 18.793 millones y una disminución significativa en 2023 a 12.318 millones.
- Contribución por regiones
-
La región de Asia, en sus distintas áreas, representa una proporción significativa de los ingresos en todo el período. En junio de 2018, los ingresos provenientes de Asia sumaron aproximadamente 15.844 millones, destacándose especialmente en el Resto de Asia, que en ese año aportaba 6.774 millones. La región de China tiene una participación constante cercana a los 4.000 millones en los primeros años, aunque experimenta una caída notable en 2023 a 2.773 millones, sugiriendo una posible reducción en la participación de esa región o cambios en las condiciones de mercado.
Europa, Oriente Medio y África muestran una tendencia decreciente en los ingresos, reduciéndose desde 3.858 millones en 2018 hasta 2.100 millones en 2023, indicando una posible contracción del mercado en esas áreas o una disminución en las ventas en esas regiones.
Estados Unidos mantiene volúmenes relativamente constantes con altibajos, alcanzando un pico en 2022 con aproximadamente 5.411 millones, aunque en 2023 vuelve a disminuir a 3.810 millones. La categoría “Otro” muestra una tendencia decreciente pronunciada, desde 982 millones en 2018 hasta 362 millones en 2023, reflejando una reducción en los ingresos provenientes de otras regiones o segmentos específicos.
- Resumen de las tendencias de ingresos netos
-
La tendencia general indica que, después de un período de crecimiento hasta 2018, los ingresos experimentaron una desaceleración y posteriores fluctuaciones. La reducción en 2019 y la estabilidad en 2020 y 2021 sugieren una fase de estabilización en los ingresos totales. Sin embargo, el incremento en 2022 y la caída marcada en 2023 pueden estar asociados a cambios en el mercado, competencia, o condiciones macroeconómicas adversas, especialmente en las regiones de China y Europa, Oriente Medio y África.
El comportamiento de las diferentes regiones sugiere una dependencia significativa del mercado asiático, particularmente del segmento Resto de Asia, para la generación de ingresos. La disminución de los ingresos en China y otras regiones en 2023 puede indicar riesgos futuros o la necesidad de diversificación en la cartera geográfica de la empresa.
Activos de larga duración
Western Digital Corp., activos de larga duración por área geográfica
US$ en millones
| 30 jun 2023 | 1 jul 2022 | 2 jul 2021 | 3 jul 2020 | 28 jun 2019 | 29 jun 2018 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Estados Unidos | 1,071) | 1,130) | 1,068) | 949) | 962) | 1,187) |
| China | 397) | 441) | 395) | 373) | 420) | 427) |
| Resto de Asia | 2,105) | 2,053) | 1,681) | 1,481) | 1,407) | 1,422) |
| Europa, Oriente Medio y África | 47) | 46) | 44) | 51) | 54) | 59) |
| Total | 3,620) | 3,670) | 3,188) | 2,854) | 2,843) | 3,095) |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2023-06-30), 10-K (Fecha del informe: 2022-07-01), 10-K (Fecha del informe: 2021-07-02), 10-K (Fecha del informe: 2020-07-03), 10-K (Fecha del informe: 2019-06-28), 10-K (Fecha del informe: 2018-06-29).
- Patrón General de los Activos de Larga Duración
- Se observa que el total de activos de larga duración ha experimentado una tendencia al alza durante el período analizado, iniciando en aproximadamente 3,095 millones de dólares en junio de 2018 y alcanzando un pico de 3,670 millones en julio de 2022. Tras ese incremento, se presenta una ligera disminución en junio de 2023, situándose en 3,620 millones, lo que indica una posible estabilización o ligera contracción en estos activos.
- Distribución Geográfica de los Activos
- La distribución de los activos por regiones muestra diferentes comportamientos. La región de 'Resto de Asia' mantiene una tendencia claramente ascendente; inicia en 1,422 millones en junio de 2018 y crece continuamente, alcanzando 2,105 millones en junio de 2023, lo que evidencia una expansión significativa en esta área.
- Por otro lado, los activos en América del Norte, específicamente en Estados Unidos, muestran una tendencia de cierta estabilidad con fluctuaciones, pero sin un crecimiento sustancial a largo plazo: comienzan en 1,187 millones en 2018, disminuyen a 962 millones en 2019, y posteriormente mantienen valores alrededor de 1,000 millones, cerrando en 1,071 millones en junio de 2023.
- En Europa, Oriente Medio y África, los activos de larga duración muestran una tendencia notablemente estable, con ligeras variaciones, apenas alcanzando un máximo de 54 millones en 2019 y manteniéndose en torno a los 50 millones en los años siguientes, finalizando en 47 millones en 2023.
- China presenta una tendencia relativamente estable, con leves fluctuaciones; inicia en 427 millones en 2018, baja a 373 millones en 2020 y vuelve a recuperar valor a 397 millones en 2023, evidenciando una estabilidad moderada en esa región.
- Tendencias y Análisis
- El crecimiento notable en los activos del 'Resto de Asia' sugiere una estrategia de expansión o inversión focalizada en esa región, posiblemente debido a oportunidades de mercado o ventajas competitivas. La relativa estabilidad en EE. UU., Europa, Oriente Medio y África, junto con la región de China, puede reflejar un enfoque de mantenimiento de activos o una saturación en esas áreas. La parcial recuperación en los activos estadounidenses tras una caída en 2019 también indica posibles esfuerzos de reestructuración o reposicionamiento.
- En conclusión, el análisis de los datos revela una tendencia hacia la concentración de activos en regiones asiáticas, especialmente en el 'Resto de Asia', acompañada de una estabilización en las demás regiones, lo que puede estar alineado con una estrategia de diversificación geográfica o de optimización de activos en mercados emergentes y maduros.