Ratio de rotación total de activos
desde 2015
Área para los usuarios de pago
Pruébalo gratis
SolarEdge Technologies Inc. páginas disponibles de forma gratuita esta semana:
- Cuenta de resultados
- Balance: activo
- Balance general: pasivo y capital contable
- Análisis de ratios de actividad a corto plazo
- Análisis de segmentos reportables
- Ratios de valoración de acciones ordinarias
- Relación entre el valor de la empresa y el FCFF (EV/FCFF)
- Valor actual del flujo de caja libre sobre fondos propios (FCFE)
- Ratio de deuda sobre fondos propios desde 2015
- Relación precio/ingresos (P/S) desde 2015
Aceptamos:
Cálculo
SolarEdge Technologies Inc., ratio de rotación total de activos, tendencias a largo plazocálculo
| Ratio de rotación total de activos | = | Ingresos1 | ÷ | Activos totales1 | |
|---|---|---|---|---|---|
| 31 dic 2022 | = | ÷ | |||
| 31 dic 2021 | = | ÷ | |||
| 31 dic 2020 | = | ÷ | |||
| 31 dic 2019 | = | ÷ | |||
| 31 dic 2018 | = | ÷ | |||
| 31 dic 2017 | = | ÷ | |||
| 30 jun 2016 | = | ÷ | |||
| 30 jun 2015 | = | ÷ |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2017-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2016-06-30), 10-K (Fecha del informe: 2015-06-30).
1 US$ en miles
- Resumen de ingresos y crecimiento de ventas
- La serie de ingresos muestra un crecimiento sostenido entre 2015 y 2022, pasando de 325,078 miles de US$ en 2015 a 3,110,279 miles de US$ en 2022. En términos relativos, el crecimiento total es aproximadamente de 9.6 veces respecto al valor inicial, lo que implica un crecimiento anual compuesto cercano al 38% durante el periodo analizado. Se observan saltos relevantes en varios años: de 2015 a 2016 (+50%), de 2017 a 2018 (+54%), y de 2021 a 2022 (+58%). El incremento de 2018 a 2019 (+52%) también es significativo, y el salto de 2020 a 2021 (+34%) continúa la tendencia de expansión de ventas tras la fase de crecimiento inicial.
- Evolución de activos totales
- Los activos totales aumentan de 305,658 miles de US$ en 2015 a 4,265,949 miles de US$ en 2022, lo que representa un incremento de aproximadamente 13.9 veces. El crecimiento es de naturaleza acelerada, con las mayores tasas de expansión observadas entre 2019 y 2021 (aprox. 63% entre 2019 y 2020 y cerca de 19% entre 2020 y 2021) y un incremento posterior de 47.5% entre 2021 y 2022. En términos de crecimiento interanual, el periodo 2016 a 2017 y 2017 a 2018 muestran aumentos superiores al 50%, reflejando una expansión sustancial de la base de activos durante ese lapso.
- Rotación total de activos y eficiencia
- La rotación total de activos evoluciona de 1.06 en 2015 a 0.73 en 2022. En 2016 alcanza 1.23, luego se mantiene en un rango de 0.95 a 0.97 entre 2017 y 2019. En 2020 se observa una caída pronunciada a 0.60, seguido de una ligera recuperación a 0.68 en 2021 y a 0.73 en 2022. En conjunto, el índice refleja una pérdida de eficiencia en la utilización de los activos para generar ingresos durante el periodo, especialmente durante 2020, cuando la expansión de la base de activos superó el crecimiento de las ventas. Aunque hay mejoras parciales en 2021 y 2022, el valor de 2022 aún no alcanza los niveles observados en 2016.
- Patrones y temporalidad
- La combinación de crecimiento acelerado de ingresos y expansión de activos sugiere inversiones de capacidad y expansión de operaciones que impulsan la generación de ventas. No obstante, la reducción de la rotación de activos en los años centrales (entrada de 2020) indica una presión temporal en la eficiencia operativa, probablemente vinculada a inversiones sustanciales de capital que no se reflejan de inmediato en las ventas. El repunte de ingresos en 2021 y 2022 acompaña parcialmente el crecimiento de activos, lo que indica una reactivación de la actividad comercial y una mejora de la productividad, aunque la eficiencia no ha recuperado aún el máximo observado en años previos al 2020.
- Implicaciones para la gestión
- Hacia adelante, conviene monitorizar la relación entre crecimiento de activos y ventas para evaluar la eficiencia de uso de capital. El descenso de la rotación de activos sugiere la necesidad de optimizar la estructura de activos (por ejemplo, gestionar inventarios, cuentas por cobrar y capacidad instalada) para sostener el crecimiento de ingresos sin afectar negativamente la productividad. Asimismo, el fortalecimiento de las ventas en 2021-2022 junto con un crecimiento de activos acelerado podría requerir una revisión de la rentabilidad por unidad de activo y de las métricas operativas para asegurar que las ganancias se traduzcan en generación de valor sostenible a medida que la entidad continúa expandiéndose.
Comparación con la competencia
SolarEdge Technologies Inc., ratio de rotación total de activos, tendencias a largo plazo, comparación con los competidores
| SolarEdge Technologies Inc. | Advanced Micro Devices Inc. | Analog Devices Inc. | Applied Materials Inc. | Broadcom Inc. | Intel Corp. | KLA Corp. | Lam Research Corp. | Micron Technology Inc. | NVIDIA Corp. | Qualcomm Inc. | Texas Instruments Inc. | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 31 dic 2022 | ||||||||||||
| 31 dic 2021 | ||||||||||||
| 31 dic 2020 | ||||||||||||
| 31 dic 2019 | ||||||||||||
| 31 dic 2018 | ||||||||||||
| 31 dic 2017 | ||||||||||||
| 30 jun 2016 | ||||||||||||
| 30 jun 2015 |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2017-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2016-06-30), 10-K (Fecha del informe: 2015-06-30).
Comparativa con el sector industrial: Semiconductores y equipos de semiconductores
SolarEdge Technologies Inc., ratio de rotación total de activos, tendencias a largo plazo, en comparación con el sector industrial: semiconductores y equipos de semiconductores
| SolarEdge Technologies Inc. | Semiconductores y equipos de semiconductores | |
|---|---|---|
| 31 dic 2022 | ||
| 31 dic 2021 | ||
| 31 dic 2020 | ||
| 31 dic 2019 | ||
| 31 dic 2018 | ||
| 31 dic 2017 | ||
| 30 jun 2016 | ||
| 30 jun 2015 |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2017-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2016-06-30), 10-K (Fecha del informe: 2015-06-30).
Comparación con la industria: Tecnología de la información
SolarEdge Technologies Inc., ratio de rotación total de activos, tendencias a largo plazo, en comparación con la industria: tecnología de la información
| SolarEdge Technologies Inc. | Tecnología de la información | |
|---|---|---|
| 31 dic 2022 | ||
| 31 dic 2021 | ||
| 31 dic 2020 | ||
| 31 dic 2019 | ||
| 31 dic 2018 | ||
| 31 dic 2017 | ||
| 30 jun 2016 | ||
| 30 jun 2015 |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2017-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2016-06-30), 10-K (Fecha del informe: 2015-06-30).