Relación precio/utilidad neta (P/E)
desde 2012
Cálculo
Enphase Energy Inc., P/E, tendencias a largo plazocálculo
| P/E | = | Precio de la acción1, 2, 3 | ÷ | Beneficio por acción1 (EPS) | EPS1 | = | Utilidad (pérdida) neta1 (en miles) |
÷ | Número de acciones ordinarias en circulación2 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 9 feb 2024 | 37.88 | = | 122.47 | ÷ | 3.23 | 3.23 | = | 438,936 | ÷ | 135,759,339 | |
| 13 feb 2023 | 73.02 | = | 212.57 | ÷ | 2.91 | 2.91 | = | 397,362 | ÷ | 136,497,418 | |
| 11 feb 2022 | 134.16 | = | 145.69 | ÷ | 1.09 | 1.09 | = | 145,449 | ÷ | 133,935,574 | |
| 16 feb 2021 | 186.32 | = | 193.50 | ÷ | 1.04 | 1.04 | = | 133,995 | ÷ | 129,021,311 | |
| 21 feb 2020 | 45.17 | = | 59.09 | ÷ | 1.31 | 1.31 | = | 161,148 | ÷ | 123,179,271 | |
| 15 mar 2019 | — | = | 9.05 | ÷ | -0.11 | -0.11 | = | -11,627 | ÷ | 108,519,598 | |
| 2 abr 2018 | — | = | 4.51 | ÷ | -0.47 | -0.47 | = | -45,192 | ÷ | 95,829,245 | |
| 16 mar 2017 | — | = | 1.37 | ÷ | -0.82 | -0.82 | = | -67,462 | ÷ | 82,525,301 | |
| 1 mar 2016 | — | = | 2.44 | ÷ | -0.48 | -0.48 | = | -22,082 | ÷ | 46,363,602 | |
| 4 mar 2015 | — | = | 13.61 | ÷ | -0.18 | -0.18 | = | -8,052 | ÷ | 43,914,728 | |
| 4 mar 2014 | — | = | 8.48 | ÷ | -0.61 | -0.61 | = | -25,913 | ÷ | 42,236,859 | |
| 5 mar 2013 | — | = | 4.88 | ÷ | -0.93 | -0.93 | = | -38,218 | ÷ | 41,223,308 |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2017-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2016-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2015-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2014-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2013-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2012-12-31).
1 US$
2 Datos ajustados por divisiones y dividendos de acciones.
3 Precio de cierre a la fecha de presentación del informe anual de Enphase Energy Inc.
- Resumen de tendencias y patrones
- Se observan tres conceptos clave: precio de la acción, beneficio por acción (EPS) y relación precio/utilidad (P/E). El EPS presenta una trayectoria negativa durante los años previos a 2020 y se invierte a partir de 2020, mostrando un crecimiento sostenido hasta 2024. El precio de la acción experimenta una expansión marcada desde 2020, alcanzando picos en 2021 y 2023, con una consolidación o corrección hacia 2024. El P/E, disponible a partir de cuando el EPS es positivo, registra valores muy elevados en 2021 y 2022, y luego disminuye en 2023 y 2024, reflejando una reducción del múltiplo a medida que el crecimiento de utilidades no acompaña al incremento previo de precios.
- Tendencias de precio de la acción
- Entre 2013 y 2019 se observa una oscilación reducida, con precios generalmente bajos (aproximadamente entre 2,4 y 13,6). En 2019 se registra un incremento hacia 9,05. A partir de 2020 se fortalece significativamente, con 59,09 en 2020 y 193,50 en 2021. En 2022 se reduce a 145,69, continúa en 2023 con 212,57 y se sitúa en 122,47 en 2024. Este patrón indica un impulso de valoración intenso alrededor de 2020-2021, seguido de volatilidad y una corrección parcial en 2024, manteniendo niveles superiores a los de los años previos a 2020.
- Desempeño de EPS
- El EPS es negativo desde 2013 hasta 2019, presentando valores: -0,93; -0,61; -0,18; -0,48; -0,82; -0,47; -0,11. A partir de 2020 se invierte la tendencia, logrando valores positivos: 1,31 (2020), 1,04 (2021), 1,09 (2022), 2,91 (2023) y 3,23 (2024). La transición de negativo a positivo y la trayectoria ascendente a partir de 2020 sugieren mejoras operativas o beneficios no recurrentes que se vuelven más sostenibles en los años siguientes.
- Relación precio/utilidad (P/E)
- La serie de P/E está presente únicamente cuando el EPS es positivo. En 2020 se registra 45,17; en 2021 aumenta a 186,32; en 2022 se sitúa en 134,16; en 2023 baja a 73,02 y en 2024 se reduce a 37,88. La expansión significativa del P/E en 2021 y 2022 indica una valoración muy alta frente al crecimiento de utilidades, seguida de una corrección en 2023-2024, manteniendo aún niveles elevados respecto a periodos anteriores a 2020.
- Notas sobre coherencia y datos faltantes
- Los valores de P/E no están disponibles en años en los que el EPS es negativo o antes de que el EPS se volviera positivo, lo que explica la ausencia de datos en esos periodos. El conjunto muestra una conversión de pérdidas a beneficios positivos a partir de 2020, lo cual habilita la interpretación del P/E en los años siguientes.
Comparación con la competencia
Enphase Energy Inc., P/E, tendencias a largo plazo, comparación con los competidores
| Enphase Energy Inc. | Advanced Micro Devices Inc. | Analog Devices Inc. | Applied Materials Inc. | Broadcom Inc. | Intel Corp. | KLA Corp. | Lam Research Corp. | Micron Technology Inc. | NVIDIA Corp. | Qualcomm Inc. | Texas Instruments Inc. | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 9 feb 2024 | 37.88 | 317.27 | 27.14 | 19.63 | 36.78 | 109.27 | 20.04 | 19.26 | — | 131.70 | 17.07 | 22.24 |
| 13 feb 2023 | 73.02 | 96.16 | 31.21 | 13.55 | 20.70 | 14.54 | 16.89 | 13.77 | 6.62 | 68.08 | 9.75 | 18.88 |
| 11 feb 2022 | 134.16 | 45.54 | 68.31 | 22.05 | 40.73 | 10.59 | 25.97 | 21.03 | 13.38 | 78.54 | 17.15 | 20.38 |
| 16 feb 2021 | 186.32 | 41.66 | 41.43 | 22.31 | 66.38 | 11.02 | 25.92 | 24.23 | 21.80 | 67.59 | 28.06 | 27.95 |
| 21 feb 2020 | 45.17 | 169.62 | 31.04 | 20.25 | 47.09 | 13.91 | 18.44 | 13.64 | 7.98 | 22.77 | 22.03 | 24.47 |
| 15 mar 2019 | — | 68.76 | 22.17 | 9.75 | 8.14 | 10.41 | 23.02 | 11.70 | 3.40 | 48.05 | — | 18.05 |
| 2 abr 2018 | — | 282.39 | 44.94 | 16.16 | 63.27 | 22.15 | 15.04 | 15.33 | 9.20 | 36.34 | 31.96 | 27.77 |
| 16 mar 2017 | — | — | 26.07 | 20.68 | — | 16.72 | 17.19 | 15.81 | — | 28.95 | 17.37 | 21.45 |
| 1 mar 2016 | — | — | 27.06 | 15.88 | 28.48 | 11.85 | 22.52 | 17.37 | 6.25 | 19.88 | 17.18 | 17.66 |
| 4 mar 2015 | — | — | 27.51 | 27.87 | 98.35 | 13.90 | 20.53 | 18.20 | 11.39 | 22.17 | 16.11 | 21.89 |
| 4 mar 2014 | — | — | 23.06 | 78.13 | 23.31 | 12.80 | 17.83 | 66.48 | 14.78 | 14.02 | 17.19 | 22.29 |
| 5 mar 2013 | — | — | 18.56 | 118.67 | 13.97 | 9.48 | 11.46 | 37.82 | — | 15.69 | 16.21 | 21.47 |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2017-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2016-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2015-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2014-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2013-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2012-12-31).
Comparativa con el sector industrial: Semiconductores y equipos de semiconductores
Enphase Energy Inc., P/E, tendencias a largo plazo, en comparación con el sector industrial: semiconductores y equipos de semiconductores
| Enphase Energy Inc. | Semiconductores y equipos de semiconductores | |
|---|---|---|
| 9 feb 2024 | 37.88 | 48.39 |
| 13 feb 2023 | 73.02 | 22.88 |
| 11 feb 2022 | 134.16 | 24.52 |
| 16 feb 2021 | 186.32 | 25.24 |
| 21 feb 2020 | 45.17 | 19.28 |
| 15 mar 2019 | — | 13.87 |
| 2 abr 2018 | — | 24.12 |
| 16 mar 2017 | — | 25.31 |
| 1 mar 2016 | — | 15.18 |
| 4 mar 2015 | — | 17.26 |
| 4 mar 2014 | — | 17.06 |
| 5 mar 2013 | — | 15.68 |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2017-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2016-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2015-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2014-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2013-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2012-12-31).
Comparación con la industria: Tecnología de la información
Enphase Energy Inc., P/E, tendencias a largo plazo, en comparación con la industria: tecnología de la información
| Enphase Energy Inc. | Tecnología de la información | |
|---|---|---|
| 9 feb 2024 | 37.88 | 36.05 |
| 13 feb 2023 | 73.02 | 26.90 |
| 11 feb 2022 | 134.16 | 29.73 |
| 16 feb 2021 | 186.32 | 31.22 |
| 21 feb 2020 | 45.17 | 23.29 |
| 15 mar 2019 | — | 23.19 |
| 2 abr 2018 | — | 23.45 |
| 16 mar 2017 | — | 19.49 |
| 1 mar 2016 | — | 16.53 |
| 4 mar 2015 | — | 17.12 |
| 4 mar 2014 | — | 14.14 |
| 5 mar 2013 | — | 14.37 |
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2019-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2018-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2017-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2016-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2015-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2014-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2013-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2012-12-31).