Charter Communications Inc., FCFEcálculo

US$ en millones

12 meses terminados	31 dic 2024	31 dic 2023	31 dic 2022	31 dic 2021	31 dic 2020
Utilidad neta atribuible a los accionistas de Charter	5,083)	4,557)	5,055)	4,654)	3,222)
Utilidad neta atribuible a participaciones minoritarias	770)	704)	794)	666)	454)
Cargos netos no monetarios	9,625)	9,619)	9,472)	10,759)	10,693)
Cambios en los activos y pasivos operativos, netos de efectos de adquisiciones y enajenaciones	(1,048)	(447)	(396)	160)	193)
Flujos de efectivo netos de las actividades operativas	14,430)	14,433)	14,925)	16,239)	14,562)
Compras de inmovilizado material	(11,269)	(11,115)	(9,376)	(7,635)	(7,415)
Compra de licencias de espectro inalámbrico	—)	—)	—)	—)	(464)
Empréstitos de deuda a largo plazo	25,893)	22,062)	25,643)	20,976)	15,754)
Préstamo de equipos facilidad de financiamiento del plan de cuotas	1,074)	—)	—)	—)	—)
Amortización de deudas a largo plazo	(29,660)	(21,938)	(19,311)	(12,146)	(12,094)
Pagos por costos de emisión de deuda	(56)	(32)	(71)	(102)	(125)
Flujo de caja libre a capital (FCFE)	412)	3,410)	11,810)	17,332)	10,218)

Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).

Flujos de efectivo netos de las actividades operativas: Los flujos de efectivo netos derivados de las actividades operativas muestran una tendencia relativamente estable en el período analizado, con un aumento notable en 2021 respecto a 2020. Sin embargo, posteriormente en 2022, se observa un descenso respecto a 2021, aunque aún se mantiene por encima de los niveles del 2020. En 2023 y 2024, los flujos experimentan una disminución significativa, reduciéndose a cifras similares a las de 2020, aunque completamente estabilizadas en el último año considerado, 2024, en niveles próximos a los 14,43 mil millones de dólares. Esto sugiere que la empresa logra mantener un flujo de efectivo operativo relativamente estable en promedio, aunque con algunos picos y caídas importantes en ciertos años, particularmente en 2021 y 2024.
Flujo de caja libre a capital (FCFE): El flujo de caja libre a capital presenta una tendencia de incremento en 2021, mostrando un crecimiento sustancial respecto a 2020, alcanzando los 17,33 mil millones de dólares. A partir de ese año, se observa una fuerte disminución en 2022, cayendo a aproximadamente 11,81 mil millones, y en 2023 experimenta una caída drástica hasta 3,41 mil millones. Finalmente, en 2024, el FCFE se reduce aún más, a 412 millones de dólares. La evolución revela un patrón de crecimiento significativo en 2021, seguido de una caída pronunciada en los años siguientes, lo que podría reflejar cambios en la inversión, gastos de capital u otras salidas de efectivo importantes que impactan la capacidad de generar flujos de caja libres para los accionistas. La disminución severa en los flujos en 2023 y 2024 indica posibles ajustes en la estrategia de inversión o aumentos en los desembolsos relacionados con expansiones, mantenimiento o inversiones relevantes, afectando la rentabilidad en términos de flujo de efectivo disponible para los accionistas.

Charter Communications Inc., P/FCFE cálculo, comparación con los índices de referencia

Número de acciones ordinarias en circulación	136,590,985
Datos financieros seleccionados (US$)
Flujo de caja libre a capital (FCFE) (en millones)	412)
FCFE por acción	3.02
Precio actual de la acción (P)	309.75
Ratio de valoración
P/FCFE	102.69
Referencia
P/FCFECompetidores¹
Alphabet Inc.	45.83
Comcast Corp.	6.54
Meta Platforms Inc.	25.06
Netflix Inc.	56.23
Trade Desk Inc.	33.25
Walt Disney Co.	27.81
P/FCFEsector
Medios de comunicación y entretenimiento	34.20
P/FCFEindustria
Servicios de comunicación	31.56

Basado en el informe: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31).

¹ Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.

Si el P/FCFE de la empresa es inferior al P/FCFE del índice de referencia, entonces la empresa está relativamente infravalorada.
De lo contrario, si el P/FCFE de la empresa es más alto que el P/FCFE del índice de referencia, entonces la empresa está relativamente sobrevalorada.

Charter Communications Inc., P/FCFEcálculo, comparación con los índices de referencia

	31 dic 2024	31 dic 2023	31 dic 2022	31 dic 2021	31 dic 2020
Número de acciones ordinarias en circulación¹	141,946,427	145,225,459	152,651,397	172,741,237	193,730,993
Datos financieros seleccionados (US$)
Flujo de caja libre a capital (FCFE) (en millones)²	412)	3,410)	11,810)	17,332)	10,218)
FCFE por acción⁴	2.90	23.48	77.37	100.34	52.74
Precio de la acción^1, 3	345.49	319.21	394.41	590.47	607.56
Ratio de valoración
P/FCFE⁵	119.03	13.59	5.10	5.88	11.52
Referencia
P/FCFECompetidores⁶
Alphabet Inc.	31.99	25.65	22.91	29.75	26.58
Comcast Corp.	8.35	12.89	12.26	27.57	18.17
Meta Platforms Inc.	27.83	23.53	17.26	16.84	32.77
Netflix Inc.	49.99	35.64	176.91	—	81.38
Trade Desk Inc.	56.53	68.13	71.23	123.90	131.72
Walt Disney Co.	27.60	55.51	—	—	18.20
P/FCFEsector
Medios de comunicación y entretenimiento	29.09	24.91	23.89	30.04	27.56
P/FCFEindustria
Servicios de comunicación	27.49	22.11	32.02	26.74	20.73

Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2020-12-31).

¹ Datos ajustados por divisiones y dividendos de acciones.

² Ver detalles »

³ Precio de cierre a la fecha de presentación del informe anual de Charter Communications Inc.

⁴ 2024 cálculo
FCFE por acción = FCFE ÷ Número de acciones ordinarias en circulación
= 412,000,000 ÷ 141,946,427 = 2.90

⁵ 2024 cálculo
P/FCFE = Precio de la acción ÷ FCFE por acción
= 345.49 ÷ 2.90 = 119.03

⁶ Haga clic en el nombre del competidor para ver los cálculos.

Precio de la acción: El precio de la acción presenta una tendencia a la baja desde diciembre de 2020, alcanzando un pico de 607.56 USD en esa fecha, seguido de una disminución significativa en 2022, cuando alcanza su punto más bajo con 394.41 USD. A partir de ese año, se observa una recuperación leve en 2023 a 319.21 USD, y en 2024 se registra un incremento a 345.49 USD, aunque todavía por debajo del nivel de 2020. Este comportamiento sugiere una volatilidad en el valor de mercado, posiblemente influenciada por factores internos y externos que afectan la percepción de los inversores sobre la compañía.
FCFE por acción: El flujo de caja libre para los accionistas por acción muestra un crecimiento significativo en 2021, alcanzando 100.34 USD desde 52.74 USD en 2020. Sin embargo, en 2022 se observa una disminución a 77.37 USD, y en 2023 la cifra se reduce considerablemente a 23.48 USD. En 2024, la tendencia continúa con una caída abrupta a 2.9 USD. La disminución progresiva en los últimos años indica una reducción en la generación de efectivo libre disponible para los accionistas, lo que podría reflejar cambios en la rentabilidad, inversiones o costos operativos.
P/FCFE: El ratio P/FCFE, que relaciona el precio de la acción con el flujo de caja libre por acción, exhibe una tendencia de reducción entre diciembre de 2020 y 2022: pasa de 11.52 a 5.1, indicando que la acción se valoraba cada vez menos en relación con el flujo de efectivo generado. Sin embargo, en 2023 se observa un incremento importante hasta 13.59, y en 2024 un acelerado aumento a 119.03. Esto apunta a que, en 2024, la valoración de la acción respecto a su flujo de caja libre se intensifica, probablemente debido a una percepción de mejora en las perspectivas o a una distorsión del mercado ante la disminución sustancial del FCFE, generando así una relación desproporcionada.

Charter Communications Inc. (NASDAQ:CHTR)

Relación precio/ FCFE (P/FCFE)

Flujo de caja libre a capital (FCFE)

Relación precio-FCFEactual

Relación precio-FCFEhistórico