Análisis de ratios de rentabilidad
Los ratios de rentabilidad miden la capacidad de la empresa para generar ventas rentables a partir de sus recursos (activos).
Ratios de rentabilidad (resumen)
SLB N.V., ratios de rentabilidad
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2025-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31).
El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en la rentabilidad y eficiencia durante el período comprendido entre 2021 y 2025.
- Margen de Beneficio Bruto
- Se observa una mejora constante en el margen de beneficio bruto desde 2021 hasta 2024, pasando del 15.95% al 20.56%. No obstante, en 2025 se registra un descenso al 18.22%, indicando una posible presión sobre los costos de los bienes vendidos o una disminución en los precios de venta.
- Margen de Beneficio Operativo
- El margen de beneficio operativo sigue una trayectoria similar al margen bruto, con un incremento progresivo de 12.06% en 2021 a 16.43% en 2023, alcanzando un máximo de 15.99% en 2024. En 2025, se produce una caída notable al 12.23%, lo que sugiere un aumento en los gastos operativos en relación con los ingresos.
- Margen de Beneficio Neto
- El margen de beneficio neto experimenta un crecimiento considerable de 8.2% en 2021 a 12.68% en 2023, estabilizándose en 12.29% en 2024 y disminuyendo a 9.45% en 2025. Esta reducción final podría ser atribuible a factores como mayores gastos financieros, impuestos o pérdidas excepcionales.
- Retorno sobre el Capital Contable (ROE)
- El ROE muestra una fuerte expansión desde 12.54% en 2021 hasta 21.11% en 2024, lo que indica una mejora en la capacidad de generar beneficios a partir del capital invertido por los accionistas. En 2025, el ROE disminuye significativamente a 12.92%, reflejando una menor rentabilidad para los accionistas.
- Retorno sobre Activos (ROA)
- El ROA también presenta una tendencia ascendente, pasando de 4.53% en 2021 a 9.12% en 2024, lo que sugiere una mayor eficiencia en la utilización de los activos para generar beneficios. Al igual que con los otros ratios, el ROA experimenta un descenso en 2025, situándose en 6.15%, lo que indica una disminución en la rentabilidad de los activos.
En resumen, el período analizado se caracteriza por una mejora general en la rentabilidad hasta 2024, seguida de un deterioro en 2025 en todos los ratios considerados. Este último año sugiere la aparición de factores adversos que impactan negativamente en la eficiencia operativa y la rentabilidad general.
Ratios de retorno de las ventas
Índices de retorno de la inversión
Ratio de margen de beneficio bruto
SLB N.V., ratio de margen de beneficio brutocálculo
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2025-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31).
1 2025 cálculo
Ratio de margen de beneficio bruto = 100 × Margen bruto ÷ Ingresos
= 100 × 6,507 ÷ 35,708 = 18.22%
El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en el desempeño de la entidad durante el período 2021-2025.
- Ingresos
- Se observa un crecimiento constante en los ingresos desde 2021 hasta 2024, pasando de 22.929 millones de dólares a 36.289 millones de dólares. No obstante, en 2025 se registra una ligera disminución, situándose en 35.708 millones de dólares. Este retroceso, aunque modesto, merece una investigación más profunda para determinar sus causas subyacentes.
- Margen Bruto
- El margen bruto experimenta un incremento notable entre 2021 y 2023, pasando de 3.658 millones de dólares a 6.563 millones de dólares. Continúa su crecimiento en 2024, alcanzando los 7.460 millones de dólares, para luego disminuir en 2025 a 6.507 millones de dólares. La evolución del margen bruto sigue una trayectoria similar a la de los ingresos, con una reducción en el último año analizado.
- Ratio de Margen de Beneficio Bruto
- El ratio de margen de beneficio bruto muestra una tendencia ascendente desde 2021 hasta 2024, incrementándose del 15,95% al 20,56%. Este aumento indica una mejora en la eficiencia operativa y una mayor capacidad para generar beneficios a partir de las ventas. Sin embargo, en 2025, el ratio disminuye al 18,22%, lo que sugiere una posible presión sobre los costos o una reducción en los precios de venta. La correlación entre la disminución del ratio y la del margen bruto en 2025 es evidente.
En resumen, la entidad ha experimentado un crecimiento significativo en ingresos y margen bruto entre 2021 y 2024, acompañado de una mejora en la rentabilidad bruta. La disminución observada en 2025 en todos los indicadores clave requiere un análisis más detallado para comprender las razones detrás de esta tendencia y evaluar su impacto a largo plazo.
Ratio de margen de beneficio operativo
SLB N.V., ratio de margen de beneficio operativocálculo, comparación con los índices de referencia
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2025-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31).
1 2025 cálculo
Ratio de margen de beneficio operativo = 100 × Resultado de explotación ÷ Ingresos
= 100 × 4,368 ÷ 35,708 = 12.23%
El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en el desempeño de la entidad durante el período 2021-2025.
- Resultado de Explotación
- Se observa un incremento constante en el resultado de explotación desde 2021 hasta 2023, pasando de 2765 US$ millones a 5443 US$ millones. En 2024, este valor continúa aumentando, alcanzando los 5804 US$ millones, para luego experimentar una disminución en 2025, situándose en 4368 US$ millones. Esta última reducción sugiere una posible contracción en la rentabilidad operativa.
- Ingresos
- Los ingresos muestran una trayectoria ascendente desde 2021 hasta 2024, incrementándose de 22929 US$ millones a 36289 US$ millones. No obstante, en 2025 se registra una ligera disminución, con un valor de 35708 US$ millones. Este comportamiento indica un crecimiento general en las ventas, aunque con una estabilización o leve retroceso en el último año analizado.
- Ratio de Margen de Beneficio Operativo
- El ratio de margen de beneficio operativo presenta una mejora continua entre 2021 y 2023, pasando del 12.06% al 16.43%. En 2024, se observa una ligera reducción a 15.99%, seguida de una disminución más pronunciada en 2025, hasta el 12.23%. Esta tendencia sugiere una mayor eficiencia en la generación de beneficios a partir de los ingresos durante los primeros años, pero una erosión de esta eficiencia en los dos últimos períodos, posiblemente relacionada con el comportamiento del resultado de explotación.
En resumen, la entidad experimentó un crecimiento significativo en ingresos y rentabilidad operativa entre 2021 y 2023. Sin embargo, los datos de 2024 y 2025 indican una posible estabilización o incluso un ligero declive en el desempeño, lo que requiere un análisis más profundo para determinar las causas subyacentes.
Ratio de margen de beneficio neto
SLB N.V., ratio de margen de beneficio netocálculo, comparación con los índices de referencia
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2025-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31).
1 2025 cálculo
Ratio de margen de beneficio neto = 100 × Beneficio neto atribuible a SLB ÷ Ingresos
= 100 × 3,374 ÷ 35,708 = 9.45%
El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en el desempeño de la entidad durante el período 2021-2025.
- Beneficio Neto Atribuible
- Se observa un incremento considerable en el beneficio neto atribuible entre 2021 y 2023, pasando de 1881 millones de dólares a 4203 millones de dólares. Este crecimiento se modera en 2024, alcanzando los 4461 millones de dólares, para luego experimentar una disminución en 2025, situándose en 3374 millones de dólares. La tendencia general indica una volatilidad creciente en el beneficio neto hacia el final del período analizado.
- Ingresos
- Los ingresos muestran una trayectoria ascendente constante desde 2021 hasta 2024, incrementándose de 22929 millones de dólares a 36289 millones de dólares. En 2025, se registra una ligera disminución en los ingresos, llegando a 35708 millones de dólares. A pesar de esta reducción final, el crecimiento acumulado de los ingresos durante el período es notable.
- Ratio de Margen de Beneficio Neto
- El ratio de margen de beneficio neto experimenta una mejora sustancial entre 2021 y 2023, pasando del 8.2% al 12.68%. En 2024, se observa una ligera reducción a 12.29%, seguida de una caída más pronunciada en 2025, hasta el 9.45%. Esta disminución en el margen de beneficio neto en los dos últimos años sugiere una presión sobre la rentabilidad, a pesar del alto nivel de ingresos.
En resumen, la entidad ha experimentado un crecimiento significativo tanto en ingresos como en beneficios netos durante la mayor parte del período analizado. Sin embargo, los datos de 2025 indican una posible desaceleración y una disminución en la rentabilidad, lo que podría requerir un análisis más profundo de los factores subyacentes.
Ratio de rendimiento sobre el capital contable (ROE)
SLB N.V., ROEcálculo, comparación con los índices de referencia
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2025-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31).
1 2025 cálculo
ROE = 100 × Beneficio neto atribuible a SLB ÷ Capital contable total de SLB
= 100 × 3,374 ÷ 26,109 = 12.92%
El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en el desempeño de la entidad durante el período 2021-2025.
- Beneficio Neto
- Se observa un incremento considerable en el beneficio neto atribuible durante los años 2022 y 2023, pasando de 1881 millones de dólares en 2021 a 3441 millones en 2022 y posteriormente a 4203 millones en 2023. El crecimiento se modera en 2024, alcanzando los 4461 millones de dólares, y experimenta una disminución notable en 2025, retrocediendo a 3374 millones de dólares. Esta última reducción sugiere una posible reversión en la rentabilidad.
- Capital Contable Total
- El capital contable total muestra una trayectoria ascendente constante a lo largo del período analizado. Se registra un aumento de 15004 millones de dólares en 2021 a 17685 millones en 2022, 20189 millones en 2023, 21130 millones en 2024 y finalmente a 26109 millones en 2025. Este crecimiento indica una acumulación de patrimonio y una mayor solidez financiera.
- Retorno sobre el Capital Contable (ROE)
- El ROE experimenta un aumento significativo desde el 12.54% en 2021 hasta alcanzar un máximo del 21.11% en 2024. Este incremento refleja una mejora en la eficiencia con la que la entidad utiliza su capital para generar beneficios. Sin embargo, en 2025, el ROE disminuye considerablemente hasta el 12.92%, lo que coincide con la reducción del beneficio neto y sugiere una menor rentabilidad sobre el capital invertido.
En resumen, la entidad ha experimentado un crecimiento en el beneficio neto y el capital contable durante la mayor parte del período. El ROE ha seguido una tendencia similar, alcanzando su punto máximo en 2024. No obstante, la disminución observada en el beneficio neto y el ROE en 2025 requiere un análisis más profundo para determinar las causas subyacentes y evaluar su impacto a largo plazo.
Ratio de rentabilidad sobre activos (ROA)
SLB N.V., ROAcálculo, comparación con los índices de referencia
Basado en los informes: 10-K (Fecha del informe: 2025-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2024-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2023-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2022-12-31), 10-K (Fecha del informe: 2021-12-31).
1 2025 cálculo
ROA = 100 × Beneficio neto atribuible a SLB ÷ Activos totales
= 100 × 3,374 ÷ 54,868 = 6.15%
El análisis de los datos financieros revela tendencias significativas en el período comprendido entre 2021 y 2025.
- Beneficio Neto
- Se observa un incremento considerable en el beneficio neto atribuible durante el período 2021-2023, pasando de 1881 millones de dólares estadounidenses en 2021 a 4203 millones en 2023. El crecimiento se modera en 2024, alcanzando los 4461 millones, y posteriormente experimenta una disminución en 2025, situándose en 3374 millones. Esta última reducción sugiere una posible reversión en la rentabilidad.
- Activos Totales
- Los activos totales muestran una trayectoria ascendente constante a lo largo de los cinco años. Se registra un aumento de 41511 millones de dólares estadounidenses en 2021 a 54868 millones en 2025. Este crecimiento sostenido indica una expansión en la escala de las operaciones.
- Retorno sobre Activos (ROA)
- El ROA experimenta una mejora notable entre 2021 y 2024, incrementándose del 4.53% al 9.12%. Este aumento refleja una mayor eficiencia en la utilización de los activos para generar beneficios. Sin embargo, en 2025, el ROA disminuye significativamente hasta el 6.15%, lo que coincide con la reducción del beneficio neto y sugiere una menor rentabilidad de los activos en este período. La correlación entre la evolución del beneficio neto y el ROA es evidente.
En resumen, la entidad experimentó un crecimiento significativo en rentabilidad y activos totales hasta 2024. No obstante, los datos de 2025 indican una posible inflexión, con una disminución tanto en el beneficio neto como en el ROA, lo que podría requerir un análisis más profundo para determinar las causas subyacentes.