Análisis de estados financieros y valoración de acciones ordinarias

Estado de resultado integral

El resultado integral es el cambio en el patrimonio (activos netos) de Walmart Inc. durante un período debido a transacciones y otros eventos y circunstancias de fuentes no propietarias. Incluye todos los cambios en el patrimonio neto durante un período, excepto los resultantes de las inversiones de los propietarios y las distribuciones a los propietarios.

Ratios de valoración de acciones ordinarias

La técnica de valoración relativa determina el valor de Walmart Inc. comparándola con entidades similares (como la industria o el sector) sobre la base de varios ratios relativos que comparan el precio de sus acciones con variables relevantes que afectan al valor de las acciones, como las ganancias, el valor contable y las ventas.

• Ratios de valoración actuales
• Ratios de valoración históricos (resumen)
• Relación precio/utilidad neta (P/E)
• Relación precio/ingresos de explotación (P/OP)
• Relación precio/ingresos (P/S)
• Relación precio/valor contable (P/BV)

Análisis de ratios de actividad a corto plazo

Evalúa los ingresos y la producción generados por los activos de Walmart Inc.. Los ratios de rendimiento operativo describen la relación entre el nivel de operaciones de Walmart Inc. y los activos necesarios para mantener las actividades operativas.

• Ratios de actividad a corto plazo (resumen)
• Ratio de rotación de inventario
• Índice de rotación de cuentas por cobrar
• Ratio de rotación de cuentas por pagar
• Ratio de rotación del capital circulante
• Días de rotación de inventario
• Días de rotación de cuentas por cobrar
• Ciclo de funcionamiento
• Días de rotación de cuentas por pagar
• Ciclo de conversión de efectivo

Balance: activo
Datos trimestrales

Los activos reportan las principales clases y cantidades de recursos que son propiedad o están bajo el control de Walmart Inc.

Modelo de descuento de dividendos (DDM)

El modelo de descuento de dividendos (DDM, por sus siglas en inglés) es una técnica para estimar el valor de una acción de la emisión de acciones ordinarias de Walmart Inc. como el valor presente de todos los dividendos futuros.

• Valor intrínseco de las acciones (resumen de valoración)
• Tasa de retorno requerida (r)
• Tasa de crecimiento de dividendos (g)

Estado de flujos de efectivo
Datos trimestrales

El estado de flujo de efectivo proporciona información sobre los ingresos y pagos de efectivo de Walmart Inc. durante un período contable, mostrando cómo estos flujos de efectivo vinculan el saldo de efectivo final con el saldo inicial que se muestra en el balance general de Walmart Inc..

Análisis de ingresos

• Ingresos reportados

Análisis de segmentos reportables

Walmart Inc. opera en 3 segmentos: Walmart U.S.; Walmart Internacional; y Sam’s Club U.S..

• Ratio de margen de beneficio del segmento reportable
• Índice de rendimiento de los activos del segmento reportable
• Índice de rotación de activos del segmento reportable
• Gastos de capital del segmento reportable a relación de depreciación
• Ventas netas
• Resultado (pérdida) de explotación
• Activos totales
• Depreciación y amortización
• Gastos de capital

Periodificaciones agregadas

La calidad de la información financiera se relaciona con la precisión con la que Walmart Inc. reportó los estados financieros que reflejan su desempeño operativo y con su utilidad para pronosticar flujos de efectivo futuros.
Acumulaciones agregadas que derivan medidas del componente de devengo de Walmart Inc. ganancias.

• Ratio de periodificación basado en el balance
• Ratio de devengo basado en el estado de flujo de efectivo

Análisis de DuPont: Desagregación de ROE, ROAy ratio de margen de beneficio neto

Un enfoque para descomponer el ratio de rendimiento sobre el capital, el ratio de rendimiento sobre los activos y el ratio de margen de beneficio neto de Walmart Inc. como producto de otros ratios financieros.

• Desagregación de ROE en dos componentes
• Desagregación de ROE en tres componentes
• Desagregación de ROE en cinco componentes
• Desagregación de ROA en dos componentes
• Desagregación de ROA en cuatro componentes
• Desagregación del ratio de margen de beneficio neto

Cuenta de resultados

El estado de resultados (estado de resultados) informa sobre el desempeño de Walmart Inc., el resultado de sus actividades operativas.

Estructura del balance: activo

Los componentes de activos se muestran como porcentaje de los activos totales.